на 30 декабря брокерский счёт 3 384 753
на 28 января брокерский счёт 3 613 397
на 25 февраля брокерский счёт 4 507 961
Изменения за февраль:
- пополнение 845 000 ₽
- +49 564 ₽ изменения по портфелю
изменения сделанные на брокерском счету:
- изменения отраженные ранее в постах, здесь нет
В ПИФах
2025
на 24 июля 2 789 159 ₽ (+4,26%)
на 28 августа 2 860 670 ₽ (+2,56%)
на 03 ноября 2 574 518 ₽ (-10%)
на 27 ноября 2 630 498 ₽ (+2,17%)
на 29 декабря 2 724 572 ₽ (+3,57%)
2026
на 28 января 2 791 966 ₽ (+2,47%)
на 25 февраля 2 815 070 ₽ (+0,83%)
на 28 июня альтернативные инвестиции - 800 000 ₽ под 24% годовых
...
на 30 ноября альтернативные инвестиции - 800 000 ₽ под 24% годовых
на 30 декабря альтернативные инвестиции - 540 000 ₽ под 24% годовых
2026
на 28 января альтернативные инвестиции - 540 000 ₽ под 24% годовых
на 25 февраля --> пополнение брокерский счёт на 540 000 ₽
Итог:
2025
на 5 июня Общий - 4 407 000 ₽
на 28 июня Общий - 4 522 842 ₽
на 27 июля Общий - 5 353 359 ₽
на 28 августа Общий - 5 755 172 ₽
на 03 октября Общий - 6 013 423 ₽
на 30 ноября Общий - 6 294 819 ₽
на 30 декабря Общий - 6 668 820 ₽
2026
на 28 января Общий - 6 945 363 ₽
на 25 февраля Общий - 7 323 031 ₽
$X5 $LKOH $MTSS $NVTK $OZON $SBER $T $HHRU
Согласно базовому сценарию Стратегии 2026 , большую часть года рынок будет двигаться в нисходящем тренде из-за проблем в экономике и отсутствии прорывов в геополитике ( вероятность прекращения огня на минимумах ).
Продолжение снижения ключевой ставки не дает сильного эффекта на ближайшие кварталы в финансовых показателях компаний. Реальная ставка (ставка минус инфляция) все еще высокая и находится в районе 10%. Компании внутреннего спроса начнут чувствовать реальное ослабление жесткий условия после снижения ключевой ставки до 12%.
В условиях продолжения СВО инвестиционная привлекательность акций гораздо слабее, чем альтернативных финансовых инструментов. При этом акции остаются интересными для спекуляций.
❗️ Постепенное снижение ставки будет влиять на fixed-income инструменты, такие как ОФЗ.
К примеру, текущая купонная доходность в государственных облигациях — около 14%. В условиях, что в 2026 не произойдет прорыва в переговорах по украинскому конфликту, такую доходность с помощью дивидендов рынок акций перебить не сможет.
🧠 Почему рынок не может закрепиться выше 2800 пунктов?
38% индекса Мосбиржи приходится на Сбер, Лукойл и Газпром. Ни одна из акций не имеет триггеров для органичного спроса на акции.
🏦 Сбер — дивдоходность ~12% — ниже купонной доходности ОФЗ
При этом экономика продолжает стагнировать. Слабые квартальные отчетности металлургов сообщают о слабом спросе в экономике, который может негативно влиять на показатели бизнеса (снижение кредитов бизнесу, рост резервов и пр.)
⛽️ Газпром — в условиях неопределенности в переговорах без явных прорывов, компания продолжит не платить дивиденды и направлять капитал на переориентацию с Европы на Восток.
⛽️ Лукойл — в условиях санкций, ударов по НПЗ, низкой рублебочки (3200 руб, против 5500 руб годами ранее) компания становится миркоином. Без прорыва в переговорах давление на компанию продолжится. Инвестиционная привлекательность компании гораздо ниже, чем ранее.
Фундаментально российский рынок дешевый. Но это не значит, что в ближайшие месяцы он не может быть ниже. Не видим истории устойчивого роста для индекса Мосбиржи в ближайшие кварталы. Поэтому для позиционных сделок выбираем ОФЗ, а акции используем как спекулятивный инструмент.
