⚡ RTS: +26.7%
⚡ Изменение открытого интереса
🟢⬆️ RTS: шорт юрлица +26.7%
Объём позиции: 1 492 контрактов (было 1 178)
127
Комментарии
0 / 2000
Сообщение
⚡ Изменение открытого интереса
🟢⬆️ RTS: шорт юрлица +26.7%
Объём позиции: 1 492 контрактов (было 1 178)
• Наибольшее движение дня: Юань (CNY) — позиции физлиц в лонгах снизились на 90 598
• Сильнее всего перекошен Доллар (Si) — 81% в лонге у физлиц
Зелёным — лонг, красным — шорт, отдельно по физлицам и юрлицам.
Полезная информация — 👍
⚡ Изменение открытого интереса
🔴⬇️ BR: лонг юрлица -15.8%
Объём позиции: 155 951 контрактов (было 185 195)
Замечали, как иногда рынок стоит на месте, а позиция по фьючерсу всё равно приносит лёгкий убыток? Вроде бы ничего не изменилось, цена не сдвинулась ни на пункт, но график вашего счёта медленно ползёт вниз. Новичок спишет это на происки рынка, а профи кивнёт на так называемый временной распад. Штука неочевидная, но именно она часто отделяет стабильный результат от случайного.
Давайте разберёмся без магии и сложных формул. Фьючерс — это договор купить или продать актив в будущем. И само это будущее имеет цену. Внутри котировки контракта зашита не только стоимость самого актива, но и цена ожидания. Пока вы держите позицию, ожидание постепенно уменьшается, а вместе с ним снижается и часть премии в цене фьючерса. Для покупателя это дыра в кармане, которая расширяется каждый день.
Представьте, что вы покупаете фьючерс на индекс МосБиржи со сроком исполнения через два месяца. Индекс сегодня условно стоит 3500 пунктов, а фьючерс торгуется по 3540. Разница в 40 пунктов — это не ошибка рынка и не подарок. Внутри этих пунктов сидит ожидание дивидендов, стоимость денег и простой страх за будущее. Если индекс за неделю не изменится, фьючерс всё равно подтянется к нему ближе, потому что время до экспирации сократилось. Вы вроде бы смотрели на тот же график, но позиция уже потеряла часть своей ценности.
Особенно остро это ощущается в спокойные дни, когда волатильность падает, а вы сидите в контракте с приличным сроком до погашения. Стакан оживает, рынок дёргается, а ваш убыток копится из воздуха. Это не означает, что фьючерсы нельзя держать долго. Можно и нужно, если вы понимаете природу временного распада и умеете закладывать его в план.
Практическая польза здесь простая. Смотрите не только на разницу между вашей ценой входа и текущей котировкой, но и на расстояние между фьючерсом и базовым активом. Если вы торгуете внутри дня, таймер почти не ощущается. Если держите позу неделю или месяц, выбирайте контракт с дальним сроком исполнения, чтобы премия уходила медленнее. И помните про календарь экспирации, он не терпит легкомыслия.
Понимать, как устроена цена фьючерса, значит перестать удивляться невидимым потерям. Рынок не крадёт ваш депозит, он просто учитывает время, как опытный бухгалтер. Когда вы начнёте видеть этот таймер, ваши решения станут спокойнее, а результат на срочном рынке перестанет зависеть от случайного движения цены. Загляните в спецификацию своего контракта прямо сегодня и посчитайте, сколько пунктов тает у вас каждый день — это знание окупится быстрее, чем кажется.
Обсудите в комментариях, приходилось ли вам терять на неподвижном рынке, и подпишитесь на мой профиль в БАЗАР, чтобы разбираться в нюансах фьючерсов на Московской бирже ещё глубже. Не пропускайте новые разборы и реакции, они помогают делать контент точнее и полезнее для вас.
Рынок открылся в понедельник с явным запахом пороха. Нефть провалилась, индекс нервно сползает, и только золото пытается нащупать дно. На этом фоне китайский юань замер в нерешительности. Разбираем, что давит на валюту прямо сейчас и где искать точки входа в течение дня.
Фундаментальный фон
Общая картина на открытии торгов выглядит напряженной. Российский рынок лишился привычной поддержки со стороны сырьевого сектора, что обычно играет на руку укреплению рубля.
Фондовый рынок
Фьючерс IMOEXF в 10:30 на часовом таймфрейме (H1) уверенно падает. Инструмент отскочил от сильного уровня сопротивления 2478,8 и сейчас направляется к ближайшей поддержке на 2463,5. Оптимизм прошлой недели сходит на нет.
