📍Мы аккуратно попробовали войти в среднесрочную и краткосрочную торговлю, но всё получилось вяло. Не учитывая торги фьючерсом московской биржи. По нашему опыту долгосрочные позиции всё равно выигрывают, даже с сильными просадками. Сильные дивидендные бумаги и облигации на отдельных счетах в долгосрочной перспективе дают больше прибыли, чем среднесрочная или краткосрочная торговля. Консерваторы - 1, спекулянты - 0. Пока мы вытягиваем именно за счёт долгосрочных позиций
👉 Сразу отвечаем на ваш вопрос, какие долгосрочные позиции сейчас держим:
Акции: Сбербанк, Интер РАО, Озон Фармацевтика, Роснефть (перекупаем по теории ВиНЦ), Яндекс и Новатэк.
Облигации: Родолен, Брусника и Почта России. Стараемся брать те, у кого ежемесячные выплаты. Сейчас есть кэш, а скоро появится кэш от Брусники - ищем им замену по облигациям. Если есть что посоветовать - пишите в личку или в комментариях, обсудим
📍Теперь про среднесрочные позиции. Ранее какие выделяли и остались. А что нового было в августе:
1. Транснефть ( $TRNFP )
Всё-таки достигла оранжевой линии и пошла в откуп. Пока идём по старому плану и ждём уровня 1 148,8
2. РусАгро ( $RAGR )
Всё отработало как часы и мы вышли с прибылью +2,65 %. Нас устраивает
3. НМТП ( $NMTP )
Маленькая краткосрочная однодневная сделка на новостях. Вышли с прибылью +0,69 %, что хорошо
4. ТНС энерго Воронеж ( $VRSB )
Бумага ушла к оранжевой линии, пока не консолидируется - наблюдаем. При откупе будем пересматривать график и решать, где выходить
5. Яндекс ( $YDEX )
Пока держим и ждём достижения 4 054,0. Классический разгон под дивиденды плюс позитивный фон в целом
6. Московская Биржа ( $MOEX )
Бумага ушла к оранжевой линии и небольшой откуп пошёл. Ждём движения к 165,38, на 161,10 пересмотрим график
7. Башнефть ( $BANE )
Рассчитывали на ретест 1 304,0, но бумага ушла в коррекцию - нормально. Сейчас откупают на позитивных новостях, на 1 260,0 пересмотрим график. Глобально ждём ретест 1 304,0
🔺Важно: все инвестиционные решения принимайте самостоятельно, основываясь на собственном анализе и оценке рисков
Если торговали Русагро/ Индексом московской биржи — 👍
Если торговали иными бумагами — 👎
Если не торговали в этом месяце — 🚀
Не ИИР
#инвестиции #трейдинг #акции #фьючерсы #фондовый_рынок #аналитика
Венесуэла снова в центре внимания: страна рассматривает выход из ОПЕК, а Трамп получает доступ к её гигантским запасам нефти.
📌 Реальные последствия этих событий пока ограничены: добыча в Венесуэле находится в глубоком кризисе, а выход из ОПЕК - лишь часть более широкого тренда ослабления картеля. $BRU6 $BRX5
🇻🇪 Венесуэла: гигант запасов и карлик добычи
Венесуэла обладает крупнейшими в мире доказанными запасами нефти - около 303 млрд баррелей, что в 3,5 раза больше, чем у России.
Однако почти вся эта нефть тяжёлая и вязкая, дорогая в добыче и переработке.
Добыча рухнула с 2,8 млн баррелей в сутки в 2013 году до минимума 0,4 млн в 2020-м.
Сейчас показатель около 0,9 млн баррелей в сутки - менее 1% мирового производства.
Огромные запасы остаются в земле и не приносят стране денег.
📌 Быстрый рост добычи в Венесуэле нереалистичен: нужны колоссальные инвестиции и годы на восстановление инфраструктуры.
🇺🇸 Сделка с Трампом: красивые цифры, туманные перспективы
В конце августа Трамп объявил о сделке, по которой под контроль США перейдут 65 млрд баррелей венесуэльской нефти.
Речь идёт о разработке 17 месторождений с целевой добычей 1,5 млн баррелей в сутки в течение 25 лет. Венесуэла сохраняет суверенитет над запасами, но фактически открывает их для американских компаний.
Пока неясно, кто будет инвестировать. Трамп предлагал мейджорам вложить $100 млрд, но те встретили идею без энтузиазма.
Exxon прямо заявила, что Венесуэла компании неинтересна.
Причины понятны: страна дважды национализировала американские активы (в 1970-х и 2007 году), а оценки необходимых инвестиций доходят до $180 млрд до 2040 года.
📌 Первые значимые объёмы новой добычи появятся не раньше, чем через несколько лет, и только при условии гарантий для инвесторов.
🌍 Выход из ОПЕК: часть большого тренда
Венесуэла - одна из стран-основателей ОПЕК, но сегодня её роль в картеле ничтожна.
