Toria_Alexandr
эксклюзивные идеи ⏬
@Thor_INV
Youtube:
https://www.youtube.com/@Thor_INV
Нельзяgram:
https://www.instagram.com/toria_alexandr/
◽️Индикатор силы рынка показывает устойчиво восходящий тренд по российским акциям — сигнал находиться в лонгах. Сейчас около 70% бумаг торгуются выше своей 200-дневной средней (200 EMA).
◽️Однако последние полгода этот же сигнал зачастую подсвечивал удачные точки выхода. Каждый всплеск оптимизма вокруг мирных переговоров не оправдывал ожиданий рынка, после чего следовала расплата. Подобный сценарий может повториться, но есть важный нюанс. Для продолжительных бычьих фаз характерна высокая доля растущих активов, как это было в 2021 и 2023 годах. Критично, чтобы показатель не опускался ниже ~50% и не поднимался выше 95%, что уже сигнализировало бы о перегретости. К тому же текущие меры по предотвращению конфликта выглядят потенциально более содержательными и последовательными, чем в 2025 году, когда один лишь звонок между двумя президентами стал поводом для роста рынка на 50%.
ℹ️На текущий момент индикатор отражает здоровый восходящий тренд рынка, в котором разумно участвовать.
Купил Лукойл и Норникель — проиграл. Не купил Сбер и Яндекс — проиграл дважды.
◽️После позитивного заседания ЦБ РФ рынок чётко определил лидеров и аутсайдеров:
◽️В ближайшие недели со всех сторон будет звучать одна и та же мантра:
🗣 «У РФ гигантский дефицит, поэтому доллар скоро развернётся вверх»
🗣 «Сырьё дешевеет, танкеры задерживают, Индия снижает импорт — значит, доллар скоро будет по 100₽»
◽️Именно такой смелый прогноз озвучил председатель Комитета по фин рынку Анатолий Аксаков. Цель укрепления, безусловно, нереалистичная, а вот направление в общем выбрано верно, на мой взгляд.
◽️Ожидаю следующий виток укрепления рубля до конца весны 2026 года с целями в районе 71–72 ₽ за доллар. Исторически период с февраля по май является наихудшим для пары доллар/рубль. Уже ближе к лету будем внимательно отслеживать сигналы завершения затяжного цикла укрепления рубля.
Поток пустословия 🗣
◽️Противоречивость новостных публикаций хорошо иллюстрирует во вчерашнем выступление главы НАТО в Киеве, где сторонник скорого мира найдёт повод для осторожного оптимизма, а «всепропальщики» — аргументы в пользу обратного:
🔽 "Достижение соглашения о прекращении войны потребует трудного выбора"
🔽 "Иностранные контингенты могут появиться на территории Украины сразу после заключения мирного соглашения о прекращении конфликта с Россией"
◽️К счастью, IMOEX реагирует на подобные вбросы сдержанно, ожидая конкретных итогов участившихся за последние недели встреч.
◽️Я скорее рассчитываю на позитивный сценарий, поскольку сложно не отметить улучшающуюся динамику коммуникаций между сторонами. Во-первых, трёхсторонние встречи между Украиной, США и РФ проходят регулярно с паузами всего в несколько дней — о таком формате ранее можно было лишь мечтать. Во-вторых, лидеры ЕС после заявлений о важности диалога всё чаще рапортуют об активной работе в этом направлении. В частности, Макрон сообщил, что подготовка к контактам с Путиным ведётся на техническом уровне.
◽️Начиная с 2025 года мы наблюдаем постепенный прогресс и активацию переговорных процессов. Хочется верить, что накопленные действия уже сформировали достаточный кумулятивный эффект для появления реального шанса на остановку конфликта.
ℹ️Надеюсь на лучшее и ставлю на это свои средства
◽️Энергоносители (нефть и газ) приняли эстафету у золота и серебра и перешли к коррекции. Нефть −6,3%. Газ в Америке и в ЕС упали на 22-15%.
◽️Коррекция в нефти прошла практически идеально по шаблону, который отрабатывается уже последние два года:
🔽 геополитическая напряжённость
🔽 рост цены к верхней границе нисходящего канала (см. фото)
🔽 фиксация на факте события с последующим резким падением
Результаты по серебру и золоту за эту неделю выглядят удручающе (см. фото). В погоне за быстрой прибылью многие умудрились получить -20% всего за пару дней.
◽️По нашему рынку эта коррекция также дала о себе знать. Вниз пошли:
🔽 #RUAL вслед за медью (-4,5%)
🔽 #GMKN вслед за платиной (-5%)
🔽 #UGLD со вчерашнего дня потерял около -32%
◽️Не уверен, что по металлам уже сформирован окончательный пик, и тем более не готов ставить на это деньги. Шорты считаю злом. Однако риск того, что через несколько месяцев металлы будут торговаться существенно ниже текущих уровней, выглядит вполне реальным. Более подробный обзор по металл есть на канале. Рекомендую к прочтению!
