TradeDS
https://t.me/tradedsbot
Другой взгляд на инвестиции и трейдингtradedsbot@mail.ru
К 2008 году «Русал» $RUAL был мировым лидером по производству алюминия. Но империя была построена на долгах. Для консолидации активов, включая покупку 25% «Норникеля» $GMKN , Дерипаска взял колоссальные кредиты у западных банков.
Мировой финансовый кризис 2008-2009 гг. обрушил цены на алюминий. «Русал» оказался на грани дефолта по долгам в $16.8 млрд. Кредиторы, во главе с государственным ВЭБом, потребовали реструктуризации. Частью спасательного плана стало обязательство Дерипаски провести IPO «Русала» до конца 2010 года, чтобы привлечь свежий капитал и частично погасить долги.
Для Дерипаски, известного своим стремлением к полному контролю и нелюбовью к публичности, это было горькой пилюлей. Он называл публичные рынки «цирком» и не хотел раскрывать отчётность и делить контроль. Но выбора не было.
«Road Show» как поле битвы
В ноябре-декабре 2009 года команда «Русала» и топ-менеджеры банков-андеррайтеров отправились в традиционное мировое турне (Road Show) для презентации компании инвесторам. Дерипаска лично возглавил показ.
И всё пошло не так с первых дней.
Проблема с репутацией.
Западные СМИ, особенно Financial Times, накануне Road Show выпустили серию материалов, подробно описывающих тёмное прошлое «алюминиевых войн» 90-х, суды с Черным, обвинения в рэкете и связях с организованной преступностью. Для консервативных фондов Азии это был красный флаг.
Конфликт с андеррайтерами.
Дерипаска, человек с взрывным характером, постоянно конфликтовал с банкирами. Он требовал более высокой оценки компании, игнорировал их советы по формату общения с инвесторами. Ходили легенды, что на одной из встреч он в ярости разбил стакан о стену.
Провал в Нью-Йорке.
Американские инвесторы, помнящие историю ЮКОСа и общую непредсказуемость России, проявили крайний скепсис. Ключевые фонды отказались даже встречаться.
Письмо Черного.
В разгар Road Show Михаэль Черной разослал инвестиционным фондам персональное письмо, где называл Дерипаску «преступником» и предупреждал, что покупка акций «Русала» приведёт к огромным судебным рискам. Это был удар ниже пояса, и он сработал.
Инвесторы начали массово отказываться. Андеррайтеры столкнулись с катастрофой - они не могли собрать достаточный объём заявок.
Спасение из Гонконга и унизительные условия
К январю 2010 года стало ясно, что IPO в его первоначальном виде $16-22 млрд оценки - невозможно. От размещения в Нью-Йорке и Лондоне пришлось отказаться. Единственным шансом стал Гонконг.
Но и там инвесторы диктовали условия:
Цена.
Размещение состоялось по 10.80 гонконгских долларов за акцию, это около $1.39, что соответствовало оценке компании всего в $22 млрд — в разы ниже изначальных амбиций Дерипаски.
Объём.
Было размещено только 10.6% акций вместо планировавшихся 20-25%.
Главный инвестор-«якорь».
Спасителем выступил государственный инвестиционный фонд Малайзии Khazanah Nasional, купивший крупный пакет. Без этого «якоря» от государства размещение бы провалилось.
Дерипаска попал под «кабалу». В рамках сделки по реструктуризации долга он подписал соглашение с кредиторами, так называемый «Пакт акционеров», по которому, в случае падения цены акций ниже $3.5, он должен был безвозмездно передать кредиторам часть своей доли.
Фактически, он заложил свою компанию.
Последствия и уроки
Это классическая трагедия гордыни. Дерипаска, привыкший побеждать в жёстких силовых играх на постсоветском пространстве, впервые вышел на поле, где правила диктовали другие, и жестоко проиграл. IPO «Русала» — это история о том, как фондовый рынок может быть самым беспристрастным и жёстким судьёй, который оценивает не только EBITDA, но и характер, прошлое и амбиции того, кто стоит за активом. Для инвестора же это урок - инвестируя в компанию, вы инвестируете и в её бенефициара. Его личные войны могут стать вашими финансовыми потерями.
Недавно наткнулся на пост, в комментариях к которому разгорелась жаркая дискуссия: что лучше — донаты или платные каналы в сфере инвестиций и трейдинга?
Особенно остро вопрос звучит в свете аргумента: «Если ты успешный инвестор, то ты и так зарабатываешь на бирже, зачем тебе продавать подписки?»
Давайте аккумулируем мнения обеих сторон.
📊 Платные каналы - бизнес или инфоцыганство?
Их воспринимают полярно:
· С одной стороны: Рассадник инфоцыганства с непроверенными идеями, где заранее не знаешь, что получишь.
· С другой: Профессиональный сервис экспертов, систематизирующих знания.
Но главный механизм продажи один - нужно впечатлить и пообещать (
качественную аналитику, уникальные идеи, «антикризисный портфель». Как правило, доход от подписок кратно превышает возможные донаты, поэтому эту модель и «доят» максимально.
❤️ Донаты: честнее, но скупее
Здесь всё проще: автор пишет, ты читаешь. Полезно — переводишь сколько считаешь нужным, нет — проходишь мимо. Это честная модель «чаевых» за качественный контент.
Парадокс в том, что наше общество не любит донатить просто так, но при этом смело покупает подписки с громкими обещаниями. Чтобы получить донат, автору нужно по-настоящему «влюбить» в себя аудиторию.
💰 Суровая реальность: мир пытается нам что-то продать
К сожалению, нас окружает модель, где ценность часто обещают, но не всегда дают. В этом смысле донаты честнее — платишь постфактум за уже полученную пользу.
Но вопрос остаётся. Готовы ли мы платить за информацию вообще, если предполагается, что автор и так зарабатывает на рынке?
💬 А что вы выбираете?
1. Готовы платить за подписку на платный канал, доверяя обещаниям системной аналитики?
2. Предпочитаете модель донатов — заплатил, только если реально полезно?
3. Считаете, что финансовые советы должны быть бесплатными, так как автор уже зарабатывает на инвестициях?
