#делимобиль

🔹В числе партнеров программы пять ведущих российских брокеров: Т‑Инвестиции, Альфа‑Инвестиции, СберИнвестиции, БКС Мир Инвестиций и General Invest.

🔹Сервис запустил программу лояльности для инвесторов после выхода на Московскую Биржу в феврале 2024 года. Это позволяет держателям акций получать бонусы и дополнительные преимущества при аренде автомобилей сервиса. Размер привилегий в Деликлубе зависит от количества купленных акций. Для регистрации достаточно приобрести акции на одной из партнёрских брокерских площадок.

🔹🥈В программе есть два уровня: «Серебряный» и «Золотой». Чтобы активировать Серебряный, нужно приобрести минимум 50 акций Делимобиля. Участники могут начинать поездки без оплаты за старт, получают безлимитный кэшбэк 20%, 15 дополнительных минут бесплатного бронирования и возможность завершать аренду в аэропортах и «чёрных» зонах без доплаты.

🔹🥇Владельцы более 400 акций автоматически получают Золотой уровень. Он включает все преимущества Серебряного, а также даёт доступ к автомобилям SUPREME и SUPREME Ultra без ограничений по возрасту, стажу вождения и рейтингу в сервисе. Кроме того, для участников Деликлуба работает отдельная линия поддержки.

https://invest.delimobil.ru/tpost/zrgeh8xjg1-delimobil-prodlil-programmu-privilegii-d

$DELI $RU000A106UW3 $RU000A10AV31 $RU000A109TG2 $RU000A106A86 $RU000A1052T1

#делимобиль

Сделки за 10 декабря.
Прилетели купоны :
✅#О'КЕЙ оббП07 -184.95 ₽,
🟢Пополнил на 1000 ₽
Купил :
💰#Кредитный поток 2.0 -1 шт.

Купоны за 11 декабря:
✅#Делимобиль 001Р-05 - 167.68 ₽.
#облигации #купоны

⬆️За три месяца пользователи сервиса преодолели свыше 230 миллионов километров – почти 6 тысяч кругосветных путешествий. Больше всего поездок россияне совершали по субботам.

⬆️Этой осенью россияне чаще всего выбирали в каршеринге Kia Rio, Geely Coolray, Haval Jolion и Exeed LX. Лидерами по количеству поездок стали Москва, Санкт-Петербург, Казань, Самара и Пермь.

⬆️Сезон запомнился рекордами. Житель Москвы совершил самую продолжительную поездку, проехав 82 700 километров. По общему числу аренд первое место занял 36-летний житель Ярославля с 372 поездками. На втором месте 32-летний москвич с 337 поездками и 42-летний житель Санкт-Петербурга, совершивший 315 поездок.

⬆️Осень стала временем путешествий. Россияне стали чаще бронировать каршеринг для поездок в другие города. Самый длительный маршрут по тарифу Межгород продолжался 5 300 минут, или почти 88,5 часов, а его дистанция превысила 5 200 километров. Для таких путешествий чаще всего выбирали Haval Jolion, Nissan Qashqai, Kia Rio, Geely Coolray и Chery Tiggo.

⬆️Также пользователи бронировали автомобили заранее по тарифу Рент. В среднем пользователи планировали такие поездки за 71 час, чаще всего – в Москве, Санкт-Петербурге и Самаре.

https://invest.delimobil.ru/tpost/sy7mh66381-delimobil-podvyol-itogi-osennego-sezona

$DELI $RU000A106UW3 $RU000A10AV31 $RU000A109TG2 $RU000A106A86 $RU000A1052T1 #делимобиль

🔹Совет директоров избрал Винченцо Трани на должность генерального директора Компании с 21 ноября 2025 года.
🔹Пост председателя совета директоров с 20 ноября 2025 года занял Григорий Чораян.
🔹Комитет по стратегии в составе совета директоров во главе с Еленой Бехтиной будет активнее вовлечён в операционное управление, в первую очередь в части развития продуктового и маркетингового блоков бизнеса.
🔹Владимир Садовин, возглавлявший Компанию с мая 2025 года, продолжит работу в Делимобиле и сосредоточится на проектах, связанных с развитием цепочек поставок, «Deliparts» и международном развитии бизнеса, преимущественно с Китаем.

