В первом полугодии 2025 года отмечается увеличение объемов поставок российской нефти на индийский рынок. Так, средний суточный импорт российской нефти Индией составил 1,75 млн баррелей, что на 1% превышает показатель аналогичного периода прошлого года.

🇮🇳 Ключевые цифры

🔹 При этом в июне 2025 года поставки из России в Индию показали значительный месячный рост (+17,4%), составив около 2 млн баррелей в сутки. Это привело к снижению доли поставщиков с Ближнего Востока и из стран ОПЕК в индийском импорте за этот месяц.

🔹 Россия сохранила статус ключевого поставщика для Индии, третьей по величине страны — импортера нефти в мире, обеспечивая около 35% ее суммарных закупок. Следом за Россией следуют Ирак, Саудовская Аравия и ОАЭ.

🔹 Главную роль в структуре импорта из России играют частные нефтеперерабатывающие предприятия Reliance Industries Ltd и Nayara Energy, на долю которых приходится почти половина общих закупок из России. Данные игроки преимущественно используют долгосрочные контракты, в то время как государственные игроки опираются на спотовые закупки.

🧐 Наши комментарии

Мы отмечаем спрос на нефть из России со стороны Индии, для которой наша страна является одним из ключевых поставщиков. В случае отсутствия ухудшения геополитической ситуации в мире, с нашей точки зрения, Россия сохранит свои позиции в качестве ключевого поставщика для Индии.

👉 При этом, как мы писали ранее, акции российских нефтедобытчиков не входят в наш список фаворитов на фоне текущих котировок нефти и крепкого курса рубля.

#нефть #рынки

Привет! Слышал про "бюджетное правило", но думал, это не для инвестора? Ошибаешься! От него зависят курс рубля, инфляция и даже дивиденды госкомпаний. Разберем на пальцах:

Суть Правила (Упрощенно):

Государство:

1. Устанавливает "цену отсечения" для нефти (сейчас $60/баррель Urals).

2. Доходы от нефти сверх $60 → направляет в Фонд Национального Благосостояния (ФНБ), а НЕ в бюджет.

3. Если цена ниже $60 → может тратить деньги из ФНБ на покрытие дефицита.

Зачем Это Нужно?

- Связать руки Минфину: Не позволять тратить всю нефтяную сверхприбыль → разгон инфляции.

- Стабилизировать рубль: Меньше валютной выручки продается за рубли → курс крепче.

- Накопить "подушку" (ФНБ) на кризис (сейчас $145+ млрд).

Как Это Влияет на ВАШ Портфель?

1. Курс рубля (USD/RUB):

Цена нефти > $60 → Минфин покупает валюту для ФНБ → спрос на USD/CNY/AED растет → рубль слабеет.

Цена нефти < $60 → Минфин продает валюту из ФНБ → рубль укрепляется.

Ваша реакция: Купил экспортера (Лукойл, Норникель)? Следи за нефтью! Слабый рубль = их прибыль в ₽ растет.

2. Дивиденды Госкомпаний:

Роснефть, Газпром, Татнефть платят 50% от прибыли в бюджет.

Если нефть > $60→ сверхдоходы уходят в ФНБ, а не в бюджет → не влияет на дивиденды напрямую.

Но! Большой ФНБ = запас прочности экономики → меньше рисков заморозки дивидендов в кризис.

3. Доходность ОФЗ:

Большой ФНБ = Минфин реже занимает на рынке → меньше предложения облигаций→ доходность ОФЗ может снижаться.

Пример: Если ФНБ > 10% ВВП (сейчас ~8%), Минфин может сократить выпуск ОФЗ на 20-30%.

Текущие Параметры (Июнь 2024):

- Цена отсечения: $60/баррель (Urals).

- Базовая цена нефти в бюджете: $65 (дефицит запланирован при цене ниже).

- Объем ФНБ: ₽13.5 трлн ($145 млрд).

Стратегия Инвестора:

1. Мониторь нефть: Сайт oilprice.com или раздел "Товары" в приложении брокера.

2. Диверсифицируй валюту: Держи часть подушки в CNY/AED (через Тинькофф/Сбер).

3. Выбирай акции с "рублёвым хеджем":Ритейл (Магнит), ИТ (Ozon) выигрывают при сильном рубле.

Действие:

Проверь текущую цену нефти Urals (не Brent!). Сравни с $60.

- Выше? Жди ослабления рубля (хорошо для экспортеров).

- Ниже? Возможно укрепление ₽ (хорошо для импортеров).

#бюджетное_правило #нефть #ФНБ #курс_рубля #дивиденды #ОФЗ #экспортеры #Минфин #макроэкономика #базар_инвестиции

1️⃣ Сбербанк $SBER за первое полугодие по РСБУ заработал 826,6 млрд ₽ — это на 7,5% больше, чем годом ранее.

В июне прибыль — 143,7 млрд ₽. Кредиты почти не растут (+0,4%) из-за высоких ставок, выручают госипотеки.

Доходы от процентов выросли на 15,5%, комиссии немного упали. Резервы сократились благодаря крепкому рублю.

Расходы выросли, но остаются под контролем — 29% от доходов.

2️⃣ Инвестпрограмма "РусГидро" $HYDR до 2029 года составляет 1,13 трлн ₽.

Планируется ввести 3,3 ГВт мощностей, 80% проектов — на Дальнем Востоке: угольные и газовые станции, модернизация.

В 2024 году завершили ГЭС в Магадане (570 МВт) и малые станции в Чечне и Кабардино-Балкарии.

Компания признаёт тяжёлое финансовое положение из-за инфляции, высоких ставок и долговой нагрузки.

3️⃣ До конца года в Россию могут приехать до 1 млн трудовых мигрантов из Индии.

Их хотят привлечь для работы на предприятиях, особенно на Урале, где не хватает квалифицированных кадров.

Также рассматривают рабочих из Шри-Ланки и КНДР.

Причины — рост производства, уход части рабочих на СВО и нежелание молодёжи идти на заводы.

В Екатеринбурге откроют Генконсульство Индии, которое будет заниматься миграцией.