P.S. Лично я склоняюсь к модели «бесплатный контент + донаты», потому что она создаёт самые здоровые и честные отношения с аудиторией. Но это, конечно, не так прибыльно, как продажа «волшебных таблеток» в закрытых чатах. 😉
Люди уходят с рынка, но возвращаются. И самое интересное - чем больше проигрываешь в эту игру, тем сильнее тянет вернуться и отыграться. Именно поэтому рынок так часто сравнивают с казино.
Шансы правильно войти в позицию у опытных трейдеров, для которых это работа, — неплохие. А вот у нас, обычных «физиков», которые заглядывают в терминал в перерывах между работой и семьёй, шансы резко падают. Но сейчас не об этом.
Две ловушки, которые держат нас на крючке
1. Ловушка прошлого успеха.
Те, кто удачно зашёл на сильном восстановлении рынка, позже теряют огромные суммы при смене тренда. Но они не уходят. Почему? Потому что помнят: «Я когда-то быстро и очень хорошо заработал!». Эта память о лёгкой победе сильнее боли от текущих потерь.
2. Ловушка чужого успеха.
Ещё больше тех, кто только терял, уходил, но возвращался снова, потому что видел, как кто-то другой «быстро и хорошо» заработал. Они входили на самом хайпе… и дальше вы знаете, «на чём катались».
Почему мы не меняем стратегий и не уходим навсегда?
Нам продали красивую сказку: можно просто сидя на диване нажимать кнопки в телефоне и зарабатывать. И в эту сказку отчаянно хочется верить, даже когда реальность бьёт по карману снова и снова.
Когда-то закрыли наземные казино — и те мухлевали, и мы не могли остановиться, просаживая последнее. Теперь «казино» вышло на новый, цифровой уровень. Официальная статистика говорит: шансы остаться в плюсе в долгосрочной перспективе — минимальны.
Но мы верим, что именно в нашем лотерейном билете окажутся заветные выигрышные цифры.
💬 А вы замечали за собой этот эффект «возвращения на круги своя»? Что вас заставляет возвращаться или, наоборот, помогает остановиться?
Первый выпуск в 2026 году заставил меня задуматься: а когда заканчивать первый сезон? Чувствую, что он не за горами. Пора подвести промежуточные итоги.
📊 Открытые позиции: Борьба с застоем
· Русснефть $RNFT ~0% ➖
Эта бумага — классический пример рыночного ступора. Она ничего не демонстрирует уже несколько месяцев. Бот тоже разводит руками. Была мысль закрыть при подходе к -10%, но она снова отскочила к нулю. Потенциал есть, но на него влияет слишком много внешних факторов, которые не уловить техникой.
· Русолово $ROLO 🔻 Новичок на локальных максимумах
Потребовалось много сил, чтобы заставить себя купить бумагу, которая уже сильно выросла и выглядела перекупленной. Но эксперимент есть эксперимент — нужно пробовать все варианты, даже самые неочевидные. Пусть это будет опыт, за который, возможно, придётся заплатить.
💰 Дивидендная стратегия: Итоги теста
Тестировал стратегию покупки на утверждении дивидендов в надежде на закрытие гэпа:
· Европлан $LEAS +18% за месяц ✅
Отличный результат! 9% — предварительные дивиденды, и ещё 9% — рост бумаги на новостях о предполагаемой цене выкупа бумаг Альфа-Банком. Такие сделки сильно поднимают настроение.
**· Циан $CNRU ⏳ В ожидании чуда
Не может оправиться от шока. В сети ходят слухи о второй части спецдивидендов в 50-100 рублей. Если это правда, есть шанс не только закрыть гэп, но и выйти в плюс. Вопрос — когда это произойдёт.
🎰 случайный Эксперимент «Рулетка»: Put-опцион на Мосэнерго
Чисто ради интереса купил put-опцион на акции Мосэнерго $MSNG , которые взлетели на дивидендных новостях. Расчёт прост: резкий взлёт часто даёт откат. Но это настолько не точно, что честнее назвать эту сделку посещением казино. Просто захотелось покрутить рулетку на минимальные суммы
🏆 Текущие итоги
· Счёт: 6:4 в пользу бота, тут прибыль от акций, купленных под дивиденды, не считаю.
· Доходность портфеля: +48.5%, а вот тут уже считаю все 😜
Финал первого сезона чувствуется в воздухе. Осталось понять, какой сделкой или выводом его стоит завершить.
Пока кажется логичным дойти до 50%, закрыть почти все позиции и стартовать второй сезон, но Циан не совсем влезает в эту парадигму. Так как в возможность закрыться в хорошем плюсе еще верю.
💬 А как вы думаете — по какому признаку стоит завершать такой эксперимент? По достижению определённой доходности, количеству сделок или когда станет скучно? Делитесь мнением в комментариях! 👇
Когда купоны совсем перестали приходить, многие продали остатки облигаций с огромным убытком. Но остались такие, как я, «отбитые», которые хотели посмотреть, чем всё закончится.
Когда «Гарант-Инвест» проводил реструктуризацию облигаций в 2025-м, те из нас, кто не продал или даже купил на низах, просто сидели и ждали что будет дальше.
⚖️ Условия реструктуризации: жёсткий выбор
· Тем, кто голосовал «ЗА», полагалось 0,5 акции за 1 облигацию.
· Тем, кто был против или воздержался, — практически шиш с маслом. Что-то обещали, но крайне мало.
🎢 Неожиданный поворот: рост на 20% при купоне 0,1%
В итоге на январские выплаты по нескольким выпускам досрочно перечислили купоны. Но радоваться рано, ставка всего 0,1% годовых.
Однако это не помешало бумагам за короткий срок сделать +20% и более!
🤔 Вопрос на миллион: что двигало ценой?
1. Вера в будущие выплаты по 10% от номинала?
2. Жадность «А вдруг стрельнет ещё, и можно продать в х3?»
3. Расчётливый азарт тех, кто разбирается в тонкостях?
4. Технический разгон, где кто-то хотел купить 10 штук, а на низких объёмах этого хватило для взлёта?
🎯 Что сейчас? Бумага для рисковых или верящих
Сейчас бумага — для тех, кто готов рисковать, или для тех, кто верит в компанию и менеджмент. А менеджмент, к слову, не терялся и пытался вести диалог с инвесторами.
