Минфин РоссииSU26238RMFS4
Минфин России
SU26238RMFS456,49 ₽
+0,28 ₽ (-0.15 %)
Коротко о самом заметном: рынок сделал характерный вертикальный отскок после долгого падения, индекс по ряду авторов закрылся выше уровня 2650 пунктов, но доверия это не добавляет. Многие называют этот эпизод закрытием шортов и техническим отскоком, а не началом нового тренда, и в чатах снова звучало слово "Отскок" (https://finbazar.ru/post/676c1a7f-c60c-433c-8e82-e9d8c3a3e879) 📈 Облигации и фиксированный доход вновь в центре диалога — люди говорят о высокой доходности новых выпусков у металлургов и девелоперов. Авторы подробно разбирали предложение «Уральской Стали» с выбором между фиксированным купоном и плавающим, указывали на привлекательность купонов, но не забывали про долг эмитента и риски. Одновременно читатели делились стратегиями: кто-то как обычно пополнял ИИС и брал ОФЗ $SU26240RMFS0, а другие изучали конвертируемые облигации как новый инструмент для рынка Биофарма и золото заняли отдельную полосу новостей — авторы хвалили динамику ПРОМОМЕД $PRMD после IPO, в то время как золото переписывает рекорды и уже обсуждают $PLZL между строк. Пара тематических постов напомнила, что на рынке теперь можно искать и частые истории ликвидности вне классических акций: "ликвидность появляется" (https://finbazar.ru/post/618ea389-b3eb-487b-98ef-a57bf6fee46d) 🪙 СПБ Биржа снова в центре внимания: запуск срочного рынка и новости по фьючерсам на ETF и биткоин подняли котировки $SPBE, а рост интереса к новым инструментам обсуждали и как повод для спекуляций, и как реальное расширение рынка. На БАЗАРЕ спорили и о перспективах айти-IPO — FabricaONE.AI ($SOFL) обсуждали как потенциальный крупный дебют в секторе Отдельная нить — это тревога малого бизнеса и налоговые новости: проект по снижению порога УСН и рост НДС вызвали волну постов о том, кто выиграет, а кто потеряет. И в народных историях было много личного: от челленджей с покупками «по 250 рублей» до скромных покупок по принципу «один лот» — прямо как у автора с "Покупка #286" (https://finbazar.ru/post/bef3ccc9-52a1-46a5-84cb-095e57abc067) 😊 В целом день получился смесью надежд и осторожности: авторы БАЗАРА фиксировали хорошие темы — золото, IPO, новые облигации и маркетплейсы — но повторяли, что для устойчивого роста нужны или реальные фундаментальные поводы, или геополитическое затишье. А вы что думаете — обсудим в комментариях и ставьте реакции, если полезно
🌃 Сегодня: •+4 купона; •Провел небольшую ребалансировку (постепенно готовлюсь к заседанию ЦБ). •По валюте пока пауза (ловить падающие ножи — не моя история). Вернусь к ней, когда хотя бы немного распогодится. 🚀 Получено выплат в октябре: 4 🚀 Получено выплат в сентябре: 40 🔥 Стратегия: https://www.tbank.ru/invest/strategies/1a86a958-d29f-46ce-996c-9d90897fa9f3 Лайк 👍, благодарю за поддержку в виде подписки 👉 #облигации #доход #купоны #инвестиции $RU000A10A7S0 $SU26238RMFS4 $RU000A109L72
По завершению торгов вторника индекс МосБиржи #IMOEX составил 2758,65 пункта (+0,6%, максимум сессии - 2769,88 пункта), индекс РТС - 1042,63 пункта (+1,5%); лидерами роста выступили акции ПАО «Группа Позитив» (+5,1%), банка «Санкт-Петербург» (+3,5%) и «Ростелекома» (+3,3%), остальные «фишки» выросли в пределах 3%.
Официальный курс доллара США, установленный ЦБ РФ с 24 сентября, составил 83,3506 руб. (-66,8 копейки).
📅 Минфин РФ проведет аукционы по ОФЗ-ПД серий 26245 и 26238 — 24 сентября. Размещение в пределах остатков.
🏦 Банки РФ в августе сократили прибыль почти вдвое — 203 млрд ₽ (против 397 млрд ₽ в июле). Причина — рост резервов и снижение процентного дохода.
Кредитование компаний в августе ускорилось до +1,6% м/м (+1,1% в июле), прирост обеспечили нефтегаз и экспортеры.
⛽️ «Татнефть»: FCF за полугодие упал в 3,2 раза до 36,9 млрд ₽, EBITDA — −36% г/г (146,4 млрд ₽). Рекомендованы дивиденды 14,35 ₽/акция.
Добыча нефти «Татнефти» за I полугодие — 13,42 млн т (−1,8% г/г), газа — +2,3% (440 млн м³).
💻 «Т-Технологии» подтвердили прогноз на 2025 г.: рост прибыли ≥40%, ROE >30%, дивиденды ежеквартально.
⚡️ «Россети Урал» выходят из капитала «ОГК-2» (0,00014% УК, балансовая стоимость 67 тыс. ₽). Акции будут проданы на рынке.
$SU26245RMFS9 $SU26238RMFS4 $TATN $T $MRKU #26245 #26238 #татнефть #tatn #ттехнологии #t #mrku
Приветствуем наших подписчиков и новичков канала.