#Аналитика $SBER $LKOH $GAZP #SBER #LKOH #GAZP #IMOEX
Инфляция в пятницу.
На самом деле очень интересно посмотреть на реакцию рынка в пятницу при высокой инфляции.🤣
$OZON
OZON В IV КВ. НАРАСТИЛ GMV НА 33% - ДО 1,26 ТРЛН РУБ., СКОРР. EBITDA В 2,6 РАЗА - ДО 43,2 МЛРД РУБ. - КОМПАНИЯ
OZON ПО ИТОГАМ 2026Г ПРОГНОЗИРУЕТ РОСТ GMV НА 25-30% И СКОРР. EBITDA НА УРОВНЕ 200 МЛРД РУБ. - КОМПАНИЯ
По итогам IV квартала чистая прибыль Ozon составила 3,7 млрд рублей против убытка в 17,6 млрд рублей за IV квартал 2024 года.
ЧИСТЫЙ УБЫТОК OZON ПО ИТОГАМ 2025 ГОДА СОКРАТИЛСЯ ДО 0,9 МЛРД РУБ С 59,4 МЛРД РУБ ГОДОМ РАНЕЕ - ОТЧЕТ ПО МСФО
Слушайте отчет уже хороший, и как бы в формате работы в долгую уже прям хочется.🤣🤣🤣
Но все еще и вся очень высоко....
$RTKMP и $RTKM
Годовая консолидированная финансовая отчетность по МСФО
ВЫРУЧКА РОСТЕЛЕКОМА В IV КВ. ВЫРОСЛА НА 16% - ДО 270,5 МЛРД РУБЛЕЙ, ЛУЧШЕ ПРОГНОЗА
ЧИСТАЯ ПРИБЫЛЬ "РОСТЕЛЕКОМА" ПО МСФО В 2025 ГОДУ СНИЗИЛАСЬ НА 22%, ДО 18,7 МЛРД РУБ - ОТЧЕТ
Ну как бы про шикарные дивиденды можно забыть, тем удивительнее что минусит всего на 1,3%.
$SBER
Годовая консолидированная финансовая отчетность по МСФО
СБЕРБАНК В 2025Г ПОЛУЧИЛ 1,7 ТРЛН РУБ. ЧИСТОЙ ПРИБЫЛИ ПО МСФО ПРОТИВ 1,58 ТРЛН РУБ ГОДОМ РАНЕЕ (ПРОГНОЗ - 1,698 ТРЛН РУБ.)
Ну какие вопросы все чётко и ясно, $VTBR Вот на кого надо равняться, а не кидать громкие слова как все хорошо.🤣🤣🤣🤣
$MAGN
Годовая консолидированная финансовая отчетность по МСФО
ММК МСФО 2025Г = УБЫТОК -14.8 МЛРД РУБ ПРОТИВ ПРИБЫЛИ +79.7 МЛРД РУБ ГОДОМ РАНЕЕ
Вот тут конкретный вопрос, кто этот гений который чесал что отчет будет пушка и за счет кого цену разгоняли чуть ли не месяц, тут как бы полная ж.....
$CHMF
умудряется расти на фоне такого катастрофического отчета у брата, хотя сами не обрадовали инвесторов, а впереди еще плачевно отчет за 1 квартал 2026 года.
$NLMK
Эти ребята тоже как бы плюсят, хотя у них у самих скоро итоговый отчет и есть подозрение что антирккрод "Магнитки" они смогут побить, но надо проанализировать.😎
$LKOH и $ROSN могут в перспективе сильно отреагировать на эту новость:
Индийские НПЗ сократили закупки российской нефти до минимума после решения верховного суда США о тарифах
Ну а наш Восточный путь сбыта может тоже дать слабину, при условии что Трамп установит полный контроль над Венесуэльской нефтью, в этом случае он может давать на неё очень сильный дисконт при экспорте на Востоке, но я сильно сомневаюсь что у нас большой шаг цены для того чтобы еще больше делать скидку, но это все размышления пока что...
Подписывайтесь чтобы быть в курсе.
Не Иир
1️⃣ Чистая прибыль ВТБ $VTBR по МСФО в IV квартале 2025 года составила 121,3 млрд ₽, снизившись на 31% из-за создания резервов на 79 млрд ₽.