Если веришь - возможно, самое время покупать.
Потенциал - рост до номинала х3 от текущих цен + купоны 10% годовых до 2030 года.
Но нельзя забывать, это всё ещё история высокой неопределённости.
💬 А вы уже в этой истории или держитесь подальше? Считаете такой актив инвестицией или игрой в казино? Делитесь мнением!
$RU000A106SK2 $RU000A108G88 $RU000A107TR3 $RU000A109791 $RU000A106862 $RU000A105GV6
Для долгосрочных инвестиций многие ищут магический размер портфеля, который их обеспечит, забывая главное: важен не размер, а сколько он приносит обратно.
Поэтому все инвесторы делятся на три лагеря, яростно доказывающих свою правоту:
1. Собирают портфель преимущественно из облигаций
2. Собирают портфель преимущественно из акций
3. Комбинируют оба способа
Но что же лучше и почему? Давайте разбираться.
📈 Акции - рост капитала + дивиденды, но без гарантий
· Дают не только дивидендный доход, который может расти со временем, но и увеличивают размер капитала.
· Дивиденды могут расти, если компания развивается, но и падать из-за налогов, падения прибыли или капитальных затрат, а могут быть отменены полностью, какой бы крупной ни была компания.
🛡️ Облигации - фиксированный доход и правила
· Фиксированный доход и фиксированные правила — этим все сказано. Закинул деньги — и жди, докупая по мере возможности. Это история про предсказуемость, а не про высокий рост.
⚖️ Комбинированный портфель - «ни рыба, ни мясо»?
· Его многие называют спасением, но, как по мне, это подход без четких целей, требующий еще больше внимания и ребалансировок, если задаешь себе условия, например, 60/40.
· Минусы перекрывают плюсы первых двух стратегий, даже если уверен в облигациях, то можешь отвечать лишь за часть портфеля. А доходность акций на фоне общего портфеля не дает того роста, на который рассчитываешь, владея только ими.
🤔 Так что же выбрать?
Мы вернулись к тому, с чего начали - выбирай то, что будет приносить больший доход на одну бумагу. В долгосрочных инвестициях важнее всего, сколько денег генерирует твой портфель, а не какого он размера. Да и сложный процент лучше работает именно с увеличенного дохода и не зависит от суммы на счете.
💬 Сюда отлично подходит старая шутка: «Главное — не размер, а умение им пользоваться». 😉
А вы на что смотрите, на то, сколько вам приходит денег или на размер капитала? Делитесь в комментариях!
Центральный банк РФ неожиданно, в первый день Нового года, объявил об отзыве лицензии на осуществление банковских операций у «Росэвробанка», бывшего «Российского еврейского банка». Это был первый случай в истории современной России, когда регулятор действовал в официальный нерабочий праздничный день.
Банк с «адресной» клиентурой
«Росэвробанк» не был крупным игроком для массового рынка. Его ниша — обслуживание крупного бизнеса и государственных компаний. На его счетах, по данным ЦБ, находились средства таких гигантов, как:
· «Роснефть»
· «Транснефть»
· «РусГидро»
· «Совкомфлот»
· Фонд ЖКХ
Банк привлекал их повышенными ставками по депозитам. Ключевой проблемой была его экстремальная зависимость от средств всего нескольких клиентов — на десять крупнейших вкладчиков приходилось около 90% всех обязательств.
Признаки надвигающейся бури
Ещё в 2014 году у банка начались проблемы. Агентство Moody’s понизило ему рейтинг, указав на слабое управление, низкое качество активов и зависимость от связанных сторон. Однако масштаб кризиса был скрыт.
В декабре 2014 года, в преддверии праздников, многие клиенты, включая госкомпании, стали забирать свои депозиты, почувствовав неладное. У банка начался классический отток ликвидности. Но для внешнего мира он ещё держался.
Удар в первый день года
Решение ЦБ, объявленное 1 января 2015, было шоком по трем причинам:
1. Время. Новый год — священное время тишины в России. Все бизнес-процессы замирают. Никто не ожидал действий регулятора.
2. Жесткость. Не санация, а немедленный отзыв лицензии — приговор.
3. Причина. ЦБ указал, что банк проводил высокорискованные кредитные операции, наносящие ущерб кредиторам и вкладчикам, и не соблюдал законы о противодействии отмыванию доходов ФЗ-115. Фактически, его обвинили в построении финансовой пирамиды для узкого круга клиентов.
Что это означало на практике?
Все счета были мгновенно заморожены. Государственные компании, разместившие в банке десятки миллиардов рублей, оказались не в состоянии использовать эти деньги. Это создало операционные сбои в работе гигантов инфраструктуры.
Последствия и символический смысл
Сигнал всему рынку. ЦБ под руководством Набиуллиной ясно дал понять: «зачистка» банковского сектора не знает праздников и не остановится ни перед кем. Даже банк, обслуживающий госмонополии, не неприкосновенен, если ведёт деятельность, угрожающую стабильности. Это был поворотный момент в укреплении власти мегарегулятора.
Паника среди «адресных» банков. Все небольшие банки, жившие за счёт депозитов 2-3 крупных компаний или олигархических групп, поняли, что их модель обречена.
Проблемы для клиентов. Госкомпании понесли убытки и были вынуждены экстренно искать альтернативы для расчётов. Для них это стал горький урок управления казначейскими рисками.
Общественный резонанс. История попала на первые полосы. Обсуждалась не только судьба банка, но и сам факт беспрецедентного новогоднего «подарка» от ЦБ.
Почему эта «новогодняя» история важна?
· Регулятор показал, что готов действовать решительно и в нестандартное время, не оглядываясь на политическую или праздничную конъюнктуру. Это резко повысило его авторитет.
· После «Росэвробанка» волна отзывов лицензий у подобных нишевых институтов только нарастала, что вело к концентрации сектора в руках крупных игроков.
· Урок для корпоративных казначеев. Размещать существенные средства в небольших банках ради дополнительных 0.5% процента стало считаться неприемлемым риском.
· 1 января — день нового начала. ЦБ символически начал новый, более жёсткий этап своей политики именно в этот день, как бы заявляя: «Старые правила больше не работают. Игра начинается заново».