4️⃣ "Лензолото" $LNZL может быть ликвидировано — совет директоров вынес этот вопрос на собрание акционеров.

Прибыль по РСБУ за 2024 год упала с 108 до 48 млн ₽. Выручку не раскрыли.

Доходы от процентов — 294 млн ₽, расходы — 197 млн ₽.

5️⃣ ЛУКОЙЛ $LKOH и "Татнефть" $TATN проявляют интерес к нефтепроектам в Ливии.

Местные власти уже ведут переговоры с иностранными компаниями, в том числе Shell, BP, Chevron, Exxon, Eni и TotalEnergies — всего подано около 400 заявок.

Ливия хочет нарастить добычу нефти выше текущих 1,1 млн баррелей в сутки до предела по квоте ОПЕК.

Поддержка иностранных инвесторов рассматривается как способ восстановить сектор после войны и политического кризиса.

6️⃣ Президент подписал указ о передаче компании "Петрус" под временное управление дочке "Татнефти" $TATN — "СафПэт Актив".

"Петрус" производит пластиковую упаковку и принадлежит кипрской компании.

Ранее его активы были арестованы по уголовному делу, в котором "Татнефть" — потерпевшая сторона.

Лайкай 👍 комментируй 💬 подписывайся на MegaStrategy ✅

#мегановости #новости #энергия #нефть #стройка #инвестиции

💭 Разбираемся, как внешне стабильная компания может стать объектом повышенного инвестиционного риска.

💰 Финансовая часть (1 кв 2025)

📊 Компания понесла чистый убыток в размере 439,7 миллиардов рублей за указанный период, тогда как годом ранее была зафиксирована прибыль в 268,5 миллиарда рублей. Большинство финансовых показателей остались закрытыми, включая квартальную выручку. Единственными раскрытыми показателями стали чистый убыток и убыток от основной деятельности до налогообложения, составивший 597,9 миллиарда рублей (против прибыли в 321,2 миллиарда рублей в прошлом году).

🤔 Сургутнефтегаз аккумулировал значительные денежные средства на своем балансе, достигшие почти $64 млрд к концу 2024 года, благодаря успешной добыче и переработке нефти, а также минимизации дивидендных выплат. В периоды ослабления национальной валюты, такие как 2024 год, доходы компании увеличиваются за счет трех ключевых факторов. Во-первых, это операционная прибыль от нефтегазового сектора. Во-вторых, проценты, полученные от хранения денежных резервов («кубышки»), которые в 2024 году были сопоставимы с доходностью основного бизнеса. Наконец, важную роль играют положительные курсовые колебания вследствие падения курса рубля.

💸 Дивиденды

🔼 Обыкновенные акции: составляют основную долю акционерного капитала — 82%. Часть этих акций находится в свободном обращении (25%), остальные распределены между неизвестными владельцами. Компания традиционно платит небольшие фиксированные дивиденды, индексируя их ежегодно.

🔽 Привилегированные акции: занимают меньшую долю — 18% капитала, причем большая часть доступна инвесторам свободно (73%). Выплата дивидендов по ним зависит от чистой прибыли компании: дивиденд определяется как 10% от годовой прибыли, рассчитанной по российским стандартам бухгалтерского учета (РСБУ), поделённая на количество акций, равное четверти уставного капитала.

❗ Кроме того, предусмотрена защита прав владельцев привилегированных акций: если выплаты по обычным акциям превышают сумму выплат по привилегированным, дивиденды последних автоматически повышаются до уровня обычных акций.

👥 Совет директоров Сургутнефтегаза согласовал следующие дивиденды за 2024 год:

- Привилегированные акции: 8,5 рублей на акцию (доходность 16,33%)

- Обыкновенные акции: 0,9 рублей на акцию (доходность 4,08%)

🔥 Высокая величина дивидендов обусловлена ослаблением курса рубля в конце 2024 года против доллара США.

⚠️ Санкции

🇺🇸 Администрация предыдущего президента США Джо Байдена ввела санкции против российского нефтегазового сектора, включив в черный список Сургутнефтегаз. Введение санкций негативно сказывается на финансовом положении и результатах деятельности. Поскольку конкретные данные о направлениях и объемах поставок компания не публикует, точно определить масштабы последствий пока невозможно.

🤷‍♂️ При этом компания практически полностью прекратила раскрытие балансовых показателей.

📌 Итог

🤨 Закрытие отчетности увеличивает риски, поскольку компания становится всё более непрозрачной. Теперь объём и структуру резервного фонда можно определить только косвенными методами, что потребует повышения ожидаемой доходности со стороны инвесторов.

💸 Прогнозирование дивидендов осложнено закрытием отчетности, что делает этот процесс скорее гадательным.

🎯 Инвестиционный взгляд: Идеи в акциях нет до момента начала публикаций открытых отчетностей.

💯 Ответ на поставленный вопрос: Санкции превратили Сургутнефтегаз из стабильно работающего нефтяного гиганта в компанию с высоким уровнем инвестиционных рисков, где реальная картина финансового состояния остается загадкой для внешних наблюдателей. Это делает ее крайне рискованным объектом для инвестирования до момента восстановления прозрачности отчетности.

👇 Что думаете об этой ситуации? Держите акции в своем портфеле?

$SNGS $SNGSP #SNGS #SNGSP #Сургутнефтегаз #нефть #финансы #дивиденды #инвестиции #санкции #экономика #бизнес #отчетность

Участники ОПЕК+, которые ранее снизили добычу нефти в рамках добровольных ограничений договорились об очередном увеличении нефтедобычи с августа текущего года.

📈 Ожидаемый прирост добычи ОПЕК

▪️ С августа согласовано увеличение добычи нефти на 548 тыс. б/с относительно июля. Прирост добычи с августа эквивалентен четырем ежемесячным приростам, согласованным весной. 

▪️ Ранее в мае, июне и июле организация принимала решение об увеличении добычи на 411 тыс. б/с. Таким образом, увеличение квот на добычу в августе превысил прирост прошлых месяцев и оказался выше ожиданий рынка.

❓ Причины увеличения добычи

🚀 Ускорение роста добычи нефти ОПЕК+ объясняет перспективами экономического роста в мире, а также текущими низкими запасами нефти. 

