👩🏼🏫 Диверсифицированный структурированный портфель.
🔹Облигация РОЛЬФ БО 001Р-08: 20% от портфеля.
$RU000A10BQ60
▫️Купоны фиксированные ежемесячные в размере 20,96 рублей на одну облигацию или с доходностью 25,5%.
Кредитный рейтинг: ruBBB+
▪️Капитализация компании: 34,9 млрд рублей и скорое IPO.
🔹 Облигация ТГК-14 001Р-05: 20% от портфеля.
▫️Купоны фиксированные ежемесячные в размере 20,34 рублей на одну облигацию или 24,75% доходности.
Кредитный рейтинг: ruBBB.
▪️Капитализация компании: 3,8 млрд рублей.
🔹Евротранс: 20% от портфеля.
▫️Дивиденды:
- За 2024 год было выплачено 23,54 рублей на одну акцию или дивдоходность 15,78%, неплохо, да?!
- В 2025 году было выплачено 31,85 рублей на одну акцию (на фоне цены акции 26,1 рубль).
▪️Капитализация компании: 4,15 млрд рублей.
🔹ВИМ Фонд Ликвидности: 20% от портфеля.
$LQDT
В очередной раз писать, почему именно этот фонд не вижу смысла, совсем скоро его годовой рост обгонит ставку по вкладам в банках).
🔹Фонд Альфа Капитал Золото: 20% от портфеля.
$AKGD
Тут мы делаем акцент на страховку нашего портфеля, фактически через золото, хотя мне не очень сильно верится, что золото и дальше будет так активно расти, но как вариант диверсификации самое то.
🔷Заключение:
🔹Напомню: мы с вами разбираем разные варианты дивидендных портфелей с разным наполнением, идеальных не существует, но собирая на основе таких разборов свой портфель - вы выбираете именно то, что вам больше нравится.
❗️Не забывайте ставить реакции на посты, комментируйте.
❗️ПОДПИСЫВАЙТЕСЬ❗️
🔸История компании: $TGKN
▫️Основана в 2004 году.
▫️2008 год - РАО ЕЭС продало государственный пакет ТГК-14 (19,25% акций в увеличенном уставном капитале ТГК-14).
▫️2012 год - группа ЕСН полностью продала свой пакет акций ТГК-14 основному акционеру - ОАО «РЖД».
▫️2021 год - контрольный пакет акций ПАО «ТГК-14» приобрело акционерное общество «Дальневосточная управляющая компания» (АО ДУК).
▫️2024 год - контрольный пакет акций был приобретен АО «Дальневосточная управляющая компания», что привело к переизбранию нового совета директоров, в который вошли Константин Люльчев и Виктор Мясник.
▫️2025 год - Люльчев и Мясник были задержаны в связи с обвинениями в особо крупном мошенничестве, включая завышение тарифов на тепло в Забайкальском крае и Бурятии на 2024 и 2025 годы.
🔻У организации очень интересный структурный состав, куда входят:
филиал «Читинская генерация»;
филиал «Читинский энергетический комплекс» (ЧЭК);
филиал «Читинский теплоэнергосбыт»;
филиал «Генерация Бурятии»;
филиал «Улан-Удэнский энергетический комплекс» (У-УЭК);
филиал
«Теплоэнергосбыт Бурятии».
🔸IPO: на Московской бирже торгуется с 2007 года.
🔸Чем занимается компания: производством и поставкой электрической и тепловой энергии потребителям в Республике Бурятия и Забайкальском крае.
🔸Состав основных акционеров: Дальневосточная управляющая компания - 74,62%.
🔸Free-float: 9%.
🔸Отчет МСФО за 2024 год:
▪️Операционная прибыль: 1,7 млрд рублей, что в 1,6 раза хуже по отношению г/г.
▪️Чистая прибыль: 237,8 млн рублей, что в 7,4 раза хуже по отношению г/г.
🔸Дивиденды: начиная с 2023 года это действительно дивидендная история.
Выплата была 23.05.2025 года с доходностью 8,14%.
🔸Капитализация компании: 4,12 млрд рублей.
🔸Средний дневной оборот торгов: 45,9 млн рублей.
🔸Штат сотрудников: более 4000 человек.
🔸Кредитный рейтинг: ruВВ.
📈Супер хай: цена акции поднималась до 0,02345 рублей в 2025 году.
📉Самый лой: цена опускалась до 0,00104 рублей в 2016 году.
📊Сейчас цена находится у уровня 0,00302 рублей за акцию.
🔸Облигации: на рынке представлены 6 серий облигаций, выплаты купонов идут вовремя.
$RU000A10BPF3
🔷Заключение:
🔹В краткосрочной перспективе: резкие всплески ликвидности очень часто появляются на фоне новостного фона.
🔹В среднесрочной перспективе: из-за ситуации с задержанием Люльчева и Мясника ситуация с идеалогией среднесрока зависла в подвешенном состоянии, уже давно ходит слух о полной передаче в собственность Росимущества.
