Многие считают, что ОФЗ подходят только для хранения капитала, а купоны приходят слишком редко.
На практике можно настроить портфель так, чтобы денежные выплаты поступали каждый месяц.

✔️ без арендаторов
✔️ без дивидендной лотереи
✔️ с прогнозируемым денежным потоком
✔️ на основе государственных облигаций

🍀 Как работает схема

Секрет простой: выбираем ОФЗ с разными датами купонных выплат и собираем так называемую лестницу облигаций.
В результате купоны поступают каждый месяц, формируя регулярный денежный поток.

🍀 Подборка ОФЗ по месяцам выплат

❄️ Январь / Июль

🍀 $SU26233RMFS5 ОФЗ 26233
Цена: 585,94 ₽
Купон: 6,1%
Доходность: 14,66%
Погашение: 18.07.2035

🍀 $SU26239RMFS2 ОФЗ 26239
Цена: 741,86 ₽
Купон: 6,9%
Доходность: 14,76%
Погашение: 23.07.2031

☕️ Февраль / Август

🍀 $SU26240RMFS0 ОФЗ 26240
Цена: 594,19 ₽
Купон: 7%
Доходность: 15,48%
Погашение: 30.07.2036

🌱 Март / Сентябрь

🍀 $SU26246RMFS7 ОФЗ 26246
Цена: 853,11 ₽
Купон: 12%
Доходность: 15,48%
Погашение: 12.03.2036

🍀 $SU26218RMFS6 ОФЗ 26218
Цена: 792,29 ₽
Купон: 8,5%
Доходность: 14,83%
Погашение: 17.09.2031

🌷 Апрель / Октябрь

🍀 $SU26253RMFS3 ОФЗ 26253
Цена: 894,34 ₽
Купон: 13%
Доходность: 15,55%
Погашение: 06.10.2038

🍀 $SU26252RMFS5 ОФЗ 26252
Цена: 902,66 ₽
Купон: 12,5%
Доходность: 15,21%
Погашение: 12.10.2033

☀️ Май / Ноябрь

🍀 $SU26247RMFS5 ОФЗ 26247
Цена: 848,98 ₽
Купон: 12,25%
Доходность: 15,56%
Погашение: 11.05.2039

🍀 $SU26241RMFS8 ОФЗ 26241
Цена: 794,21 ₽
Купон: 9,5%
Доходность: 14,92%
Погашение: 17.11.2032

🏖 Июнь / Декабрь

🍀 $SU26248RMFS3 ОФЗ 26248
Цена: 846,98 ₽
Купон: 12,25%
Доходность: 15,54%
Погашение: 16.05.2040

🍀 $SU26250RMFS9 ОФЗ 26250
Цена: 844,82 ₽
Купон: 12%
Доходность: 15,53%
Погашение: 10.06.2037

🍀 Сколько нужно для купонного дохода около 10 000 ₽ в месяц

Рассчитаем на реальном примере.

❄️ Январь / Июль
ОФЗ 26233
Купон: 30,42 ₽
Необходимо: 329 шт.
Сумма вложений: 192 774 ₽

☕️ Февраль / Август
ОФЗ 26240
Купон: 34,9 ₽
Необходимо: 287 шт.
Сумма вложений: 170 533 ₽

🌱 Март / Сентябрь
ОФЗ 26246
Купон: 59,84 ₽
Необходимо: 167 шт.
Сумма вложений: 142 469 ₽

🌷 Апрель / Октябрь
ОФЗ 26253
Купон: 64,82 ₽
Необходимо: 154 шт.
Сумма вложений: 137 728 ₽

☀️ Май / Ноябрь
ОФЗ 26247
Купон: 61,08 ₽
Необходимо: 164 шт.
Сумма вложений: 139 233 ₽

🏖 Июнь / Декабрь
ОФЗ 26248
Купон: 61,08 ₽
Необходимо: 164 шт.
Сумма вложений: 138 905 ₽

💰 Итог

✔️ Общий объём вложений: около 922 000 ₽
✔️ Выплаты: каждый месяц
✔️ Денежный поток: около 10 000 ₽ ежемесячно

Итоговые значения могут незначительно отличаться из-за НКД и изменения рыночных цен.