Это история не о фондовом рынке напрямую, но о фундаменте, на котором он стоит — о банковской системе. Новогодний удар по «Росэвробанку» стал чётким сигналом для всех финансовых рынков - наступает время жёстких правил, и регулятор не будет ждать окончания праздников, чтобы их реализовать. Это был холодный душ в первый день нового года.
Часто стал слышать гордые заявления: «Мой портфель в рублях вырос не сильно, а вот в долларах / юанях — просто космос!»
И это действительно так. Но лишь на бумаге и временно. Давайте разберемся, где здесь подвох.
🔁 Порочный круг «валютной» прибыли
Вы накопили в рублях. Рубль укрепился. Ваш портфель, номинированный в рублях, если пересчитать по новому курсу, действительно показывает красивый рост в валюте.
Но как получить эту прибыль? Вариант по сути один: вам нужно продать активы, получить рубли и на них купить валюту. До этого момента вся «валютная доходность» — это просто красивая цифра в отчете, статус «я молодец», но не более.
А что дальше? Допустим, вы купили валюту. Как её сохранить и приумножить?
· Валютные облигации (если найдете доступные).
· «Под матрасом» в надежде на ослабление рубля.
· Торговля зарубежными активами (для большинства недоступна или не нужна).
⚠️ Квази-валюта: ставка не на доход, а на курс
Отдельная история — квазивалютные облигации, где купон и номинал привязаны к валюте, но расчеты в рублях. Это не про доход в валюте. Это чистая ставка на ослабление рубля. И, как мы помним, прогнозы курса 95+ к концу 2025 имеют свойство не сбываться, курс был под 80.
🎯 Суровая реальность
Доход в валюте за последнее время превратился из реального дохода в маркетинговую уловку, а зафиналил в хайповую тему, которой козыряют даже те, кто плохо понимает механику.
Главный вопрос: а что для вас важнее — реальная покупательская способность вашего портфеля в стране, где вы живете и тратите рубли, или виртуальные цифры в пересчете на валюту, которую вы, скорее всего, не получите?
💬 А вы как считаете? Вы следите за доходностью в валюте или только в рублях? Считаете ли это показателем успеха?
Праздники закончились! Рассказываю о важных доработках, которые удалось внедрить в моего аналитического бота для поиска идей.
🔧 Главное: мощный технический апдейт «под капотом»
· Полностью изменена внутренняя архитектура для значительного повышения производительности.
· Устранены множество технических ошибок, мешавших стабильной работе.
· Итог: бот стал быстрее, надежнее и готов к масштабированию. Это невидимая, но самая важная часть работы.
🚀 Что нового видит пользователь? Конкретные фичи:
1. Умный отбор бумаг: Теперь бот ищет акции, доступные для торговли в Т-Инвестициях (их список я и использую). Больше не будет недоступных тикеров.
2. Анализ в трёх валютах: По команде /idea можно выбрать, в какой валюте искать идеи — рубли (₽), доллары ($) или гонконгские доллары (HKD). Да, доступа к торгам пока нет, но когда и если они вернутся — функционал уже готов!
3. Шире охват анализа: Бот проверяет большее количество бумаг, чем раньше. Это повышает шансы найти стоящую инвестиционную идею.
4. Никаких обязательных подписок: Пользоваться ботом теперь можно без подписки на Telegram-канал. Однако тем, кто еще не с нами, бот будет иногда вежливо напоминать о его существовании 😉
Главный принцип неизменен: бот остаётся полностью бесплатным. ❤️
📈 Что в планах?
В работу взята сложная, но интересная задача — подбор опционов для бумаг, которые показывает команда /2weeks. Пока это уровень сложности «для богов», но я над этим думаю.
Какие проблемы появились 🚨
При техническом анализе и при построении прогноза по тикеру график может не формироваться. Достаточно просто запросить тикер повторно через минутку, если он очень нужен. При этом индикаторы и прогноз в сообщении придут. Может быть когда-нибудь накоплю на новый ноутбук и все будет работать без нареканий.
💬 А какие функции хотели бы видеть вы? Пишите ваши пожелания и идеи по улучшению бота в комментариях — постараюсь их реализовать!
P.S. Если еще не пробовали — самое время начать. Ссылка https://t.me/analist_for_tickers_bot
Всем привет! Как и обещал, 12 января в 12 часов запускаем народный сбор идей для развития соцсети Базар
Цель: сделать «Базар» по-настоящему удобной и полезной площадкой для всех, кто интересуется инвестициями и финансами. Только мы, пользователи, можем сказать, чего нам не хватает.
📋 Правила просты, но очень важны:
1. Все идеи пишем в комментариях к ЭТОМУ посту исключительно в Базаре
2. Одна идея = один комментарий. Так за каждое предложение можно будет отдельно проголосовать.
3. Если вашу идею уже написали — не дублируйте! Просто поставьте ❤️ этому комментарию.
4. Даже если нет своих идей — заходите в комментарии, читайте и голосуйте сердечками за предложения, которые вам откликаются.
🎯 О чём можно писать? Всё, что сделает «Базар» лучше
· Нужные функции
· Исправление недочётов
· Новые форматы
· Модерация и качество контента
· Взаимодействие с авторами
· Любые другие предложения!
⏰ Сроки
Итоги подведём 13 февраля. Главная цель - собрать как можно больше идей, которые смогут сделать наше пребывание на площадке более удобным, интересным, практичным
🏆 Ну и бонус от меня лично
Автор комментария с наибольшим количеством лайков (❤️) получит от меня 1000 рублей. Это символический бонус за самый востребованный вариант развития.
Давайте создадим идеальную площадку вместе! Пишите, голосуйте, делитесь этим постом. Чем больше нас — тем лучше итоговый список для разработчиков. 💪
P.S. У меня самого есть пара мыслей, но я напишу их позже в комментариях, чтобы не влиять на поток идей в самом начале.
Ох, админы, простите… но молчать не могу. Прерву праздничное молчание один раз.
Соцсеть «Базар» выходит на новый уровень… но, к сожалению, это не тот уровень, который хотелось бы видеть.