🔹В долгосрочной перспективе: очевидно, что это системнозначимое предприятие и все будет хорошо с учетом сектора деятельности, где тарифы всегда растут, остаётся лишь рассчитать точку входа и работать.
❗️ПОДПИСЫВАЙТЕСЬ❗️
👩🏼🏫 Диверсифицированный структурированный портфель.
❗️Не забывайте ставить реакции на посты, комментируйте. Любая обратная связь - бесценна.
🔹Облигация Рольф 001Р-05: 20% от портфеля.
▫️Купоны фиксированные ежемесячные в размере 21,37 рублей на одну облигацию или с доходностью 26%.
Кредитный рейтинг: ruBBB+.
▪️Капитализация компании: 34,9 млрд рублей и скорое IPO нас может ожидать.
🔹ТГК-14 001Р-05: 20% от портфеля.
▫️Купоны фиксированные ежемесячные в размере 20,34 рублей на одну облигацию или 24,75% доходности.
Кредитный рейтинг: недавно снизили до ruBBB.
▪️Капитализация компании: 8,67 млрд рублей.
🔹Новабев: 20% от портфеля.
▫️Дивиденды в 2025 году было выплачено 45 рублей на одну акцию или дивдоходность 10,28%.
▪️Капитализация компании: 54,3 млрд рублей.
🔹ВИМ Фонд Ликвидности: 20% от портфеля.
$LQDT
В очередной раз писать, почему именно этот фонд, не вижу смысла, совсем скоро его годовой рост обгонит ставку по вкладам в банках).
🔹ОилРесурсГрупп 001Р-01: 20% от портфеля.
Купонная доходность 27,12 рублей на одну облигацию ежемесячно или 33% доходности.
Кредитный рейтинг ruBB+.(достаточно низкий, но купоны очень хорошие).
🔷Заключение:
🔹 Наш очередной формат портфеля, это не руководство к действию, а лишь один из вариантов. Какие инструменты вам больше нравятся такие и используйте, уже опубликовано достаточное количество вариантов дивидендных портфелей, ищите по хештегу (указан сверху в посте).
❗️ПОДПИСЫВАЙТЕСЬ❗️
Друзья, кто-то уже слышал новости про ТГК-14, о задержании председателя совета директоров, который обвиняется в мошеничестве в особо крупном размере. Понятно, что это негативно влияет на котировки акций компании, но самое плохое, что это еще влияет и на облигации. Многие покупают их, чтобы получать стабильный денежный поток и не следить за рынком. Да, это не самый надежный эмитент (рейтинг BBB+), но и не лютый ВДО. Но фишка даже не в этом, ладно бы старые выпуски только торговались, но в понедельник было новое размещение, и торги начинались ровно в день после новости о задержании топ-менеджера.
Причем мы тоже в нем участвовали, и вообще очень много игроков участвовали в данном выпуске, но выставляли заявки «с ограничением купона». И это нас спасло. Как это работае? Когда происходит размещение, эмитент говорит: ориентир по купону, например, 24%. А дальше, в ходе размещения, если спрос большой, то купон снижается. Условно, снизили купон до 23% - посмотрели, сколько игроков готовы участвовать, потом снизили до 22% - снова смотрят. И т.д., пока не найдется равновесие в «спросе» и «предложении».
Рыночные игроки, анализируют купон, и решают, с каким купоном интересно участвовать в размещении. И вот в данном выпуске было интересно участвовать с купоном не ниже 23%, а итоговый купон установили на уровне 21,5%. И это просто спасло кучу инвесторов, в том числе нас. Потому что наши заявки не удовлетворились! То есть даже мы готовы были участвовать в размещении, ничего не предвещало беды (хоть мы и планировали выйти через пару месяцев, а не держать до конца).
Но есть и еще один прикол: компания увеличила объем размещения с 1 млрд руб. до 6,5 млрд руб.!! Представляете, сколько людей и/или компаний туда засело? Ну а дальше, не знаю, поняли ли вы уже, что произошло или нет…
Котировки открылись в минус 20%! Представляете, консервативно так, потерять 20% за 1 день на облигациях. Вложили 6,5 ярдов, на следующий день уже 5,2 ярда. Вот такие «простые инвестиции» на российском рынке)
И мы даже не будем обсуждать дальше, что облигация может упасть и на 50%, потому что до сих пор непонятно, что будет с компаний. Но сам факт, что в консервативном инструменте можно вот так «влипнуть» на ровном месте - для новичков должен быть очень настораживающим. В последнее время это не единственный пример: Домодедово, Борец, Русагро, теперь еще и ТГК-14. Приходится постоянно держать руку на пульсе. Российский рынок - бесжалостный и беспощадный, и приходится как-то на в таких условиях еще и пытаться зарабатывать, а не терять…
$RU000A10AEF9 $RU000A10ARZ9 $RU000A10AEE2 $RU000A10AS02
Больше полезной информации в нашем ТГ канале: https://t.me/FinDayStocks/1387
