Основные ошибки новичков в трейдинге❗ ⠀ 🔺Завышенные ожидания. Трейдинг - не источник больших и быстрых денег. Это точно такая же профессия, как и другие, которая требует навыков и знаний. Развивайтесь постепенно, не ожидайте сверхприбыли и совершенствуйтесь каждый день, что бы увидеть результат ваших действий. ⠀ 🔺Отсутствие торговой системы. Сначала торгуете паттерны, потом индикаторы, потом всё вместе, а ещё добавляете Фибоначчи и волны Эллиотта. Это не стратегия, а попытки угадать движение цены. Вы не сможете детально разобрать и проанализировать ошибки, а потом исправить их, если нет системы. Необходимо построить свою торговую систему, которая будет давать положительную доходность на дистанции. https://dzen.ru/video/watch/626d0bea5822e76d960d3a6e 🤌🏼🌿Если такие посты полезны вам то поставьте лайк👍🏼😉 ✅Подписывайтесь https://max.ru/dobitchik_vlad А то мало ли что #обучение #психология #трейдинг #инвестиции #добычаденег #акции #расту_сбазар

Всем привет дорогие друзья! Сегодня снова мне написал подписчик и попросил создать толковый словарь для инвестора и тем самым подкинул идею для поста!

Я хотя и сам не знаю всех терминов, но кое-какие слова постараюсь прояснить. Итак начнем!

Волатильность - это когда цена актива плавает то вверх, то вниз.

Вторичное размещение, SPO, доп эмиссия, допка - это выпуск новых акций, дополнительно к уже существующим.

Голубые фишки - надёжные, стабильные компании работающие уже много лет, пережившие уже не один кризис. Их обычно все знают.

Депозитарий - место где хранятся все данные о ценных бумагах. Допустим, вы купили акции или облигации, в депозитарии появляется информация об этом. Исходя из этих данных начисляются дивиденды и купоны.

Депозитарное расписки, ГДР, АДР и другие - ценные бумаги выпущенные вместо иностранных ценных бумаг.

Диверсификация - это когда в портфеле бумаги не одной компании, а разных. Из разных секторов экономики и даже из разных стран. Если какие-то бумаги просядут, то другие "вытянут" портфель.

Дивидендная отсечка, дата закрытия реестра - дата в которую начисляются дивиденды. У кого в этот день есть акции, тот и получит дивиденды, даже если он купил их два дня назад. ВАЖНО: после того как вы купили акции, информация в депозитарий поступает не сразу, через день или два. Поэтому акции нужно покупать за пару дней до отсечки, чтобы гарантированно попасть в реестр акционеров.

Дивидендный гэп - это когда на следующий день после отсечки стоимость акций резко падает примерно на величину дивидендов. Это обычное явление, пугаться этого не нужно.

Инсайд - информация не находящаяся в общем доступе. Использование инсайдерской информации может буквально озолотить, поэтому использование её запрещено. Правда я не знаю как это регулируется.

Квал - квалифицированный инвестор. Это инвестор имеющий доступ к более рискованным инструментам, чем неквалифицированные инвесторы.

Кредитное плечо - это когда брокер предоставляет заёмные средства для краткосрочной торговли. Начинающим это точно не подходит. Для того чтобы торговать с плечом нужны серьезные навыки.

Листинг - соответствие ряду требований для размещения на бирже. Бывают разные уровни листинга. Первому уровню соответствуют голубые фишки, второму компании попроще, третьему, компании из третьего эшелона.

Лонг - переводится как "длинная позиция", это когда покупают активы в расчете на то что цена вырастет, для последующей продажи.

Маржинальная торговля - это торговля с плечом или продажа активов взятыми в долг у брокера, в расчете на то что цена упадёт. Чтобы потом купить по более низкой цене и вернуть брокеру, чтобы заработать на разнице цен.

Маржин-колл - требование брокера пополнить счёт, если при маржинальной тоговле "не угадал" и нужно внести средства чтобы увеличить депозит, иначе брокер принудительно закроет сделку и счёт обнулится.

Префы - привилегированные акции. У некоторых компаний бывают обыкновенные акции (обычка) и префы. Префы не дают право голоса на собрании акционеров, но они чаще бывают выгоднее чем обычка. На них либо больше дивидендов начисляют, либо дивидендов столько же, но стоят они дешевле обычки.

Сплит - дробление акций. Это когда акции компании стоят дорого и чтобы сделать их более доступными, делают сплит. Например у инвестора было 10 акций по 10000, а после сплита стало 1000 акции по 100 рублей.

Тикер - короткое обозначение ценной бумаги или индекса.

Трейдинг - активная торговля на бирже, с целью заработать на разнице цен. Или спекуляция.

Туземун - в переводе до луны, резкий взлёт цены актива.

Фьючерсы - контракты на что-либо, которые торгуются на бирже.

Хаи и лои - самая высокая и самая низкая цена актива.

Шорт - короткая позиция. Спекулятивная продажа активов взятых в долг у брокера с целью последующей покупки по более низкой цене.

Ну вот вроде бы и всё что мне в голову пришло.

Если было полезно, ставьте 👍 или 🚀 и не забывайте подписываться!

Всем удачи, друзья и финансового благополучия!

#советы_начинающим #расту_сбазар #инвестиции #обучение

Привет!