В первом полугодии Компания завершила этап масштабных инвестиций в инфраструктуру. Созданная инфраструктура, включающая сеть собственных СТО и распределительный центр автозапчастей в Московской области, а также ИТ-компетенции, формируют прочную основу для следующего этапа развития Компании.

Приоритетом управленческой команды остаётся повышение операционной эффективности и рентабельности бизнеса, оптимизация долговой нагрузки и сохранение высоких темпов роста.

Переход Винченцо Трани на операционный уровень управления – стратегический шаг, необходимый для возвращения Компании на траекторию эффективного роста. Сейчас Компания находится в процессе формирования новой стратегии, которая будет точно отвечать текущим потребностям бизнеса и вызовам рынка.

«Команда топ-менеджмента Делимобиля, которая на протяжении многих лет создавала и успешно масштабировала быстрорастущий бизнес, снова работает вместе. Дальнейшее развитие Делимобиля под полным контролем», – поделился Винченцо Трани.

https://invest.delimobil.ru/tpost/m2fuldea41-osnovatel-delimobilya-vinchentso-trani-v

$DELI $RU000A106UW3 $RU000A10AV31 $RU000A109TG2 $RU000A106A86 $RU000A1052T1 #делимобиль

💭 Разбираемся, насколько устойчива текущая стратегия роста и какие факторы могут повлиять на восстановление прибыльности...

💰 Финансовая часть (1 п 2025)

📊 Компания продемонстрировала рост выручки на 16%, достигнув отметки в 14,7 млрд рублей. Выручка от каршеринга также показала увеличение на 12% до 11,8 млрд рублей. Важным фактором стало значительное повышение доходов от продажи автомобилей на 170%, составив 848 млн рублей, благодаря запуску нового тарифа «Навсегда». EBITDA снизилась на треть до 1,9 млрд рублей, что связано с ростом себестоимости и увеличением финансовых расходов. Рентабельность по EBITDA упала с 23% до 13%.

👨‍💻Коммерческие и управленческие расходы увеличились незначительно, составив 15% от общей выручки. Основной причиной роста стала необходимость привлечения IT-специалистов для улучшения системы управления автопарком.

🫰 Финансовые расходы возросли на 54%, что обусловлено высоким уровнем ключевой ставки Центробанка. Это привело к чистому убытку в размере 1,9 млрд рублей против чистой прибыли в предыдущем периоде.

✔️ Операционная часть (3 кв 2025)

🤷‍♂️ Количество продаваемых минут снизилось на 5% за третий квартал, а использование автомобилей показывает значительное снижение эффективности. Ранее подобные тенденции связывали с недостаточным уровнем сервиса, однако завершение инвестиций в собственные автосервисы пока не привело к улучшению ситуации.

🚗 Компания компенсирует падение доходов продажей автомобилей: в третьем квартале реализовано 913 машин против 188 годом ранее. В будущем компания планирует привлекать новые автомобили преимущественно по партнёрским программам, отказавшись от расширения флота посредством лизинга.

💸 Дивиденды

📛 Компания планирует выплачивать акционерам минимум половину своей чистой прибыли по МСФО, при соблюдении условия, что отношение чистого долга к EBITDA составляет менее 3х. Однако, учитывая низкие показатели чистой прибыли и значительную долговую нагрузку, ожидается, что ближайшая выплата дивидендов состоится за отчетный 2026 год.

👨‍💼 Руководство компании подчеркивает намерение сохранять баланс между выплатой дивидендов акционерам и поддержанием темпов развития бизнеса. Дивидендная политика будет ориентирована таким образом, чтобы обеспечить выплату инвесторам, сохраняя при этом потенциал для дальнейшего роста компании.

📌 Итог

💪 Компания ориентирована на рост и успешно реализует соответствующие планы. Учитывая длительные обязательства по фиксированным займам до 2026 года, важно учитывать долгосрочные перспективы. В 2026–2027 годах бизнес сможет выйти на достойные уровни прибыли.

🤑 Делимобиль активно развивает дополнительные источники дохода: продажу подержанных автомобилей, внедрение долгосрочной аренды с последующим выкупом, а также развивает собственную сеть СТО, что повышает эффективность и качество сервиса.

