.Облигации, которые сильно просели. Часть 2

#облиги_milka1992

Везде свои проблемы и нюансы, давайте рассмотрим:

🔴 Омега БО-01

Прежде всего триггером случилось подача налоговой о банкротстве компании в мае 2026 года, но суд отказал в рассмотрении данного дела, снижение кредитного рейтинга до ruB+, запредельная долговая нагрузка. Но главный удивительный факт, что технического дефолта до сих пор они не допустили, купон КС+4%, а цена 45,3% от номинала.

Ближайшая выплата купона: 11.11.2026 - 18%, 14,79 рублей.

Номинал: 1000 рублей.

Дата погашения: 05.01.2028.

🔴 Пионер-Лизинг БО7

$RU000A10B4T4

Тут в реальности полный спектр эмоций и ситуация с огромным количеством дефолтов у ВДО, как технических, так и полноценных в 2026 году, проблемные активы в портфеле выросли на 15%, проблема расширена тем, что большая часть долго находится у малого числа лизингодержателей, высокая долговая нагрузка, высокая КС. Как итог купон КС+6,5%, а торгуется по 60,45% от номинала прямо сейчас.

Ближайшая выплата купона: 16.11.2026 - 20,5%, 16,85 рублей.

Номинал: 1000 рублей.

Дата погашения: 31.01.2035.

🔴 Полипласт П02-БО-16

$RU000A10F7V9

Держу в донатном портфеле.

Снижение кредитного рейтинга до ruBBB+, особенно на фоне сезона дефолтов ВДО. За счет расширения производства вырос чистый долг, а свободный денежный поток уменьшился, экспорт падает. Выпуск новых облигаций на фоне низкой ликвидности на всем рынке. Остаётся ждать итоговый годовой отчет, а пока купон 17,45% или 14,34 рублей при цене 65,33% от номинала.

Ближайшая выплата купона: 23.11.2026.

Номинал: 1000 рублей.

Дата погашения: 09.05.2029.

🔴 КЛВЗ КРИСТАЛЛ 001P-05

$RU000A10FBR9

Поводом для серьезного падения стали следующие моменты: прежде всего уголовное дело против собственника Павла Победкина из-за не уплаты налогов, но данное дело было по отношению не к данному эмитенту, а к прошлой деятельности бенифициара.

Также снижение чистой прибыли за первые 6 месяцев в два раза до 29,6 млн рублей и конечно два технических дефолта в июне. Как итог низкая ликвидность на рынке в целом, дефолты ВДО.

А сейчас купон 21% или 52,36 рублей, выплаты раз в квартал и цена 66% от номинала.

Ближайшая выплата купона: 04.12.2026.

Номинал: 1000 рублей.

Дата погашения: 01.06.2029.

🐮 Продолжение уже скоро.

❗️ПОДПИСЫВАЙТЕСЬ❗️

Больше полезных постов в моем основном канале.