🚀 Увеличение добычи нефти может быть приостановлено или отменено ОПЕК в зависимости от ситуации на рынке.

💬 Наши комментарии

👉 Несмотря на ожидаемый прирост добычи вследствие повышения квот ОПЕК+, акции российских нефтедобытчиков не входят в наш список фаворитов на фоне текущих котировок нефти и крепкого курса рубля.

💼 При этом прирост добычи может поддержать доходы Транснефти в случае увеличения объемов транспортировки нефти по трубопроводам компании (тарифы на услуги по транспортировке не зависят от рыночной конъюнктуры на рынке нефти). Мы сохраняем позитивный взгляд на привилегированные акции Транснефти и считаем их привлекательными для долгосрочных инвесторов.

Смотреть акции Транснефти в каталоге →

#рынки #нефть #TRNFP

Минфин представил предварительные данные в части исполнения нефтегазовых доходов бюджета. Нефтегазовые доходы с января по июнь 2025 года снизились на 17% г/г и составили 4,7 трлн рублей (с учетом акциза и демпфера), тогда как в 2024 году их объем за аналогичный период составил 5,7 трлн рублей.

🛢 Ключевые цифры

▪️ В июне 2025 года падение нефтегазовых доходов ускорилось, снижение составило 34% год к году и достигло уровня 495 млрд рублей, против 747 млрд рублей в 2024 году.

▪️ Доходы от налога на добычу нефти упали на 41% г/г, до 506 млрд рублей. Такое падение доходов связано со снижением рублевой стоимости нефти марки Urals до уровня 4,2 и 4,7 тыс. рублей за баррель в мае и июне 2025 года соответственно (по сравнению со средними значениями за шесть месяцев 2024 года на уровне 6,2 тыс. рублей за баррель).

▪️ На фоне существенного укрепления рубля в первой половине 2025 года произошло снижение экспортных цен на топливо относительно внутренних цен. В результате объем выплат по нефтяному демпферу с января по июнь 2025 года сократился на 44,8% г/г, до 545 млрд рублей (с 986 млрд рублей за аналогичный период 2024 года). Падение в июне составило 78,2% г/г, с 158 млрд в 2024 году до 35 млрд в 2025 году.

💬 Наши комментарии

Как мы отмечали ранее, текущие котировки нефти и курс рубля продолжают оказывать негативное влияние на финансовые показатели нефтяных компаний, при этом значительное снижение выплат по демпферу в первую очередь повлияет на компании с более высоким уровнем переработки нефти: Башнефть, Татнефть.

Акции нефтяного сектора не входят в наш список фаворитов и могут находиться под давлением после выхода отчетности за шесть месяцев текущего года.

#рынки #нефть

1️⃣ Совкомбанк $SVCB выплатит дивиденды за 2024 год — 0,35 ₽ на акцию.

На это направят 7,86 млрд ₽, что всего 10% от прибыли. Остальное оставят в компании.

Выплаты могут пройти в два этапа, вторая часть — во втором полугодии 2025 года, но сумма пока не определена.

Ранее планировали отдать 25% прибыли, но из-за снижения капитала ограничились меньшей суммой.

Прибыль по МСФО в 2024 году снизилась на 19%, до 77 млрд ₽.

2️⃣ ТГК-2 $TGKB третий год подряд не платит дивиденды — в 2024 году снова ноль.

Совет директоров предложил не делиться прибылью, акционеры это утвердили.

Компания входит в "Газпром энергохолдинг" и, похоже, продолжает экономить на выплатах.

3️⃣ Segezha Group $SGZH снова осталась без дивидендов — акционеры утвердили решение не платить за 2024 год.

Причина — чистый убыток 22,3 млрд ₽ и отрицательный денежный поток. Это уже третий год без выплат.

Хотя дивполитика предполагала с 2024 года отдавать на дивиденды до 100% скорректированного FCF, прибыли просто нет.

4️⃣ "Аэрофлот" $AFLT впервые с 2019 года выплатит дивиденды — 5,27 ₽ на акцию.

Решение приняли акционеры, сумма выплат — почти 21 млрд ₽, это 95% прибыли по РСБУ.

Последний раз компания платила дивиденды по итогам 2018 года — тогда сумма была почти вдвое меньше.

Дата фиксации — 18 июля 2025 года, выплаты — до 21 августа.

Остаток прибыли пойдет в резерв.

"Аэрофлот" также вступает в альянс по ИИ и будет развивать автоматизированную систему управления доходами (АСУД) с прицелом на использование другими авиакомпаниями.

5️⃣ ЦБ фиксирует снижение инфляции быстрее ожиданий, но она всё ещё выше целевого уровня в 4%.

Набиуллина отметила: бизнес-активность замедляется, рынок труда теряет перегрев — всё это указывает на ослабление экономики.

Если тренд продолжится, Центробанк может снизить ключевую ставку раньше, чем планировал.

В июне ставка уже была снижена с 21% до 20% — впервые с 2022 года.

Минэкономики настаивает на смягчении политики, следующее решение ЦБ — 25 июля.

6️⃣ В "РуссНефти" $RNFT сменился крупный акционер — Заира Гудаева через "Неолайн Активы" стала владельцем 16,33% обыкновенных акций.

Теперь у неё 12,25% в уставном капитале компании, это около 4,5 млрд ₽ по текущей капитализации.

Ранее этот пакет принадлежал дубайской OCN, которая получила его после выхода Glencore в апреле 2025 года.

Гудаева связана с семьёй Михаила Гуцериева — ранее получила контроль в А101 и "Грин Поинт".

Компания в 2024 году показала рост экспорта нефти на 25% — до 2,4 млн тонн.

Поставки через Новороссийск, Усть-Лугу и "Дружбу" выросли до 1,5 млн тонн (+20%), через Козьмино — до 0,9 млн тонн (+33%).

На внутренний рынок ушло 4,1 млн тонн (–11%), из них 2,5 млн тонн — Афипскому НПЗ.

Газовые поставки снизились до 1,88 млрд куб. м (–4%), из них 1,4 млрд кубов — "СИБУРу".