🎯 ИнвестВзгляд: Актив будет удерживаться в долгосрочном портфеле с постепенным наращиванием доли.

📊 Фундаментальный анализ: 🟰 Держать - стратегическое развитие компании позволяет рассчитывать на устойчивый рост, но краткосрочная нестабильность в финансовой части будет давить на котировки.

💣 Риски: ☁️ Умеренные - значительная конкуренция и зависимость от внешних факторов нивелируются диверсификацией и оптимизацией бизнес-процессов.

💯 Ответ на поставленный вопрос: Стратегия роста Делимобиля, несмотря на временные финансовые трудности, направлена на укрепление позиций компании путем оптимизации операционной модели, снижения долговой нагрузки и развития новых направлений бизнеса. Компания рассчитывает выйти на стабильный уровень прибыльности к 2026–2027 годам, постепенно расширяя долю рынка

🤷‍♂️ Данный обзор не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией. Инвестиции сопряжены с рисками, а фундамент инвестиций — самостоятельность мышления и здоровое недоверие!

⏰ Благодарим Вас за поддержку! Следующий материал уже в работе...

$DELI #DELI #Делимобиль #каршеринг #автопарк #инвестиции #МСФО #развитие #бизнес #анализ

Компания стала «серебряным» лауреатом рейтинга лучших работодателей Forbes и вошла в число лучших ИТ-компаний России в 2025 году. По критерию «корпоративное управление» Делимобиль получил высшую оценку — платину.

Методология рейтинга лучших работодателей России разработана Forbes в 2021 году. Все метрики для оценки распределены по трем элементам, соответствующим аббревиатуре ESG: экология (E), сотрудники и общество (S) и корпоративное управление (G). В новый рейтинг вошли 205 российских компаний.

https://www.forbes.ru/ratings/best-employers/2025

$DELI $RU000A106UW3 $RU000A10AV31 $RU000A109TG2 $RU000A106A86 $RU000A1052T1

#делимобиль

Делимобиль провел исследование междугородних автомобильных поездок по итогам 6 месяцев после введения тарифа Межгород, который позволяет перемещаться между городам на каршеринге. С апреля по сентябрь зафиксирован ежемесячный рост спроса на такие поездки на 30%. Делимобиль продолжает задавать тренды на рынке каршеринга в России и развивать локальный и междугородний автомобильный туризм по стране.

ℹ️ Опрос показал, что 35% пользователей совершали поездки в другой город к родным и друзьям, 29% респондентов отправлялись на делимобилях в отпуск или путешествие, 16% — поездки по работе или в командировку, а 5% участников опроса использовали тариф Межгород для переездов из одного города в другой и перевозки вещей.

ℹ️ Респонденты отметили ключевые преимущества автомобильных путешествий на каршеринге: 55% заявили про удобство поездки в любое время, без привязки к расписанию, а 38% выделили, что такой вариант выгоден для поездки компанией.

ℹ️ Абсолютное большинство пользователей (88%) ездили по Межгороду в компании семьи, друзей или коллег, и только 11% ездили в одиночестве.

🗺 По итогам 6 месяцев активных междугородних поездок наиболее популярным стал маршрут между Москвой и Санкт-Петербургом. В то же время из Казани больше всего ездили на делимобилях в Самару, из Сочи в Ростов-на-Дону, а из Екатеринбурга в Челябинск. Стоит отметить, что в августе в разгар сезона отпусков кратно выросло количество поездок на делимобилях в Сочи из всех городов, а лидером по количеству таких поездок стал Нижний Новгород, обогнав Москву.

🏅 Самую дальнюю междугороднюю поездку совершил мужчина из Санкт-Петербурга в Екатеринбург в апреле. Он преодолел 3185 км на Haval Jolion. Второе по расстроянию путешествие на делимобиле совершила девушка из Сочи в Санкт-Петербург, проехав в июле 3147 км на VW Tiguan. Направление Сочи – Санкт-Петербург и обратно считается одним из самых востребованных в сервисе, особенно в сезон отпусков.

