OneD
❔Как читать отчётность компаний?
Если мы хотим инвестировать осознанно, без отчётности никуда.
Да, таблицы, графики, миллионы и миллиарды выглядят страшно, но на деле всё не так сложно — важно просто понимать, на что смотреть в первую очередь.
1️⃣Выручка (Revenue)
Это все деньги, которые компания получила от продаж. Если выручка растёт — компания расширяется, захватывает рынок. Если падает — бизнес теряет клиентов, продукт перестаёт быть востребованным. Иногда выручка растёт, а прибыль — нет. Это значит, что компания продаёт больше, но зарабатывает меньше (затраты растут, скидок много, конкуренция давит).
2️⃣Прибыль (Net Income)
Это уже “чистые деньги”, которые остались после всех расходов, налогов и процентов по кредитам.
Растущая прибыль — хороший знак, бизнес эффективен. Убытки несколько лет подряд — тревожный сигнал. Даже у модных компаний “с потенциалом роста” должен быть чёткий путь к прибыли. Иногда стоит смотреть и на операционную прибыль (EBIT) — она показывает, как бизнес работает без учёта долгов и налогов.
3️⃣Маржинальность (Profit Margin)
Проще говоря, это “наценка на успех”. Показывает, сколько чистой прибыли остаётся с каждой рублёвой продажи. Высокая маржинальность = бизнес умеет зарабатывать. Если маржа падает, значит растут издержки или компания теряет рыночную силу. Для ориентира: у продуктовых сетей маржа может быть 3–5%, у IT-компаний — 20–30%, у сырьевых — сильно зависит от цен на ресурсы.
4️⃣Долг (Debt)
Сам по себе долг — не зло. Главное — способность его обслуживать.
Смотреть стоит на соотношение:
Долг / EBITDA
Если меньше 3 — нормально, компания справляется. Если выше 5 — риск, особенно если процентные ставки растут. Иногда компании берут кредит, чтобы развиваться, и это окей. Главное — чтобы рост бизнеса был быстрее, чем рост долга.
5️⃣Свободный денежный поток (Free Cash Flow, FCF)
Вот это уже душа бизнеса. FCF показывает, сколько денег остаётся “в живых” после всех обязательных расходов, налогов и инвестиций. Именно из этих денег платят дивиденды, гасят долги и делают обратный выкуп акций. Положительный и стабильный FCF — мощный знак здоровья бизнеса. Если FCF постоянно отрицательный — стоит задуматься, где деньги.
6️⃣Дивиденды
Смотрим не просто на “сколько платят”, а на как платят: Есть ли дивидендная политика? Какую часть прибыли направляют на выплаты (payout ratio)? Выплаты регулярные или “рваные” (Сургутнефтегаз)? Если компания стабильно делится прибылью, не залезая при этом в долги — значит, перед нами зрелый бизнес.
Чтобы понять, здорова ли компания, не нужно быть финансовым аналитиком.
Достаточно пяти-шести метрик, чтобы увидеть картину: растёт ли бизнес, зарабатывает ли деньги и не тонет ли в долгах.
Отчётность — это как медицинская карта бизнеса. Можно не знать всех терминов, но достаточно понимать, где пульс, где температура и где тревожные симптомы.
👍Если пост был полезен — поддержи реакциями. 💬Не забывайте про наш чат канала для общения☺️ ну... реакции тоже надо, мне будет приятно❤️
❔Откуда на рынке взялись “быки” и “медведи”?
"Минутка истории"
Когда только начинаешь разбираться в фондовом рынке, эти термины звучат немного странно. Быки? Медведи? Что это вообще за зоопарк такой? Но если разобраться — за ними стоит целая история и даже немного философии
Считается, что термины появились в Лондоне в XVII–XVIII веках — в эпоху первых бирж, кофеен и толп спекулянтов, которые обсуждали акции Ост-Индской компании. Медведями тогда называли тех, кто продавал то, чего у них ещё не было — по сути, ранние шортисты.
Фраза звучала так:
“Don’t sell the bear’s skin before you’ve caught the bear.”
(Не продавай шкуру медведя, пока не поймал его).
Так и закрепилось: “медведи” — те, кто играет на понижение, ожидает падения рынка и “давит лапой вниз”.