Я начинающий художник иллюстратор. Мечтаю о высокооплачиваемой карьере но пока не получается набрать опыта. Но я не сдаюсь. Всегда стараюсь развиваться и продвигать свое творчество. Желаю и вам достигнуть успеха и своих целей в жизни :)

Денежные потоки — это движение средств, которые фактически поступают на счет компании и уходят с него. Для крупного бизнеса анализ этих потоков — ключевой инструмент оценки финансового здоровья, устойчивости и стратегических планов. В отличие от прибыли, которая может существовать «на бумаге», денежные потоки показывают реальную способность компании платить по счетам, инвестировать и генерировать наличность.

Где найти информацию о денежных потоках?

Основной источник данных для анализа — это Отчет о движении денежных средств (ОДДС, cash flow statement), который публичные компании обязаны включать в свою регулярную финансовую отчетность.

Отчет делит все денежные операции на три ключевые категории, что позволяет понять источники и цели использования средств:

Операционная (текущая) деятельность: Основные денежные потоки, связанные с производством и продажей товаров или услуг. Сюда входят поступления от клиентов, платежи поставщикам, зарплаты, налоги.

Инвестиционная деятельность: Потоки, связанные с покупкой или продажей долгосрочных активов (оборудование, недвижимость, ценные бумаги других компаний).

Финансовая деятельность: Потоки, возникающие от взаимодействия с инвесторами и кредиторами: привлечение и погашение кредитов, выпуск акций, выплата дивидендов.

Как анализировать денежные потоки крупных игроков

Слежение за движением средств — это не просто констатация фактов, а поиск ответов на стратегические вопросы.

1. Оцените качество прибыли и платежеспособность

Сравните чистую прибыль компании с денежным потоком от операционной деятельности. Если прибыль стабильно высока, а операционный денежный поток слабый или отрицательный, это тревожный сигнал. Это может означать, что прибыль «виртуальна» и сформирована за счет роста дебиторской задолженности или других неденежных статей. Надежная компания генерирует достаточно денег от основной деятельности для покрытия текущих расходов.

2. Поймите стратегию развития через инвестиции

Проанализируйте раздел инвестиционной деятельности.

Постоянный значительный отток денег (на покупку основных средств, технологий) говорит об активной инвестиционной стратегии и росте.

Приток от продажи активов может указывать на реструктуризацию или необходимость срочного привлечения ликвидности.

Здесь важно помнить, что отрицательный денежный поток от инвестиций не всегда плох — он может финансировать будущий рост.

3. Определите финансовую устойчивость и политику

Раздел финансовой деятельности показывает, как компания управляет капиталом.

Регулярный приток от кредитов и займов может сигнализировать о нехватке собственных средств для финансирования операций и роста.

Отток на выплату дивидендов и выкуп собственных акций указывает на возврат капитала акционерам и уверенность руководства в будущих денежных потоках.

Отток на погашение долгов — позитивный знак снижения долговой нагрузки.

4. Рассчитайте и отследите ключевой показатель — Свободный денежный поток (FCF)

Это деньги, которые остаются у компании после всех операционных расходов и капитальных вложений. Формула для базовой оценки:

Свободный денежный поток (FCF) = Денежный поток от операционной деятельности — Капитальные затраты (CAPEX).

Положительный и растущий FCF — признак финансовой мощи. Эти средства можно направить на выплату дивидендов, погашение долгов или новые инвестиции без привлечения внешнего капитала. Отрицательный FCF требует внимательного изучения причин (например, цикл крупных инвестиций).

5. Проводите сравнительный и трендовый анализ

Сравнивайте с конкурентами: Анализ денежных потоков нескольких компаний внутри одной отрасли покажет, кто эффективнее генерирует наличность.

Изучайте динамику: Проследите изменение ключевых показателей денежных потоков за 3-5 лет. Это поможет отличить разовые события от устойчивых трендов.

Надеюсь было полезно! Дайте обратную связь в коммах. Ваш Темпсон)

Все знают: деньги на ИИС-3 замораживаются на 5 лет. Для многих это стоп-фактор. "А вдруг деньги понадобятся через 2 года, а вывести нельзя без потери льгот?" 💡 Есть легальный способ обойти это ограничение, используя закон в свою пользу. Можно назвать это стратегией «Каскад» (или «Лесенка»). Суть ловушки и решения: Закон разрешает иметь три счета ИИС одновременно. И самое главное — срок 5 лет по каждому из них начинает тикать с момента открытия, даже если они пустые! Как мы это используем? Шаг 1: "Запуск таймеров" Вы открываете сразу ТРИ счета ИИС. Неважно, где вы обслуживаетесь — в $T, $SBER или у другого брокера. Правила везде едины. 🔹ИИС №1: Ваш основной, рабочий. Сюда вносим деньги, покупаем активы. 🔹ИИС №2 и №3: Оставляем пустыми (или кидаем по 100 рублей в фонд ликвидности $LQDT, чтобы счет считался активным). Но их "срок жизни" уже пошел! Шаг 2: "Инвестируем" (Годы 1-5) Спокойно работаем на первом счете. Формируем капитал: 🔹Набираем длинные ОФЗ (например $SU26254RMFS0 с большим купоном). 🔹Покупаем дивидендную классику вроде $LKOH или $ROSN. 🔹Получаем вычеты, реинвестируем купоны. Второй и третий счета просто "стареют" в фоновом режиме. Шаг 3: "Час Икс" (Через 5 лет) Вам понадобились деньги? Вы закрываете ИИС №1. Так как ему исполнилось 5 лет, вы забираете все деньги и пользуетесь всеми льготами. Шаг 4: "Бесшовная пересадка" А что делать, если вы хотите продолжить инвестировать эти средства? У вас уже есть ИИС №2, которому ТОЖЕ исполнилось 5 лет! Вы заводите капитал туда. И теперь этот счет становится для вас мгновенно ликвидным. В любой момент, когда вам понадобятся деньги, вы можете закрыть его без штрафов — ведь минимальный срок (5 лет) по нему уже пройден! ❗️Технический нюанс (Важно!): Просто "перекинуть" бумаги с одного ИИС на другой одной кнопкой обычно нельзя. Поэтому схема выглядит так: 1. Продаем активы на ИИС №1 (налогов нет, так как льгота на доход). 2. Выводим деньги. 3. Заводим деньги на ИИС №2. 4. Откупаем активы обратно (или берем что-то новое, например, $YDEX или $TRNFP). Вывод: Открыв пустые счета сегодня, вы создаете себе "запасные аэродромы" на будущее. Через 5 лет у вас будет счет с возможностью вывода денег в любой момент. Глупо не воспользоваться такой возможностью, пока лазейка открыта. Кто уже запустил свой "Каскад"? Если остались вопросы по схеме — жду в комментариях, разберем! 👇 #опытным_путем #ИИС #стратегия