При этом процентные доходы выросли в 2,5 раза, а операционные доходы до резервов прибавили 20%.
По итогам года прибыль составила 502 млрд ₽, что на 8,9% ниже результата 2024 года.
Менеджмент подтверждает намерение направить на дивиденды 50% чистой прибыли по МСФО, решение ожидается к лету.
Снижение прибыли носит резервный характер, а сохранение payout 50% может поддержать интерес.
2️⃣ "Сбербанк" $SBER перечислил в бюджет за 2025 год более 1,3 трлн ₽, сообщил Герман Греф.
543 млрд ₽ пришлось на налог на прибыль, общие налоговые выплаты превысили 948 млрд ₽.
Банк также выплатил рекордные дивиденды 786,9 млрд ₽, половина из которых поступила государству.
Объем выплат подтверждает стратегическую роль Сбера для бюджета и его устойчивый дивидендный потенциал.
3️⃣ Минфин планирует провести аукцион по продаже "Южуралзолото" $UGLD в ближайшие две недели, заявил Антон Силуанов.
Актив реализуют через конкурс на повышение цены, средства направят на приоритетные задачи бюджета.
Контрольный пакет перешел государству в 2025 году по решению суда.
Оперативная продажа указывает на стремление быстро монетизировать актив и может стать ориентиром для оценки сектора.
4️⃣ Счетная палата по поручению Владимира Путина проверяет сделку 2020 года между "РусГидро" $HYDR и СГК по обмену Приморской ГРЭС и угольного разреза на 41,98% ДЭК.
Модернизация станции подорожала с 65 млрд ₽ до 108 млрд ₽, сроки сдвинуты.
Проверят законность и обоснованность оценки активов, при выявлении нарушений возможен пересмотр условий или возврат ГРЭС.
Ситуация усиливает регуляторные риски для $HYDR и добавляет неопределенности в оценке компании.
5️⃣ ГК "Базис" $BAZA в 2025 году увеличила выручку по МСФО на 37% до 6,3 млрд ₽, чистую прибыль — до 2,2 млрд ₽, а свободный денежный поток вырос в 2,4 раза.
Компания прогнозирует рост выручки в 2026 году на 30–40% и может предложить дивиденды 7,2 ₽ на акцию, что соответствует 50% скорректированного NIC.
Оператор дата-центров "РТК-ЦОД", совместное предприятие "Ростелекома" $RTKM и ВТБ $VTBR , возглавил Давид Мартиросов.
Он сохранит посты в "Ростелекоме" и ГК "Базис", а прежний гендиректор перейдет в совет директоров.
Задача нового руководителя — развитие B2B- и B2G-решений для ИИ и подготовка "РТК-ЦОД" к IPO.
Назначение и сильные результаты "Базиса" усиливают позиции экосистемы $RTKMP в ИТ-инфраструктуре и повышают потенциал будущего IPO "РТК-ЦОД".
6️⃣ Великобритания продлила лицензию на операции с зарубежными дочками "ЛУКОЙЛа" $LKOH до 25 августа.
Разрешено продолжать платежи и исполнять действующие и новые контракты.
Продление временно снижает санкционные риски для международного бизнеса компании.
7️⃣ "Транснефть" $TRNFP предложила изменить закон о морских портах, чтобы ограничить раскрытие данных о перевозках и перевалке грузов.
Компания считает, что публикация такой информации создает риски для безопасности портов и объектов ТЭК.
Законопроект уже поддержан профильными ведомствами и проходит согласование.
Инициатива снижает операционные риски для компании и усиливает контроль над стратегической инфраструктурой.
8️⃣ "КАМАЗ" $KMAZ договорился с белорусским холдингом "БАТЭ" о дополнительных поставках комплектующих на 540 млн ₽.
В 2025 году общий объем закупок уже превысил 2,5 млрд ₽, сотрудничество рассчитано до 2027 года.
Расширение поставок снижает риски перебоев с комплектующими и поддерживает стабильность производства
Лайкай 👍 комментируй 💬 подписывайся на MegaStrategy ✅
#мегановости #новости #дивиденды #бюджет #аукцион #энергетика #инфраструктура #экспорт