🍀 Что получаем

✔️ Доходность около 14–15% годовых
✔️ Купонные выплаты 12 раз в год
✔️ Прогнозируемый денежный поток
✔️ Возможность реинвестировать выплаты или использовать их на текущие расходы

🍀 Почему мне нравится такой подход

✔️ Закрывает потребность в регулярном кэшфлоу
✔️ Снижает эмоциональную зависимость от движения рынка
✔️ Позволяет спокойно реинвестировать во время просадок
✔️ Даёт гибкость в управлении капиталом

Есть ещё один важный момент. Если ключевая ставка начнёт снижаться, длинные ОФЗ могут расти в цене. В таком сценарии инвестор получает доход не только от купонов, но и от переоценки облигаций.
Для меня такая конструкция один из самых понятных способов превратить капитал в регулярный денежный поток без необходимости продавать активы.

Не ИИР (не индивидуальная инвестиционная рекомендация)

✅️ Еще больше полезной информации можно найти

в моем Telegram канале  Присоединяйтесь 😉

Прежде всего нужно понять, какой путь выбрать для достижения цели - 10 000 рублей пассивного дохода. Так как я люблю слушать музыку, то сравню это с песней группы Люмен «Три пути». Я разобрал строчки из песни и переформулировал каждый путь для российского инвестора. Включаю песню:

🔹Строчка из песни: «Первая дорога – сидеть ждать смирно. Быть каменно спокойным…».

Поясняю: для инвестора как раз спокойствие и терпение – это ключевые навыки. Отличный надежный вариант – это вложить в низкорисковые активы по типу государственных облигаций ОФЗ.

📍 10 000 ₽ в месяц будет если вложить около 1 080 000 ₽ в эти 6 ОФЗ для пассивного дохода каждый месяц

• ОФЗ 26239 $SU26239RMFS2
• ОФЗ 26240 $SU26240RMFS0
• ОФЗ 26246 $SU26246RMFS7
• ОФЗ 26247 $SU26247RMFS5
• ОФЗ 26248 $SU26248RMFS3
• ОФЗ 26254
Идём далее:

🔹Строчка из песни: «Второй выбор мне – стряхнуть пыль и сорваться».

То есть вложить в рискованные активы, а именно в акции компаний, которые могут ходить то вверх, то вниз, но при этом надо вкладывать в те акции, которые платят дивиденды. Отлично подойдут крупные компаний по типу Сбера $SBER , Лукойла $LKOH , Транснефти $TRNFP и т.д.

📍 10 000 ₽ в среднем в месяц будет если вложить примерно 1 000 000 ₽. А теперь про третий путь:

🔹Строчка из песни: «А про третий путь не сказать и слово, он у каждого свой, раз и готово!».

Здесь по идее лучше меня не слушать, никого не слушать и пробовать инвестировать самому. Я в свое время так и сделал и теперь имею публичный портфель около 1 млн в 24 года. Правда ошибок было допущено множество, поэтому 1 и 2 путь имеют место быть, чтобы не допускать ошибок других людей.

✅ Так что выбирайте свой инвестиционный путь осознанно и слушайте хорошую музыку :)

👉 Заглядывайте в мой профиль и подписывайтесь, там много полезной информации про инвестиции!

Дневник Инвестора в Телеграмм

Дневник Инвестора в МАХ

💼 Это очередное ежемесячное пополнение моего консервативного портфеля, который состоит из облигации и фондов. Покупаю с целью получения пассивного дохода и вроде как мне это удаётся делать.