Большинство розничных участников воспринимают свечной график как первичную реальность. Они чертят уровни поддержки, накладывают скользящие средние и пытаются разглядеть фигуры технического анализа. Это работа с зеркалом, а не с объектом перед ним
График на экране — это лишь хронологический отчет о совершенных транзакциях. Настоящая архитектура рынка скрыта глубже: она определяется балансом типов ордеров, физикой ликвидности и противостоянием двух принципиально разных категорий участников
1. Механика сведения ордеров
Пассивность vs Агресси
Чтобы цена сделала хотя бы один шаг, на бирже должны сойтись две противоположные силы
* Лимитные заявки (Пассивная ликвидность)
Это биржевой стакан (Order Book). Лимитный ордер — это декларация о намерении купить или продать конкретный объем по заданной цене или лучше. Лимитные заявки не двигают рынок; они выступают преградой, «стеной», впитывающей встречное движение. Институциональный капитал работает преимущественно лимитной сеткой, минимизируя рыночное проскальзывание
* Рыночные заявки (Агрессивная ликвидность)
Это ордера, требующие немедленного исполнения по текущей доступной цене. Рыночные заявки поглощают лимитные объемы в стакане. Когда объем агрессивных покупок превышает объем ближайших лимитных продаж, цена делает тик вверх
> Фундаментальное правило
> Рынок двигают только рыночные ордера. Но траекторию и глубину этого движения полностью определяют лимитные плотности
2. Пул ликвидности
Почему график всегда идет за вашим стопо
Розничные трейдеры часто жалуются на «охоту за стопами» и манипуляции брокеров. Реальность лишена мистики и заговоров
* Анатомия стоп-лосса: ( разобрали подробнее в профиле )
Стоп-лосс на длинную позицию — это отложенный рыночный ордер на продажу (Sell Market). Стоп-лосс на короткую — рыночный ордер на покупку (Buy Market)
* Логика крупного объема: Институциональный фонд не может открыть позицию на десятки миллионов долларов по текущей цене — стакан просто опустеет, а средняя цена входа станет катастрофически невыгодной. Ему необходим встречный поток ликвидности сопоставимого масштаба
* Зоны консолидации стопов: Где скапливается максимальный массив розничных рыночных ордеров? За очевидными локальными экстремумами, равными вершинами и графическими уровнями
Импульсный пробой уровня — это не начало «нового мощного тренда», а механический процесс: крупный участник провоцирует срабатывание каскада стопов, чтобы об эту встречную ликвидность набрать или закрыть свою основную позицию
3. Ликвидность против Волатильности: Ловушка тонкого рынка
Связь между ликвидностью и амплитудой колебаний цены строго обратно пропорциональна
* Высокая ликвидность \\rightarrow Низкая волатильность
Стакан плотно забит лимитными заявками институционалов. Даже крупный рыночный объем сдвигает цену лишь на доли процента. Это фаза накопления/распределения, где рознице «скучно»
* Низкая ликвидность \\rightarrow Высокая волатильность
Плотность заявок в стакане минимальна. Небольшой объем агрессивных покупок или продаж способен прошить несколько ценовых уровней подряд. Розничный игрок видит огромную свечу, принимает ее за силу тренда, входит на эмоциях (FOMO) и оказывается заперт в неликвидной ловушке
2 часть уже в профиле
🔼Идеи на лонг при закрепе над 2474(80)пп
$YDEX - при обновлении локального максимума 3430п и небольшом откате
$MAGN - при обновлении максимума 26,86п и небольшом откате
🔽Идеи на шорт пока не закрепились выше 2474(80)пп
$GMKN - пока ниже уровня 114,7п
$MOEX - пока ниже уровня 156,3п
‼️ Аккуратно, рынок новостной.
⚠️Обратите внимание, чтобы цена на младших таймфреймах пробивала уровни на повышенных объемах и на ретесте присоединяемся (при отскоке (откате) объемы должны быть небольшими, без агрессии и только тогда заходим). Обязательно ставим стопы за предыдущий минимум при лонге или максимум при шорте согласно своего РМ.
Большей идей, мыслей и пояснений в нашем канале - подписывайся!
#мосбиржа #рынок #imoex #irus #российскиеакции #фьючерсы #акции
Ключевое для меня следующее, новости наблюдаем, какая-то движуха есть, но без дат и конкретики увидим коррекцию рынка
Поэтому, я жду откат в район 2420-2400, если не объявят даты по переговорам
❗️Лично держу небольшой лонг, несмотря на весь прогноз, есть все шансы закрепиться над 2480, я делаю ставку на СМИ, но это повышенный риск спекуляций
Если рынок закрепиться над 2480, то путь к 2500 открыт, а вот там уже надо пробивать данный психологический уровень, что бы продолжить среднесрочный рост, иначе снова будут заливы под 2400 с учетом отсутствия новостей
✍️ Поддержка хорошая район 2420-2400, сопротивление 2480-2500, плюс стоим в восходящем канале и под верхней границей клина, картина максимально тяжелая и спасут только даты переговоров и позитив в целом
Даже откупили в пятницу 14% ставку ЦБ, рынок падал на 0,5%, участники рынка делают ставку на мирный трек
Я шорты открывать не планирую, максимум закрою позиции в рамках допустимых просадок для меня, в случае коррекции
Индексы и валюта за прошлую неделю (н/н)👇
Мосбиржа ОС 🏛 +0,77%
RTS 🏛 +4,62%
RGBI 🇷🇺 +0,05%
Юань 🇨🇳 -3,18%
Если согласен с мыслями, то с тебя лайк 👍 и подписка✅ Если нет, то пиши ✍️ комментарий
#irus #imoex $MXH7 $MMZ6 $MXU6 $MMM6 $MMM7 $IMOEX $MXU5
Индекс после заседания ЦБ встал в узкий боковик обваривать всё происходящее...
В пятницу ставку сохранили, в моменте пролили на пару пунктов и пошел откуп. И то, не откуп, а рост был на стопах и закрытие позиций шортистами.
В целом, вся прошлая неделя - это боковик 2420-2480пп. И мы сейчас торгуемся у верхней границы в узком боковике 2470-2480пп.
Зона 2480-2500пп - является сильным сопротивлением, которое нужно пройти для продолжения роста.
Соответственно сегодня все зависит от нее, или пробиваем и идем выше, или откатываем для начала к 2450п+-.
Я вчера в эфире разбирал индекс подробно и говорил, что хочется коррекции, тк многие активы перекуплены и у сильных сопротивление. Дадут ли? Смотрим..
Декабрь 2003 года. В Ираке поймали Саддама Хусейна, и финансовые новости в тот день проявили чудеса креативности.
В 13:01 агентство Bloomberg сообщило: облигации США выросли, а поимка Хусейна, возможно, не ослабит терроризм. Логично: тревожно, люди бегут в надёжное.
В 13:31 те же облигации упали. И то же агентство спокойно написало: облигации упали, потому что поимка Хусейна повысила привлекательность рискованных активов. Тоже логично: стало спокойнее, люди бегут из надёжного.
Тот же Хусейн. Тот же день. Объяснения противоположные, и оба звучат абсолютно убедительно.
А рынок эти полчаса просто колебался, как колеблется всегда. Но «просто колебался» в заголовок не поставишь. Мозгу, и журналистскому, и нашему, нужна причина. Любая. Желательно красивая.