В прошлом посте я дала два реальных инвестпортфеля и предложила вам дать свой комментарий, что бы вы в них изменили? Решились единицы. Посмотрите ещё раз на портфели 👀 Что в них вижу я:

Начну с плюса.

Эти люди начали инвестировать! Да, на малых суммах. Они только ещё тестируют свои знания, пробуют, где-то ошибаются, но набираются опыта. Получается, пока другие присматриваются, они уже действуют. 🙌

Как же улучшить портфели? 

Проще, чем кажется — нужно сбалансировать соотношение акций и облигаций. Самый примитивный способ определить его —

от 100 отнять возраст владельца портфеля. Результатом будет доля акций в портфеле, остальное — облигации. 

В целом, этот способ связан с тем, что чем старше инвестор, тем более консервативный у него предполагается риск-профиль.

Поэтому очень рекомендую вам найти в интернете несколько тестов ☑️ на риск-профиль и определить, какой вы инвестор: консервативный, умеренный или агрессивный. 

Обычно соотношение акции/облигации :

для консервативного инвестора — 40/60, для более умеренного наоборот 60/40. А для агрессивного риск-профиля можно брать 70/30 или даже 80/20. 

Когда определите соотношение, можно разбираться с нюансами: какие компании, что по купонам. Это можно сделать со мной на разовой консультации, либо составить полноценную инвест-стратегию . 📈

А еще можете прийти на бесплатную финансовую оперативку в ЗУМ по понедельникам и задать свой точечный вопрос. Так что, не упускайте возможность, участвуйте. Следующая будет 8 декабря в 18:00 мск. Ставьте напоминание в календарь. Ссылка на оперативку в комментариях. ⤵️

В целом, попробуйте анализировать чужие портфели, это формирует насмотренность. А насмотренность даст гибкость в решениях по своему портфелю .

Интересно вам смотреть в другие портфели?

🚀- Ещё как!

Всем привет! 

Покупка на сегодня #329

Статистика портфеля на стороннем сервисе, можно посмотреть по "ссылке" 

Напомню это челлендж с коллегами, каждый рабочий день пополняем брокерский счет на 250 рублей и инвестируем. 

Если возникли вопросы или есть не понимание, что делать. Задавайте «тут»

Покупка #329

🟢 "Сегежа" 1.235 rub

#SGZH $SGZH

2 лота

#каждыйсможет

#челенджсколлегами 

Квадрант денежного потока Кийосаки: Путь к финансовой свободе 💰

Роберт Кийосаки, известный инвестор и автор бестселлера "Богатый папа, бедный папа", разработал уникальную модель, которая разделяет всех людей на четыре категории по способу получения дохода. Эта модель стала фундаментом финансового образования для миллионов людей во всем мире.

Четыре сектора денежного потока

🅴 Служащий (Employee)

Это люди, которые работают по найму. Они обменивают свое время и навыки на гарантированную зарплату. Их девиз: "Я ищу безопасную и стабильную работу". Основной страх - потеря работы и отсутствие социальных гарантий. Пример: учитель в школе с окладом 80 000 рублей, бухгалтер в компании, офисный работник. Их доход ограничен временем, которое они могут посвятить работе.

🅢 Самозанятый (Self-Employed)

Эти люди работают на себя, но их доход напрямую зависит от их личного участия. Они часто говорят: "Если хочешь сделать хорошо - сделай сам". К этой категории относятся частные врачи, юристы, фрилансеры, владельцы небольших магазинов. Их доход может быть выше, чем у служащих, но они привязаны к своей работе еще сильнее.

🅑 Бизнесмен (Business Owner)

Главное отличие бизнесмена в том, что он создает систему, которая работает без его постоянного участия. Он нанимает людей умнее себя и делегирует им обязанности. Бизнесмен инвестирует в создание и развитие систем, которые генерируют доход 24/7. Пример: владелец сети кофеен, где работает управляющий, создатель франшизы, владелец интернет-магазина с командой сотрудников.

🅘 Инвестор (Investor)

Это высшая ступень финансовой эволюции. Инвесторы заставляют деньги работать на себя. Они вкладывают средства в активы, которые генерируют постоянный денежный поток: акции, облигации, недвижимость, бизнес. Их главный вопрос: "Как заставить эти деньги приносить еще больше денег?"