Уже третий день наблюдаем на нашем рынке просадку в связи с адаптацией к условиям ключевой ставки 17%. Однако это не значит сидеть на месте и ждать чудес, поэтому будем выбирать инструменты с наибольшей доходностью. Напомним, что в основе нашей стратегии более выгодно закупаться не в первые дни падения, а через сутки. Поэтому сегодня повод похода на распродажу не только акций, но и облигаций.
Акции⭐️
С пятницы Индекс Мосбиржи рухнул с уровня выше 2900 на -4,38%📉. Видно попытки отскока, но слабые. Среди акций надо выбирать, которые уже выдержали такое давление. Поэтому в просадке 20% доли портфеля можно выделить на такие компании как Сбер🏦, Т-технологии🏦, Роснефть🛢️. На них сейчас работает и будет работать новый позитивный фактор - слабеющий рубль.
Отдельное внимание обязательно на акции с высокой див.доходностью: Транснефть🏭 (прив) - 14%, Сургутнефтегаз (прив.) - 16%, Х5🏪 - 19%. В период текущего дивидендного сезона на них будет больше спроса и потенциал роста доходности будет не меньше 10-15% к концу года.
ОФЗ⭐️
Итак, на решение ЦБ о ключе гос. облигации негативно среагировали. Спустя сутки Индекс RGBI опустился с уровня 120 до позиции 118,3. По мере снижения ставки и инфляции в стране, длинные ОФЗ имеют потенциал роста. Например, со сроком погашения 10-13 лет. Здесь обращаем внимание на следующие выпуски:
ОФЗ 26243 с погашением в 2038 г. Доходностью 14,43%
ОФЗ 26230 с погашением в 2039 г. Доходностью 14,33%
ОФЗ 26238 с погашением в 2041 г. Доходностью 13,75%.
Корпоративные облигации⭐️
Качественные корпоративные выпуски могут составить конкуренцию ОФЗ на долговом рынке. Для безопасного стратегического подхода рассмотрим только с кредитным рейтингом АА и ААА, которые дают доходность выше 15%. Высокий кредитный рейтинг говорит о низком риске. Теперь рассмотрим конкретные бумаги.
Европлан 001P-09 (RU000A10ASC6).
Дата погашения 14.07.2028 г.
Доходность 16,51%
ГТЛК БО 002P-04 (RU000A10A3Z4)
Дата погашения 25.10.2029 г.
Доходность 15,63%
👉Не рискуйте выбирать ВДО с доходностью выше 22%
$SBER $TRNFP $SNGSP $X5 $ROSN $T $SU26243RMFS4 $SU26230RMFS1 $SU26238RMFS4 $RU000A10ASC6 $RU000A10A3Z4
Приветствуем любимых подписчиков и читателей канала!
Итак, дорогие друзья, уже середина сентября и точно закончатся все отпуска и инвесторы возвращаются после летнего спада. Сейчас после "красной пятницы" инвесторы будут закупаться акциями и пополняться облигациями на фоне продолжения распродажи. Это касается длинных ОФЗ со сроком выше 10 лет, чтоб избежать риска дефолта. Например, ОФЗ-26238 или ОФЗ-26230.
Поэтому 50% осеннего портфеля будут занимать ОФЗ и корпоративные облигации, которые могут принести 20-25% дохода включая купоны.
А как подбирать акции, если летом отстали?
Акции стоит подбирать, которые повысят доходность портфеля на фоне ослабления крепкого рубля. Постепенно курс достиг 83 руб за доллар. До конца 2-й половины года осени ожидаем позицию 90 руб за доллар. Потенциальными бенефициарами будут Полюс🌟, Норникель🏭, Фосагро и Сургутнефтегаз🛢️. Речь идет об экспортерах, которые все лето были в спячке и в сентябре будут еще дешевыми, чем в октябре-ноябре. Таким образом доля портфеля на акции будет 40%.
Остаток доли портфеля 10% в любой период года должны занимать защитные активы, потому что есть риск у двух вышеперечисленных инструментов. Конечно уже вторую неделю золото ставит рекорды выше 3700$ за унцию, поэтому переключаем выбор на альтернативный вариант - серебро. Драгоценный метал тоже идет по динамике роста, но остается более дешевым. За 6 месяцев подорожал только на +11,58%📈.
Не ИИР
$SNGSP $PHOR $GMKN $PLZL $SU26238RMFS4 $SU26230RMFS1
В пятницу индекс МосБиржи #IMOEX снизился на 2,5% до 2834 пунктов.
Центробанк -снизил ключевую ставку на 1%. Ожидания аналитиков и рынка были на снижение ключевой ставки до 16%, реакцию мы уделили.
К вечеру включился злой Трамп, заявив, что у него заканчивается терпение в отношении России по урегулированию Украинского конфликта. Пообещав ввести жесткие санкции направленные на торговлю энергоресурсами и банковского сектора.
Это еще сильнее усугубило ситуацию.
Сегодня утром уже появились новости, что Трамп понимает не эффективность санкций, т.к. многие страны готовы покупать Российскую нефть не смотря на риски.
Ждем открытия торгов, переосмысления участников рынка и начала покупок акций. Многие дивидендные компании состояться очень привлекательно. Лично я рассматриваю покупку ОФЗ 26238 и Сургутнефтегаз преф.