Эту историю рассказал Нассим Талеб в «Чёрном лебеде».
Теперь вопрос: сколько раз за последний месяц ты объяснял себе сделку задним числом, и объяснение получалось таким же гладким?
Вкакашечка начинает минус сокращать ,а Аэрофлот же юре минус 6%,же факто +6% это если считать выплаченные и мною полученные диведенды,
как то так .
Ещё я приобрёл запись инвест форума базар заливаю в сеть там 6 часов видео ролик,таим коды попробую выставить ,весит много интернет медленный по этому ещё заливается просмотр будет всвободно доступе ,каждый сможет посмотреть
Вот представьте ситуацию.
Вы проанализировали рынок, нашли хорошую точку входа, составили торговый план. Всё вроде бы понятно, собираетесь покупать.
Но перед тем как открыть сделку, решаете заглянуть в какой-нибудь трейдерский чат.
Ну интересно же, что другие думают!
А там один аналитик пишет, что рынок скоро рухнет.
И вы уже начинаете сомневаться.
«Может, я что-то не заметил? Может, действительно не стоит сейчас покупать?»
Листаете дальше.
А там другой трейдер говорит, что ждёт сильного роста. И даже график приложил с аргументами.
И вот теперь сразу спокойнее!
Думаете: «Ну вот, я же правильно всё увидел!»
Хотя обратите внимание на одну интересную вещь.
За эти пять минут рынок вообще не изменился. Изменилось только ваше отношение к собственному решению.
И ведь мы часто так делаем.
Вроде бы ищем дополнительную информацию, хотим услышать другое мнение.
А на самом деле просто ждём, когда кто-нибудь подтвердит нашу правоту.
Чтобы стало спокойнее.
Чтобы потом, если что-то пойдёт не так, можно было хотя бы самому себе сказать: «Ну не я же один так думал».
И это касается далеко не только трейдинга.
Человек решил уволиться с работы, но продолжает спрашивать совета у знакомых. И успокаивается только тогда, когда кто-то говорит: «Да правильно, давно пора!»
Или собрался покупать машину. Читает отзывы, но почему-то положительным верит охотнее, а отрицательные сразу пытается объяснить.
Знакомо?
Потому что нам часто хочется не проверить своё решение, а убедиться, что мы уже всё решили правильно.
Но здесь есть одна проблема.
Чужое согласие не делает наше решение правильным.
Поэтому я считаю, что гораздо полезнее иногда поступать наоборот.
Если решили покупать, попробуйте найти серьёзные аргументы против покупки.
Что вы могли упустить? При каких условиях ваш анализ окажется неверным? Что должно произойти, чтобы вы отказались от первоначального плана?
И не нужно искать возражения просто ради того, чтобы снова начать сомневаться.
Задача в другом - проверить качество собственного решения.
Возможно, после такой проверки вы только укрепитесь в своей позиции. А возможно, обнаружите ошибку, которую раньше не замечали.
И лучше обнаружить её до открытия сделки, чем потом расплачиваться за собственную уверенность.
Ведь задача трейдера не в том, чтобы доказать свою правоту. А в том, чтобы принимать обоснованные решения, даже если с ними никто не согласен.
Здравствуйте, уважаемые трейдеры! С Вами снова Александр Борских. Подготовил для Вас свежую информацию.
Очередные сезонные тенденции на понедельник 26 октября 2026 по основным мажорам финансовых рынков.
Весь перечень анализируемых активов указан ниже в общем количестве 62 инструмента. Здесь Вы найдете активы рынка Форекс, популярные активы Московской биржи, не менее популярные активы Чикагской биржи СМЕ и мажор криптовалютного сегмента - Биткоин, за которым следуют все альткоины.
Первый блок информации с зонами лимитных покупок и продаж. Данная информация включает в себя не только статистический показатель волатильности каждого актива, но и ближайшие опционные страйки с учетом премий за риск (Для верных расчетов рекомендуется просмотреть теоретическое видео в свободном доступе - Как использовать блок сезонности).
А теперь сам блок информации №1:
Представьте день, когда биткоин вырос, а в чатах — тишина. Никто не празднует, никто не постит графики, знакомые трейдеры пишут «рынок сдох». А цена тем временем стоит выше, чем неделю назад.
Раньше такого не бывало: если биткоин растёт, розница уже здесь, шумит, заводит новых.
Сегодня рост может быть тихим — покупает не толпа, а тот, кто не твитит. Он отчитывается перед инвестиционным комитетом. Вот с этого и начинается главный сдвиг.
Старый цикл не умер — он просто перестал быть единственным объяснением того, что происходит с ценой.
⚙️ Что именно сломалось
Раньше рынок двигала розница: ждали халвинг, видели заголовки, заходили, цена росла. Механика была простой и работала годами.
Теперь маргинального покупателя задают фонды и институциональные счета. Халвинг по-прежнему сокращает предложение — но это капля в сравнении с тем, сколько капитала может зайти или выйти через фонды за неделю. Поэтому вопрос «что будет после халвинга» перестал быть главным. Главный вопрос звучит иначе: куда идут деньги через фонды и что делает регулятор.
Посмотрите на обычный день. Биткоин стоит в узком диапазоне, в поиске тишина, в чатах скука. А на внебиржевом столе в это же время проходит крупная заявка от фонда, которому нужно закрыть квартальный мандат. Объём на внебиржевом столе выше обычного, а в стакане на бирже — тишина. Цена не дёргается — её просто сдвигают. И никто об этом не пишет, потому что покупатель молчит. Он покупает по мандату, а не по настроению.
🏦 Кто теперь задаёт тон
Приход институтов — это не только про деньги. Это про смену логики. Крупные фонды не покупают «идею свободы» — они покупают актив в портфель. Если нужно снизить риск, они продают. Если меняется ставка ФРС или настроение на рынке акций, это отражается и на биткоине. Метафора «биткоин против системы» уже не такая точная: он всё чаще ведёт себя как рискованный актив внутри системы.