Выручка от продаж в России выросла на 15% — до 184,9 млрд ₽, экспортная — в 1,5 раза, до 110,4 млрд ₽.

7️⃣ МТС $MTSS продолжает трансформацию и передала доли в финтехе и кикшеринге в "Экосистему МТС".

В уставный капитал дочернего ООО внесены 99,31% "МТС Финтех" и 84,61% "ЮрентБайк.ру" на сумму 130 млрд ₽ (оценка независимого эксперта).

Уставный капитал "Экосистемы МТС" вырос до 50 млрд ₽, остальная часть пошла в добавочный капитал.

"Экосистема МТС" теперь аккумулирует все ключевые нетелеком-направления — финтех, IT, медиа, рекламу и кикшеринг.

В марте компания уже передала туда доли в пяти других структурах на 145,45 млрд ₽.

Полностью принадлежит ПАО "МТС", которое теперь чётко разделяет телеком и экосистему.

Лайкай 👍 комментируй 💬 подписывайся на MegaStrategy ✅

#мегановости #новости #дивиденды #нефть #финтех #инфляция #акции

📣В финальный день ПМЭФ Игорь Сечин, руководитель Роснефти, представил подробный анализ современных трендов на энергетическом рынке. Рассмотрим ключевые моменты его выступления, сопроводив их нашими комментариями:

✔️Своё выступление Игорь Сечин традиционно начал с критики текущей политики США, обратив внимание на снижение доли доллара в резервах центральных банков и рост популярности золота. Интересно, что сегодня на одну унцию золота можно приобрести примерно в 4 раза больше нефти, в 9 раз больше стали и в 35 раз больше зерна, чем в 1950 году. Отсюда напрашивается вывод: долгосрочно выгоднее инвестировать в золотодобывающие компании, а не в нефтянку и металлургию.

✔️Глава Роснефти заметил, что торговая война между США и Китаем наносит больший ущерб в первую очередь именно американской экономике, ссылаясь на последний доклад Всемирного банка, который ухудшил прогноз роста ВВП США до 1,4% в текущем году, тогда как прогноз для Китая остался неизменным - около 4,5%.

Правда, здесь можно поставить под сомнение данное утверждение, т.к. последние четыре месяца Поднебесная испытывает дефляцию, что сигнализирует о замедлении её экономики. Взаимосвязь экономик США и Китая настолько тесна, что негативные последствия наверняка почувствуют обе стороны.

✔️Применение искусственного интеллекта (ИИ) и функционирование крупных дата-центров потребует колоссальных энергозатрат. Предполагается, что к 2030 году эти центры окажут большее влияние на мировой спрос электроэнергии, чем тяжёлое машиностроение и отопление.

Возможно, в Интер РАО $IRAO , $OGKB и даже $UPRO на этом фоне появятся инвестидеи, ведь всю эту энергию кому-то нужно будет генерировать, не так ли?

✔️Основными драйверами глобального роста энергопотребления станут африканские и азиатские страны, население которых к 2050 году может увеличиться на 1,4 млрд человек, что обеспечит почти весь прирост населения Земли.

✔️Китай, как подчеркнул Сечин, уже сделал значительный шаг вперёд в обеспечении собственной энергетической безопасности, уверенно формируя надежный энергобаланс на основе собственных ресурсов. Через несколько лет Китай может перейти от роли импортера энергоресурсов к их экспорту. Это настораживает, учитывая, что Поднебесная является крупнейшим покупателем российской нефти.

Энергетическая стратегия Китая видна и в автомобильном секторе. Резкий рост продаж электромобилей привёл к значительному снижению спроса на бензин и дизельное топливо. Рекордные продажи электрокаров в текущем году только укрепят эту тенденцию.

✔️Далее глава Роснефти затронул вопрос цен на черное золото, отметив, что запасы углеводородов сейчас находятся на минимуме за последние 5 лет, что исключает возможность значительного падения цен. В то же время сильного роста цен также не наблюдается, из-за распространения электромобилей в Китае. Он добавил, что Саудовской Аравии требуется цена на нефть выше $90 за баррель для покрытия расходов госбюджета.

Однако у королевства госдолг составляет всего 30% от ВВП, что позволяет им выдерживать низкие цены на нефть долгие годы, выпуская гособлигации для покрытия дефицита бюджета. Поэтому подобные аргументы не кажутся весомыми.

👉 Глава Роснефти подсветил риски как для самой компании, так и для всей российской нефтяной отрасли в целом, связанные в том числе и с энергетической стратегией Китая. В таких условиях, при отсутствии геополитических шоков, сложно ожидать стабильного роста цен на нефть. Но отечественными нефтедобытчикам в этом смысле в любой момент может прийти на помощь эффект девальвации рубля, который даже в случае стагнации нефтяных цен всегда способен оказать хорошую поддержку рублёвым ценам на чёрное золото! Поэтому не стесняйтесь покупать на распродажах акции нефтедобывающих российских компаний: $ROSN, $LKOH, $TATN и $SIBN.

❤️ Спасибо, что дочитали этот пост до конца и поставили лайк! Всегда включайте критическое мышление и учитесь правильно интерпретировать новости и делать корректные выводы.

👉 Подписывайтесь на мой телеграмм-канал и будьте на шаг впереди рынка!

#нефть #фондовый_рынок #инвестирование

Знаете что такое «драмеди»? Это такой жанр постановки, когда драматическая ситуация заканчивается комедией или фарсом. Пример хотите? Как раз на глазах всего мира постановка прошла:

Удары по ядерным объектам Ирана, ответные удары по пустым военным базам США. 12-дневная война закончилась заключением мирного соглашения между Израилем и Ираном. Объявил об этом Трамп. В твиттере.

Трамп- миротворец, Нобелевскую премию мира в студию!

Нефть упала на 10%, биткоин вырос за сутки на эти же самые 10%. Никакой угрозы для Ормузского пролива нет, нефтедобыча идет полным ходом, добыча превышает спрос.