Суть челленджа проста: каждый день вместо того, чтобы покупать очередной лансер, я буду переводить деньги на брокерский счёт и инвестировать. В этот раз пополнение составило даже больше цены — 229к. Посмотрим, сколько дней я продержусь без этой вредной привычки и смогу ли изменить жизнь к лучшему. Обновления по портфелю следующие: —Брусника ( $RU000A101HU5 ) продолжает свой рост. Все обрадовались, что купоны всё-таки поступили в НРД и компания все ещё держится. Уверен, что пойдет выше после погашения оферты по предыдущему выпуску, а я продолжаю целенаправленно скидывать, но до ставки ЦБ точно буду держать. —Новые размещения на рынке могут вызвать только смех. МТС ( $MTSS ) выходит с купоном 14-14,5%, КамАЗ ( $KMAZ ) ~15%. Добро пожаловать в мир с новыми ставками, как вам? На фоне этого выпуск Балтийского лизинга с купоном ~17% выглядит очень вкусно. Если его не уронят, планирую брать на 1-2кк, уже держу предыдущие выпуски в портфеле ( $RU000A106144 и с удовольствием добавлю новый и спекулятивно, и в долгую, хотя амортизация немного портит вкус. —ОФЗ встали в боковик. Думаю, докинуть в портфель немного классики вроде $SU26238RMFS4 и добавить с высоким купоном $SU26247RMFS5 , $SU26248RMFS3 , в долгую самое то. —Последнее время не вижу хороших идей для торговли. Вчера на открытии Эталон ( $ETLN ) падал на 6,5% с хорошим отскоком на 4%, МВидео ( $MVID ) очень красиво упало на поддержку 85,75 с -5,5% и дальнейшим отскоком на 2,3%, но желания заходить ни в одну из этих историй не было. Оставил заявку на участие в допэмиссии $VTBR , жду. Рынок находится в подвешенном состоянии до заседания ЦБ, пока что я выбираю забор. Отсутствие позиции — тоже позиция. Сейчас моя основная торговля идёт через облигации, и мне это вполне нравится: купоны выше любого накопа/вклада, приятный рост тела, небольшие риски. По-моему, вполне неплохо. Подписывайтесь,чтобы следить за тем, как я НЕ покупаю Лансер каждый день. Помните, большой путь начинается с первого шага. Всем хорошего дня и отличного настроения.
Продал 400 из 986 лотов Брусники $RU000A101HU5 . Это был долгий путь. Пока что не хочу разводить панихиду, но мы обязательно этим займемся, когда я полностью выйду из позиции — все-таки надо попрощаться по-человечески и посчитать плюс :) Но сейчас лучше рассмотрим, куда уходят деньги. —200к уходит "красному брокеру" под промоакцию с бесплатным маржинальным плечом на 1.5кк до 12 сентября. Примерный профит составит ~10к. Это неплохо. —80к отдаем новому долларовому размещению Газпром нефти 006Р-03R. Мне нравится их выпуск в евро, да и долларов у меня в портфеле еще нет. Будто бы ~1000$ вполне спокойно будут лежать. —Оставшиеся деньги уходят на погашение кредиток. Тем временем на рынке акций — абсолютная скука. Я бы хотел торговать, но банально не вижу интересных моментов. Идет боковик и распил, мне такое неинтересно. Иногда выскакивают отдельные истории вроде $FIXP и сегодняшних $MTLRP и $MTLR , но что-то они меня не манят. Рынок облигаций продолжает коррекцию $SU26238RMFS4 , $SU26230RMFS1 , $SU26233RMFS5 . По $RGBI я бы хотел увидеть 118. По-моему, это может быть отличным финалом падения и точкой разворота. На 118.5 проходит ЕМА(9) на недельном ТФ — хотелось бы сходить как минимум сюда. Ну а пока что идем вправо. Всем желаю хорошего настроения, пейте больше воды — это полезно.
Первая сделка была совершена 19.05.2025 года. За это время портфель продемонстрировал отличный рост. Прямое подтверждение тому, что мы выбрали подходящий тайминг для формирования облигационной стратегии.
Динамика значений по сравнению с Индексом МосБиржи:
• За последний месяц: +0,23%
• За все время: +8,05%
Изначально инвестиционный портфель пополнялся облигациями взятыми с первичного рынка, так как по ним можно было зафиксировать более высокую доходность. Сейчас же после перехода к циклу снижения КС такой возможности нет.
Инвестиционный портфель диверсифицирован под разные события на фондовом рынке. Помимо корпоративных выпусков, имеются валютные инструменты в качестве хеджа (фактор геополитики), длинные ОФЗ (отыграть рост тела облигации на моменте перехода к циклу смягчения ДКП) и фонды (на крупные компании, которые являются флагманами индекса МосБиржи).
