Минфин РоссииSU46020RMFS2
Минфин РоссииSU46020RMFS2
68,68 ₽
-0,52 ₽ (0,70 %)
Рубрика #модельный_портфель! 🏦
Дисклеймер:
Данная рубрика является моим субъективным мнением (гипотезой) в шуточно-вымышленной форме, не является инвестиционной рекомендацией и призывом к действиям. ⚠️😜
А что, если предположить, что разные известные/знаменитые люди инвестируют на рынке российских ценных бумаг? 🤔
Куда бы, по вашему, инвестировали знаменитости?
Сегодня я бы составил гипотетический портфель В.В. Путина 🤣
Итак, для начала пробежимся по скорингу.
Что нужно В.В. от инвестиций? Какая цель?
Предполагаю, что:
«Сохранить капитал — будет основной целью». 🛡️💰
Какой горизонт инвестирования у нашего героя? — предполагаю, от 5 лет. Ибо он политик, стратег и явно смотрит в будущее. 🔮
Какая ожидаемая доходность?
— я думаю, стоит заложить консервативные ожидания. Наш герой довольно хорошо зарабатывает на активном доходе. Не думаю, что ему есть смысл ориентироваться на высокий доход. 📉
Допустимый уровень риска и возраст
В этом пункте мы можем отметить, что возраст нашего инвестора намекает на консервативный подход к инвестициям. 👴📊
Подушка безопасности и доходы
Предполагаю, что у президента всё это есть в достаточной мере. Не будем долго останавливаться на рекомендациях 🤣
Обязательства и кредиты — мы можем допустить, что обязательства оплачены. Но В.В. очень хочет инвестировать в российскую экономику через фондовый рынок. 🇷🇺📈
Итак, состав портфеля на 1.000.000 рублей:
Инвестирует только в фондовый рынок РФ.
Избегая специфических инструментов, остановимся только на акциях и облигациях.
Соотношение акций и облигаций — 25/75
Где акции 25%, облигации 75%. ✅
Конечно, первой бумагой в портфеле, с долей сразу 10%, будет Сбербанк $SBERP
Это прозрачно, просто и понятно. Финансовый сектор и дивиденды. 🏦💵
Газпром $GAZP — займёт ещё 5%. Ведь Владимир Владимирович знает, где народное достояние. ⛽😄
Сургутнефтегаз $SNGSP — тут и валютная страховка, и стабильные дивиденды. Всё закономерно. Сюда, пожалуй, 5%. 🛢️💸
Владимир Владимирович может захотеть немного поучаствовать в технологическом прорыве. Поэтому, возможно, взял бы в портфель по 2,5% на каждого эмитента — Озон и Яндекс $OZON $YDEX 📱🚀
А что у президента должно быть гвоздём программы, так сказать? На оставшиеся 75% — как минимум большая часть должна быть в ОФЗ, конечно! Как ещё? 😁
1. ОФЗ 26253 $SU26253RMFS3 — 14% от капитала сюда. Тут высокий купон, аж 13%. Годно! Почему бы и нет? 🎯
2. ОФЗ 26254 $SU26254RMFS1 — 14% от капитала сюда. Ведь и тут купон высокий! Тоже 13% — тут уж и шиковать можно!
3. ОФЗ 26252 $SU26252RMFS5 — 14% от капитала сюда. Тут 12,5% купон и чуть поменьше срок до погашения. ⏳
4. Поддержал бы обязательно друга «Батьку» и с барского плеча положил бы и туда 14% — $BYM000001925 РесБел 335 с доходностью в долларах на 5 лет. 🤝
5. Но и не оставил китайских друзей. И конечно, положил бы в юаневые ОФЗ: $RU000A10DQA8 — 14% капитала. 🇨🇳🐉
Как вам рубрика? 👍
А какой актив, по вашему, В.В. положил бы в свой портфель? 😏
Напомню, что это не призыв к действиям и тем более не инвестиционная рекомендация, а лишь гипотеза на основании субъективных предположений 🤗
Ваши деньги — только ваша ответственность! 💼
А больше про инвестиции и финансы — в моём блоге. 📖
P.S. Скрин - мой личный опыт инвестиций
@FenomenalInvest
🏦Облигации. Краткий обзор
• Индекс гособлигаций Мосбиржи (RGBI) скорректировался до 115,5 пунктов.
Рынок в ожидании решения ЦБ по ключевой ставке. Пока рыночный консенсус складывается на сохранении ставки.
Впереди опорное заседание, где ЦБ представит и среднесрочный прогноз по ключевой ставке.
Заседание в эту пятницу, 13 февраля) Надеюсь такая дата все таки принесет позитивный сюрприз.
🔅Текущая позиция регулятора:
Изменится ли ключевая ставка на 50 б.п. на очередном заседании или на следующем, большой погоды не делает, важна ее траектория на более длинном горизонте — Заботкин
Вторичные эффекты от январской инфляции требуют поддержания жестких ДКУ, осторожных решений по ставке - аналитики ЦБ
Мой прогноз по 2026 году пока прежний — жду медленного снижения ставки в течение года и не исключаю снижение на 0,5% в эту пятницу.
Для нас будет важнее именно прогноз по средней ключевой ставке. В прошлый раз его подняли до 13-15%. Поднятие еще раз будет означать более медленное снижение и негатив для рынка.
Например, трехмесячный своп на КС показывает 15.5%, но он учитывает 3 месяца и 3 заседания, что дает 2 сценария: 15,5%-15,5%-15,5% или 16%-15%-15%. Но это индикатор не панацея и в декабре 2024 года показывал 23%, но ставку сохранили.
🔅Что с облигациями?
Длинные ОФЗ продолжают находиться под давлением и доходности уже ушли за 15,1%. Я считаю эти уровни интересными, если закладываем медленное снижение ставки.
Но в эту пятницу заседание и важен прогноз, негативный сценарий со стола убирать все равно нельзя. Затягивание сроков со снижением ставки не есть позитив.
Лучший вариант при коррекции в длинных ОФЗ (если видите идею) постепенно набирать по небольшой порции по мере падения.
👉 В корпоративном сегменте кредитные риски будут оставаться в центре внимания в 2026 году.
Поэтому сохраняем осторожность с закредитованными и слабыми эмитентами. В ВДО сохраняем повышенную диверсификацию.
В 2026 году будет много рефинансирования долгов и не все пройдут успешно.
✅ подписка , лайк 🤝
$SU52002RMFS1 $SU46023RMFS6 $SU46020RMFS2 $SU29024RMFS5
ДКП начала разворачиваться, хотя и не факт, что ЦБ не переобуется. Самое время посмотреть на ОФЗ длиннее 10 лет, чтобы зафиксировать купонную доходность на много лет вперёд, а при желании продать их при низкой ключевой ставке, если она такой будет.