$DELI $RU000A106UW3 $RU000A10AV31 $RU000A109TG2 $RU000A106A86 $RU000A1052T1

#делимобиль

Тикер: $DELI
Текущая цена: 120.5
Капитализация: 21.2 млрд.
Сектор: #лизинг_и_шеринг
Сайт: https://invest.delimobil.ru/

Мультипликаторы (по данным за последние 12 месяцев):

P\E - убыток за 12 месяцев
P\BV - 4.98
P\S - 0.69
ROE - убыток за 12 месяцев
ND\EBITDA - 6.37
EV\EBITDA - 10.78
Активы\Обязательства - 1.13

Что нравится:

✔️выручка выросла на 15.9% г/г (12.7 -> 14.7 млрд);

Что не нравится:

✔️FCF снизился на 20.2% г/г (3.3 -> 2.6 млрд);
✔️чистый долг с учетом аренды увеличился на 3.2% п/п (29.7 -> 30.7 млрд). ND\EBITDA вырос с 5.12 до 6.37;
✔️нетто финансовый расход вырос в 2.2 раза г/г (1.3 -> 3 млрд);
✔️убыток -1.9 млрд против прибыли +0.5 млрд в 1 пол 2024. Причины - снижение валовой рентабельности с 29 до 18%, увеличение операционных и прочих расходов, рост нетто финансового расхода;
✔️дебиторская задолженность выросла на 44.2% п/п (0.3 -> 0.5 млрд), кредиторская увеличилась на 49.1% п/п (1.3 -> 2 млрд);
✔️слабое соотношение активов и обязательств, которое уменьшилось за полгода с 1.18 до 1.13.

Дивиденды:

Согласно утвержденной дивидендной политике, компания планирует направлять на дивиденды не менее 50% от чистой прибыли по МСФО при уровне соотношения ND/EBITDA < 3. При значении выше 3 доля будет определяться отдельно, с учетом потребностей компании и макроэкономической конъюнктуры. Компания стремится выплачивать дивиденды не менее 2 раз в год.

По итогам 2025 года дивиденды не планируются.

Мой итог:

Операционные показатели, в целом, неплохие (г/г):
- размер автопарка +3.8% (29.6 -> 30.7 тыс шт);
- количество проданных машин по сервису Купимобиль +212.6% (390 -> 829 шт);
- количество проданных минут -6.2% (907 -> 851 млн мин);
- количество активных пользователей +2.1% (566 -> 578 тыс чел).
И вот как видно ключевой показатель по проданным минутам в минусе. И это несмотря на рост автопарка и увеличения количества активных пользователей. В итоге такие больше потери по валовой рентабельности (затраты большие, а операционная отдача в минусе).

По финансовым показателям, как и в прошлом отчетном периоде, сдержанный позитив только в выручке. А все остальное пока в серо-черных тонах. Вместо прибыли получен убыток. И это еще с учетом восстановленного налога (+568 млн), без него было бы грустнее. Вообще, еще одно такое полугодие и минус будет уже на операционном уровне.

Долговая нагрузка продолжает расти на разнонаправленном движении долга (увеличивается) и EBITDA (уменьшается). Логично, что растут и процентные расходы. Ключевая ставка снижается медленно, поэтому и какого-то перелома во 2 полугодии мы не увидим. По словам руководства на конец 2025 года прогнозируется показатель ND\EBITDA на уровне 4. Но каким образом этот результат может быть достигнут совсем непонятно. Если только распродать часть действующего автопарка (помимо сервисов Купимобиль и Навсегда).

Также удивительно, что руководством компании озвучивается задача о покупки другой каршеринговой компании (переговоры на начальном этапе). Профинансировать сделку может ООО "Делимобиль Холдинг". Ну и вообще, у основателя и председателя компании Винченцо Трани достаточно позитивный взгляд на будущее Делимобиля. Но с позиции стороннего наблюдателя сложно разделять его позицию. Компания все глубже погружается в долговую яму и нет понимания как они смогут из нее выбраться в текущей жесткой ДКП, которая может не ослабевать еще приличное время. Если только дополнительные эмиссии или продажа какому-то другому каршеринговому игроку.

В общем, нормальному инвестору ловить здесь нечего. Компания сначала должна вернуться к росту ключевых операционных показателей, а также встать на траекторию стабильного снижения долговой нагрузки. Спекулянтам надо быть также осторожными. Ненароком можно стать долгосрочным инвестором Делимобиля.