Почему важно стремиться в правую сторону квадранта?

Левый квадрант (E и S) основан на активном доходе. Вы получаете деньги только когда работаете. Правый квадрант (B и I) генерирует пассивный доход - деньги поступают даже когда вы спите или отдыхаете.

Ключевые преимущества правой стороны:

*Свобода времени и места 🗽

*Возможность масштабирования доходов

*Налоговые преимущества 💸

*Финансовая безопасность и независимость

Практические шаги для перехода

1.Начните с финансового образования - изучайте инвестиции, налоговое планирование, управление активами 📚

2.Создайте финансовую подушку - от 3 до 6 месяцев прожиточных расходов

3.Начните инвестировать - даже небольшие суммы, но регулярно 📈

4.Развивайте навыки предпринимательства - учитесь создавать и управлять системами

5.Ищите менторов - учитесь у тех, кто уже достиг успеха в правом квадранте

     Помните слова Кийосаки: "Богатые не работают за деньги. Они заставляют деньги работать на себя". Ваш путь к финансовой свободе начинается с решения переместиться из левой стороны квадранта в правую. Это требует времени, дисциплины и финансовой грамотности, но результат стоит того! 🌟

Не является инвестиционной рекомендацией.

https://t.me/+W9_UsftAxLwzOGNi

Почему именно в трейдинге «дрянь» продаётся лучше всего

Вчера я провёл консультацию с женщиной, которая искренне призналась, что устала от бесконечных курсов.

Она прошла несколько программ, заплатила немалые деньги, но так и не получила того, что действительно нужно трейдеру.

Красивые презентации были, мотивация была, обещания были.

А вот системы, логики и понимания рынка — не было.

Она хочет зарабатывать, хочет понимать, что делает, но покупала иллюзии вместо структуры.

И в какой-то момент поняла, что дело вовсе не в ней.

Она просто попадала в ту часть индустрии, где продают не знания, а эмоции.

И причина, почему это так массово работает, лежит гораздо глубже.

Страх упустить прибыль

Трейдинг — среда, где страх упустить движение чувствуется сильнее, чем где-либо.

Когда рынок растёт, человек видит вокруг только успехи.

Кажется, что все зарабатывают, а он остаётся в стороне.

Эта внутренняя паника мгновенно отключает критическое мышление, и человек покупает всё, что обещает быстрый путь к прибыли.

Именно на этом страхе лучше всего продаются пустые продукты.

Потребность в готовых решениях

Большинство людей не хотят вникать в логику рынка.

Им нужен рецепт: купи здесь, продай там, поставь стоп туда.

Это снимает ответственность, но создаёт зависимость.

Готовые решения всегда выглядят проще, чем путь к собственному пониманию рынка.

Именно поэтому низкокачественные стратегии так хорошо продаются.

Рынок полон неопределённости

Будущее в трейдинге никогда не очевидно.

И когда человек сталкивается с неопределённостью, он ищет опору.

Чаще всего — ложную.

Любой, кто обещает точное понимание будущего, быстро получает внимание.

Именно отсутствие устойчивой опоры превращает рынок в идеальную площадку для продажи иллюзий.

Недостаток финансовой грамотности

Большинство новичков не знают, как устроен тренд, что такое риск-менеджмент, как работает статистическое преимущество.

Не умеют анализировать собственные ошибки, не ведут журнал сделок, не понимают закономерностей.

Именно такие люди становятся идеальными клиентами для пустого контента.

И дело здесь не в интеллекте — а в отсутствии методов.

Завышенные ожидания

Многие приходят в трейдинг с убеждением, что это самый быстрый способ разбогатеть.

Они ждут лёгких денег, быстрых результатов, точных прогнозов.

Любой, кто подтверждает эти ожидания, автоматически получает доверие.

Так работает психология толпы.

Быстрые эмоции

Рынок создаёт мгновенные всплески эмоций.

Рост даёт эйфорию, падение — страх, боковик — раздражение.

Эмоциональный человек уязвим.

Он ищет спасения и верит тем, кто обещает простые ответы.

Так создаются условия для продаж того, что не имеет ценности.

Главный вывод

Плохие продукты продаются лучше всего, потому что идеально совпадают с человеческими слабостями

страхом, жадностью, неопределённостью, надеждой на чудо.

Но профессиональный трейдинг строится на другом

на структуре, дисциплине, алгоритмах, понимании тренда и логике движения капитала.

Он не обещает мгновенных эмоций.

Он даёт то, что имеет настоящую ценность

умение стабильно принимать решения на реальном рынке.

Та женщина, с которой я говорил вчера, впервые увидела разницу.

Она поняла, что дело было не в ней, а в том, что ей ни разу не дали систему.

И это путь, по которому проходит большинство.

И теперь самое честное

Если вы не зарабатываете сейчас

и просто надеетесь, что завтра получится

не получится.

Рынок не меняется ради ваших ожиданий.

Он не награждает верой, он награждает знанием.

Без системы, без метода, без навыков вы будете повторять одни и те же ошибки снова и снова.

Надежда — худшая стратегия в трейдинге.

Сначала нужно научиться.

Инвестируйте в знания, а не в убыточные сделки.

Капитал защищается не удачей, а пониманием.

Запись на консультацию

Запись на обучение

YouTube 

VK Видео

Подкасты

Профессиональный клуб с ежедневными обзорами

Не все облигации как и йогурты полезны! Это очень важный пост.