Теперь за привлечение новых пользователей платят деньги. И платят даже за то, что твои приведенные пользователи тоже кого-то приведут. Похоже на финансовую пирамиду? Мне — да.
Цель одна: быстро, любыми способами, нагнать массу. И, может быть, надеяться, что эти случайные люди задержатся.
Почему это убивает платформу?
Казалось бы, тебе платят за друзей — чем плохо? Но это превращает площадку в дешёвый сайт, где платят за просмотр рекламы. Душа уходит.
«Базар» стартовал как место для увлечённой аудитории, а не для всех подряд. Он рос органически — за счёт авторов, которые писали для души, а не за копейки рефералок. Здесь не было шлака в духе постов «🚀».
А теперь? Рост ради роста. «Смотрите, мы растем!» — вот и вся философия.
Площадка уходит на тёмную сторону показухи, где:
· Авторов якобы 2000, хотя их кратно меньше.
· Пользователи превращаются в фантики, пришедшие не за контентом, а чтобы подзаработать на рефералках.
· Для топовых авторов ничего не делают, зато для накрутки статистики — все силы.
· Даже рейтинг авторов отображает не реальную популярность, ведь крутых авторов менее крутые могут легко унести вниз дизлайками под профилем, которые не привязаны к творчеству
И да, ты не можешь привести одного друга. Нужно минимум 6, иначе тебе не оплатят твои старания. Это уже не про сообщество, а про план по найму.
Критикуешь — предлагай. Давайте менять!
Давайте попробуем собрать пожелания самих пользователей. Я буду продвигать их напрямую менеджерам площадки.
Вот правила:
📅 12 января в 12:00 я опубликую специальный пост для сбора идей.
💡 Предложения пишем в комментариях под тем постом.
🏆 Автор самого залайканного предложения по улучшению «Базара» получит от меня лично символические 1000 рублей.
🗓️ итоги подведем 13 февраля, есть целый месяц
Попробуем изменить «Базар» к лучшему вместе? Или будем молча смотреть, как он превращается в очередную пустышку?
Вот и подходит к концу последний рабочий день в году. Обычно 1-го числа я подвожу итоги рейтинга авторов в «Базаре», но в этот раз буду отдыхать на праздниках — так что отчитаюсь заранее и сразу про все свое «творчество», а не только успехи и поражения одной соц сети.
Насыпали мне в соц сети Базар «фиаско» на профиль знатно. Мой рейтинг на сегодняшний день -6, из-за чего весь декабрь мне пришлось карабкаться с 99-го на 26-е место… Так что если тебе нравится, что я пишу, — зайди в мой профиль и поставь лайк! Тебе не сложно, а меня это очень мотивирует. 😉
📈 Эволюция формата: от сарказма к аналитике
Этот год прошёл в поисках своего стиля. Начиналось всё с жёстких саркастических постов, а пришёл к аналитике и разборам. Эмоции никуда не делись — просто стали более содержательными. И, кажется, это правильный путь.
От некоторых форматов пришлось отказаться. Где-то благодаря вам, где-то сам понял, что получается не совсем то, что хотел.
🚀 Мои проекты: от бота до «минималок»
Осталось неизменным главное — я продолжаю развивать своего робота-предсказателя цен акций #analist_for_tickers_bot . Для него даже завёл рубрику «Робот против рынка», где совершаю по его рекомендациям сделки и смотрю, заработаю или все потеряю — и пока что робот побеждает. ✅
Появилось и новое:
· #aft_id — три ML-модели, которые учатся торговать без человека. Пока результаты близки к нулю, но это только начало.
· #истории_с_рынка — рассказы о компаниях и людях, которые меняли правила игры.
· Эксперимент «на минималках» — портфель, куда я вношу примерно по 2000 ₽ в месяц чтобы проверить, можно ли с таких сумм что-то накопить.
🎄 Что в итоге?
Год получился насыщенным, пробным, иногда обидным, но всегда живым. Впереди — ещё больше идей, но главное — не количество, а качество и ваша обратная связь.
А значит, пора загадать желание, записать его на бумажку, сжечь под бой курантов и запить бокалом шампанского! 🥂
С наступающим Новым годом! 🎄 Скорее всего, увидимся уже после праздников.
Спасибо, что читаете 📖, подписываетесь ✍️, ставите реакции 👍🚀 и — что для меня самое ценное — пишете комментарии 💬! Вы делаете эту площадку живой.
Ваш TradeDS.
До встречи в новом, ещё более прибыльном году! 📈✨
Я бы подошел к выбору топ-5 акций на 2026 год, учитывая текущие макроэкономические тенденции, отраслевые перспективы и фундаментальные показатели компаний. В основе моего выбора лежат ожидаемое снижение ключевой ставки ЦБ, рост внутреннего спроса, геополитические риски и динамика сырьевых рынков.
Топ-5 акций на 2026 год
«Полюс» $PLZL
Золото традиционно выступает «защитным активом» в условиях геополитической нестабильности и инфляции. Ослабление рубля позитивно сказывается на прибыли компании, так как выручка привязана к международным ценам на золото, а затраты — в рублях.
Рост цен на золото и сохранение высокого спроса со стороны ЦБ и инвесторов.
«Норникель» $GMKN
Рост мировых цен на медь и металлы платиновой группы может продолжиться в 2026 году, что обеспечит компании сильный свободный денежный поток. Ослабление рубля также выгодно для экспортёра.
Реализация новых проектов и сокращение долговой нагрузки.
Стабильные дивиденды (не менее 50% чистой прибыли по МСФО) и ожидаемый рост чистой прибыли на 10% в 2026 году. Снижение ключевой ставки сделает банковские акции ещё привлекательнее.
Рост кредитования и корпоративного бизнеса на фоне смягчения ДКП.
Озон $OZON
Высокие темпы роста оборотов, ожидаемый выход на прибыльность в 2026 году, отсутствие долга, начало выплаты дивидендов и программа обратного выкупа акций (бай-бэк).
Рост онлайн-продаж и расширение логистической сети.
«ИКС 5» $X5
Лидер продуктового ретейла с высокой дивидендной доходностью. Компания управляет сетями в разных ценовых категориях, что обеспечивает устойчивость бизнеса.
Рост потребительского спроса при снижении инфляции и ключевой ставки.