Для дефицитного российского бюджета новости о снижении нефти — так себе. Придется как-то пытаться собственную экономику развивать с учетом этих выпавших нефтегазовых доходов. Ну или заканчивать СВО надо — чтобы хотя бы снизить расходы. Вроде как уже на этой неделе могут появиться даты переговоров между Россией и Украиной. Больше позитива для фондового рынка ждать пока неоткуда.

Всем доброго вторника!

#новости #нефть $BRN5

Вот и июнь заканчивается, а мы купались только один раз.. 19 января.. В проруби..

Крипта в свободном полете. Вниз..Кирпичем. Но до сигнала еще не домчалась, да еще и рано пока, уверен главный бенефициар будет скупать ее сильно ниже. Самый крутой Рыжий не перестает шокировать своими закидонами. Рынок порой уже не успевает реагировать..)

А я вот смотрю на это безобразие и думаю, что в таком хаосе слово "маловероятно" можно смело забыть. Просто как та обезьяна сидеть спокойно на берегу реки и ждать. Это сейчас лучшая позиция.

Вот и июль по прогнозам дождливый. Сдается мне, что искупаемся только в конце августа перед реальным скачком цен на нефть.)

P. S. Иран и Израиль заключили соглашение о прекращении огня.

#рынок #трамп #иран #израиль #крипта #нефть #гдетылето

Крутое ралли сегодня было: с утра пробиваем максимум за 2025 год в 81$ на августовский фьючерс на ICE.

Вечером всего за пару минут сентябрьский Brent рухнул на ~6% – до $70.96/баррель (20:45 мск)! Позже откатился к $71.33 (20:55 мск). 

🔥 Почему обвал?

По Bloomberg: Удары Ирана оказались слабее ожидаемого – базы в Катаре не уничтожены. Ормузский пролив открыт → геориски резко снижены, все ожидали, что пролив все-таки перекроют. Технически: пришли на EMA100, но это все бесполезно, когда мы так зависимы от геополитики.

📊 РФ-рынки:

▫️ Рубль (ЦБ):

USD: 78,2923 ₽ (-0,26%)

EUR: 89,8388 ₽ (-0,32%)

▫️ IMOEX: 2738 – чётко следует за Brent. Скорее всего завтра придем на уровень 2730-2720, где есть локальное сопротивление.

💡 Что из этого следует:

1️⃣ Геополитика = паника: Эскалация возможна, но "судный день" откладывается. Оценивайте новости хладнокровно, а лучше сейчас удержаться от инвестиций в рисковые актвы.

2️⃣ IMOEX = "нефтяной пленник": Резкие движения сырья = гарантированная волатильность.

Нет смысла что-то прогнозировать сейчас, посмотрим завтра, как откроется сессия. Лучше всего, как и больишнство инвесторов сейчас, брать облиги и фонды по типу ликвидности. Я держу 30% кеша в $LQDT, потому что валидола на этих ребят не напасешься. IMOEX каждый день катается на американских, в прямом смысле слова, горках вместе с нефтью. 

#нефть #Иран #Трамп

(Данные: Bloomberg, ЦБ РФ)

1️⃣ "Аэрофлот" $AFLT рассчитывает начать полёты на МС-21 в конце 2026 года — это будут первые самолёты новой серии.

Гендиректор компании признал, что начальная эксплуатация может сопровождаться "детскими болезнями", которые будут устраняться совместно с производителем.

К 2030 году парк российских самолётов у группы должен заметно вырасти.

МС-21 должны были пойти в серию ещё в 2016 году, но сроки сдвигались из-за доработок и санкций.

До 2030 года "Аэрофлот" планирует получить 108 лайнеров, а до 2033 года — почти вдвое больше.

2️⃣ Акционеры ТГК-1 $TGKA не смогли набрать необходимое число голосов и решение о распределении прибыли на дивиденды в ходе общего собрания.

3️⃣ СД "Ростелекома" $RTKM рекомендовал выплатить дивиденды за 2024 год в размере 10,2 млрд ₽ — это 50% скорректированной чистой прибыли по МСФО.

Такая сумма соответствует новой дивидендной политике на 2024–2026 годы.

Владельцам привилегированных акций предложено по 6,25₽ за штуку, обыкновенных — по 2,71₽.

Дату отсечки назначили на 13 августа 2025 года.

4️⃣ Годовое собрание акционеров Мосбиржи $MOEX снова не состоялось — не было кворума.

Планировали обсудить распределение прибыли за 2024 год и дивиденды.

Совет директоров рекомендовал выплату — 26,11₽ на акцию.

Повторное собрание назначено на 26 июня.

5️⃣ "Роснефть" $ROSN в августе приостановит добычу нефти на "Сахалин-1" — запланированы ремонтные работы, которые займут около 20–25 дней.

Сорт нефти Sokol, производимый на проекте, в последние годы поставляется ограниченно из-за санкций.

Уже в июле добыча снизится с 150–160 до 135 тыс. баррелей в сутки — начнётся ремонт компрессора.

"Сахалин-1" ранее добывал до 300 тыс. баррелей в сутки, но сейчас объёмы ниже и нестабильны.

6️⃣ "Кристалл" $KLVZ выплатит более 46 млн ₽ дивидендов за 2024 год — по 0,05₽ на акцию.

Это 51,2% от прибыли в 89,9 млн ₽.

Реестр закроется 2 июля.

7️⃣ Мосбиржа с 2 июля остановит торги расписками Etalon $ETLN из-за предстоящей конвертации бумаг.

С 24 июня сделки будут ограничены — расчёты допустимы только до конца месяца.

Компания завершает перерегистрацию из-за рубежа в Россию через спецадминрайон в Калининградской области.

Лайкай 👍 комментируй 💬 подписывайся на MegaStrategy ✅

#мегановости #новости #авиация #нефть #дивиденды #биржа #ремонт

Напомню, что ночью 22 июня были нанесены удары по ядерным объектам Ирана.

Как и предполагалось:

🔥 Нефть рванула:

▫️ Brent: $81.4 (макс. с января 2025!) → сейчас $78.51 (+1.95%)

▫️ Пробит психологический $80!