◽️Одно из самых мощных ралли последних десятилетий произошло у нас на глазах. Данную инвестиционную возможность я подсвечивал в коротком ролике, где закладывал рост драгметалла на 100%. В итоге серебро цель даже перевыполнило, войдя в фазу откровенно нездорового ажиотажа.
🔽 притоки в фонды, ориентированные на товарно-сырьевые рынки, бьют многолетние рекорды — Goldman (1 фото)
Восемь недель роста 📊
◽️Именно столько недель подряд растёт #YDEX, который накануне обновил максимум за последние 5 лет (с 2021 года). По-прежнему считаю эту идею одной из лучших на 2026 год. Уверенно повышаю среднесрочную цель до 6200, что соответствует историческому максимуму цены.
ℹ️Приятно видеть уверенный рост одной из голубых фишек, практически независимой от текущего геополитического и макроэкономического контекста. За обновлениями следите на канале. Подпишитесь, чтобы не пропустить
◽️Перед нами классическая техническая картина на покупку:
🔽 цена на протяжении полугода упирается в сопротивление и безуспешно пытается пробить его вверх, накапливая силы для выхода из консолидации
🔽 каждый второй стоит в шортах. Позиции на снижение рекордные за всё время
🔽 все откаты к 200-дневной EMA моментально выкупаются
Рынок одной акции 🔼
◽️Уже несколько кварталов нефтегазовый сектор остаётся в аутсайдерах и демонстрирует крайне сдержанную динамику. За последние 90 дней индекс нефтегазовых компаний вырос всего на +3,7%. Для сравнения: #NVTK за тот же период прибавил +14,5%. Разница существенная, особенно с учётом того, что доля «Новатэка» в отраслевом индексе составляет около 16%.
◽️Среди спекулянтов на валюте возникли дебаты. Одни ставят на рост после возникновения паттерна «голова и плечи», а другие ждут продолжения снижения в рамках падающего тренда и многочисленных отторжений от уровня сопротивления (11,4 ₽ по #CNYRUB)
◽️Несмотря на воинственные заявления в адрес Ирана со стороны Белого дома, которые поддерживают цены на нефть, рынок акций РФ по-прежнему плавно снижается.
🗣 Трамп:
«Иранские патриоты, ПРОДОЛЖАЙТЕ ПРОТЕСТЫ — ЗАХВАТЫВАЙТЕ СВОИ ИНСТИТУЦИИ!!!
Сохраняйте имена убийц и насильников. Они заплатят высокую цену. Я отменил все встречи с иранскими чиновниками до тех пор, пока бессмысленные убийства протестующих не прекратятся. ПОМОЩЬ УЖЕ В ПУТИ. MIGA!!!»
◽️#IMOEX пришёл к поддержке на уровне 2690.
◽️Два года подряд в минус рынок закрывался только в 1998г, когда страна одновременно переживала экономический, социальный и политический кризис. Выход из максимально запущенного состояния к нормализации тогда принёс инвесторам около 100% доходности, а сырьевой цикл отправил котировки буквально в космос.
◽️На мой взгляд, условия хотя бы для временной нормализации геополитической ситуации уже сформировались. Период 2027–2030 вполне может повторить сырьевой цикл начала нулевых.
◽️Я жду крайне успешные годы для российского фондового рынка. Правда, иного я бы и не сказал, потому что без оптимизма было бы невозможно пережить два подряд стагнирующих года. На нашем рынке выживают только так)
ℹ️Скептикам желаю хотя бы в новогоднюю ночь стать чуть-чуть оптимистами. Глядишь, наши желания и сбудутся.
Всех с наступающим❗️
◽️Сообщения о мирном урегулировании подтолкнули рынок вверх, и цена почти выполнила цель в районе 2830. Однако новости об атаке на резиденцию президента в Новгородской области привели к резкой коррекции, но ничего критичного не произошло. Уже сегодня рынок практически компенсировал всё снижение.
◽️#YDEX сегодня подобрался к максимумам за последние 5 лет. Считаю, что после пробития этого уровня выше 4600₽ цена может продолжить вертикальное движение в сторону 5500₽.
◽️После небольшой информационной паузы в вопросе мирного урегулирования СМИ начали делиться новыми деталями, которые рынку акций явно нравятся.
📰Axios пишет, что большая часть параметров сделки уже согласована между США и Украиной, включая гарантии безопасности. Россия якобы готова пойти на прекращение огня до заключения мирного соглашения, чтобы Украина смогла провести референдум по территориям.
◽️Вероятность завершения конфликта к концу 2026 года на Polymarket снова начала приближаться к своим максимумам.
◽️После заседания ЦБ РФ рынок перешёл к небольшой коррекции. От пиков мы снизились на 2.8% (см. фото 1) по #IMOEX