*Не является инвестиционной рекомендацией

Присоединяйтесь также к моему Телеграм каналу

#делимобиль #аналитика #обзор_компании

🟢Рост количества зарегистрированных пользователей на ~20% год к году подтверждает устойчивый рост спроса на каршеринговый сервис. Однако в условиях ограничений в работе геолокационных сервисов и мобильного интернета пользователи не могут полностью удовлетворить спрос на поездки. 🟢Количество активных пользователей в месяц (MAU) по итогам 9 месяцев 2025 года составило 601 тыс. (9 мес. 2024: 599 тыс.). Для сохранения базы лояльных клиентов в этом году при отсутствии роста объема автопарка Компания гибко управляет распределением машин между локациями, направляя их в зоны с наибольшим спросом. 🟢На конец 9 месяцев 2025 года объем каршерингового флота сократился на 5% по сравнению с показателем на конец 9 месяцев 2024 года и составил 28 944 машины. В 2025 году менеджмент принял решение не наращивать флот за счет лизинговых контрактов. Новые машины привлекаются в парк за счет партнерской программы, что в том числе позволило уже осуществить план по выходу в 3 новых региона. При этом активно растет направление продажи автомобилей – по итогам 9 месяцев 2025 года было продано 1 742 машины, рост год к году составил 201%. 🟢Количество проданных минут за 9 месяцев 2025 года составило 1 350 млн минут (за 9 месяцев 2024 года – 1 431 млн минут). В 3 квартале пользователи нарастили активность использования сервиса. Более того мы наблюдали рост средней продолжительности поездки. 🟢При снижении объема автопарка, а также внешних факторов, влияющих на работу сервиса, Компания смогла показать двухзначные темпы роста – каршеринговая и прочая выручка выросла на ~10% за 9 месяцев 2025 по сравнению с 9 месяцами 2024 года. Менеджмент сфокусирован на эффективной работе с динамическим ценообразованием и более рациональном распределением флота по локациям присутствия. После завершения эксплуатации в сервисе машины успешно реализуются на рынке, а также монетизируются благодаря реализации рекламных контрактов. 🟢На работу сервиса по-прежнему влияют ограничения в работе геолокационных сервисов и интернета. В связи с этим мы совместно с Министерством цифрового развития, связи и массовых коммуникаций России работаем над включением компании в реестр социально значимых онлайн-сервисов, доступ к которым сохраняется даже при ограничениях мобильного интернета.

$DELI $RU000A106UW3 $RU000A10AV31

#делимобиль

В субботу, 25 октября, Делимобиль примет участие в конференции для инвесторов и трейдеров Smart-Lab Conf в Москве. IR-директор Андрей Новиков расскажет об актуальном состоянии бизнеса, шагах по повышению эффективности, а также о перспективах российского рынка каршеринга, который мы успешно строим вместе с вами.

Время: 11:45

Место: Зал 5, Кинотеатр «Октябрь», ул. Новый Арбат, 24, Москва

Не пропустите 🙌

$DELI $RU000A106UW3 $RU000A10AV31 $RU000A109TG2 $RU000A106A86 $RU000A1052T1

#делимобиль

Теперь есть возможность для каждого пользователя управлять автомобилем через Bluetooth после начала аренды. Внедрили эту функцию для минимизации негативных последствий нестабильной мобильной сети.

В приоритет была поставлена бесшовность взаимодействия пользователя с машиной. Водителю будет достаточно один раз дать разрешение приложению Делимобиль на использование Bluetooth. После этого в любой ситуации приложение будет выбирать максимально эффективный способ связи с машиной. Если после старта аренды делимобиля пропала сеть, пользователь без проблем сможет открывать и закрывать машину. 

В приложении появился фильтр Bluetooth-двери. По нему доступны машины, которыми можно управлять по Bluetooth. Функция доступна более чем на 85% парка Делимобиля из более 30 тысячи машин.

$DELI $RU000A106UW3 $RU000A10AV31 $RU000A109TG2 $RU000A106A86 $RU000A1052T1

#делимобиль

Елена Бехтина, член совета директоров и председатель комитета по стратегии Делимобиля вошла в рейтинг «Топ-1000 российских менеджеров», его ежегодно с 2021 года составляют Ассоциация менеджеров и ИД «Коммерсантъ». Елена вошла в число лучших высших руководителей в сфере «Транспорта». Основной принцип формирования рейтинга лидеров в отраслях и по направлениям — «Лучшие выбирают лучших».