Сейчас в портфеле 17 бумаг:
• Полипласт П02-БО-05 $RU000A10BPN7 (А-) Купон: 25,50%. Текущая купонная доходность: 22,78% на 1 год 8 месяцев, ежемесячно
• МВ Финанс 001P-06 $RU000A10BFP3 (ВВВ+) Купон: 26,00%. Текущая купонная доходность: 23,22% на 1 год 7 месяцев, ежемесячно
• Полипласт АО П02-БО-03 $RU000A10B4J5 USD (А-) Купон: 13,70%. Текущая купонная доходность: 13,23% на 1 год 6 месяцев, ежемесячно
• Монополия 001Р-03 $RU000A10ARS4 (ВВВ+) Купон: 26,50%. Текущая купонная доходность: 25,67% на 5 месяцев, ежемесячно
• ГК Самолет БО-П14 (А+) Купон: ключевая ставка ЦБ+2,75% на 2 года, ежемесячно (Квал)
• ВУШ 001P-04 $RU000A10BS76 (А-) Купон: 20,25%. Текущая купонная доходность: 18,55% наc 2 года 9 месяцев, ежемесячно
• Глоракс 001P-02 $RU000A108132 (ВВВ+) Купон: 17,25%. Текущая купонная доходность: 17,21% на 6 месяцев, ежемесячно
• МГКЛ 001Р-05 (ВВ) Купон: 20,00%. на 3 года 4 месяцев, 4 раза в год (Квал)
• Атомэнергопром 001P-05 $RU000A10BFG2 (ААА) Купон: 17,30%. Текущая купонная доходность: 15,49% на 4 года 8 месяцев, 4 раза в год
• МФК Мани Мен обб01 (ВВВ-) Купон: 26,50%. на 2 года 5 месяцев, 4 раза в год (Квал)
• Газпром Нефть 003P-15R $RU000A10BK17 (ААА) Доходность — 14,49%. Купон: 2,00%. Текущая купонная доходность: 3,32% на 4 года 7 месяцев, ежемесячно
• ЕвроТранс БО-001P-02 $RU000A105TS5 (А-) Купон: 13,40%. Текущая купонная доходность: 13,65% на 5 месяцев, ежемесячно
• М.Видео выпуск 5 (А) Купон: ключевая ставка ЦБ+4,25% на 1 год, ежемесячно (Квал)
• РОЛЬФ 001P-07 $RU000A10ASE2 (ВВВ+) Купон: 26,00%. Текущая купонная доходность: 23,43% на 1 год 5 месяцев, ежемесячно
• ОФЗ 26238 $SU26238RMFS4 Доходность — 13,24%. Купон: 7,10%. Текущая купонная доходность: 11,23% на 15 лет 8 месяцев, 2 раза в год
• РЖД 1Р-38R $RU000A10AZ60 (ААА) Купон: 17,90%. Текущая купонная доходность: 15,40% на 4 года 6 месяцев, ежемесячно
Статистика за все время:
• Текущая стоимость портфеля - 144 208,17
• Общий доход - 16 471,25 (+12,49%)
• Ежегодный купонный доход - 19 907,21
• Ежемесячный купонный доход - 1 658
По мере снижения ключевой ставки привлекательность долгового рынка будет снижаться и как только купонная доходность сравняется с дивидендами компаний, то тогда рынок акций начнет расти быстрее за счет притока "новых" денег.
Решил действовать на опережение, именно поэтому полученные купоны идут на покупку следующих фондов:
• $TMOS - Крупнейшие компании РФ
• $TITR - Российские Технологии
• $TLCB - Локальные валютные облигации
Общая доля фондов в структуре портфеля: 3,5%
Простая и понятная стратегия не требующая постоянного контроля рыночных настроений. Как по мне, получается отличная диверсификация.
В планах на следующий месяц: сократить долю в рублевых облигациях у которых текущая купонная доходность не соответствует рыночным предложениям.
✅️ На еженедельной основе делаю обзор своих публичных стратегий, так что подписывайся на канал, чтобы ничего не пропустить. Всех благодарю за внимание и поддержку постов.
#облигации #обзор_рынка #аналитика #дивиденды #инвестор #инвестиции #стратегия #трейдинг #обучение #новичкам
'Не является инвестиционной рекомендацией
Индекс $IMOEX продолжает умеренно снижаться, переговорная эйфория медленно проходит, а платить за плечо в лонг и тащить позицию становится всё сложнее. Я ожидаю в ближайшее время увидеть уровень 2880. Там проходит неплохая поддержка — старая наклонная, хорошее место, чтобы остановиться и развернуться, если на горизонте опять замаячит позитив. В противном случае буду ждать индекс на 2820 - это отличная поддержка, там же сейчас находится ЕМА500 (ТФ: Д). Всё, что ниже, пока не рассматриваю, так как считаю это началом серьёзного падения. Но наш рынок умеет доказывать, что всё возможно. Если смотреть топ-3 по обороту за сегодняшний день: — $NVTK - звезда подборки «мирных акций». Обогнал даже $GAZP , показав рост 28% за две недели (моё почтение). Но теперь пришло время неопределённости, что отражается снижением на 8%. Не смогли пробить глобальный нисходящий тренд, который тянется аж с сентября 2021г, отскочили от него вниз и пробили небольшую слабую поддержку. Считаю ближайшими целями 1177 и 1100. От последней может быть хорошая реакция — там сейчас сконцентрировано множество ЕМА на ТФ: Д-Н. Ниже 1050 пока не жду. — $SBER - любимчик нашего рынка. Торгуется уже ~190 дней в ценовом диапазоне ~296-330. Прогнозировать что-то в этой "пиле" — неблагодарное дело. Пробить выше пока не хватает сил, а сходить сильно ниже не дают (это же всё-таки Сбер). Возможно, увидим его где-то около нижней границы коридора. В целом происходит накопление, долго уже ходим туда-сюда, пора выходить в одну из сторон. Но только в какую?) — $VTBR . После дивидендного гэпа был прекрасный рост на ~16%, теперь тухло сползаем. Скоро должна быть допэмиссия, и, если верить людям, предполагаемая цена — от 73 до 79. Дисконт до 73 — около 6%. Всё ещё отличное предложение, в котором я с удовольствием поучаствую. На 74,8 находится неплохая поддержка; по-моему, примерно там и можно будет увидеть цену акции после допэмиссии. Ну и чё? Для себя я не нашёл ни одной интересной идеи. В бумагах - либо неопределённость и «распил», либо падение после «мирного» ралли. Ставить на шорт — неоправданно рискованно: в любой день могут выйти позитивные новости (во что я, на самом деле, не верю). Также в сентябре будет заседание ЦБ - считаю, что ставку снизят хотя бы на 1%, а может и на 2%. Пока индекс $RGBI падает и рынок ОФЗ остывает, я медленно докупаю $SU26230RMFS1 $SU26238RMFS4 $SU26234RMFS3 и считаю это единственной интересной идеей на данный момент. Всем желаю только плюсов. Смешного доброго кота и графики смотреть в приложенных файлах. Обнял.