Резкие движения никуда не делись. Просто теперь их запускает не настроение толпы, а решение нескольких крупных фондов. И это делает рынок одновременно и взрослее, и опаснее для тех, кто торгует по привычке.
🧭 Что это значит для трейдера
Халвинг всё ещё сокращает предложение, но он больше не задаёт темп. Если деньги уходят из фондов, один халвинг рынок не спасёт. Смотреть надо на притоки в фонды, на регуляторные решения и на общий аппетит к риску.
Низкий интерес розницы не говорит о низкой волатильности. Наоборот: когда покупателей мало, а крупные игроки могут быстро менять позиции, движения бывают резкими. Просто их амплитуда зависит не от числа участников, а от размера позиций.
И главное — состав спроса. Если растёт доля институционалов, рынок становится зрелее, но и зависимее от нескольких центров. Крупные деньги могут выйти так же организованно, как зашли. Приход институтов — не сказка про «теперь только вверх». Это смена владельца волатильности, и у этой смены есть цена.
⚠️ Главный риск и главная ставка
Старый цикл потерял монополию на объяснение рынка. Теперь у нас несколько драйверов: денежная политика, регуляторика, потоки в фонды и поведение крупных игроков. И они не всегда смотрят в одну сторону.
Именно в этом напряжении и рождается рыночная истина — не в дате халвинга и не в одном графике.
Здесь же и главная ставка трейдера. Если вы торгуете по старому календарю, вы ставите на то, что розница вернётся и снова начнёт двигать цену, как в прошлых циклах. Если по новому — вы ставите на то, что потоки через фонды и решения нескольких крупных игроков важнее любого технического паттерна и любой даты халвинга. Можно оказаться правым в прогнозе и неправым в ставке — именно в этом главный риск переходного периода.
Мне это напоминает переход от крестьянского календаря к фабричным часам. Крестьянин сеял по луне и ждал урожая. Фабрика работает по спросу и графику поставок. Крипторынок перестал быть «крестьянином». Он стал «фабрикой». Если вы всё ещё сверяете стратегию только по дате халвинга, вы смотрите на старый календарь. Он не бесполезен. Но он уже не объясняет движение цены.
Выигрывает не тот, кто громче всех ждёт халвинг, а тот, кто раньше видит, откуда приходят и куда уходят деньги.
Этой неделе суждено стать определяющей для рынков металлов. 27–28 октября Федеральная резервная система (ФРС) США проводит ключевое заседание по процентной ставке Federal Reserve.
Сейчас товарные рынки находятся в напряжении: золото отступило от своих исторических максимумов к отметке $4 275 за унцию, серебро торгуется в районе $54, а медь пытается нащупать прочную почву. Главным виновником этого давления стал сентябрьский шаг ФРС, когда регулятор неожиданно повысил ставку до 3,75%–4,00%.
Инвесторы замерли в ожидании: сможет ли риторика нового главы ведомства Кевина Уорша развернуть тренд? Давайте разберем сценарии, которые могут запустить мощный рост металлов, и альтернативные риски.
🚀 Сценарий роста: Что должно произойти?
Сама по себе техническая «пауза» (сохранение ставки на уровне 3,75%–4,00%) уже заложена в текущие котировки. Чтобы золото, серебро и медь устремились вверх, рынку необходимы три взаимосвязанных триггера:
1. «Голубиная» риторика Кевина Уорша
Если глава ФРС на пресс-конференции займет мягкую позицию и намекнет, что цикл ужесточения близок к завершению, доходности гособлигаций США резко пойдут вниз.
• Для золота и серебра это идеальный момент: когда доходность по долговым бумагам падает, снижается альтернативная стоимость владения драгметаллами, которые не приносят процентного дохода. Инвесторы сразу начнут переливать капитал в защитные активы.
2. Ослабление американского доллара
Процентные ставки и курс доллара ходят рука об руку. Осторожная позиция ФРС вызовет локальное падение индекса доллара (DXY).
• Так как золото, серебро и медь оцениваются на мировых биржах в долларах, их цена для международных покупателей (из Китая, Индии и Европы) автоматически снизится. Рост физического спроса неизбежно толкнет графики вверх.
3. Намек на экономические стимулы (Супер-бонус для меди)
Если ФРС признает, что жесткая политика начинает вредить экономическому росту, фокус регулятора сместится на предотвращение рецессии.
• Для меди и серебра это критически важно. В отличие от золота, они в огромной степени являются промышленными металлами, задействованными в производстве «зеленой» энергетики, электромобилей и ИИ-инфраструктуры. Сигналы о поддержке экономики означают рост промышленного спроса, что вытолкнет медь из затянувшейся коррекции.
📉 Альтернативный сценарий: Продолжение падения
Рынки не застрахованы от разочарований. Существует жесткий («ястребиный») сценарий, при котором металлы продолжат терять в цене:
Если ФРС оставит ставку без изменений, но Кевин Уорш заявит, что регулятор обязан продолжить душить инфляцию и твердо намерен повысить ставку в декабре, реакция будет противоположной. Доллар укрепится, доходности облигаций взлетят, а золото рискует уйти на пробой психологической поддержки. Для серебра и меди жесткая политика ФРС станет двойным ударом: она не только укрепит доллар, но и усилит опасения затяжного замедления мировой экономики и падения промышленного спроса.
💡 Резюме для инвестора
Заседание ФРС этой недели — это классическая точка волатильности. Долгосрочным инвесторам не стоит паниковать из-за сиюминутных колебаний курса. Однако спекулянтам и тем, кто ищет выгодную точку входа в металлы, стоит держать руку на пульсе вечером 28 октября. Именно риторика американского регулятора определит, по какому вектору товарные рынки закроют этот год.