🇷🇺 РФ-активы:

▫️ $IMOEXF2: +0.53% (2766 пт)

▫️ Нефтянка: +0.8% до +3% (ROSN, LKOH) — война на ближнем востоке играет нам на руку.

Что интересно - золото не ракетит: 

▫️ Рост до $3400+ → откат до $3379.1 (-0.19%). 

Видимо, большинство инвесторов верят, что конфликт локальный. А скорее всего мы чего-то не знаем.

The New York Times : Проиранские ополченцы готовят атаки на базы США в Ираке/Сирии! Даже если это вброс, новостной фон морально готовит американцев, да и всех нас с развитию конфликта.

Эскалация продолжится и, вероятнее всего, нефть взлетит выше $85. На ближайшее время вижу два сценария:

⚡️ Сценарии:

• Базовый: Локальные стычки → нефть $78-82, рубль стабилен.

• Эскалация с дальнейшими наземными операциями (а его вероятность растет с каждой новостью): Атаки на базы США → удары по инфраструктуре Ирана → нефть $85+, золото $3500, рубль ослабляется, как и хотели многие спикеры на ПМЭФ кстати))

Как думаете, какой сценарий более вероятен?

$BRENT $IMOEXF $GD

#нефть #Иран #риски

Командующий ВМС Корпуса стражей исламской революции Алиреза Тангсири заявил, что «Ормузский пролив будет полностью закрыт, если агрессия против нашего суверенитета продолжится».

Около 50 крупных нефтяных танкеров сейчас покидают пролив. А на спутниковых фото видно, какая пробка образовалась — новые танкеры в пролив не заходят, а все те​ кто уже там — пытаются уйти.

Если вдруг вы ничего не знали про Ормузский пролив ( прямо как я еще несколько недель назад), то коротенько расскажу, в чем весь сыр-бор. Оказывается, он так стратегически важен в международной торговле, потому как на него приходится больше 30% мирового экспорта нефти. И больше 90% нефти, добываемой в Персидском заливе.

И если вдруг его перекроют, то цена на черное золото станет буквально золотой.

Мосбиржа $MOEX прямо как чувствовала - в эти выходные торги не проводит. Но что начнется завтра на открытии с фьючерсами на нефть , акциями нефтяных компаний ($ROSN $BANE $TATN $LKOH $SIBN и т.д.), всем американским фондовым рынком — это я даже фантазировать не берусь. А пока отдыхаем и набираемся сил перед полноценной рабочей неделей. Они нам понадобятся.

Ну и надеюсь, что до утра понедельника никакой ядерной войны не разразится...

#новости #нефть

Обострение ситуации на Ближнем Востоке привело к скачку мировых цен на нефть до $78 за баррель. Вслед за этим начали расти российские акции. Продолжающееся укрепление рубля аналитики связывают с нестабильной ситуацией на рынке энергоносителей, где нефть дорожает на фоне угрозы дальнейшего обострения ирано-израильского конфликта. 

Растущая цена на нефть теоретически усиливает позиции валют стран-экспортеров, в том числе рубля. Хотя эффект от этого в России пока ограничен из-за геополитических ограничений и внутреннего спроса на валюту.

#рубль #баррель #нефть #ближнийвосток

IMOEX -1,12%

$IMOEX пришла на свое сопротивление в 2740-2750. Это достаточно сильный уровень от него мы отталкивались даже после того, как в апреле летели вниз после отмены договорнячка. ПМЭФ закончился, нефть сильно не падает, а мы пошли вниз. Несмотря на это, думаю, что это сопротивление мы снова всего лишь протестируем и оттолкнемся обратно до ~2800. А вот здесь уже без позитива на рынке ничего не получится, его и не предвидится пока, силы выйти из вымпела вряд ли хватит. Если абстрагироваться от возможных новостей об ударе США по Ирану, в чем я очень сомневаюсь в ближайшее время, учитывая то, что Китай вписался и пока не видно какой-то удобной позиции для нанесения ударов, видится следующий сценарий - в понедельник можно будет рассмотреть шорт после небольшого отскока. 

Обновление курсов от ЦБ на выходные и 23 июня:

🔺 Доллар — ₽78,50 (+₽0,02)

🔺 Евро — ₽90,14 (+₽0,30)

🔺 Юань — ₽10,90 (+₽0,04)

Учитывая общий бугурт и рассказы всех на ПМЭФ о том, что "РУБЛЬ СЛИШКОМ СИЛЬНЫЙ", как будто нас готовят к ослаблению рубля для экспортеров, нет ощущения?)) 

🇷🇺 Лидеры Мосбиржи (оборот ≥50 млн руб):

📈 Рост:

MRKZ +5,69%

VTBR +3,71%

BANE +3,56%

IRKT +1,44%

UNAC +1,23%

📉 Падение:

FESH -4,08%

OZPH -4,00%

SMLT -3,99%

PIKK -3,76%

TGKN -3,35%

Всем клевых выходных. Будем посмотреть в понедельник, что нам выдаст московское казино.

#Мосбиржа #Китай #Сша #Нефть #ПМЭФ

💰 Рынок РФ: Главное за 24ч

Курсы валют (ЦБ РФ):

🇺🇸 $USDRUB: 78,48 (-0,30%)

🇪🇺 $EURRUB: 89,84 (-0,52%)

🇨🇳 $CNYRUB: 10,86 (-0,11%)

Новости компаний

$OZPH — внеочередное общее собрание акционеров по выплате дивидендов за 1-й квартал 2025 года. Ранее рекомендовали 0,28 рубля на акцию за прошлый год.

 Джетленд — внеочередное собрание акционеров, вопрос о выплате дивидендов за 2024 год. Ранее рекомендовали дивиденды не выплачивать.

 $FIXP — последний день торгов расписками Т+1. Компания объявила добровольный делистинг ГДР с Московской биржи в рамках внутренней реорганизации.

$MGNT — в 2025 году сократил количество дискаунтеров «Первый выбор» с 175 до 167, приостановил экспансию. Инвестиции перераспределяются в формат магазинов у дома и ultra-convenience: открыт новый бренд «Заряд», приобретена «Азбука вкуса».