Общие факторы, влияющие на выбор
Снижение ключевой ставки ЦБ. Это сделает акции более привлекательными по сравнению с облигациями и депозитами, особенно для циклических секторов (финансы, строительство).
Ослабление рубля. Выгодно для экспортёров («Полюс», «Норникель»), но может увеличить инфляционное давление.
Геополитика. Неопределённость остаётся ключевым риском, но при улучшении ситуации могут вырасти акции компаний, пострадавших от санкций - «Аэрофлот», «Газпром» и др.
Внутренний спрос. Компании, ориентированные на российский рынок (ритейл, телеком, финансы), считаются более устойчивыми к внешним шокам.
Решил узнать у своего робота, что он думает на ближайший месяц
И он не нашел никаких идей с высокой уверенностью в прогнозе. Возможно он понимает, что январские праздники слишком непредсказуемое время
Важные оговорки
Прогнозы носят вероятностный характер и зависят от множества факторов: динамики сырьевых цен, курса рубля, геополитики, решений ЦБ.
Дивидендная доходность может снизиться, если компании столкнутся с финансовыми трудностями или изменят дивидендную политику.
Высокая волатильность рынка сохраняется из-за геополитических рисков и возможных коррекций на сырьевых рынках.
Перед принятием инвестиционных решений всегда проводите собственный анализ или консультируйтесь с финансовым советником. Рынок акций — это высокорискованный инструмент, и прошлые результаты не гарантируют доходности в будущем.
💬 А какие акции видите в ТОПе вы?
Пока количество процентов растет, вопросы, которые были на повестке, не нашли свои ответы.
Ни как эксплуатировать Запорожскую АЭС. Ни про территорию Донецкой области.
Знаю, что были те, кто надеялся, что понедельник мог стать прорывным и передвинуть рынок процентов на 20 вверх. Но кажется подарочка под елку не будет
Сегодня по плану должна была выйти очередная серия «Робот против рынка», но последнее время слишком много вопросов о самом роботе, на основании прогнозов которого я совершаю сделки в этой рубрике. Решил сделать ликбез одним постом.
Найти его можно в Telegram: @analist_for_tickers_bot (ссылка есть в закрепленном сообщении моего канала, который можно найти в шапке профиля).
📈 Что умеет бот? 4 основные функции
1. Анализ по любому тикеру
Просто отправьте ему тикер любой бумаги (например, SBER или GAZP). В ответ получите две опции:
· Технический анализ: Полный набор индикаторов в одном месте + мини-консенсус: сколько из них «бычьих», а сколько «медвежьих».
· Прогноз: Здесь индикаторов меньше. Главное — система строит прогноз движения цены на горизонте от 2 до 20 дней и выбирает тот день, в котором уверена больше всего. Если закономерностей не найдено — покажет даже неуверенный прогноз. Это нормально.
2. Автоматический поиск идей
Не хотите выбирать бумагу? Команда \
/idea заставит бота самостоятельно проверить 100+ акций и прислать только те прогнозы, в которых он уверен больше всего. Если ничего стоящего нет — он честно скажет, что не нашёл.
3. Прогнозы для опционов
Это промежуточная и активно дорабатываемая функция, команда /2weeks. Бот строит прогноз на 3 ближайшие среды по акциям, на которые есть опционы у Т-Инвестиций (да, поэтому именно среды — даты экспирации). В планах — чтобы бот со временем мог предлагать и конкретные опционы для покупки.
⚠️ Главный вопрос: Можно ли ему доверять?
Краткий ответ: как инструменту — да, как оракулу — нет.
Бот смотрит только в прошлое: анализирует историю бумаги за 5 лет, считает индикаторы и ищет статистические закономерности.
Чего он НЕ видит и НЕ учитывает:
• Войны и перемирия
• Ключевую ставку ЦБ
• Дивидендные гэпы и доп эмиссии
• Новости компаний и мировые сенсации
Это чистый технический анализ. Поэтому, как и любому инструменту анализа, слепо доверять ему нельзя. Многое может пойти вопреки всем тенденциям.
Философия проста: бот — это помощник для генерации идей и проверки гипотез, а не «волшебная кнопка». Перед любой сделкой всегда нужен ваш собственный анализ и ваше решение.
Этот робот мой личный некоммерческий проект, который я делаю для себя, каждый раз пытаясь улучшить его. Ошибки присутствуют, например не находятся нужные бумаги, вместо нужной может выдать прогноз по американской, это все будет исправлено в следующих версиях, когда дойдут руки, но и для вас этот инструмент был и остается бесплатным.
Надеюсь, теперь всё понятно! Если остались вопросы — задавайте в комментариях. А в следующей серии вернёмся к нашим экспериментам 🧪
Государственный подход к двум стратегическим отраслям — автопрому и авиастроению — в этом году показывает разные принципы игры. И дело тут не в идеологии, а в суровой прагматике.
🚗 Автомобили: давление по всем фронтам
Везде, где можно ужесточить или потребовать больше, — государство это делает:
· Иномарки: Обложили повышенным утильсбором, чтобы сделать импорт менее выгодным.
· «Локализованная» сборка: Заявляют, что локализации недостаточно, требуя больше российских компонентов.
· Отечественные производители: Выжимают максимум, но получается та самая Lada Искра.
· Такси: Вводят странные списки допущенных моделей, будто остальные не сдали экзамен по русскому языку. Яндекс $YDEX , наверное, уже задумался о курсах «РКИ для автомобилей» вместо разработки беспилотных систем.
Создается впечатление, что отрасль намеренно держат в стрессе, чтобы заставить бежать быстрее.
✈️ Самолеты: прагматизм и гибкость
Тут риторика другая. Государство через «Объединенную авиастроительную корпорацию» $UNAC и «Яковлев» $IRKT громко заявляет о полностью отечественном гражданском самолете.
Но когда речь заходит о деньгах и сроках, лозунги тихо отходят на второй план:
· Сборка в Индии оказывается дешевле.
· Индийские рупии, которых у нас скопилось много, удобно пустить в дело.
· Индийские инженеры признаются специалистами достойного уровня — таких бы и в свои конструкторские бюро!
🤔 В чем же принципиальная разница? Ответ — в конкуренции.