На рынке скука, писать мне особо нечего, сделок не совершаю. Продолжаю следить за $IMOEX и ждать падения, уже указывал, что считаю целью как минимум 2880, а желательно — 2850. Хороший момент,чтобы вспомнить про портфель облигаций. Главная ягодка на этом празднике жизни — Брусника $RU000A10C8F3 занимающая ~58% моего портфеля или 986шт (но на самом деле почти всего депо). Наблюдаю за ней примерно как собака на картинке, то есть напряжённо.
Ощущаю, что она может сгнить в любой момент. Тем не менее, после выплаты купонов по предыдущим выпускам ( $RU000A1048A9 $RU000A107UU5 ) Ежевичка пошла в рост, что меня, конечно, радует. На данный момент тело даёт +17к, купон — +7,5к, но результаты будем считать только после закрытия сделки — рано делить не собранную Клубнику. Сегодня ОФЗ решили грохнуться: в лидерах падения — $SU26238RMFS4 , $SU26230RMFS1 , $SU26233RMFS5 , $SU26243RMFS4 (примерно по -2%). Индекс RGBI $RGBI подошёл вплотную к сопротивлению на уровне 122. Он находился на этих значениях в январе 2024 года, тогда ставка была 16%, а сейчас всё ещё 18% — вдруг кто-то забыл в приступе эйфории. Если в сентябре ЦБ не оправдает ожидания рынка, то, боюсь, мы можем скатиться и до 118. Там как раз проходят ЕМА50 (ТФ:Д) и ЕМА9 (ТФ:Н). Напоминаю, что проводить технический анализ облигаций — идея сомнительная, но ведь нам с вами никто не запрещает побаловаться?) Я планирую по чуть-чуть добираться, но без фанатизма. Хотел бы увеличить портфель ОФЗ на 100–200к. Пока добавил в портфель: —7 шт. ОФЗ238 —8 шт. Делимобиль $RU000A10CCG7 —20 шт. Яндекса $RU000A10C3F4 Вот такие делишки.
🚀 Самая популярная длинная ОФЗ $SU26238RMFS4 идет «на север» уверенными шагами, почти каждый день пробивая максимумы.
Тут уже не скажешь, что облигации инструмент сбережения для пенсионеров, когда доходность за полгода >30% годовых. При этом депозиты дают гораздо меньше, рубль крепнет, акции не растут - альтернатив особо то и не было.
Перспектива роста длинных ОФЗ еще очень велика…
Простая покупка длинных ОФЗ в ноябре-декабре прошлого года дает >30% годовых без учета купонов. Пока это лучший инструмент в 2025 году и видимо первый пойдет скоро под сокращение/ребалансировку.
$SU26238RMFS4 Покупая в прошлом году длинные ОФЗ мало кто предполагал, что так будут развиваться события.
Про пользу канала и опыт автора: https://finbazar.ru/post/529760-pro-polzu-kanala-i-opyt-avtora
Ставьте 👍 к этому посту и в профиле автора, если понравился материал. ⏰Подписывайтесь, чтобы не пропустить следующие материалы.
#AssetAllocation #распределениеактивов #облигации
Первая сделка была совершена 19.05.2025 года. За это время портфель продемонстрировал отличный рост. Прямое подтверждение тому, что мы выбрали подходящий тайминг для формирования облигационной стратегии.
Динамика значений по сравнению с Индексом МосБиржи:
• За последний месяц: +6,96%
• За все время: +10,96%
Изначально инвестиционный портфель пополнялся облигациями взятыми с первичного рынка, так как по ним можно было зафиксировать более высокую доходность. Сейчас же после перехода к циклу снижения КС такой возможности нет.
Инвестиционный портфель диверсифицирован под разные события на фондовом рынке. Помимо корпоративных выпусков, имеются валютные инструменты в качестве хеджа (фактор геополитики), длинные ОФЗ (отыграть рост тела облигации на моменте перехода к циклу смягчения ДКП) и фонды (на крупные компании, которые являются флагманами индекса МосБиржи).