С 30 ноября биржа и ЦБ вводят лимиты отклонения цен для облигаций: 5% для лимитных заявок, 0,8% для рыночных, 0,4% для ОФЗ. Заявки за пределами диапазона будут отклоняться. Моя позиция: это полезный технический барьер против «толстых пальцев» и алгоритмических сбоев, но не страховка от убытков. Механизм защищает от мгновенной паники, но не от фундаментальных рисков эмитента. Инвестор, который путает ценовой фильтр с гарантией доходности, рискует вдвойне — теперь ещё и самоуспокоенностью.
🌍 Мировой опыт: как работают ценовые ограничители • США (SEC Rule 15c3-5): брокеры обязаны устанавливать предустановленные лимиты отклонения. В 2023 году это предотвратило каскадное падение при ошибке маркет-мейкера, но не спасло от дефолтов региональных банков. Фильтр работает на уровне исполнения, не оценки. • ЕС (MiFID II): обязательные ценовые коридоры для всех инструментов. В 2024 году во время стресса ликвидность в корпоративных бондах упала на 40%, потому что заявки массово отклонялись. Защита от волатильности обернулась параличом рынка. • Япония (TSE): после флеш-крэша 2022 года ужесточили лимиты до 3%. Частота ложных срабатываний выросла в пять раз. Трейдеры начали дробить заявки, обходя фильтр. Система стала безопаснее, но менее эффективной. • Индия (NSE): динамические коридоры, привязанные к волатильности. В спокойные дни они узкие, в кризис расширяются автоматически. Баланс между защитой и ликвидностью найден, но требует сложной инфраструктуры.
🇷🇺 Российская реальность: что изменится для инвестора • Лимит 5% для лимитных заявок предотвратит случайную покупку по цене выше справедливой на четверть. Это защита от человеческой ошибки и сбоев интерфейса. • Сужение коридора для рыночных заявок с 1% до 0,8% снизит риск проскальзывания, но увеличит вероятность неполного исполнения. В моменты стресса часть заявки может остаться неисполненной. • ОФЗ с лимитом 0,4% остаются самым защищённым сегментом. Но этот предел не учитывает инфляционные шоки и изменения ключевой ставки. Цена может быть «корректной» технически, но убыточной фундаментально. • Механизм не различает причину движения цены. Если облигация падает из-за реального ухудшения кредитного качества, фильтр лишь замедлит реакцию, но не остановит переоценку.
💡 Что это значит для вас • Не воспринимайте отклонение заявки как сигнал безопасности. Это техническое событие, а не оценка качества актива. Проверяйте эмитента, а не только цену. • При торговле в стрессовые периоды используйте лимитные заявки с запасом по цене. Рыночные заявки могут не исполниться полностью из-за узкого коридора. • Для долгосрочных инвесторов нововведение снижает операционные риски, но не меняет логику выбора бумаг. Кредитный анализ важнее ценового фильтра. • Трейдерам: адаптируйте алгоритмы под новые параметры. Стратегии, работавшие при старых лимитах, могут давать сбои. Тестируйте на исторических данных.
Сохраняйте пост как памятку о границах технической защиты 💾 Ставьте 👍, если понимаете разницу между фильтром цен и управлением рисками. Пишите в комментариях: сталкивались ли с ошибочными сделками из-за скачков цен? #Voldemar_проАналитику #Мосбиржа #облигации #регулирование #инвестиции
СИГНАЛЫ
📊Золото сейчас в слабой позиции, цена только что упала ниже ключевого психологического уровня $4000, общий тон настроений — "осторожное ожидание" или "следование за трендом в короткую сторону".
Ниже представлена краткая сводка сигналов, уровней входа и выхода на основе последних рыночных данных (по состоянию на 26 октября 2026 года).
📉 Текущая картина рынка (кратко)
· Цена: в настоящее время колеблется в диапазоне $3985 - $4000. На прошлой неделе произошло резкое падение, был пробит уровень $4000, недельное падение составило около 4%, это самое большое недельное падение с июня .
· Настроения: настроения на рынке довольно мрачные. В опросе Wall Street41% аналитиков считают, что на этой неделе цена продолжит падать, только 24% ожидают роста . Основное давление оказывают ожидания повышения ставок Федеральной резервной системы и сильный доллар .
---
🎯 Ключевые уровни (для использования)
🔴 Сценарий 1: Продолжение падения (основной тренд)
Если цена стабилизируется ниже $3985 и не сможет вернуться, вероятно дальнейшее снижение.
· Сигнал входа: после подтвержденного пробоя ниже $3985 (например, закрытие часовой свечи ниже) и неудачного ретеста.
· Цель выхода (тейк-профит): сначала смотреть на $3975 - 3965 .
· Стоп-лосс: 4000 (если цена быстро вернется выше $4000, короткая позиция становится рискованной) .
🟢 Сценарий 2: Технический отскок (ловля падения)
Если цена удержит $3985 и на низком таймфрейме появится сигнал разворота.
· Сигнал входа: сначала дождитесь, чтобы цена отскочила от $3985 - $4000 и на 15-минутном графике пробила предыдущий локальный максимум (подтверждение смены структуры).
· Цель выхода (тейк-профит): $4020 - 4040 .
· Стоп-лосс: $3987 (если снова упадет ниже зоны спроса, значит отскок провалился) .
---
⚠️ Важное напоминание
· Волатильность: технические индикаторы сейчас показывают "нейтрально", краткосрочные индикаторы смешанные, что означает высокую степень неопределенности .
· Фундаментальные факторы: на этой неделе пройдет заседание Федеральной резервной системы (28 октября). Хотя ожидается сохранение ставки, тон заявлений определит направление движения золота. Если будет намек на "повышение ставок", золото может продолжить падение .
Вышеуказанные уровни являются лишь справочными и не constitute инвестиционную рекомендацию. Рынок золота в настоящее время находится в фазе резких колебаний, строго соблюдайте риск-менеджмент.