А вот “быки” — полная противоположность. Их символика пошла от движения рогов вверх, когда бык атакует. Бык символизирует силу, уверенность и желание толкать рынок выше. С тех времён на бирже всё просто:
Быки покупают, ждут роста, верят в будущее, медведи продают, ждут падения и любят фразу “ещё не дно”. Интересно, что оба типа нужны рынку. Без быков не будет роста, без медведей — коррекций и возможностей купить подешевле.
Это как дыхание рынка: вдох и выдох, оптимизм и осторожность.
Один без другого — не работает.
Наверное, я по натуре умеренный бык. Верю в долгосрочный рост и в то, что компании создают реальную ценность. Быки и медведи — это не просто символы.
Это два настроения, две философии рынка. И у каждого инвестора они живут внутри, просто в разных пропорциях.
Как вам, нужны ещё интересные факты из истории?
💬Не забывайте про наш чат канала для общения☺️ ну... реакции тоже надо, мне будет приятно❤️
❔Дивиденды: зачем компании делятся прибылью?
И снова рубрика: "Повторение – мать учения"
Если у тебя есть акция — ты совладелец компании. Пусть доля микроскопическая, но это твоя доля бизнеса. И когда бизнес зарабатывает — логично, что часть прибыли может пойти тебе в карман. Так и появляются дивиденды — один из самых приятных видов пассивного дохода.
Как компании решают, сколько выплатить?
Решение всегда начинается сверху:
Совет директоров предлагает размер дивидендов. Затем акционеры утверждают его на собрании. После этого компания перечисляет деньги на брокерские счета всех, кто был в списке акционеров на дату закрытия реестра. Но к сожалению, дивиденды — это не обязательство.
Компания может сократить их или вовсе не платить, если нужно сохранить кэш, пережить кризис или инвестировать в развитие.
Какие бывают дивиденды?
1️⃣ Денежные — классика. Просто деньги на счёт.
2️⃣ Акциями — вместо денег дают новые акции (честно, сам не встречал)
3️⃣ Натуральные — чистая экзотика. Например, компании могут выдать часть своей продукции (чаще встречается за рубежом).
Как получить дивиденды? Главная дата — закрытие реестра акционеров. Чтобы попасть в список получателей, нужно купить акцию за два рабочих дня до этой даты. На следующий день после отсечки акции обычно падают примерно на размер дивиденда — это нормально: ведь компания уже поделилась частью прибыли.
Вот формула, кому интересно, как посчитать дивдоходность:
(Дивиденд / Цена акции) × 100%
Иногда высокая доходность — сигнал, что рынок не верит в стабильность выплат.
Но в разных секторах разные выплаты, например для Лукойла 14% это нормально, с компанией все хорошо. При выборе мы должны обязательно обращать внимание на:
– Стабильность бизнеса. Лучше небольшие, но предсказуемые выплаты, чем “раз в пять лет, зато щедро”.
– Дивидендная политика. Есть ли у компании прописанные правила выплат (например, 50% от прибыли)? Это показатель зрелости.
– История выплат. Если компания платит дивиденды десятилетиями — это хороший знак.
Есть инвесторы, которые строят портфели только из “дивидендных аристократов” — компаний, которые ежегодно повышают выплаты десятилетиями. Есть и те, кто предпочитает реинвестировать дивиденды, докупая новые акции. Так включается эффект сложного процента, и капитал начинает расти сам по себе. Я считаю, что дивиденды — это не просто «деньги на счёт». Это вознаграждение за терпение и доверие к компании. Я лично рассматриваю их не как цель, а как индикатор зрелости бизнеса: если компания может делиться прибылью и при этом расти — значит, в ней всё выстроено правильно.
Дивиденды — это баланс между жадностью и зрелостью.
Компания делится прибылью не потому, что “обязана”, а потому что уверена в будущем. А инвестор, который это понимает, перестаёт бегать за разовыми выплатами и начинает строить стратегию на годы вперёд.
👍 Если материал был полезен — поддержи реакцией, это помогает развивать канал и мотивирует писать чаще.
💬Не забывайте про наш чат канала для общения☺️ ну... реакции тоже надо, мне будет приятно❤️
📌 Знакомьтесь: мой друг Сорокин — инвестор, который не боится экспериментов
Сегодня в рамках еженедельных рекомендации полезных каналов я бы хотел рассказать о человеке, благодаря которому я нашел в себе тонну мотивации и продолжил развивать свой блог, а Алексею, который обязательно прочитает этот пост хочу сказать огромное спасибо, за поддержку.