По завершению торгов пятницы индекс МосБиржи #IMOEX составил 2748,06 пункта (-1,6%), индекс РТС - 1035,64 пункта (-2,1%) - минимум с апреля; цены большинства "голубых фишек" на Мосбирже снизились в пределах 3,2%.

За неделю индексы РТС и МосБиржи снизились на 2,3-3,2%, доллар от ЦБ РФ подешевел на 0,79 рубля.

Официальный курс доллара США 83,59 руб.

#важно 

🇪🇺 ЕС утвердил 19-й пакет санкций против РФ:

— полный запрет транзакций с "Роснефтью" и "Газпром нефтью";

— запрет на транзакции с рядом банков РФ и "третьих стран";

— план отказа от СПГ из РФ к 1 января 2027 г.;

— ограничения против 45 компаний (в т.ч. из "третьих стран"), новые экспортные запреты.

ВТБ разместил акции по 67 ₽/шт. (дисконт 6,7%). Потенциальный объем привлечения — 84,7 млрд ₽.

— 59% бумаг выкупили институционалы (ПФР, УК), 41% — розница.

— Костин: госдоля упала до 50% + 1 акция, новые механизмы привлечения капитала будут найдены.

HeadHunter утвердил дивиденды за I полугодие — 233 ₽/акция, выплаты в начале октября.

⚡️ ТГК-14 30 сентября обсудит альтернативные схемы финансирования и перенос сроков инвестпроектов из-за ареста совладельцев.

В "Каршеринг Руссия" (Делимобиль) новым CFO снова назначена Наталья Борисова. Фокус — контроль расходов, риск-менеджмент и укрепление финустойчивости.

$HEAD $VTBR $DELI #head #втб #делимобиль

В роли финансового директора Наталья сосредоточится на повышении операционной эффективности, строгом контроле расходов и развитии системы риск-менеджмента. Управленческие компетенции Натальи помогут компании усилить финансовую устойчивость и обеспечить долгосрочный рост в период макроэкономической турбулентности.

С 2019 по 2024 год Наталья возглавляла финансовый блок Делимобиля, выстраивала процессы управления корпоративными финансами, оптимизировала расходы и участвовала в трансформации компании в публичную. С 2024 года курировала международные проекты каршеринга в структурах мажоритарного акционера Делимобиля, что позволило ей расширить экспертизу и управленческий опыт на глобальном уровне.

Бывший финансовый директор Михаил Лойко покидает компанию. За последний год под его руководством были осуществлены инвестиции в операционную и IT-инфраструктуру, которые создают фундамент для дальнейшего развития сервиса.

$DELI $RU000A106UW3 $RU000A10AV31 $RU000A109TG2 $RU000A106A86 $RU000A1052T1

#делимобиль

По завершению торгов индекс МосБиржи #IMOEX составил 2793,58 пункта (-0,7%, максимум сессии - 2816,84 пункта), индекс РТС - 1058,09 пункта (-0,9%); цены большинства «голубых фишек» на Мосбирже снизились в пределах 2,5%.

Официальный курс доллара США 83,17 руб.

#важно

📈 Набиуллина: на рынке около 50 компаний ждут «окна» для IPO. Потенциал капитализации до 66% ВВП к 2030 г. сохраняется.

🏦 Минфин не против конвертации госпрефов ВТБ в обычные акции, при условии справедливых условий.

⛏️ Продажа контрольного пакета «Южуралзолота» (активы Струкова) планируется к концу октября.

💎 Минфин готов при необходимости выкупить у «АЛРОСА» алмазы в Гохран, но пока сделка на паузе — компания справляется сама.

⚡️ ОГК-2 может уйти в убытки с 2026 г. из-за Новочеркасской ГРЭС: убытки ~3 млрд руб., вложения в ремонт — 1,5 млрд руб.

🚗 «Делимобиль»: дивиденды возможны с 2026 г., за 2025 г. маловероятны — компания в фазе инвестиций.