Результаты прошлой недели
✅ По индексу IMOEX закрепились выше уровня 2440 и получили рост на 1,5%
✅ Индекс S&P 500: прогноз сохраняется, отработал сценарий снижения к 7600, откуда ждём разворота
✅ Золото отработало прогноз, показав снижение на 3% и более
✅ Прогноз по серебру отработал: получили боковик в начале недели и далее снижение к указанным уровням
✅ Котировки нефти Brent чётко отработали прогноз: продемонстрировали сначала снижение к уровню 107, а затем рост к 112 и выше
✅/✖️ Динамика природного газа частично соответствовала прогнозу: после прогнозируемого снижения на 3% разворота мы не получили
✅ Валютная пара USD/RUB действительно показала снижение к цели 82 и ниже
✅/✖️ По биткоину сценарий отскока отработал, однако уровень, от которого планировали отскочить, не был точно протестирован — не дошли 1%
✅ Эфириум: прогноз боковика в диапазоне 2600–2300 отработал
❓Чего ожидать на предстоящей неделе
🟢ММВБ (IMOEX): на новой неделе ждём продолжения роста в диапазон 2482–2490
🟢S&P 500 (US500): полагаем, что индекс будет нацелен на рост, но перед этим может произойти коррекция к уровню 7580.
🔴Золото (GD1!): ждём ещё снижения на 0,5% к уровню 4030, после чего возможен боковик.
🟢Нефть (BR1): на новой неделе можем увидеть рост примерно на 3%.
⚪️USD/RUB: считаем, что основное падение уже подошло к концу, и на этой неделе цена будет больше двигаться в боковике. Однако если цена всё же закрепится ниже ₽80, это приведёт к новой волне снижения с целью на уровне ₽79
⚪️BTC/USD: актив продолжит находиться в боковике, где закрепление ниже $80 000 может спровоцировать снижение на 3%
📢 Дополнительные прогнозы по серебру, эфириуму и природному газу будут опубликованы в закрытом канале ( https://t.me/+yj1hfvaNSQg4NWJi ), где можно получать больше сделок и идей по рынку.
В предыдущей статье мы разобрали, как отбирать акции, которые будут двигаться быстрее рынка. Но есть вторая, не менее важная часть уравнения — информация. Парадокс в том, что в эпоху тотальной доступности данных проигрывают не те, у кого мало новостей, а те, кто тонет в них. 95% трейдеров читают всё подряд, реагируют на каждый заголовок и в итоге принимают решения под влиянием эмоций, а не системы.
Трейдеры, стабильно обыгрывающие рынок, делают противоположное: они фильтруют шум и реагируют только на сигналы. И делают это так, чтобы не тратить на мониторинг целый день.
📡 Принцип №1: Сигнал против шума — главный фильтр
Первое, что отличает профессиональный подход к новостям, — это понимание разницы между сигналом и шумом. Сигнал — это информация, которая реально меняет ожидания относительно будущих денежных потоков компании или макроэкономических условий. Шум — всё остальное: сенсационные заголовки, краткосрочные колебания цен, эмоциональные комментарии в соцсетях и «мнения» из Telegram-каналов.
Простой тест, который используют профессиональные трейдеры: «Это меняет денежные потоки — или это просто шум?» Понижение рейтинга аналитиком, сенсационный заголовок или краткосрочная макропаника чаще всего являются шумом. А вот проблема с финансированием, изменение регулирования или неожиданный отчёт о прибыли — это сигнал.
Практическое правило: прежде чем реагировать на новость, спросите себя, меняет ли она вашу оценку актива хотя бы на горизонте нескольких недель. Если нет — это не ваша новость.
📅 Принцип №2: Экономический календарь вместо новостной ленты
Большинство трейдеров начинают день с чтения ленты. Профессионалы начинают день с календаря. Разница принципиальна: лента — это реактивный поток, в который вас втягивают; календарь — это проактивный список событий, которые точно произойдут и на которые рынок точно отреагирует.
Ключевые события — решения по ставкам, данные по инфляции, отчёты по занятости (NFP), выступления глав центробанков — двигают рынок предсказуемо. Мелкие новости — непредсказуемо и чаще всего создают только шум.
Как это экономит время: вы один раз в день (или раз в неделю) просматриваете календарь и отмечаете 2–3 события, которые действительно важны для ваших инструментов. Всё остальное время вы не смотрите новости вообще. Перед этими событиями вы либо сокращаете позиции, либо воздерживаетесь от новых сделок — и вам не нужно сидеть у экрана, чтобы «не пропустить».
⚙️ Принцип №3: Алерты вместо ручного мониторинга
Ручной мониторинг ленты — это худший способ быть в курсе. Он отнимает время, повышает тревожность и провоцирует импульсивные решения. Профессиональный подход — автоматизация. Настройте уведомления так, чтобы информация сама приходила к вам, только когда она действительно важна.
Современные инструменты позволяют фильтровать новостной поток по тикеру, сектору, региону или типу события (отчётность, дивиденды, регуляторные решения). Можно настроить алерты на конкретные события из экономического календаря, которые приходят в Telegram или на вебхук — и вы получаете уведомление только тогда, когда «окно» новости открывается или закрывается. Многие терминалы уже встроили агрегацию новостей прямо в интерфейс, чтобы не переключаться между вкладками.
Правило: если вы узнаёте о новости из ленты, которую сами открыли, — вы уже опоздали или реагируете на шум. Если вы узнаёте о ней из заранее настроенного алерта — вы контролируете ситуацию.
🕰️ Принцип №4: Таймфрейм — ваш главный союзник в борьбе с шумом
Чем меньше таймфрейм, на котором вы торгуете, тем сильнее на вас действует новостной шум. На минутном графике любая заголовочная новость выглядит как «событие», хотя на дневном графике она не меняет структуру тренда.
Профессиональные трейдеры, которые обыгрывают рынок, обычно работают на старших таймфреймах — дневных или недельных. Это автоматически отсекает 90% новостного шума: то, что кажется катастрофой на пятиминутке, на дневном графике оказывается просто тенью в пределах нормальной волатильности.
Практический вывод: если вы чувствуете, что новости слишком сильно влияют на ваши решения, — переходите на более старший таймфрейм. Вы начнёте реагировать реже, но точнее.