⠀

Один из моих любимых активов - это облигации и я готова ему петь оды.

⠀

Однако я ожиданию в ближайшее время рост дефолтов по облигациям. Дефолт - потенциальная потеря инвестором всех вложенных средств из-за того, что эмитент не выплачивает свой долг (купоны) инвестору. Чаще всего дефолты присущи высокодоходным облигациям (ВДО). ВДО в свою очередь имеют ставку на 5-6% и более выше, чем ключевая ставка ЦБ.

Я не очень люблю ВДО, так как облигации для меня прежде всего ЗАЩИТА ПОРТФЕЛЯ.

⠀

Но мне очень хочется, чтобы вы могли быстро распознавать в какие облигации не стоит инвестировать.

⠀

❗️Чек-лист важных параметров облигаций перед покупкой (коротко):

⠀

1️⃣ Определите отрасль, чем занимается компания. Сразу высокие риски - микрофинансовые организации, лизинговые компании, компании трейдеры/оптовики.

2️⃣Наличие кредитного рейтинга компании и его расшифровка. Если нет рейтинга - не берем. Особо высокие риски с рейтингом ниже BBB.

3️⃣Платежная дисциплина (наличие исков к компании) - www.kad.arbitr.ru (в поиске достаточно вбить ИНН и найти все иски)

4️⃣Долговая нагрузка: Долг/ EBITDA ниже 3 (в балансе), смотрим долю краткосрочного долга

5️⃣Показатели рентабельности: операционная >15%, чистая  >10% (отчет о финансовых результатах)

6️⃣Динамика операционного потока - должен быть положительный (ОДДС)

7️⃣Наличие МСФО (но у ВДО такого нет), понятная организационная структура и собственники

8️⃣Наличие амортизация и оферт как плюс

9️⃣Чтение обзоров и комментариев в специализированных чатах (Высокодоходные облигации, Angry Bonds). Однако надо понимать, что создатели и многие инвесторы люди заинтересованные.Читаем с точки зрения обзора рисков.

1️⃣0️⃣Наблюдаем как долго проходит размещение - если больше недели - не участвуем. Нет спроса.

⠀

Это не страшно, анализ займет 30 минут. Благодаря пункту 3️⃣ я предостерегла инвесторов от покупки облигаций Дени колл (дефолт), по показателям 4️⃣, 5️⃣ не прошла Максима телеком и многие другие. 6️⃣ - Обувь России.

⠀

Делитесь чек-листом с друзьями инвесторами.

⠀

Если вы купили облигацию - как за ней следить:

🔹ЦЕНА - неожиданно, но именно цена облигации может подсказать о проблемах. Инсайдеры чаще узнают быстрее и избавляются от облигаций и она начинает падать в цене. Ставьте алерты и мониторьте цены. Неожиданное падение ниже 95% говорит о необходимости продать облигацию.

🔹мониторим сайт www.kad.arbitr.ru

🔹мониторим изменение кредитного рейтинга (он обновляется раз в год или при существенных изменениях)

🔹раз в квартал смотрим отчетность, важные маркеры:

⠀

➖рост запасов

➖рост дебиторской задолженности, фин вложений

➖рост кредитов и займов (высокая доля краткосрочных кредитов и займов)

➖отрицательный операционный денежный поток

⠀

Все это может говорить о финансовых проблемах в компании, а также о выводе денег из нее.

⠀

Если вы не смотря на риски, покупаете облигацию сектора ВДО. То важно понимать - облигация не является защитной. И инвестор может потерять вложенные деньги. В случае наличия ВДО у вас в портфеле попробуйтесь пройтись по всем параметрам указанных в посте и сделайте вывод👌

⠀

Вам может показаться, что ни одна компания не будет куплена, если так строго подходить к оценке, но это не совсем так. И потом - не всегда обязательно что-то покупать, иногда и депозит или ОФЗ это хорошее решение. У некоторых инвесторов фондовый рынок начал вызывать зависимость, где хочется что-то купить, заработать, отыграться, мне кажется, это большая ошибка.

Мой пост опубликован ранее здесь (это тоже мой канал).

$RU000A10ARS4 $RU000A109S83 $RU000A10AA02

🔥Пробитие есть😁 Но вот ложный пробой или нет, время

покажет😉

🎄Подписываемся, чтобы быть в курсе что делать✅💰

#добычаденег #акции

$IMOEX

8️⃣ декабря ООО «Центр-Резерв» выходит на размещение и сразу возникает первый, и единственный вопрос — зачем?

🎞 В сегодняшнем видео обзоре, я рассказываю и показываю как с помощью ЛИСП можно было спрогнозировать это размещение ещё в июле 2025 года. Куда надо смотреть и как интерпретировать финансовые показатели — в процессе разбора эмитента.

🍿Смотреть видео

Если вы всё ещё инвестируете вслепую — вы рискуете. Скачайте бесплатную версию ЛИСП и научитесь прогнозировать размещения и дефолты. С ЛИСП это не сложно.

⚠️ Видео является учебным примером. Все выводы основаны на открытых данных и методике ЛИСП. ⚖️Дисклеймер

Самая актуальная информация по конторам в телеграмм. ПОДПИСАТЬСЯ

📚Библиотека инвестора📚

📖Теория игр. Как нами правят чужие стратегии📖

Хаим Шапира

Многие популярные математические модели в экономике и инвестициях исходят из принципов рациональности, равновесия или суперпозиции. Но далеко не всегда эти подходы способны описать поведения людей, особенно если дело касается краткосрочнного горизонта или же конкретной ситуации. Поэтому экономистов и математиков всё больше интересует такая область знаний - как теория игр. Что-то в этой теории легко математизируется, а что-то может выступать только как фильтр или ограничением для матмоделей.

