🌎 Утренний обзор рынков
Ожидаемые события на 12 ноября:
✅ Спецпосланники президента США Стив Уиткофф и Джаред Кушнер посетят РФ
✅ МТС, Ростелеком и Хэдхантер опубликуют отчеты
Новости:
✅ Страны ОПЕК+ в октябре нарастили среднесуточное производство нефти на 1,94 млн баррелей к сентябрю – до 32,8 млн б/с. Согласно ежемесячному отчету организации, фактический объем добычи альянса все еще отставал от согласованного плана на 3,39 млн б/с. Саудовская Аравия увеличила извлечение сырья на 1,18 млн б/с – до 9,2 млн б/с, оставаясь ниже лимита на 1,28 млн б/с. Ирак нарастил добычу почти на 0,5 млн б/с – до 4,49 млн б/с, превысив квоту на 60 тысяч б/с. Кувейт увеличил производство на 232 тысячи б/с (до почти 2 млн б/с, отставание от графика – 678 тысяч б/с). В России среднесуточная добыча поднялась на 41 тысячу баррелей – до 8,668 млн б/с (на 1,28 млн б/с ниже разрешенного уровня). Добыча в Иране просела на 44 тысячи б/с – до 1,914 млн б/с.
✅ Доходности ОФЗ со сроком погашения от 2 лет снизились в октябре после сентябрьского скачка. По данным аналитического обзора ЦБ, ставки двухлетних выпусков опустились на 24 б.п. – до 14,87%, а на отрезке от 3 до 10 лет доходности упали на 32–37 б.п. Единственным выросшим сегментом стали однолетние бумаги, где доходность прибавила 34 б.п., поднявшись до 14,06%. Смягчение ставок длинного конца кривой произошло в первые две недели октября на фоне укрепления рубля и замедления инфляционных темпов сентября. Ставки денежного рынка на срок до 3 месяцев удерживались вблизи ключевой, а на отрезке от полугода незначительно ее превышали.
✅ Ассоциация владельцев облигаций (АВО) предложила ввести общие стандарты информирования кредиторов при дефолтах эмитентов. Концепция была представлена на экспертном совете по защите прав розничных инвесторов при Банке России. Проект предусматривает составление эмитентами специального ключевого информационного документа (КИД), где будут раскрываться причины неплатежа, статус выплат, сроки исполнения обязательств и инструкция для держателей бумаг. Сведения планируется регулярно актуализировать и отображать непосредственно в брокерских приложениях. Разработчиком единого сервиса для эмитентов готов стать Национальный расчетный депозитарий (НРД), который намерен представить собственный проект КИД в I квартале 2027 года. До утверждения обязательных норм АВО предлагает запустить пилотное тестирование на нескольких выпусках. При этом открытыми остаются вопросы юридической ответственности за достоверность данных и механика обновления документа в случае нежелания эмитента выходить на контакт.
✅ Группа Самолет завершила расчеты в рамках оферты по выпуску облигаций БО-П05. По информации из базы раскрытия, эмитент приобрел по требованиям инвесторов 102 770 бумаг после возникшей 9 ноября двухдневной технической паузы. Помимо стоимости выкупа, компания перечислила держателям накопленный купонный доход на общую сумму 315 503,90 рубля (из расчета 3,07 рубля на одну облигацию).
✅ Хэдхантер опубликовал финансовую отчетность по МСФО за III квартал 2026 года: квартальная чистая выручка сервиса сохранилась на уровне прошлого года и составила 10 966 млн рублей. Высокую динамику продемонстрировало направление HRtech: сегмент увеличил доходы на 35,1% (до 843 млн рублей) и вышел на операционную безубыточность со скорректированной EBITDA в 89 млн рублей (маржинальность 10,6% против -13,8% годом ранее). Консолидированная скорректированная EBITDA группы сократилась на 8,9% г/г – до 5 984 млн рублей при рентабельности 54,6% (в базовом бизнесе маржа достигла 58,2%). Чистая прибыль снизилась на 16,5% г/г – до 4 796 млн рублей (рентабельность – 43,7%), а скорректированная чистая прибыль зафиксирована на уровне 4 999 млн рублей (-18,4% г/г при марже 45,6%).