 Эн+ — в стратегии до 2050 года заложено 2,3 трлн рублей на новые проекты, преимущественно по экомодернизации производств, сообщил первый замгендиректора Эльдар Муслимов.

⛽️$BRG6 - Нефть торгуется в районе 75$. Вчера под закрытие пробили локальное сопротивление в 76$, скорее всего после отработки важного уровня в 73.8$ можем пойти обратно. Пока что - корректировка, $MOEX тоже корректируется соответственно. Конечно, сейчас больше шортовых сигналов, но, учитывая геополитику, лучше посидеть в кэше или $LQDT.

🌍 Геополитика и рынки

 Сенат США отложил рассмотрение новых антироссийских санкций, смещая фокус на налоговые и бюджетные инициативы Трампа.

 Россия готова возобновить поставки газа по уцелевшей нитке «Северного потока — 2» при интересе Европы, отметил вице-премьер Александр Новак. При этом Россия компенсировала остановку транзита через Украину ростом экспорта СПГ.

 Исследование Консультативного совета по иностранным инвестициям показало, что 7 из 13 иностранных компаний, ушедших из России после 2022 года, рассматривают возвращение, особенно из Южной Кореи и Японии. Реальные попытки ожидаются с 2026 года.

🇨🇳 Китай выходит из тени

Китай перестаёт быть пассивным наблюдателем и фактически берёт на себя обеспечение обороны Ирана. На бумаге нейтралитет, по факту — прямая поддержка. Вся оборона Ирана ложится на плечи китайского государства.

 Два разведывательных корабля КНР уже в Персидском заливе фиксируют всё движение техники, ракет и авиации.

 В Иран летит поток грузовых самолётов с боеприпасами, ракетами и техникой.

 Си Цзиньпин провёл переговоры с Путиным, Оманом и Египтом.

 Оману предложено закрыть воздушное пространство для США и Израиля.

 Египет может ограничить проход западных военных кораблей через Суэцкий канал, несмотря на международные конвенции.

 Перекрытие Суэцкого канала существенно осложнит логистику западной коалиции

🇮🇷 Ормузский пролив и удары по ядерным объектам

 США эвакуировали всю технику из Бахрейна и Катара — пустые базы видны даже на спутниковых снимках. Это говорит о полной готовности штатов к вступлению в конфликт.

 Иран готов закрыть Ормузский пролив на 100 дней при боевых действиях.

 Израиль нанёс удары по ядерным объектам Ирана, включая реакторы, что признано серьёзным предупреждением — Путин сравнил риски с Чернобылем.

 Иран испытал новую тяжёлую ракету, но запуск неудачен — либо перехват, либо самосброс.

Ждем новостей от лидеров стран. К сожалению, наш рынок очень зависим от геополитики. Всем хорошего дня)

#США #ИЗРАИЛЬ #НЕФТЬ #ИРАН #ЦБРФ

🛢 ОПЕК+ в последнее время чуть ли не каждый месяц объявляет о планах по увеличению добычи нефти, что заставляет нервничать инвесторов, из-за опасений снижения нефтяных цен на этом фоне. Предлагаю вместе с вами попытаться разобраться, насколько реальная добыча отличается от заявленных целей, опираясь на свежие данные майского отчета ОПЕК.

Итак, как вы можете помнить, в начале апреля состоялась встреча членов альянса ОПЕК+, на которой было принято решение повысить добычу сырой нефти на 411 тыс. б/с в мае. Однако в реальности прирост составил лишь половину от заявленного - 202 тыс. б/с. Из которых на Россию пришлось всего +3 тыс. б/с, в результате чего наша страна незначительно нарастила объём добычи до 8,98 млн б/с. - данный уровень оказался на 2% ниже, чем за аналогичный период предыдущего года.

В июне запланировано ещё одно повышение добычи нефти, снова на 411 тыс. б/с, однако, скорее всего, фактические результаты снова не совпадут с планами. Страны-инициаторы роста нефтедобычи, такие как Саудовская Аравия и ОАЭ, добывают меньше установленных квот. Что уж тогда говорить о Мексике и Малайзии, где длительное время фиксируется снижение объемов добычи, из-за истощения имеющихся месторождений. Более того, в той же Мексике открыто высказывается мнение, что при отсутствии активных мер со стороны правительства страна рискует потерять статус экспортера нефти и превратиться в импортера уже в начале следующего десятилетия.

📊 Как мы видим, страны ОПЕК+ хоть и начали постепенно наращивать добычу нефти, однако этот фактор, в сочетании геополитической нестабильностью на Ближнем Востоке, недостаточен для возвращения цен на уровень прошлого года. В результате чего текущие котировки черного золота примерно на 11% ниже показателей начала лета 2024-го.

По факту крупнейшие мировые нефтедобытчики столкнулись с неприятной ситуацией: объемы добычи вроде бы немного выросли за последнее время, однако этот незначительный прирост не компенсировал потери от существенного снижения цен, оставив их в проигрышной позиции. И геополитическая нестабильность на Ближнем Востоке пока оказывает довольно сдержанный эффект: нефть марки Brent торгуется в районе $75-77 за баррель, не в состоянии замахнуться на обновление 12-месячного максимума в районе $90+. И это притом, что угроза начала Третьей мировой и применения ядерного оружия в регионе высоки как никогда!

⛴ Что касается фрахтовых ставок, которые также публикуются в отчете ОПЕК, то в мае ставки на танкеры Aframax и Suezmax, эксплуатируемых Совкомфлотом, сократились более чем на 20%, по сравнению с уровнем предыдущего года. Этот фактор, вкупе с сильным рублем и действием западных санкций, серьёзно ухудшит фин. результаты компании во 2 кв. 2025 года.

Хотя теоретически усиление геополитической напряженности может привести к росту фрахтовых ставок, вследствие усложнения транзита через Ормузский пролив, однако вероятность реализации такого сценария всё ещё остается крайне неопределенной.

👉 В свежем отчёте ОПЕК достаточно сложно найти драйверы для роста как отечественных нефтяных компаний (Роснефть, ЛУКОЙЛ, Газпромнефть, Татнефть), так и Совкомфлота. А с учётом крепкого рубля ситуация выглядит ещё более удручающей.