📊 Результаты:

• Пассивный доход за месяц:
+7 254 ₽
• Пассивный доход за все время:
+83 837 ₽
• Изменение портфеля за месяц:
+ 1 547 ₽ (+0,4%).
• Изменение портфеля за 31 месяц:
+94 312 ₽ (+25%)

Ранее говорил о том, что моя глобальная цель, к которой я иду – это выйти на пассивный доход 150 000 ₽, но её не будет без достижения промежуточного результата – 50 000 ₽.

🎯 Как можно достичь этой цели ?

Самый очевидный вариант для вложения денег с целью получения пассивного дохода – это облигации. Они стабильнее, чем акции, и имеют предсказуемый доход.

Для примера я решил посчитать сумму вложений в 3 разных типа облигаций по риску для получения 50 000 ₽ в месяц. И вот что вышло:

1️⃣ ОФЗ – государственные облигации с кредитным рейтингом ААА

🔹Риск: низкий

🔹Для примера подойдет моя подборка из ОФЗ для ежемесячного пассивного дохода.

🔹Сумма вложений: ~4 688 000 ₽

🔹Чтобы выполнить цель по пассивному доходу 50 000 ₽, нужно инвестировать в эти облигации ~70 000 ₽ в месяц в течение 5 лет.

Высокие ставки пока никуда не делись. Да, Центробанк уже целый год снижает ключевую ставку, но посмотрите на доходность облигаций — особенно ОФЗ. Они всё ещё дают больше 10%.

Например, десятилетние ОФЗ сейчас можно купить с доходностью до 14,7% годовых. Для сравнения: за последние 20 лет российский фондовый рынок в среднем рос на 12,8% в год, и это с учётом дивидендов. Получается, что сейчас практически безрисковые инструменты приносят больше, чем акции.

Как формируется доходность ОФЗ:

Доходность новых выпусков ОФЗ напрямую привязана к ключевой ставке ЦБ. Минфин, выпуская облигации, ориентируется на её текущий уровень и рыночные ожидания по её изменению.

Когда ЦБ повышает ставку, доходность новых и обращающихся на рынке ОФЗ с переменным купоном тоже растёт, чтобы оставаться привлекательными для инвесторов. Снижение ключевой ставки, наоборот, ведёт к удешевлению госдолга и снижению доходности по облигациям.

Подобрал для вас ОФЗ под различные рыночные сценарии:

• Если считаете, что ключевая ставка будет снижаться медленно, то выбирайте выпуск с максимальным купоном.

• Если вам кажется, что на фоне геополитики её снижение может стать резким, то есть смысл рассмотреть облигации с максимальным дисконтом к номиналу. Основной доход здесь будет формироваться за счёт роста их рыночной стоимости.

Январь/июль:

ОФЗ 26239 $SU26239RMFS2

• Доходность: 14,06%

• Погашение: 23.07.2031

• Купон: 34,41₽ - 6,9%

• Месяцы выплат: Январь, Июль

• Цена ниже номинала: 75,19%

Февраль/август:

ОФЗ 26240 $SU26240RMFS0

• Доходность: 14,37%

• Погашение: 30.07.2036

• Купон: 34,90₽ - 7%

• Месяцы выплат: Февраль, Август

• Цена ниже номинала: 62,75%

Март /сентябрь:

ОФЗ 26246 $SU26246RMFS7

• Доходность: 14,69%

• Погашение: 12.03.2036

• Купон: 59,84₽ - 12%

• Месяцы выплат: Март, Сентябрь

• Цена ниже номинала: 88,54%

ОФЗ 26218 $SU26218RMFS6

• Доходность: 14,05%

• Погашение: 17.09.2031

• Купон: 42,38₽ - 8,5%

• Месяцы выплат: Март, Сентябрь

• Цена ниже номинала: 80,8%

Апрель/октябрь:

ОФЗ 26252 $SU26252RMFS5

• Доходность: 14,60%

• Погашение: 12.10.2033

• Купон: 62,33₽ - 12,5%

• Месяцы выплат: Апрель, Октябрь

• Цена ниже номинала: 92,7%

ОФЗ 26254 $SU26254RMFS1

• Доходность: 14,71%

• Погашение: 03.10.2040

• Купон: 64,82₽ - 13%

• Месяцы выплат: Апрель, Октябрь

• Цена ниже номинала: 92,68%

Май/ноябрь:

ОФЗ 26247 $SU26247RMFS5

• Доходность: 14,66%

• Погашение: 11.05.2039

• Купон: 61,08₽ - 12,25%

• Месяцы выплат: Май, Ноябрь

• Цена ниже номинала: 88,73%

ОФЗ 26241 $SU26241RMFS8

• Доходность: 14,40%

• Погашение: 17.11.2032

• Купон: 47,37₽ - 9,5%

• Месяцы выплат: Май, Ноябрь

• Цена ниже номинала: 81,24%

Июнь/декабрь:

ОФЗ 26250 $SU26250RMFS9

• Доходность: 14,71%

• Погашение: 10.06.2037

• Купон: 59,84₽ - 12%

• Месяцы выплат: Июнь, Декабрь

• Цена ниже номинала: 87,77%

Актуальные подборки для формирования пассивного дохода с прогнозируемой доходностью:

• Подборка облигаций под цикл снижения ключевой ставки

• Что купить на 3–5 лет? Подборка долгосрочных облигаций

• Облигации для тех, кто не любит сюрпризы: топ-14 выпусков с понятным риском

• Подборка краткосрочных облигаций с доходностью выше 20%

С точки зрения пассивного дохода ОФЗ смотрятся гораздо интереснее вкладов. Во-первых, срок фиксации доходности достигает 15 лет, и купон остаётся неизменным на всём этом горизонте. Во-вторых, в случае снижения ставок дополнительный бонус — рост самой цены облигации.

Такие инструменты не стоит исключать из консервативного портфеля. Корпоративные облигации погасятся через 2–3 года, а ОФЗ будут работать долгие годы, принося прогнозную доходность.

Данный вид активов, не про заработать иксы. Это больше про сохранить свой депозит от излишней волатильности.

Интересно, какие выпуски ОФЗ выбираете сами и под какую стратегию? Всем спасибо за внимание, удачных инвестиций!

✅️ Если пост оказался полезным, ставьте реакции, подписывайтесь на канал - поддержка каждого очень важна!

#облигации #офз #инвестор #инвестиции #аналитика #новичкам #обучение #расту_сбазар

'Не является инвестиционной рекомендацией

Ранее я составлял подборку из ОФЗ так, чтобы на ваш счёт приходили бы купоны каждый месяц.

Чтобы польза от этого была самая максимальная, я решил дополнительно создать табличку с автоматическим расчётом пассивного дохода в зависимости от вложенной суммы в перечисленные ОФЗ из подборки.

Благодаря вашей поддержке (пост в Смартлабе набрал 56 лайков, но ещё выделю поддержку моей аудитории в телеграмм-канале, там пост набрал 173 реакции), я сделал данную табличку очень оперативно и уже спешу поделиться результатами с вами.

✔️ Таблица полезна тем, что с её помощью будет понятно, сколько можно получить пассивного дохода в год (и в среднем за месяц) после вычета налога, вложив в каждую ОФЗ из подборки N-сумму по текущим ценам на момент 16 марта 👇

✅ Ссылка на табличку

👉 Можете скачать её (сохранить как Excel), ввести нужную вам сумму и получить итог (не надо кидать запрос на доступ к файлу и писать там в комментариях))

Тема ОФЗ (облигаций федерального займа) в последнее время стала очень популярна среди инвесторов и не зря: ключевая ставка снижается, а доходность ОФЗ остается высокой, в основном от 14%:

Прошлый раз обзор на ОФЗ я делал в середине октября и ситуация на рынке заметно изменилась. Тогда индекс RGBI был на 4.5% ниже, а доходность длинных бумаг превышала 15%.

Сейчас же мы видим, что котировки выросли, а доходность большинства выпусков снизилась примерно до 14.7%. Даже длинные ОФЗ, например, выпуск 26238, торгуются с доходностью всего около 13.74%, что ставит под вопрос их статус высокодоходного «безрискового» актива.