Когда я выступал на конференции в Самаре с докладом о психологии в инвестициях, я приводил интересные примеры особенности устройства и функционирования нашего мозга. И казалось бы, обладая как можно большим объёмом информации можно принять более объективное решение, но далеко не факт, что именно оно будет полезным. Например - продажа автомобилей. Теоретически можно предложить всем покупателям воспользоваться максимальным числом опций для кастомизации своей железной повозки и это вроде как благо! Но, на самом деле, такой разворот лицом к покупателю может оказаться невыгодным. Куда как лучше, предложить выбор заготовленных комплектаций с возможностью небольших изменений в них. И это увеличит продажи. Ещё пример - переговоры. Не стоит сразу рассказывать о всех возможных плюсах, минусах, тонкостях - так можно отбить желание у другой стороны вообще заключать договор или пользоваться вашими услугами. Куда как правильнее вести диалог шаг за шагом, стараясь на каждом этапе повысить вероятность положительного исхода. Теория игр - ровно об этом, и о многом другом схожем по своей природе.

Книга Хаима Шапира - «вводная глава» в этот интересный предмет. В ней нет сложных формул, а только основные интригующие и увлекающие идеи с хорошим описанием и попыткой объяснить их суть. Уверен, что книга способна зажечь у многих желание глубже копнуть в изучении этого направления, а значит поставить его потом себе на службу.

Мне книга правилась, но подчеркну, что она для начинающих.

#библиотека #библиотекаинвестора #психология #книга #теорияигр #рецензия

Почему у многих не получаеться заработать на ценных бумагах?

1) Потому что прицел не на заработке ((

Например:

Вчитайтесь в официальное определение термина диверсификация и сделайте выводы зачем она нужна.

Диверсификация в ценных бумагах — это распределение средств в портфеле между активами, которые не зависят от общего показателя или друг от друга, а также относятся к разным секторам экономики

Цель диверсификации — снизить риски потерь вследствие неблагоприятных изменений на отдельных рынках или в конкретных компаниях. Если один актив принесёт убытки, есть шанс, что другие это компенсируют.

Получается те кто применяет диверсификацию изначально нацелены на потери и лишь хотят их снизить.

Так откуда дерётся удивление, что не удается заработать если применяется в принципе то что не предназначено для заработка ))

Тема: Три источника правды об эмитенте и быстрый алгоритм проверки Перед покупкой акций рука чешется, но сначала проверим, чем живёт эмитент 😉 За ясной картиной идём на e‑disclosure.ru, тот самый официальный ресурс раскрытия. Забиваешь название или тикер, и получаешь существенные факты, отчётность, протоколы, сделки со связанными лицами, решения совета директоров. Не листай хаотично, включи фильтр по дате, пробеги последние три месяца, а потом закончи годовым отчётом и аудиторским заключением. Если видишь смену аудитора без объяснений, частые корректировки прогнозов или неясные сделки — ставь жирный жёлтый флажок в голове Следующая остановка — карточка эмитента на сайте Мосбиржи. Там есть календарь корпоративных событий, дивидендная политика, free float, короткие новости и ссылки на документы. Сверь тикер, ISIN, объём обращения, посмотри историю дивидендов и дату отсечки, проверь, не готовится ли SPO, и не менялась ли структура акционеров. Карточка даёт темп, а не всю симфонию, но уже слышно, фальшивит ли оркестр 🔎 Третий столп — раздел «Инвесторам» на сайте компании. Здесь презентации, созвоны, планы на год, guidance и контакты IR. Смотри, кто аудитор, как компания объясняет риски, что говорит о CAPEX и долге. Презентации любят глянец, но цифры любят лупу, поэтому сверяй мысли с документами из первых двух источников Для усиления картины добавь Федресурс: там всплывают банкротства, залоги долей, крупные сделки, ликвидации и важные заявления. Загляни в картотеку арбитражных дел, вдруг идут нескромные иски. Посмотри рейтинг АКРА или Эксперт РА, почитай комментарии по пересмотру рейтинга. На сайте Банка России проверь отчётность профучастников и банки, а для облигаций не ленись открыть карточку выпуска и график оферт — короткие сроки погашения и странные ковенанты любят прятаться в примечаниях ⚠️ Теперь собираем это в быстрый алгоритм. Шаг первый — карточка эмитента на Мосбирже, чтобы понять контекст и ближайшие даты. Шаг второй — e‑disclosure: последние три месяца и годовой пакет, ищем слова‑маяки вроде «существенный факт», «изменение прогноза», «допэмиссия», «сделка заинтересованности». Шаг третий — сайт компании: презентация, планы, аудитор, раздел Q&A с инвесторами. Шаг четвёртый — Федресурс и арбитраж: нет ли сюрпризов. Шаг пятый — рейтинги и карточка облигаций, если речь о бондах. Десять минут, и ты уже не идёшь в туман, а шагаешь по тропинке с фонариком Применим к практике без академичности. Берёшь понравившуюся дивидендную акцию — проверяешь политику, решения СД по рекомендациям, чистую прибыль за год и долговую нагрузку, чтобы дивиденды не оплачивались кредитом. Присматриваешься к облигациям региональной компании — смотри поручительства, поддержку собственника, ковенанты на долг, график оферт и амортизаций. Сектор банков — пролистай нормативы достаточности на сайте банка и комментарии к отчётам, чтобы не перепутать рост с надуванием шарика Чтобы рутина не съела нервы, сделай себе мини‑панель управления: три вкладки в браузере, одна заметка с чек‑листом и два напоминания в календаре перед отсечками и отчётами. Включи уведомления по карточкам на Мосбирже и раз в месяц устрои короткий техосмотр портфеля, не ныряя в новостной шум. Дисциплина — это не скука, это способ экономить энергию на решения, а не на панические гугления ночью 📝 Когда знаешь, где лежат факты, исчезает потребность угадывать и спорить с рынком, потому что решения опираются на документы, а не на заголовки. Дай себе сегодня 15 минут, попробуй алгоритм на одной бумаге и почувствуй, как снижается тревога и растёт контроль над деньгами 🚀 Пиши в комментариях, какими источниками пользуешься, и что добавить. Ставь реакцию и подпишись на мой аккаунт в БАЗАРЕ