Учитывая ожидаемые слабые фин. результаты эмитентов за 2 кв. 2025 года, рынок может в моменте негативно реагировать на выход полугодовых отчётностей по МСФО. Но если вы закаленный и опытный инвестор, тогда ищите в этом возможности для формирования долгосрочной позиции в этих бумагах по приятным ценникам! Думаю, вы и без меня прекрасно знаете, что именно в такие периоды открываются лучшие возможности для инвестиций! Тем более, позитивных знаков сейчас на нашем фондовом рынке хоть отбавляй, вот некоторые из них:

📌 Рынок труда остывает: инфляция сдаёт позиции?

📌 Сталевары – тихие бенефициары грядущего смягчения ЦБ

📌 Совкомбанк — тёмная лошадка грядущего смягчения ключевой ставки

👉 Подписывайтесь на мой телеграм-канал и будьте на шаг впереди рынка!

$FLOT $ROSN $LKOH $SIBN $TATN

#фондовый_рынок #инвестирование #нефть

Общая информация о компании

Татнефть — одна из крупнейших нефтегазовых компаний России, входящая в тройку лидеров по объемам добычи нефти. Компания была основана в 1950 году и на сегодняшний день является ключевым игроком на российском нефтяном рынке.

Текущее положение на рынке

Рыночная позиция компании остается сильной благодаря:

Собственной сети АЗС

Развитому нефтеперерабатывающему комплексу

Эффективной системе добычи

Высокой рентабельности

Финансовые показатели

Ключевые метрики демонстрируют стабильность:

Чистая прибыль растет на 15-20% ежегодно

Дивидендные выплаты увеличиваются

Долг находится на низком уровне

Свободный денежный поток положительный

Дивидендная политика

Дивиденды являются одним из главных преимуществ акций компании:

Стабильные выплаты дважды в год

Высокая дивидендная доходность

Прозрачная формула расчета

Регулярное повышение размера выплат

Риски инвестирования

Основные риски связаны с:

Колебаниями цен на нефть

Санкционными ограничениями

Геополитическими факторами

Зависимостью от мировых рынков

Перспективы развития

Стратегические направления компании включают:

Модернизацию НПЗ

Развитие новых месторождений

Расширение сети АЗС

Внедрение экологичных технологий

Технический анализ

Ценовой график акций показывает устойчивый восходящий тренд с периодическими коррекциями. Компания имеет четкие уровни поддержки, что делает её привлекательной для долгосрочных инвестиций.

Инвестиционные рекомендации

Целевая цена акций Татнефть на горизонте 12 месяцев предполагает потенциал роста 25-30%. Рекомендуется рассматривать акции компании как часть диверсифицированного инвестиционного портфеля с горизонтом инвестирования от 1 года.

Заключение

Акции Татнефть представляют собой надежный инструмент для долгосрочных инвестиций благодаря стабильным финансовым показателям, высоким дивидендам и сильной рыночной позиции. Однако инвесторам следует учитывать отраслевые риски и волатильность нефтяного рынка.

Важно: перед принятием инвестиционных решений необходимо провести собственный анализ и учесть текущую рыночную ситуацию.

#Татнефть #Татнефтьакции #нефтянаякомпания #нефть #инвестиции #дивиденды #нефтедобыча #нефтепереработка #акциикомпаний #инвестиции2025 #дивидендныйсезон #нефтянойрынок #долгосрочныеинвестиции #финансовыйанализ #техническийанализ #рынокреалисти #бизнес #экономика #финансы #investments #stocks #oil #dividends #marketanalysis #investmentstrategy #tataneft #oilindustry #petroleum #energysector

Общая информация о компании

ПАО ЛУКОЙЛ является одной из крупнейших вертикально интегрированных нефтегазовых компаний в мире. Компания осуществляет деятельность во всех сегментах отрасли: от разведки и добычи нефти до производства и сбыта нефтепродуктов.

Текущее положение на рынке

Финансовые показатели компании демонстрируют устойчивость даже в условиях волатильности нефтяного рынка. За последний год:

Добыча углеводородов составила 108 млн тонн нефтяного эквивалента

Производство нефтепродуктов достигло 44 млн тонн

Чистая прибыль выросла на 20%

Дивидендные выплаты увеличились на 15%

Динамика котировок

Стоимость акций ЛУКОЙЛ показывает положительную динамику, опережая отраслевые индексы. За последние 12 месяцев акции выросли на 35%. Текущая дивидендная доходность составляет около 8%.

Факторы роста

Ключевые драйверы развития компании:

Стабильно высокие цены на нефть и нефтепродукты

Эффективное управление производственными мощностями

Диверсификация бизнеса и выход на новые рынки

Модернизация перерабатывающих мощностей

Сильная позиция на внутреннем рынке России

Эффективная налоговая оптимизация

Риски инвестирования

Основные риски связаны с:

Волатильностью цен на нефть

Санкционными ограничениями

Геополитическими факторами

Зависимостью от экспортных маршрутов

Экологическими требованиями

Перспективы развития

Стратегические планы компании включают:

Увеличение добычи углеводородов до 115 млн тонн к 2027 году

Модернизацию нефтеперерабатывающих заводов

Развитие сети АЗС до 10 000 станций

Расширение присутствия в странах СНГ

Развитие проектов в области возобновляемой энергетики

Рекомендации инвесторам

Инвестиционный потенциал акций ЛУКОЙЛ оценивается как высокий. Компания является одним из самых надёжных эмитентов российского рынка с устойчивым денежным потоком и стабильной дивидендной политикой. Рекомендуется для включения в долгосрочный инвестиционный портфель с горизонтом от 3 лет.

Заключение

ЛУКОЙЛ остаётся одним из наиболее привлекательных активов для инвесторов благодаря:

Сильной финансовой позиции

Эффективному менеджменту

Стабильным дивидендным выплатам

Потенциалу роста производственных показателей

Диверсифицированной бизнес-модели

#ЛУКОЙЛ #акции #нефть #энергетика #инвестиции #дивиденды #нефтегазовыйсектор #фондовыйрынок #биржа #трейдинг #инвестпортфель