Банкам не хватает ликвидности, это видно по РЕПО, поэтому они второй раз подряд повысили ставки по краткосрочным вкладам — до 15.6%. Таким образом, сейчас вклады до года в топ-банках могут дать более высокий доход, чем долгосрочные гособлигации, но так будет не всегда.

Что такое ОФЗ и как они работают

Облигации федерального займа (ОФЗ) — это долговые расписки российского государства. Когда Министерству финансов нужны деньги (например, чтобы закрыть дыру в бюджете), оно выпускает эти облигации и продает их инвесторам. Покупая ОФЗ, вы по сути даете деньги в долг государству.

Взамен государство обязуется:

• Регулярно платить вам проценты (купонный доход).

• Вернуть вложенную сумму (номинал) в заранее известную дату.

Некоторые выпуски ОФЗ предусматривают частичное погашение номинала (амортизацию долга). По срокам обращения ОФЗ могут быть краткосрочными, среднесрочными или долгосрочными.

Как формируется доходность ОФЗ

Доходность новых выпусков ОФЗ напрямую привязана к ключевой ставке ЦБ. Минфин, выпуская облигации, ориентируется на её текущий уровень и рыночные ожидания по её изменению.

Когда ЦБ повышает ставку, доходность новых и обращающихся на рынке ОФЗ с переменным купоном тоже растёт, чтобы оставаться привлекательными для инвесторов. Снижение ключевой ставки, наоборот, ведёт к удешевлению госдолга и снижению доходности по облигациям.

Подобрал для вас ОФЗ под различные рыночные сценарии:

• Если считаете, что ключевая ставка будет снижаться медленно, то выбирайте выпуск с максимальным купоном.

• Если вам кажется, что на фоне геополитики её снижение может стать резким, то есть смысл рассмотреть облигации с максимальным дисконтом к номиналу. Основной доход здесь будет формироваться за счёт роста их рыночной стоимости.

Январь/июль:

ОФЗ 26239 $SU26239RMFS2

• Доходность: 14,32%

• Погашение: 23.07.2031

• Купон: 34,41₽ - 6,9%

• Месяцы выплат: Январь, Июль

• Цена ниже номинала: 73,45%

Февраль/август:

ОФЗ 26240 $SU26240RMFS0

• Доходность: 14,21%

• Погашение: 30.07.2036

• Купон: 34,90₽ - 7%

• Месяцы выплат: Февраль, Август

• Цена ниже номинала: 62,85%

Март /сентябрь:

ОФЗ 26246 $SU26246RMFS7

• Доходность: 14,54%

• Погашение: 12.03.2036

• Купон: 59,84₽ - 12%

• Месяцы выплат: Март, Сентябрь

• Цена ниже номинала: 89,00%

ОФЗ 26218 $SU26218RMFS6

• Доходность: 14,35%

• Погашение: 17.09.2031

• Купон: 42,38₽ - 8,5%

• Месяцы выплат: Март, Сентябрь

• Цена ниже номинала: 79,1%

Апрель/октябрь:

ОФЗ 26252 $SU26252RMFS5

• Доходность: 14,65%

• Погашение: 12.10.2033

• Купон: 62,33₽ - 12,5%

• Месяцы выплат: Апрель, Октябрь

• Цена ниже номинала: 92,30%

ОФЗ 26253 $SU26253RMFS3

• Доходность: 14,56%

• Погашение: 06.10.2038

• Купон: 64,82₽ - 13%

• Месяцы выплат: Апрель, Октябрь

• Цена ниже номинала: 93,70%

Май/ноябрь:

