Всего за 2 торговых недели индекс Мосбиржи успел потрогать и 1896 п. (минимум с октября 2022), и мощно отскочить до 2270 п. Затем топливо стало кончаться, и к концу этой недели краткосрочники начали фиксировать прибыль.
📈Отскок со дна по индексу в моменте достигал +20%, а по отдельным акциям типа Евротранса $EUTR, Самолета $SMLT и Сегежи $SGZH - от 50% до 100%! Правда, были и те трейдеры, кто не выдержал и продал на самом дне. Классика.
🛒Ну а я продолжаю закупаться по своей отточенной годами тактике: акциями, облигациями и валютными инструментами. Уверенно держу темп своего уже более чем 5-летнего Инвест-марафона!🏃🏼
📌 Итак, че купил на этой неделе?
АКЦИИ и ФОНДЫ АКЦИЙ:
🏪 $X5 КЦ ИКС 5 - 3 акции
👉Добрал ещё немного "Пятерочки" ниже 2000 ₽. Эти уровни я по-прежнему считаю неплохими для покупки.
На днях X5 опубликовала довольно сильный предв. отчет за 2-й квартал 2026. Выручка прибавила +9,9% г/г, сопоставимые продажи выросли на 4,2%. Во 2-м квартале открыто 466 новых магазинов. Нагрузка ЧД/EBITDA - порядка 1,13x.
✅У компании есть драйверы: защитный сектор экономики, высокие дивы, привлекательная оценка по мультипликаторам, а ещё стабильный ден. поток (FCF) и комфортный уровень долга. В отличие от многих "голубых фишек", не так чувствительна к потенциальным атакам БПЛА.
⛔️Риски: резкое снижение располагаемых доходов населения, падение рентабельности из-за ценовой конкуренции с другими игроками рынка.
💿 $MAGN ММК - 30 лотов
Впервые с января, усреднил Магнитку. В моем портфеле есть все три сталевара, но ММК меньше всех, и поэтому выбор пал на него.
Отчет за 2-й квартал вышел лучше ожиданий. Выручка выросла на 18,8% кв/кв, EBITDA — на 86,5%, а рентабельность EBITDA повысилась с 6,7% до 10,5%. FCF вышел в плюс (+16,7 млрд ₽) благодаря высвобождению оборотного капитала и сокращению CAPEX.
ММК исторически оценен дешевле относительно Северстали и НЛМК, в основном из-за того, что это менее эффективная компания с более скромными дивами. При этом у нее хорошая фин. устойчивость благодаря отрицательному чистому долгу.
👇Также взял рынок широким фронтом:
🔹SBMX (Фонд на индекс от Сбера) - 150 паев
🔹GROD (Фонд на акции роста от ДоходЪ) - 3 пая
👉Итого на акции и фонды акций потратил ~16,5К ₽.
------------------------------
ОБЛИГАЦИИ и ФОНДЫ ОБЛИГ:
📈На долговом рынке тоже весело. ЕвроТранс колбасит из одного техдефолта в другой, это уже воспринимается как полный фарс. Другие ВДО также под давлением (например, Станкомашстрой).
Купил ОФЗ-флоатер и валютных бондов:
🇷🇺SU29028RMFS6 ОФЗ 29028 - 10 шт.
Впервые добавил в портфель этот выпуск ОФЗ-ПК. Дальнейшее заметное снижение ставки под большим вопросом, поэтому я периодически докупаю ОФЗ-ПК, пока они ниже номинала.
Это предпоследняя ОФЗ из линейки "государственных плывунцов". Сейчас торгуется по 94% от номинала, погашение в октябре 2039.
📍Про всю линейку самых новых ОФЗ подробно рассказывал тут.
🧪RU000A10ECX8 Полипласт БО-14 в USD - 2 шт.
Теперь у меня 4 этих бумаги. Для тех, кому хочется разбавить портфель валютными бондами, но доходности рейтинга ААА выглядит слишком скучно.
Купон 12,75% с привязкой к $, погашение в августе 2029. На эмитента я сделал уже столько авторских обзоров, что компания мне почти как родная.
Чтобы не выбирать отдельные корп. фиксы, ввалил ещё чуть деньжат в бондо-фонд от УК Первая:
🔸SBRB (Фонд корп. облигаций от Сбера) - 100 паёв.
👉Итого на облиги и фонды облиг потратил ~27,5К ₽.
------------------------
МЕТАЛЛЫ:
🔹GOLD (фонд на золото от ВИМ/ВТБ) - 1150 паёв
На фоне коррекции в золоте, иногда делаю аккуратные покупки металла через фонд. Учитывая чехарду в мире, считаю что золотишко в портфеле не помешает.
👉Итого на металлы потратил ~3К ₽.
💰Всего вложил в активы на этой неделе: ~47К ₽.
🦥Как видите, на отскочившем рынке и пока ещё крепком рубле фокус моего внимания снова сместился на облигации и валютные инструменты.
🤑Следующая закупка планируется 07.08.2026.
📌Предыдущий выпуск марафона тут.
🔔Подписывайтесь!❤️