· На авторынке — жесткая конкуренция. Даже в нынешних условиях есть из кого выбирать. Поэтому государство давит, чтобы расчистить поле для «своих» и ускорить импортозамещение.
· На рынке самолетов — фактическая монополия или олигополия. Конкуренты Boeing и Airbus отрезаны, китайская программа еще в развитии. Можно позволить себе прагматичную гибкость, потому что альтернатив у авиакомпаний все равно нет.
Всё решает цена и целесообразность
Идеология «полного суверенитета» хороша, пока не упирается в стоимость, сроки и качество. Государство, как рациональный игрок, в каждой ситуации ищет оптимум между принципами и выгодой.
У всего есть своя цена. И в итоге решает именно она.
💬 А вы как на это смотрите? Где еще видите такие «двойные стандарты» в экономической политике?
Напомню, в этом эксперименте три ML-модели должны научиться торговать сообща. Честный итог: пока не очень получается.
Каждая модель нашла свой уникальный способ свести меня с ума:
🧠 Модель «Прогноза цены»
Она может выдавать что-то адекватное, но только если я не пытаюсь сделать её умнее. Изначально она анализирует историю и индикаторы, пытаясь предсказать движение цены. Но стоит мне дать ей задачу «посмотреть, сбылся ли прогноз, и на этом поучиться» — она добавляет в свои предсказания столько шума, что становится только хуже. Вывод: иногда благие намерения (дообучение) ведут в ад.
🚦 Модель «Входа в позицию»
Её задача — оценить прогноз и дать добро или запрет. Вся боль в том, что она открывает исключительно шорты и яростно отвергает любые лонги. Почему она так полюбила падающий рынок — загадка. Как переучить — даже не представляю. Может, у неё депрессия?
💸 Модель «Закрытия позиции»
Тут всё «проще». Я так и не смог её заставить учиться. Она смотрит на сделки и… игнорирует их. Пока что она похожа на второклассника, у которого в голове один мультики и игры. Надо с этим что-то делать.
📝 Грядущие изменения и план по спасению
1. Успокоить Пророка. Отучить модель прогноза от постоянного самообучения на каждом баре. Пусть сначала стабильно работает на «замороженной» версии.
2. Разделить и властвовать. Создать две отдельные модели входа: одну для лонга, другую для шорта. Может, так получится сбалансировать их предубеждения.
3. Выключить телевизор в голове у второклашки. Заставить модель выхода хоть как-то начать учиться. Это приоритет номер один.
💰 Текущий статус и сила воли
Время на проект уходит много, при том что его катастрофически нет. Эксперимент пока съел ~5% от выделенной суммы. Забавный побочный эффект: обороты робота настолько активны, что в теории могут в скором времени вытянуть меня по формальным признакам в квалифицированные инвесторы. Вот такой ироничный поворот.
Пока все доработки отложены на январские праздники. Надеюсь, хоть там появится свободная минутка
💬 Вопрос к сообществу и мне нужен ваш совет!
Как вы думаете, стоит ли делать одну общую модель выхода или сразу заложить две отдельных — для лонга и для шорта? Где больше логики и шансов на успех?
P.S. «Когда твой торговый бот не столько зарабатывает, сколько отрабатывает критерии для повышения твоего инвестстатуса — вот это настоящий краудсорсинг».
Компании:
· ПАО АФК «Система» $AFKS — крупнейший в России многопрофильный частный холдинг Владимира Евтушенкова.
· ПАО «Башнефть» $BANE — одна из старейших и самых эффективных российских нефтяных компаний, «жемчужина» в портфеле «Системы».
Главные герои:
· Владимир Евтушенков: «последний джентельмен российского бизнеса», основатель АФК «Система», человек с безупречной репутацией и связями, построивший империю через рыночные сделки.
· Игорь Сечин: глава государственной нефтяной компании «Роснефть» $ROSN , одна из самых влиятельных фигур в стране.
· Следственный комитет РФ (СКР): главный инструмент давления.
Как «Система» получила «Башнефть»
«Башнефть» не всегда была частью «Системы». В 2000-х её контролировали структуры, близкие к семье бывшего президента Башкирии Муртазы Рахимова. В 2009 году, после серии сделок, АФК «Система» консолидировала контроль над компанией. Сделка была одобрена всеми регуляторами и считалась легитимной.
«Башнефть» стала главным активом «Системы», обеспечивая до 80% её денежного потока. Холдинг инвестировал в модернизацию, компания росла, её котировки были стабильны.
Внезапный арест и обвинение в легализации
В сентябре 2014 года грянул гром. СКР возбудил уголовное дело о приватизации «Башнефти» в 2000-х годах, назвав её «незаконной». Ключевой фигурант — Владимир Евтушенков.
16 сентября 2014 года он был помещен под домашний арест. Формальное обвинение — «легализация денежных средств, приобретенных другими лицами преступным путем» (ст. 174 УК РФ). Фактически, государство через СКР заявило: твоя собственность на ключевой актив нелегитимна.
Реакция рынка была мгновенной и панической:
· Акции АФК «Система» рухнули более чем на 35% за день.
· Акции «Башнефти» также обвалились.
· Индекс Мосбиржи покатился вниз. Это был шок — под ударом оказался не какой-то «серый» актив, а флагман частного бизнеса.
Давление, капитуляция и переход актива
Для Евтушенкова выбор был простым и ужасным: бороться с системой, рискуя всем, включая свободу, или сдать актив. Он выбрал второе.
В декабре 2014 под давлением следствия и после личных переговоров, АФК «Система» подписала соглашение с государством о добровольной передаче 100% акций «Башнефти» в федеральную собственность. Цена сделки была формальной — около 180 млрд рублей, что было значительно ниже рыночной стоимости.
Сразу после передачи акций уголовное дело против Евтушенкова было прекращено «в связи с деятельным раскаянием». Его домашний арест сняли.
В 2016 году государство, теперь владея «Башнефтью», провело её приватизацию. Главным и, по сути, единственным реальным претендентом на покупку доли была «Роснефть» Игоря Сечина. Сделка прошла, «Роснефть» поглотила «Башнефть», заплатив государству более 300 млрд рублей. Круг замкнулся.