Сейчас в портфеле 17 бумаг:
• Полипласт П02-БО-05 $RU000A10BPN7 (А-) Купон: 25,50%. Текущая купонная доходность: 23,28% на 1 год 9 месяцев, ежемесячно
• МВ Финанс 001P-06 $RU000A10BFP3 (ВВВ+) Купон: 26,00%. Текущая купонная доходность: 23,56% на 1 год 8 месяцев, ежемесячно
• Полипласт АО П02-БО-03 $RU000A10B4J5 USD (А-) Купон: 13,70%. Текущая купонная доходность: 13,3% на 1 год 7 месяцев, ежемесячно
• Монополия 001Р-03 $RU000A10ARS4 (ВВВ+) Купон: 26,50%. Текущая купонная доходность: 25,53% на 5 месяцев, ежемесячно
• ГК Самолет БО-П14 $RU000A1095L7 (А+) Купон: ключевая ставка ЦБ+2,75% на 2 года, ежемесячно (Квал)
• ВУШ 001P-04 $RU000A10BS76 (А-) Купон: 20,25%. Текущая купонная доходность: 19,36% наc 2 года 9 месяцев, ежемесячно
• Глоракс 001P-02 $RU000A108132 (ВВВ+) Купон: 17,25%. Текущая купонная доходность: 18,74% на 7 месяцев, ежемесячно
• МГКЛ 001Р-05 $RU000A107UB5 (ВВ) Купон: 20,00%. на 3 года 5 месяцев, 4 раза в год (Квал)
• Атомэнергопром 001P-05 $RU000A10BFG2 (ААА) Купон: 17,30%. Текущая купонная доходность: 15,49% на 4 года 8 месяцев, 4 раза в год
• МФК Мани Мен обб01 $RU000A10AYU6 (ВВВ-) Купон: 26,50%. на 2 года 6 месяцев, 4 раза в год (Квал)
• Газпром Нефть 003P-15R $RU000A10BK17 (ААА) Доходность — 15,36%. Купон: 2,00%. Текущая купонная доходность: 3,37% на 4 года 8 месяцев, ежемесячно
• ЕвроТранс БО-001P-02 $RU000A105TS5 (А-) Купон: 13,40%. Текущая купонная доходность: 13,88% на 5 месяцев, ежемесячно
• М.Видео выпуск 5 $RU000A109908 (А) Купон: ключевая ставка ЦБ+4,25% на 1 год, ежемесячно (Квал)
• РОЛЬФ 001P-07 $RU000A10ASE2 (ВВВ+) Купон: 26,00%. Текущая купонная доходность: 23,77% на 1 год 5 месяцев, ежемесячно
• ОФЗ 26238 $SU26238RMFS4 Доходность — 14,12%. Купон: 7,10%. Текущая купонная доходность: 11,64% на 15 лет 9 месяцев, 2 раза в год
• РЖД 1Р-38R $RU000A10AZ60 (ААА) Купон: 17,90%. Текущая купонная доходность: 15,58% на 4 года 7 месяцев, ежемесячно
Статистика за все время:
• Текущая стоимость портфеля - 140 314,06
• Общий доход - 12 481,34 (+9,66%)
• Ежегодный купонный доход - 20 156,68
• Ежемесячный купонный доход - 1 679
По мере снижения ключевой ставки привлекательность долгового рынка будет снижаться и как только купонная доходность сравняется с дивидендами компаний, то тогда рынок акций начнет расти быстрее за счет притока "новых" денег.
Решил действовать на опережение, именно поэтому полученные купоны идут на покупку следующих фондов:
• $TMOS - Крупнейшие компании РФ
• $TITR - Российские Технологии
• $TLCB - Локальные валютные облигации
Простая и понятная стратегия не требующая постоянного контроля рыночных настроений. Как по мне, получается отличная диверсификация.
✅️ На еженедельной основе делаю обзор своих публичных стратегий, так что подписывайся на канал, чтобы ничего не пропустить. Всех благодарю за внимание.
#акции #облигации #стратегия #инвестор #инвестиции #фондовый_рынок #аналитика #обучение #новичкам
'Не является инвестиционной рекомендацией
Весь день в суете без рынка и совсем забыл, что сегодня 25 неделя портфеля 💼 «Дивиденды + долгосрок», а значит очередное пополнение на 10.000₽
Сегодня набрал исключительно ОФЗ, ранее уже писал почему из набираю в свой портфель, особенно те, которым до номинала ещё 50-60% роста.
ЛОГИКА ПРОСТАЯ, ПОНИЖЕНИЕ КС, РОСТ ЦЕНЫ ОБЛИГАЦИЙ
Также ранее пришли дивиденды по $X5 , реинвестировал их сейчас в ОФЗ и еще достаточно хорошая сумма дивидендов на подходе в течение следующей недели - ЖДЁМ
Про портфель за все время:
• Пополнения - 330.000₽
• Доход - (-17.762₽)
• Вывод - 0₽
• Дивиденды и купоны плюс к пополнению с вычетом налога - 5476₽
• Акции компаний - 21 шт. Облигации - 8 шт.
Куплено сегодня:
ОФЗ 26238 $SU26238RMFS4
🔸Рейтинг - Высокий
🔸Погашение - (15 мая 2041)
🔸Номинал - 1000₽
ОФЗ 26230 $SU26230RMFS1
🔸Рейтинг - Высокий
🔸Погашение - (16 марта 2039)
🔸Номинал - 1000₽
👍 - спасибо, полезно
👎 - не понравился пост
А если еще не подписан на PKN, то жду тебя в профиле ❗️
Первая сделка была совершена 19.05.2025 года, фактически два месяца назад. За это время портфель продемонстрировал отличный рост. Подтверждение тому, что мы выбрали подходящий тайминг для формирования подобной стратегии.
Динамика значений по сравнению с Индексом МосБиржи:
• За последний месяц: +5,08%
• За все время: +9,75%
Изначально инвестиционный портфель пополнялся облигациями взятыми с первичного рынка, так как по ним можно было зафиксировать более высокую доходность. Но как только регулятор начал смягчать денежно-кредитную политику, такое окно возможностей быстро закрылось.