🧘 Принцип №5: Информационная гигиена — это навык, а не разовое усилие
Быть в курсе всех новостей и при этом тратить минимум времени — это не про скорость чтения. Это про дисциплину отказа. Профессиональные трейдеры сознательно ограничивают количество источников и время, которое проводят в информационном потоке.
Практические правила, которые используют трейдеры, прошедшие через информационное выгорание: оставить 2–3 надёжных источника вместо десятков каналов; отписаться от 80% Telegram-каналов с «сигналами» и «аналитикой»; установить фиксированные часы для проверки новостей, а не листать ленту в течение дня; и иногда сознательно «отключать новости» — это лучшее решение для сохранения фокуса.
Ключевой сдвиг в мышлении: вы не должны знать всё. Вы должны знать то, что меняет вашу торговую систему. Всё остальное — это не «быть в курсе», это «быть в шуме».
💎 Итог
Формула «быть в курсе и тратить минимум времени» не требует больше информации. Она требует меньше, но правильной. Отфильтруйте шум с помощью теста на денежные потоки. Начните день с календаря, а не с ленты. Настройте алерты вместо ручного мониторинга. Работайте на старших таймфреймах. И относитесь к своему вниманию как к капиталу — потому что оно и есть ваш главный капитал.
Тот, кто перестаёт гнаться за каждой новостью и начинает ждать только те сигналы, которые соответствуют его системе, получает структурное преимущество. Не потому, что он знает больше. А потому, что он реагирует точнее — и тратит на это минуты, а не часы.
Всем Удачи.
Ставь Ракету.
🪙 Почему на крипте не заработали мои методы.
На Мосбирже теперь торгуются фьючерсы на биткоин, эфир, солану и рипл: $BTCUSD $ETCUSD $SOLUSD $XRPUSD . Соблазн понятный: взять системы, которые работают на валютных фьючерсах, и перенести на новый рынок. Я так и сделал и прогнал их через тот же конвейер проверок, что и всё остальное. Результат скромнее, чем хотелось.
Сразу оговорюсь: это не «крипта не торгуется». Это значит, что мои правила на ней пока не прошли мои фильтры. Почему — могу только предполагать.
🔍 «Как проверял»
Историю делю на две части. Подбирать можно только на первой, вторую трогаю один раз в самом конце. Но и первую часть я делю пополам: правило должно работать в обеих половинах, а не жить за счёт одной удачной эпохи.
Вторая проверка — на шум. Перемешиваю сигналы между днями и ищу лучший вариант уже на перемешанных данных. Если перемешанные данные регулярно дают такой же красивый результат, находка ничего не стоит.
Картина на крипте повторялась: в ранней половине истории многое выглядело отлично, в поздней затухало. А там, где закономерность держалась в обеих половинах, её не удавалось отличить от удачи на перемешанных данных.
🧭 «Рынок повзрослел»
Первая версия. Ранние годы крипты — рынок с небольшим числом профессионалов, где тренды могли тянуться долго. Потом пришли маркетмейкеры, фонды, биржевые продукты. Простые трендовые закономерности, если они и были, к этому моменту могли выровняться. Это сходится с тем, что я вижу, но не доказывает себя: то же затухание дала бы и обычная подгонка под ранние годы.
🌗 «Биржа спит, монета нет»
Крипта торгуется круглосуточно, а фьючерс на бирже — не всегда. Ночью и в выходные цена уходит без тебя, и утром система видит разрыв там, где на круглосуточной площадке было плавное движение. Одни и те же правила на круглосуточном ряду и на ряду с часами биржи дают заметно разный результат. Подозреваю, что для трендовых правил часть движения просто выпадает.
🎢 «Другой размах»
Внутри дня крипта ходит в разы шире валюты, а мои пороги откалиброваны под валюту. Пересчитать их пропорционально волатильности можно, но перекалибровка под новый рынок — это тоже выбор параметров, и он съедает честность проверки. Плюс каскады ликвидаций при большом плече дают резкие проколы, а для пробойных систем это ложные сигналы.
📚 «Много вариантов, мало истории»
У монет пять–восемь лет истории, а проверяемых вариантов тысячи. При таком соотношении красивый результат может получиться случайно, и строгие фильтры это обычно и ловят. К тому же монеты сильно связаны между собой: четыре монеты — скорее одна ставка, проверенная четыре раза, чем четыре независимые.
⚠️ Оговорка, без которой пост будет враньём
История взята с зарубежной площадки, а торговать предлагается фьючерсом на биржевой индекс. Это модель часов и цены, а не биржевой ряд. Издержки на новых контрактах я не мерил, заложил допущение. Если они выше, всё сказанное становится только хуже. И по двум монетам проверка ещё не закончена — финальный вердикт по ним впереди.
💡 В сухом остатке
Перенос системы на новый рынок — это не копирование, а новая проверка с нуля. Хорошие цифры на всей истории ничего не значат, пока правило не пережило обе половины, проверку на шум и отложенный отрезок.
Причины выше — версии. Скорее всего, работает сразу несколько. Проверять буду дальше, а в бой — только то, что пройдёт фильтры. Пока не прошло ничего.
Нас ждет мощный поток корпоративной отчетности за 9 месяцев 2026 года, важнейшая статистика из США и разбор полетов от нашего ЦБ.
Собрал для вас календарь событий, за которыми нужно следить особенно пристально.
📅 Понедельник, 26 октября
Старт недели под знаком операционных отчетов
🏭 Норникель ($GMKN) — опубликует производственные результаты за 9 месяцев 2026 года. Смотрим на динамику добычи и логистические цепочки.
⚡️ Россети Московский регион ($MSRS) — финансовые результаты по РСБУ за 9 месяцев.
🏦 Делимобиль (DELI) — операционные результаты за 9 месяцев. Оцениваем темпы расширения автопарка и региональной экспансии.