🔗Автор канала с аудиторией более 20 000 активных ребят) Набирает аудиторию семимильными шагами, меня это поражает
Мы с Алексеем (Сорокиным) уже больше года знакомы и за это время я убедился: он умеет находить неочевидные возможности там, где другие видят только риски. Его подход к инвестициям — это микс из аналитики, любви к деталям и здорового авантюризма.
Почему я рекомендую его канал?
Небанальные идеи. Алексей не повторяет за гуру с Уолл-стрит. Основывается чисто на своих мыслях, не смотрит на других, какими бы популярными не были эти люди, у этого человека есть свое мнение и стратегия, которой он во что бы то ни стало придерживается.
Ведёт альтернативный портфель, в котором проверяет необычные инвестиции на своих деньгах.
Честно о своих ошибках. Большая серия постов о том как он стал инвестором и через что прошел, реально интересно
Ютуб-канал с «мясом». Там нет модной картинки, зато есть разборы его портфеля, все максимально прозрачно, а главное с аргументацией, почему он предпочел купить ту или иную акцию.
В наше время иметь собственное мнение очень важно, ведь сейчас развелось огромное количество псевдо блогеров, копирующих стили, стратегии и мышление, но не в этом случае.
Алексей ведёт настоящий портфель с нуля, что меня вдохновляет и рассказывает свою историю и делится опытом, реально живая и полезная история.
📈 ИТОГИ НОЯБРЯ | 2025
Давайте посмотрим уже ставший традицией нашего канала ежемесячный отчёт
💼 Основные цифры:
Текущая стоимость: 153 635₽
Всего вложено: 154 640₽
Результат (номинал): -1 105₽
Результат (%) -0,71%
Пассивный доход (годовой): 11.37% или 17 451 ₽ (в пересчете на год) ( +2 382₽ относительно предыдущего отчёта, а это 1454₽ в месяц, риск с Лукойлом не сработал, компания объявила о выплате дивидендов.) Продолжаю двигаться ко 2му несгораемому косарику.
📊НОЯБРЬ vs Рынок:
Портфель за октябрь: +4.82%
(+7 044₽)
Индекс Мосбиржи (MCFTRR): +5,99% (+8 750)₽
Итог: Портфель показал динамику немного хуже чем индекс в этом месяце. Ну не всегда же выигрывать в долгосрок результат будет лучше.
📊 Распределение активов (Текущее):
Акции: 91%
Облигации: 8,7%
Фонд денежного рынка (TMON): 0.3%
Цель: 90% Акции / 10% Облигации. В этом месяце выполнил все поставленные цели. В декабре пополнение в преддверии Нового Года будет меньше, нужно подарки семье покупать.
💰 Движение средств в сентябре:
Пополнение: +10 050₽
Покупки:
🏦Сбербанк – 1
⛽️Роснефть – 4
⛽️Транснефть (п) – 4
⛏Полюс – 1
⛽️Татнефть(п) – 2
💰Купоны/Дивиденды:
Получено: 209₽. (Из них 209₽ – купоны)
Ожидают получения: 0 ₽
Все свободные средства (включая купоны/дивиденды) отправляю в Фонд денежного рынка (ФДР) Т-Банка (надежный инструмент для кэша). Ну либо беру на них акции Сбера, это всегда был беспроигрышный вариант, а сейчас доступный для покупки на сдачу.
🎯 Стратегия и Планы:
1. Продолжаю держать баланс 90/10 акции/облигации.
2. Привожу доли акции к целевым постепенно.
😀 Итоги Ноября:
Портфель показал хороший результат. Система работает: пополнения, ребалансировка в акциях, сбор купонов и их размещение в ФДР, фокус на диверсификации. Работа по плану продолжается!
💡Планы на Декабрь
Всвязи с приближающимися праздниками пополнения в ближайшие месяцы буду делать поменьше, но главное не останавливаться, действую согласно своей стратегии по распределению долей.
Остальные покупки и их аргументацию буду публиковать в отдельных постах.
PS С актуальным состоянием моего портфеля вы сможете ознакомиться по этой ссылке, там можно посмотреть все намного детальнее.