Ожидания по снижению процентной ставки на ближайшем заседании ЦБ (25 июля) гонят Индекс RGBI все выше. Котировки поднялись выше 116 пунктов впервые с 18 марта 2024 года. Рынок закладывает снижение ставки сразу до 18% и если по факту, мы получим нечто иное реакция со стороны инвесторов последует мгновенно.
Инвестиционный портфель диверсифицирован под разные события на фондовом рынке. Помимо корпоративных выпусков, имеются валютные инструменты в качестве хеджа (фактор геополитики) и длинные ОФЗ (отыграть рост тела облигации на моменте перехода к циклу смягчения ДКП)
Сейчас в портфеле 17 бумаг:
• Полипласт П02-БО-05 $RU000A10BPN7 (А-) Купон: 25,50%. Текущая купонная доходность: 23,89% на 1 год 10 месяцев, ежемесячно
• МВ Финанс 001P-06 $RU000A10BFP3 (А-) Купон: 26,00%. Текущая купонная доходность: 23,82% на 1 год 8 месяцев, ежемесячно
• Полипласт АО П02-БО-03 $RU000A10B4J5 USD (А-) Купон: 13,70%. Текущая купонная доходность: 13,52% на 1 год 7 месяцев, ежемесячно
• Монополия 001Р-03 $RU000A10ARS4 (ВВВ+) Купон: 26,50%. Текущая купонная доходность: 26,01% на 6 месяцев, ежемесячно
• ГК Самолет БО-П14 $RU000A1095L7 (А+) Купон: ключевая ставка ЦБ+2,75% на 2 года, ежемесячно (Квал)
• ВУШ 001P-04 $RU000A10BS76 (А-) Купон: 20,25%. Текущая купонная доходность: 19,36% наc 2 года 10 месяцев, ежемесячно
• Глоракс 001P-02 $RU000A108132 (ВВВ+) Купон: 17,25%. Текущая купонная доходность: 18,00% на 7 месяцев, ежемесячно
• МГКЛ 001Р-05 $RU000A107UB5 (ВВ) Купон: 20,00%. на 3 года 5 месяцев, 4 раза в год (Квал)
• Атомэнергопром 001P-05 $RU000A10BFG2 (ААА) Купон: 17,30%. Текущая купонная доходность: 15,16% на 4 года 8 месяцев, 4 раза в год
• МФК Мани Мен обб01 $RU000A10AYU6 (ВВВ-) Купон: 26,50%. на 2 года 7 месяцев, 4 раза в год (Квал)
• Газпром Нефть 003P-15R $RU000A10BK17 (ААА) Доходность — 15,36%. Купон: 2,00%. Текущая купонная доходность: 3,47% на 4 года 8 месяцев, ежемесячно
• ЕвроТранс БО-001P-02 $RU000A105TS5 (А-) Купон: 13,40%. Текущая купонная доходность: 13,93% на 6 месяцев, ежемесячно
• М.Видео выпуск 5 $RU000A109908 (А) Купон: ключевая ставка ЦБ+4,25% на 1 год, ежемесячно (Квал)
• РОЛЬФ 001P-07 $RU000A10ASE2 (ВВВ+) Купон: 26,00%. Текущая купонная доходность: 24,37% на 1 год 6 месяцев, ежемесячно
• ОФЗ 26238 $SU26238RMFS4 Доходность — 14,12%. Купон: 7,10%. Текущая купонная доходность: 12,09% на 15 лет 10 месяцев, 2 раза в год
• РЖД 1Р-38R $RU000A10AZ60 (ААА) Купон: 17,90%. Текущая купонная доходность: 15,70% на 4 года 7 месяцев, ежемесячно
Статистика за все время:
• Текущая стоимость портфеля - 135 930,06
• Общий доход - 8 129,06 (+6,49%)
• Ежегодный купонный доход - 20 643,44
• Ежемесячный купонный доход - 1 720
По мере снижения ключевой ставки привлекательность долгового рынка будет снижаться и как только купонная доходность сравняется с дивидендами компаний, то тогда рынок акций начнет расти быстрее за счет притока "новых" денег.
Нужно действовать на опережение, именно поэтому я начал постепенно набирать позицию от полученных купонов в биржевом фонде $TMOS - Крупнейшие компании РФ. Как по мне, получается отличная диверсификация.
На еженедельной основе делаю обзор своих публичных стратегий, так что подписывайся на канал, чтобы ничего не пропустить. Всех благодарю за внимание.
#Облигации #портфель #фондовый_рынок #инвестор #инвестиции #пассивныйдоход #новичкам #стратегия #аналитика
'Не является инвестиционной рекомендацией
Шортить рынок - все равно, что играть в казино с закрытыми глазами
Ставка пойдёт вниз вплоть до 14%
95% аналитиков опять ошиблись. Ведь они не ждали снижения летом до 18%
На снижении ставок вся накопленная денежная масса пойдет в активы, где есть справедливая доходность с умеренным риском.
Рынок будет расти итерациями, каждая итерация вертикальный всплеск
Деньги будут выходить из облигаций и уходить в акции с див доходность аналогичной $LKOH $SBER $ROSN $TRNFP $VTBR $HHRU $HEAD потенциал от 15%
Затем деньги пойдут в акции, где есть наибольший апсайд с учетом рисков $SVCB $LEAS потенциал от 30%
В какой то момент рост закончится у $SMLT $PIKK народ поймет, что здесь потенциала и нет отдачи. Просто спекуляции. Потенциал 10%
$LQDT после снижается ставки до 14% перестанут быть нужны и все о них забудут.