📅 Вторник, 27 октября
Суды, ОФЗ и День инвестора
🛢 ЕвроТранс ($EUTR) — судебное заседание по иску банка «Ак Барс» на внушительные 2,3 млрд руб. Фактор повышенной волатильности в бумагах.
🛒 Henderson (HNFG) — проведет День инвестора в 12:00 мск по итогам III квартала. Ждем инсайдов по дивидендам и планам развития.
🏠 ЦАН ($CNRU) — Совет директоров рассмотрит операционный отчет за 9 месяцев.
🇷🇺 Минфин РФ — анонсирует параметры очередного аукциона ОФЗ. Смотрим, какую доходность потребует рынок.
📅 Среда, 28 октября
«Супер-среда»: Отчет Сбера и ставка ФРС
🏦 Сбербанк (SBER, SBERP) — финансовые результаты по МСФО за 9 месяцев. Главный отчет недели для российского рынка. Проверяем маржинальность бизнеса в эпоху рекордно высоких ставок.
🛒 Ozon ($OZON) и 🏦 Займер (ZAYM) — финансовые отчеты за III квартал.
⚡️ ТГК-1 (TGKA) и 🛒 ВсеИнструменты ($VSEH) — операционные результаты за 9 месяцев.
🇷🇺 19:00 мск: Инфляция в РФ — свежие еженедельные данные от Росстата. Главный триггер для нашего долгового и фондового рынков.
🇺🇸 21:00 мск: Ставка ФРС — консенсус-прогноз предполагает сохранение ставки на уровне 4,00%. В 21:30 мск начнется пресс-конференция Джерома Пауэлла.
📅 Четверг, 29 октября
День тяжелого люкса в МСФО и макроэкономики США
💻 Яндекс ($YDEX) — финансовые результаты за III квартал. Онлайн-звонок для инвесторов в 13:00 мск. Оцениваем, сохраняются ли двузначные темпы роста выручки.
🛒 X5 Group ($X5), 🏠 ДОМ.РФ, ⚡️ Юнипро (UPRO), ⚡️ ЭЛ5-Энерго (ELFV) — отчеты по МСФО за 9 месяцев.
🛒 Fix Price (FIXR) — операционные и финансовые итоги за III квартал и 9 месяцев.
🇺🇸 15:30 мск: Макроблок США — выходят важнейшие данные по ВВП за III квартал (прогноз: +3.2%) и базовый индекс PCE (главный инфляционный маркер для ФРС). Будет сильно штормить глобальные рынки.
📅 Пятница, 30 октября
Банковский финал недели и разбор полетов от ЦБ
🏦 ВТБ ($VTBR) — финансовые результаты по МСФО за III квартал и 9 месяцев. Смотрим, как банк справляется с давлением на чистую процентную маржу.
🇷🇺 16:00 мск: Резюме ЦБ РФ — регулятор опубликует детали обсуждения ключевой ставки с октябрьского заседания. Ищем намеки на траекторию ставки до конца года.
🏦 ЭсФайНьюс (SFIN), ⚡️ Интер РАО (IRAO), ⚡️ РусГидро (HYDR) — отчеты по РСБУ за 9 месяцев.
🛒 Лента (LENT) — отчет за III квартал, а 💊 Мать и дитя (MDMG) — операционные результаты за 9 месяцев.
🏦 Банк Санкт-Петербург (BSPB) — акционеры на ВОСА проголосуют по промежуточным дивидендам за 9 месяцев 2026 года.
🎯 Резюме инвестора:
Неделя будет волатильной. На российском рынке фокус смещен на отчет Сбера и данные по инфляции. На глобальном рынке — всё внимание на ФРС и американский ВВП.
Каждому трейдеру знакомо это чувство, вы открываете график, видите торговый сетап, но нет уверенности открыть сделку. Чтобы исключить эмоциональный фактор и перестать торговать ради торговал, я решил автоматизировать подход к отбору акций и создать модель оценки.
У меня и раньше была модель оценки моих трейдов, она учитывала то, как я веду сделку, сколько забираю из того, что дает рынок, и так далее. Но у меня никогда не было по-настоящему объективной оценки самих сетапов.
Например, раньше я смотрел на тренд рынка, тренд акции и сетап – допустим, выход из консолидации. Всё это казалось сетапом А+, особенно если присутствовали новостной катализатор и объем на выходе.
Однако, поскольку трейдеры сильно подвержены овертрейдингу, мы часто можем неосознанно «натянуть» оценку сетапа с категории «С» на категорию «B». В итоге мы заходим в позицию там, где открывать сделку изначально вообще не стоило.
Поэтому я пришел к выводу, так как моя главная сила – это аналитический склад ума и многолетний опыт на рынке, я решил попробовать максимально оцифровать процесс и учесть в модели всё: контекст рынка, сентимент, геополитику, волатильность, тренд в акциях, сетапы и катализаторы.
По итогам этих расчетов система выдает объективную оценку сетапа на основе фреймворка от SMB Capital: A+, B, C или D еще до открытия сделки. Пока что я обновляю данные вручную за 5 минут, но уже сейчас вырисовывается очень интересная картина. Далее планирую автоматизировать на 100% или добавить ИИ.
Оцифровка стратегии – это единственный способ выжить на сложном и волатильном рынке. Когда перед глазами сухие цифры и жесткая математическая оценка, эмоции и рассуждения будут отступать на второй план.
Моя цель «реагировать на происходящее на графике прямо сейчас, а не пытаться предсказать будущее». Поэтому я решил попробовать избавиться от всего этого шума за счёт модели.
Теперь мне интересно протестировать эту модель на дистанции нескольких месяцев, а также проанализировать оценку сетапов и фактически самого трейда.
P.S.: Итоги недели уже опубликую завтра утром.
➡️Оригинал статьи читайте в журнале.
Если интересно, дайте реакций👍🚀
Оперативно публикую посты в моем телеграм-канале и Группе ВК с одноименным названием, а также теперь есть Канал в VK.
Ex-начальник аналитики брокерской компании. Основатель сервиса по анализу акций Finrange.