ОФЗ 26247 $SU26247RMFS5

• Доходность: 14,36%

• Погашение: 11.05.2039

• Купон: 61,08₽ - 12,25%

• Месяцы выплат: Май, Ноябрь

• Цена ниже номинала: 90,17%

ОФЗ 26241 $SU26241RMFS8

• Доходность: 14,34%

• Погашение: 17.11.2032

• Купон: 47,37₽ - 9,5%

• Месяцы выплат: Май, Ноябрь

• Цена ниже номинала: 80,93%

Июнь/декабрь:

ОФЗ 26250 $SU26250RMFS9

• Доходность: 14,58%

• Погашение: 10.06.2037

• Купон: 59,84₽ - 12%

• Месяцы выплат: Июнь, Декабрь

• Цена ниже номинала: 88,30%

Данный вид активов, не про заработать иксы. Это больше про сохранить свой депозит от излишней волатильности.

✅️ Еще больше аналитики и полезной информации можно найти в нашем Telegram канале. Присоединяйтесь!

#облигации #аналитика #обзор_рынка #обучение #новичкам #инвестор #инвестиции #расту_сбазар

'Не является инвестиционной рекомендацией

В данном посте мы рассмотрим выпуски ОФЗ с максимальной доходностью, которые гарантируют вам получение ежемесячных выплат. Некоторые из этих выпусков торгуются значительно ниже номинальной стоимости, и по мере снижения ключевой ставки (КС) можно будет получить дополнительную прибыль за счёт роста цены самой облигации.

Кто-то конечно может сказать, зачем мол мне длинные ОФЗ с их скромными купонами, когда есть корпоративные облигации. Это действительно так, но долгосрочный инвестор должен мыслить другими временными отрезками.

Как получать выплаты каждый месяц?

Подобрал для Вас шесть ОФЗ, которые аккурат выплачивают купоны по два раза в год.

ОФЗ 26243 $SU26243RMFS4

• Доходность: 15,18%

• Погашение: 19.05.2038

• Купон: 48,87₽ - 9,8%

• Месяцы выплат: Июнь, Декабрь

• Цена ниже номинала: 72,49%

ОФЗ 26245 $SU26245RMFS9

• Доходность: 15,27%

• Погашение: 26.09.2035

• Купон: 59,84₽ - 12%

• Месяцы выплат: Апрель, Октябрь

• Цена ниже номинала: 86,00%

ОФЗ 26246 $SU26246RMFS7

• Доходность: 15,33%

• Погашение: 12.03.2036

• Купон: 59,83₽ - 12%

• Месяцы выплат: Март, Сентябрь

• Цена ниже номинала: 85,44%

ОФЗ 26247 $SU26247RMFS5

• Доходность: 15,18%

• Погашение: 11.05.2039

• Купон: 61,08₽ - 12,25%

• Месяцы выплат: Май, Ноябрь

• Цена ниже номинала: 86,00%

ОФЗ 26239 $SU26239RMFS2

• Доходность: 15,30%

• Погашение: 23.07.2031

• Купон: 34,41₽ - 6,9%

• Месяцы выплат: Январь, Июль

• Цена ниже номинала: 70,20%

ОФЗ 26240 $SU26240RMFS0

• Доходность: 15,14%

• Погашение: 30.07.2036

• Купон: 34,90₽ - 7,0%

• Месяцы выплат: Февраль, Август

• Цена ниже номинала: 59,28%

Данный вид активов, не про заработать иксы. Это больше про сохранить свой депозит от излишней волатильности.

При падении доходности ниже 14,7% покупка длинных ОФЗ может быть целесообразна только при условии, что инвестор точно готов к горизонту инвестиций 1,5–2 года. На короткой дистанции такие покупки при отсутствии перемирия могут оказаться значительно менее выгодными, чем вложения в другие активы.

А какие вы держите выпуски ОФЗ и под какую стратегию? Благодарю за внимание и удачных всем нам инвестиций.

Наш телеграм канал

❗️ Если пост оказался полезным, ставьте реакции, подписывайтесь на канал - поддержка каждого очень важна!

#облигации #офз #отчет #аналитика #инвестор #инвестиции #обзор_рынка #новичкам

'Не является инвестиционной рекомендацией