🛴 Whoosh: за 8 мес. 2025 г. поездки -6% (99,9 млн). В Латинской Америке рост ×2,6 (7,5 млн). Зарегистрировано 32,2 млн аккаунтов (+24% г/г).

🏢 Cian Plc получила разрешение на редомициляцию в РФ. Регистрация МКАО «ЦН» может завершиться в течение месяца.

$UGLD $ALRS $DELI $WUSH #ugld #alrs #алроса #deli #делимобиль #wush

💭 Разберем, какие факторы могут повлиять на выживание компании...

💰 Финансовая часть (1 п 2025)

📊 Компания продемонстрировала рост выручки в первом полугодии 2025 года на 16%, достигнув отметки в 14,7 млрд рублей. Выручка от каршеринга также показала увеличение на 12% до 11,8 млрд рублей. Важным фактором стало значительное повышение доходов от продажи автомобилей на 170%, составив 848 млн рублей, благодаря запуску нового тарифа «Навсегда». EBITDA снизилась на треть до 1,9 млрд рублей, что связано с ростом себестоимости и увеличением финансовых расходов. Рентабельность по EBITDA упала с 23% до 13%.

👨‍💻Коммерческие и управленческие расходы увеличились незначительно, составив 15% от общей выручки. Основной причиной роста стала необходимость привлечения IT-специалистов для улучшения системы управления автопарком.

🫰 Финансовые расходы возросли на 54%, что обусловлено высоким уровнем ключевой ставки Центробанка. Это привело к чистому убытку в размере 1,9 млрд рублей против чистой прибыли в предыдущем периоде.

💳 Несмотря на временный спад показателей, руководство компании подчеркивает влияние временных факторов и сохраняет оптимизм относительно дальнейшего развития бизнеса. Долговая нагрузка уменьшилась, и ожидается снижение показателя чистый долг/EBITDA до уровня примерно 4x к концу 2025 года.

✔️ Операционная часть (1 п 2025)

🚗 Автопарк компании увеличился на 4% по сравнению с прошлым годом и составил 30 707 автомобилей. Рост происходил главным образом за счет партнерских программ.

🛣️ За первое полугодие было продано 851 миллион минут поездок. Во втором квартале наблюдались некоторые трудности с геолокацией и доступностью мобильного интернета.

👥 Общее число зарегистрированных пользователей выросло на 19% и достигло 12,4 миллиона человек. Количество активных пользователей в месяц (MAU) составило 578 тысяч человек.

😎 В 2025 году Делимобиль запустил новый сервис по ремонту и техническому обслуживанию автомобилей для частных автовладельцев. Сервис функционирует на базе собственной станции технического обслуживания компании. У Делимобиля подписаны авторизованные сервисные контракты, что гарантирует использование сертифицированных запасных частей. Руководитель компании Иван Демин подчеркнул, что расширение собственных сервисных мощностей связано с необходимостью дополнительной монетизации этих ресурсов путем предоставления услуг сторонним автолюбителям.

💸 Дивиденды

📛 Компания планирует выплачивать акционерам минимум половину своей чистой прибыли по МСФО, при соблюдении условия, что отношение чистого долга к EBITDA составляет менее 3х. Однако, учитывая низкие показатели чистой прибыли и значительную долговую нагрузку, ожидается, что ближайшая выплата дивидендов состоится не раньше 2026 года.

📌 Итог

💪 Компания ориентирована на рост и успешно реализует соответствующие планы. Учитывая длительные обязательства по фиксированным займам до 2026 года, важно учитывать долгосрочные перспективы. В 2026–2027 годах бизнес сможет выйти на достойные уровни прибыли.

🤑 Делимобиль активно развивает дополнительные источники дохода: продажу подержанных автомобилей, внедрение долгосрочной аренды с последующим выкупом, а также развивает собственную сеть СТО, что повышает эффективность и качество сервиса.

🎯 ИнвестВзгляд: Актив будет удерживаться в долгосрочном портфеле с постепенным наращиванием доли.

📊 Фундаментальный анализ: 🟰 Держать - стратегическое развитие компании позволяет рассчитывать на устойчивый рост, но краткосрочная нестабильность в финансовой части будет давить на котировки.

💣 Риски: ☁️ Умеренные - значительная конкуренция и зависимость от внешних факторов — начиная от геолокации и заканчивая КС — нивелируются диверсификацией и оптимизацией бизнес-процессов.