Война после войны
Казалось бы, история закончена. Но в 2017 году «Роснефть» нанесла новый удар. Компания подала иск к АФК «Система» на рекордные 170,6 млрд рублей, обвинив холдинг в причинении ущерба «Башнефти» в годы его контроля якобы через неэффективное управление и вывод дивидендов.
Это было беспрецедентно: новый владелец судился со старым за «ущерб», причиненный до покупки. Суды разного уровня встали на сторону «Роснефти», наложив арест на пакеты акций «Системы». Ситуация угрожала полным банкротством холдинга.
В итоге стороны пришли к мировому соглашению в 2018 году: «Система» выплатила «Роснефти» 100 млрд рублей, сохранив остальной бизнес. Для Евтушенкова это было горькое, но необходимое отступление для выживания.
Это история не о рыночной конкуренции, а о переделе собственности с использованием силового и судебного аппарата. Она обозначила момент, когда частный капитал в стратегических секторах окончательно уступил государственному, и показала, что главным регулятором на российском фондовом рынке зачастую является не Центробанк, а политическая целесообразность.
У меня сегодня день рождения, и этот праздник заставил меня взглянуть на подарки по-новому — через призму фондового рынка. Давайте посмотрим на привычные праздничные атрибуты и найдем для них биржевые ассоциации!
🍽️ Праздничный стол - мясное изобилие
Многие заказывают еду из ресторанов или накрывают стол сами. Магнит и X5 — слишком буднично. А вот «Черкизово» $GCHE и «РусАгро» $AGRO — это царство колбас, ветчин и мяса для того самого зимнего шашлыка в своём доме, что уже само по себе сказка! С этого и начинается праздник, с чего-то вкусного.
🎁 Сам подарок - от намёка до мечты
· Ключи от квартиры могли бы оказаться шикарным подарком, но нужно слишком большое чудо, чтобы кто-то их подарил. Поэтому акции застройщиков мы оставим для нового года
· Акции Московской биржи $MOEX — чтобы подчеркнуть: «Да, ты серьёзный инвестор!». Слишком серьёзно, конечно 😄.
· «ФосАгро» $PHOR — можно тонко намекнуть, что это увлечение похоже на… удобрение. Именинник может не понять подтекст, но обрадуется цене бумаги под ~6500 ₽!
✈️ Путешествие - несбыточная мечта многих
Об этом многие мечтают, но мало кто может себе позволить. Идеальным символом здесь станет «Аэрофлот» $AFLT — одна бумага как билет в тёплые края. Хотя если уж куда и лететь, так это на Emirates бизнес или первым классом.
🥂 Напитки за праздничным тостом
Тост сопровождается звоном бокалов. Кому-то покрепче — «НоваБев» $BELU , кому-то с пузырьками — «АбрауДюрсо» $ABRD . Главное — знать меру, чтобы наутро голова не болела о потерянных инвестициях 😉.
💬 А какой «биржевой» подарок хотели бы получить вы? Может, у вас есть свои ассоциации? Делитесь в комментариях — обсудим!
P.S. Идеальным подарком для многих стал бы «Детский мир» $DSKY — ведь все мы в душе дети. Но, к сожалению, он уже не торгуется... Что лишь доказывает: и на рынке, и в жизни нужно ценить моменты и возможности, пока они есть. А пока принимаю поздравление лайками и ракетами под постом 😜
Нас часто учат: «Собирайте акции, которые платят дивиденды, и покупайте их регулярно, не глядя на цену». Возможно, это работает для США, но для России такая стратегия едва ли подходит. Почему?
Представьте, что индекс МосБиржи $IMOEX взлетел до 3500+. На каком уровне окажутся цены дивидендных акций? Их дивидендная доходность просядет до уровня скромного вклада или даже ниже. Покупая на пиках, вы сильно переплачиваете за будущие дивиденды.
Как же формировать портфель осознанно? Мой алгоритм 💼
Выбираем точку входа: смотрим на индекс 👀
Первое, на что я смотрю, — уровень индекса МосБиржи. Для меня условная «золотая середина» — значение ниже 3000. Это сигнал к тому, что многие акции могут быть недооценены.
Ваша задача: купить акцию как можно дешевле, чтобы зафиксировать низкую стоимость будущих дивидендов.
Когда докупать? Только на просадках 📉
Докупать стоит, когда индекс снова падает ниже вашего порога. На перегретом рынке, например, при индексе 4000, вы можете переплатить в 2 раза за те же самые дивиденды.
Один из лучших моментов — покупка на «дивидендном гэпе» после отсечки, особенно если это снижает среднюю цену ваших покупок.
Куда вкладывать деньги на дорогом рынке? 💰
Когда рынок дорогой, а ваш лимит не сработал, деньги не должны лежать мёртвым грузом.
Ваш козырь: фонды ликвидности или короткие облигации. Можно выбрать и другие инструменты, но они должны дать вам возможность в любой момент вывести деньги. Накопленные там средства позволят вам моментально купить акции на сильной просадке. Чем больше «пороха» вы сохраните к моменту обвала, тем больше дешёвых дивидендов купите в будущем.
Философия стратегии: терпение и дисциплина 🛋️
Эта стратегия заставляет ждать и тренирует нервную систему. Это не про «купил и забыл», а про тактическое накопление активов по выгодным ценам. По сути, это постоянная охота за скидками, как в чёрную пятницу. Главное — иметь готовый список компаний-кандидатов и чёткие правила.
По ощущениям эта стратегия только для России 🇷🇺
На российском рынке цена покупки решает если не всё, то очень многое. Стратегия «купить и держать» работает лишь тогда, когда «купить» — осознанно, а не в любой момент.
А если докупать по любым ценам, то рано или поздно можно купить так дорого, что последующее падение акций и вечно красный портфель и на психику будет давить, и дивов принесет меньше на вложенную сумму.
Любая стратегия - это стратегия. Если бы «купил и забыл» или «покупаю по любым ценам без оглядки» работали лучше всего, то и стратегий на рынке толком не было бы, но это не точно. Это лишь мой взгляд
💬 А как вы формируете дивидендный портфель? Согласны, что для России нужен более тактический подход? Жду ваших мнений и лайфхаков в комментариях!