Финансовые метрики с приставкой RO — это попытка посмотреть на бизнес под разными углами: как он обращается с капиталом, активами, долгом и теми деньгами, которые в него вложены.

Внешне показатели похожи, но отражают разные стороны эффективности.

1️⃣ ROE — доходность собственного капитала

ROE = Чистая прибыль/Собственный капитал

ROE отвечает на простой вопрос: насколько эффективно работают деньги акционеров.

👉Высокий ROE может быть признаком устойчивой и прибыльной модели. Но этот показатель чувствителен к структуре капитала: если компания активно использует долг, собственный капитал уменьшается, и ROE растёт даже при стабильной прибыли. Поэтому ROE всегда читают в связке с уровнем долговой нагрузки и динамикой собственных средств.

Ориентиры по ROE

< 5% — низкая эффективность, часто у капиталоёмких или стагнирующих бизнесов.

5-12% — нормальный уровень для стабильных компаний, без агрессивного роста.

12-20% — хорошая эффективность, характерна для зрелого, устойчивого бизнеса.

> 20% — высокий ROE, но требует проверки: откуда он появился, из эффективности или из-за долга?

Особенности по отраслям

- Банки — выше нормы (часто 15-25%), это специфика бизнеса.

- Ритейл — 10-20%.

- Телеком, металлургия, энергетика — часто 5-12%, что считается нормальным уровнем.

2️⃣ ROA — доходность активов

ROA = Чистая прибыль/Активы

ROA показывает, какую отдачу компания получает со всего объёма своих ресурсов: оборудования, недвижимости, лицензий, оборотного капитала.

Это более структурный показатель; он отражает общую операционную эффективность, не зависящую от того, финансируется бизнес долгом или собственными средствами.

Нормальный уровень ROA сильно зависит от отрасли: капиталоёмким секторам свойственны низкие значения, сервисным и технологическим — выше нормы.

Ориентиры по ROA

< 3% — низкая эффективность; для тяжёлых отраслей может быть нормой.

3-7% — средний уровень; часто встречается у капиталоёмких компаний.

7-12% — хорошая эффективность.

> 12% — высокий ROA; характерен для лёгких, сервисных и технологичных бизнесов.

По отраслям

- Энергетика, металлургия, телеком — обычно 3-8%.

- Ритейл — 5-10%.

- IT, сервисы — 10-20% и выше.

3️⃣ ROIC — доходность инвестированного капитала

ROIC = EBIT*(1-ставка налога на прибыль)/(Среднее значение СК за период + Среднее значение долга за период)

ROIC оценивает отдачу от всего капитала, который фактически работает в бизнесе, без накопленных денежных остатков, с учётом долга и собственного капитала.

Этот показатель часто используют, чтобы понять, создаёт ли компания стоимость. Если ROIC стабильно выше стоимости капитала (WACC), бизнес действительно зарабатывает больше, чем тратит на привлечение средств.

Ориентиры по ROIC

- ниже WACC — бизнес разрушает стоимость.

- примерно на уровне WACC — компания работает в ноль по созданию стоимости.

- WACC + 2-3 п.п. — хороший уровень.

❗️ Важно смотреть на динамику, а не на отдельные цифры

Отдельные значения ROE, ROA или ROIC не дают полного представления об эффективности. Куда важнее:

- движение показателей за несколько лет,

- сопоставление с компаниями того же сектора,

- изменения в структуре долга и капитала,

- устойчивость во время периодов высокого стресса.

Иногда рост ROE сопровождается снижением ROA, это может означать, что результат достигнут за счёт долга, а не улучшения бизнес-процессов.

🤔 Что это значит для инвестора?

Каждый показатель отвечает за свой аспект устойчивости:

- ROE — насколько эффективно компания использует собственный капитал;

- ROA — насколько эффективно работают активы в целом;

- ROIC — насколько оправданы вложения и создаётся ли стоимость.

В совокупности эти метрики помогают оценить баланс между риском, долговой нагрузкой и реальной эффективностью бизнеса в том числе в контексте кредитного качества эмитента. Будет еще лучше, если использовать эти показатели в сочетании с другими, например Чистый долг/EBITDA.