✅ Привлекательные зоны для покупки: ТЕКУЩИЕ (Доля увеличена) / 120р

💯 Ответ на поставленный вопрос: Нет, Делимобиль не находится на грани краха. У компании отличные перспективы.

🔥 Хорошего дня!

$DELI #DELI #Делимобиль #Каршеринг #Инвестиции #Бизнес #Финансы #Акции

Услуга стала доступна на отдельном домене в рамках сервиса предварительного бронирования автомобилей с доставкой – Рент (https://rent.delimobil.ru/). В приложении крупнейшего сервиса каршеринга пользователи уже с мая могут забронировать автомобиль к определенным дате и времени с доставкой по адресу.

Делимобиль запустил веб-интерфейс сервиса Рент, чтобы пользователи, которые еще не знакомы с каршерингом, могли бесшовно забронировать авто, как в классических прокатах, только без залога и с доставкой. Новым пользователям для старта необходимо будет только оформить бронирование через сайт, а затем пройти стандартную верификацию в приложении для доступа к управлению бронированием. Для иностранных водителей сайт продублирован на английском языке.

Развивая свои продукты, Делимобиль продолжает работать с барьерами людей, которые пока не знакомы с каршерингом. Новое решение с веб-интерфейсом сделано в первую очередь для них. Водители, которые не пользовались краткосрочной арендой, приезжая в отпуск или по делам в другой город, обычно шли в классический прокат в аэропорту, стояли в очереди, подписывали пакет документов, оставляли залог. Рент переводит все оформление в диджитал формат без контакта с сотрудниками сервиса, а новый веб-сайт дополняет привычный путь пользователя. С помощью цифровых инструментов Делимобиль минимизирует рутину и полностью закрывает потребности людей, которые готовы заранее запланировать аренду машины.

$DELI $RU000A106UW3 $RU000A109TG2 $RU000A10AV31 $RU000A1052T1 $RU000A106A86

#делимобиль

Владимир Садовин, Михаил Лойко и Елена Бехтина вместе с Евгением провели прямой эфир, во время которого рассказали о финансовых результатах компании и планах по развитию на ближайшее время. Участники эфира подробно разобрали бизнес-модель компании, а также отвечали на вопросы зрителей.

Смотрите на:

🎦VK Видео: https://vkvideo.ru/video-185689259_456240328

🎦YouTube: https://www.youtube.com/live/MpOg9RGmH6A

$DELI $RU000A106UW3 $RU000A109TG2 $RU000A10AV31 $RU000A1052T1 $RU000A106A86

#делимобиль

Делимобиль анонсировала планы по приобретению нового каршерингового сервиса 

Основатель Делимобиля (товарищ Трани) в

интервью сообщал о том, что компания находится в процессе переговоров о приобретении активов одного из каршеринговых сервисов, однако название сервиса не было раскрыто. 

у кого-то был вопрос по бондам делика, мол, не опасно ли…коллеги, компания всерьез задумывается о покупке конкурента (расход не первой необходимости), на мой взгляд, это может служить звоночком, что с выплатами по долговым обязательствам не должно возникнуть проблем (не является ИИР)

$DELI #делимобиль

За первые шесть месяцев 2025 года количество компаний, использующих аренду автомобилей для рабочих задач, увеличилось на 53%. Особой популярностью пользуется выделенный парк: число корпоративных клиентов в сегменте долгосрочной аренды выросло практически вдвое. С января по июнь 2025 совокупная продолжительность корпоративных поездок достигла 60 миллионов минут – на 52% больше показателей аналогичного периода прошлого года.

В топ самых популярных моделей для бизнеса вошли Kia Rio для рабочих поездок по городу, Ford Transit и Atlant Sollers для грузоперевозок, а также кроссоверы Geely Coolray и Haval Jolion. Чаще всего B2B-каршеринг выбирают компании и предприниматели, работающие в сферах строительства, доставки, логистики, продаж, а также в банковской. Основные сценарии использования автомобилей: поездки на деловые встречи и объекты, а также перевозка грузов.

$DELI $RU000A106UW3 $RU000A109TG2 $RU000A10AV31 $RU000A1052T1 $RU000A106A86

#делимобиль