$SU26238RMFS4 вырастут и все восстановят потери, и будут получать долгосрочно высокую
Доху
Срок 6 месяцев
23 неделя портфеля 💼 «Дивиденды + долгосрок» и очередное пополнение на 10.000₽
Июль настал, месяц дивидендных выплат и очень хороших по сравнению с прошлыми месяцами. Как и писал на той неделе, этот месяц будет посвящен облигациям. Все дивиденды и пополнения буду реинвестировать в бонды. В данный момент ряд облигаций держу исключительно под купоны до 2 лет со средним рейтингом, в отличие от ОФЗ, которые имеют срок погашения около 15 лет.
Однако, ОФЗ 🇷🇺 набираю под понижение КС, можем увидеть неплохой рост к номиналу купона за пару лет, при возвращение КС в район 8- 10%, тем самым рост ОФЗ 26238 может составить порядка 55% , а рост ОФЗ 26248 15%, но при этот тут более высокий купон в отличие от первой ОФЗ. В итоге мы получаем купоны два раза в год, плюс возможный хороший рост ОФЗ на понижение КС, что вполне будет реализовано спустя 1-2 года
Что касается портфеля в общем, то все можете увидеть на скринах, также сегодня дивгэп в $LSNGP , жду дивиденды в размере 1295₽, а также в начале следующей неделе отсечки в $MTSS , $SIBN , $MSRS , $X5 про остальные дивгпы в следующий четверг при очередном пополнение портфеля и покупки облигаций. Буду наращивать позиции в ОФЗ
Про портфель за все время:
• Пополнения - 310.000₽
• Доход - (-4256₽)
• Вывод - 0₽
• Дивиденды и купоны плюс к пополнению с вычетом налога - 3182₽
• Акции компаний - 21 шт. Облигации - 6 шт.
ММЦБ выпуск 2 $RU000A105054
🔸Рейтинг - Cредний
🔸Погашение - (21 января 2027)
🔸Номинал - 1000₽
Предполагаемый доход 26% годовых
ОФЗ 26238 $SU26238RMFS4
🔸Рейтинг - Высокий
🔸Погашение - (15 мая 2041)
🔸Номинал - 1000₽
ОФЗ 26248 $SU26248RMFS3
🔸Рейтинг - Высокий
🔸Погашение - (16 мая 2040)
🔸Номинал - 1000₽
👍 - спасибо, полезно
👎 - не понравился пост
А если еще не подписан на PKN, то жду тебя в профиле ❗️
Привет, друзья! "Опытным путем" на связи Сегодня хочу поделиться с вами одной важной частью своей стратегии, которая может показаться нелогичной на первый взгляд. У меня в портфеле есть качественные дивидендные акции, такие как $SBER и $LKOH , и я верю в их долгосрочный потенциал. Но, несмотря на это, я принял сознательное решение временно остановить их покупку. Все новые средства я направляю в другой инструмент — длинные ОФЗ. ⏳Почему? Потому что сейчас на рынке сложилась уникальная ситуация, и я считаю важным сделать тактический выбор в пользу того инструмента, чье "окно возможностей'" ограничено по времени. Давайте посмотрим на оба подхода максимально объективно. Подход №1: Классическая дивидендная стратегия • В чем суть: Регулярная покупка акций стабильных компаний ( $TATN , $TRNFP и др.) для получения дивидендного потока и роста капитала. •Сильные стороны: ✅ Это проверенная временем, 'вечнозеленая' стратегия. В долгосрочной перспективе она, скорее всего, покажет отличный результат. •Текущие риски: ❗️Дивиденды не гарантированы. Их размер и сам факт выплаты зависят от прибыли компании, ее инвестпрограммы и решений совета директоров. Это переменная, которую сложно прогнозировать. Подход №2: Фокус на цикле ЦБ (мой текущий выбор) 🎯 🟣В чем суть: Покупка длинных ОФЗ $SU26238RMFS4 в период высоких ставок. Сильные стороны: 1️⃣ Предсказуемый денежный поток: 💰 Купоны по ОФЗ — это обязательство государства. Их выплата гораздо более предсказуема, чем дивиденды. 2️⃣ Встроенный потенциал роста: 🚀 Главная идея — заработать не только на купонах, но и на росте цены самой облигации, когда ЦБ начнет снижать ставку. Эта возможность существует именно сейчас и исчезнет, когда цикл сменится. 🟣 Риски: ❗️ Основной риск — что ЦБ будет держать ставку высокой дольше, чем ожидается. 📍Мой вывод: Я не считаю дивидендную стратегию плохой. Наоборот, я планирую к ней вернуться. Но сейчас, в моменте, я предпочитаю направить 100% усилий на реализацию более предсказуемой и срочной идеи. Я хочу сначала использовать уникальную ситуацию в облигациях, а затем, с уже увеличенного капитала, вернуться к планомерному набору дивидендных акций. Это не выбор между "хорошим" и "плохим". Это выбор приоритета на конкретном отрезке времени. А как вы расставляете приоритеты в своем портфеле прямо сейчас? Что для вас важнее — тактическая возможность в ОФЗ или долгосрочная дивидендная история?" Поделитесь мнением! ⬇️
#стратегия #инвестиции #офз #акции #дивиденды #распределениеактивов #портфель