Если было полезно, поддержите пост реакцией! — 👍

Больше полезных материалов для инвесторов есть в телеграм-канале :)

#roe #roa #roic #финансовый_анализ

Чувство «Хочется отыграться» по-другому называется «реваншизм». Приходит оно после потери денег. Это одно из чувств, с которым трейдер обязан бороться. Иначе он не трейдер.

В начале пути трейдера это чувство будет очень сильно заметно. Заметно настолько, что его не будет получаться игнорировать. Оно будет жечь сердце и нервировать мозг. Будете лезть в сделки и сливать снова и снова. А хочется-то зарабатывать, а не сливать. Значит, надо убрать это чувство. Что делать?

«Убрать это чувство» - это инстинктивная реакция на его появление. На самом деле убрать его полностью никогда и ни у кого не получится. Его можно только притупить. Тупится оно годами тренировок и привыкания. А что делать, если надо, чтобы реваншизма не было сейчас?

Надо перестать торговать, когда это чувство появляется. Повторюсь, оно будет всегда, и чем оно ярче, чем меньше опыта, тем больше сливов. Чтобы сливов было меньше в первые годы тренировок, надо переставать торговать, как это чувство появляется.
Замечу! Не переставать торговать после убыточной сделки, а переставать торговать, как это чувство появляется.

Я, например, так и делал в самом начале своей карьеры. Просто переставал торговать, когда замечал в себе это чувство. Вам надо делать также. Просто делать, и нет тут никаких секретов. Делайте годами, и у вас все получится.

Пока делаете, пока учитесь, можете доверить ваш капитал тому, кто уже умеет. Добавляйтесь в мою стратегию автоследования – будем зарабатывать вместе. Подписывайтесь на канал – буду учить, как правильно торговать.

Всем профита!

✅ 1. Смотри не на купон, а на риск дефолта

Главная ошибка новичков — смотреть на доходность, а не на эмитента.

Проверяй:

кредитный рейтинг (АКРА / НРА),

финансовую отчётность (долг/EBITDA, свободный денежный поток),

историю: были ли просрочки, реструктуризации, переносы оферт.

💡 Если эмитент маленький, с огромным долгом, а купон 22–28% — это не подарок, это предупреждение.

✅ 2. Не бери облигации «на пике ставки»

Риски:

если ставка пойдёт вверх — цена облигации упадёт;

при снижении ставки — да, цена вырастет, но тут часто ловушка: самые рисковые эмитенты поднимают купоны, чтобы привлечь деньги.

💡 Если боишься волатильности — выбирай короткие бумаги (до 1 года).

✅ 3. Избегай длинных выпусков, если нет опыта

Чем длиннее погашение (5–10 лет), тем выше риск:

изменения ставки,

инфляции,

ухудшения качества эмитента.

💡 Для частного инвестора лучше держать бумаги до 2–3 лет.

✅ 4. Держи «запас ликвидности»

Самые болезненные потери происходят не из-за дефолтов, а когда инвестор вынужден продать до погашения, а цена низкая.

💡 Никогда не вкладывай в облигации деньги, которые могут понадобиться «в любой момент».

✅ 5. Разделяй портфель: ОФЗ + качественные корпораты + чуть повышенного риска

Оптимальная пропорция для новичка:

40–60%: ОФЗ (минимальный риск)

20–40%: крупные российские компании (Газпром нефть, РЖД, МТС и др.)

0–20%: повышенный риск (малые компании, высокие купоны)

💡 Если ты не можешь оценить риск токсичных эмитентов — 0% в последнюю категорию.

✅ 6. Всегда проверяй кросс-дефолты и оферты

Бывает так, что:

одна «дочка» эмитента дефолтнула → по договору дефолт наступает у всех выпусков;

оферта близко, но цену «рисуют» под неё.

💡 Перед покупкой смотри Условия выпуска — это must.

✅ 7. Не гонись за «самыми высокими купонами»

Купон = компенсация за риск.

Если купон 20–25%, но компания:

убыточна,

с долгом ×5 EBITDA,

в негативных новостях,
— то она может просто не дожить до погашения.

💡 В облигациях доходность всегда отражает риск. Бесплатного нет.

✅ 8. Лучшее правило: Покупай то, что можешь удержать до погашения

Если ты готов сидеть до даты погашения — колебания цен тебя не страшат.
Главное — чтобы эмитент дожил.

💡 Спекуляции на облигациях без опыта — худшая стратегия.

✅ 9. Проверяй реальную доходность: учитывай НКД, налоги и пр.

Новички часто ошибаются в расчётах:

НКД увеличивает фактическую цену покупки

Налог уменьшается из купона, но не всегда (ОФЗ без налога)

Продажа раньше года — налог на прибыль

💡 Сравнивай доходность к погашению, а не купон.

✅ 10. Главный способ не потерять: диверсифицируй по эмитентам

Не держи более 10–15% портфеля в одном выпуске.
Даже надёжные компании могут:

попасть под санкции,

уйти в минус,

реструктурировать долг.

💡 5–8 разных эмитентов — минимум.

📌 Итог: можно ли не потерять в облигациях?

Да — если следовать 4 правилам:

✔ Проверяй эмитента

✔ Не бери слишком длинные бумаги

✔ Держи до погашения

✔ Диверсифицируй

Так ты избежишь 90% рисков частных инвесторов.

Давайте разберемся - миф это или реальность.

На первый взгляд 👉 да. Ты сам выбираешь, где, когда и чем торговать. Нет начальника над душой, нет дресс-кода, нет ежедневных совещаний. Всё зависит только от тебя. И это звучит как мечта.