Она освобождена от квот по сделке ОПЕК+ наряду с Ираном и Ливией. Поэтому сам по себе выход Венесуэлы не станет значимым событием для рынка.
Однако это продолжение тревожной тенденции.
За последние годы из ОПЕК вышли Индонезия, Катар, Эквадор, Ангола, а в мае 2026 года - ОАЭ, третий по величине производитель картеля. ОАЭ давно конфликтовали с Саудовской Аравией из-за квот и планируют нарастить добычу с текущих 3,4 млн до 5 млн баррелей в сутки к 2027 году.
📌 Постепенный уход мелких и средних участников ослабляет влияние картеля. Основная нагрузка по балансировке рынка всё больше ложится на Саудовскую Аравию и Россию.
⚠️ Риски для рынка и инвесторов
Главный сценарий, который держит рынок в напряжении, - возможный развал сделки ОПЕК+.
Если ключевые игроки перестанут координировать добычу, рынок может столкнуться с резким падением цен, как в марте 2020 года.
Для российских нефтяных компаний $ROSN $LKOH $TATN $SIBN $BANE это означает повышенную волатильность и давление на маржу.
Однако пока фундаментальных предпосылок для немедленного кризиса нет: Венесуэла не сможет быстро нарастить добычу, а Саудовская Аравия и Россия заинтересованы в сохранении стабильности.
📌 Инвесторам стоит следить не столько за новостями из Венесуэлы, сколько за динамикой добычи в странах ОПЕК+ и сигналами о квотах.
📋 Итог
Венесуэла и её запасы - это история про долгие годы и огромные деньги, а не про быстрые изменения на рынке.
Выход из ОПЕК - скорее символический жест, но он отражает глубинный сдвиг: картель теряет участников и влияние. Реальные риски для нефтяных цен лежат не в Каракасе, а в Эр-Рияде и Москве, которые пока предпочитают стабильность.
💬 Как вы считаете, сможет ли Венесуэла восстановить добычу в обозримой перспективе? И насколько вероятен развал ОПЕК+ в ближайшие годы? Делитесь мнением в комментариях.
📈 Акции Башнефть ($BANE) растут: +5.1% 📊 Объём торгов за день: 31,157,944 ₽ (0.8x от среднего за 30 дн.)
Приветствуем наших друзей и новых подписчиков канала!
За последнее время участились истории аукционов крупных компаний которые прямо под копирку уходили к Росимуществу после суда. С весны мы следили за аукционом ЮГК⛏ и держали подписчиков в курсе. Только 19 июня с четвертой попытки основной пакет акций (67,2%) был продан бизнесмену Руслану Байсарову (БТС-Мост Холдинг). Однако, на днях появилась информация о совершенно новом аукционе, и главным кандидатом является Сбер🏦.
А зачем банку вдруг понадобилась лизинговая компания?
Речь идет о продаже 100% акций железнодорожной лизинговой компании "Вектор Рейл". До 2023 владели акционеры Алексей Тайчер и партнер Сергею Смыслов которым принадлежало 63% акций. В марте и апреле они были арестованы по иску Генпрокуратуры и компания была национализирована. Вам это ничего напоминает?
Мы сразу заинтересовались, с чем связан интерес Сбера. Как полагаем, на аукционе будет группа актив, среди них дочерняя "СГ-транс" которая работает оператором перевозок СПГ и нефтепродуктов. А это уже интересно. Ее клиентами являются Газпром⛽️, Сибур, Башнефть⛽️, Роснефть⛽️, Новатэк🔋, Татнефть⛽️
🔔Подписывайся на наш канал, если мало опыта в распределении финансов в сделках🔔
Итак, первая причина уже очевидна. При этом когда проходили эти судебные дела, "Вектор Рейл" нарастил долг. На август он составляет 110-120 млрд руб, а кредитором все это время выступал Сбер. Это уже снимает все вопросы участия банка как главного претендента аукциона. Обычно долг "отгоняет" других покупателей потому что будут проблемы услуг лизинговой компании.
Когда и как будет проходить аукцион?
Как нам известно, аукцион запланирован 4 сентября. Стартовая цена группы "Вектор Рейл" планируется от 20,3 млрд руб, со снижением до до 10,2 млрд руб. Как вы уже догадываетесь будет по схеме "голландского аукциона" (на понижение цены). Сам Сбер оценивает купить в среднем за 6-10 млрд руб. Однако самому банку лизинговая компания не нужна.
Суть все сделки заложена в собственных планах Сбера. Выкупив "Вектор Рейл", банк рассчитывает сам продать 51% акций на транспортном рынке. По нашему опыту мы не считаем, что Сбер сразу найдет покупателя потому что долг тут выглядит риском. Продажа явно не выйдет в ближайшие полтора года. Тогда ключевая ставка будет ниже и снизить долг обойдется дешевле, чем сегодня.
$SBER $UGLD $TATN $NVTK $ROSN $BANE
#аналитика
#обзор
#аукцион
#новичкам
#лизинг
#команда_инвесторов
#сбер