💬Какую информацию вы бы хотели видеть в таких постах(отчётах за месяц), напишите в комментариях👇💭
🔋 Сводка НОВАТЭК: коротко о главном
НОВАТЭК — это один из крупнейших независимых добытчиков природного газа и углеводородов в России. Компания добывает, перерабатывает, продаёт газ и конденсат, а также участвует в СПГ-проектах, что делает её бизнес диверсифицированным.
Главные цифры за 2024–2025
🟢Выручка компании в 2024 году составила ~ 1,55 трлн ₽ (против ~ 1,37 трлн ₽ в 2023).
🟢Чистая прибыль по итогам 2024 — ≈ 493,5 млрд ₽.
🟢Производство углеводородов (газ + жидкие) за 2024 выросло — общий объём ≈ 667 млн баррелей нефтяного эквивалента, что на 3–4 % выше, чем годом ранее.
🟢По итогам 1H 2025: выручка — 804 млрд ₽, нормализованная EBITDA — 471,8 млрд ₽.
В целом — 2024 стал для НОВАТЭКа сильным годом: доходы, добыча и прибыль выросли, что даёт основание смотреть на компанию с интересом.
Главная “звезда” компании — СПГ-проекты, но они остаются под давлением санкций, ограничений логистики и внешних рисков.
Рынок углеводородов — волатилен. Цены, спрос, курс рубля, внешние геополитические факторы могут сильно влиять на доходность.
Нефтяной/газовый бизнес — не “облигация”. Даже при хорошем балансе нужны выдержка, терпение и готовность к колебаниям.
НОВАТЭК выглядит как тяжёлый, “сырьевой” актив для тех, кто готов смотреть на 5–7+ лет вперёд. Это не про быстрый доход — это про шансы + выдержку. При грамотной диверсификации и понимании рисков — может давать и прибыль, и рост, но без гарантий “тихо и стабильно”.
Если хочешь зайти в НОВАТЭК — входи с расчётом: не “на один выстрел”, а на долгий путь, где успех зависит от глобального рынка, удачи с СПГ и способности держать удар.
Для себя я принял решение держать НОВАТЭК, для моей долгосрочной стратегии подходит, тем более сейчас очень хорошие уровни для набора позиций, только гляньте на график и все поймёте. Выделил долю 3% в моем портфеле. Компания с хорошим менеджментом, под стратегию рост+дивиденды.
👉 Все детали, цифры, прогнозы и варианты развития — в моей статье про НОВАТЭК на ДЗЕН.
Что разбирать следующим, обязательно пишите свои варианты в комментариях..💭
Ну и накидайте 👍 больших пальцев вверх, если такие посты стоит продолжать делать дальше...
💬Не забывайте про наш чат канала для общения☺️
❔Какую ошибку я совершил?
Сегодня немного поработаем надо ошибками, а именно я расскажу, какую ошибку я допустил год назад и почему я её допустил...
К посту я прикрепил график цены акций Ленэнерго - п, если на него посмотреть, то модно увидеть различные точки, а именно 2 синие и 1 оранжевая.
Синие точки – это точки, где я купил акции, а оранжевые – где продал.
Первая ошибка. Вот можно увидеть, что в январе этого года, я где-то на каком-то то канале прочитал, что Ленэнерго классная компания, посмотрел в сноуболе, что совокупная доходность акций выше чем индекс и решил добавить себе в портфель. Ошибка заключается в том, что я не разобрался, не посмотрел показатели, мультипликаторы, не оценил фундаментально компанию просто по слухам купил ее акции.
Эти действия спровоцировали вторую ошибку. Видите жёлтую точку? Да, это я уже через месяц продал эти акции, да ещё и в минус. Тогда я опять начитался каналов, комментариев под постами и подумал, что компания малоликвидна и никому не нужна, а ещё и в тот момент позиция была в небольшом минусе, эти 2 фактора толкнули меня продать такие шикарные акции. Болбес я, что ещё сказать то... В общем опять я не проанализировал, не посмотрел отчёты и лоханулся.
Уже где-то то в прошлом месяце я сидел и перебирал свой портфель, смотрел показатели компаний, оценивал риски, решил глянуть Ленэнерго, все с показателями хорошо, отчёты хорошие, индексация тарифов была, прибыли стало больше, ещё и защитный сектор, вывод – хорошая компания, нафига я её продавал, сам не пойму, поэтому буду брать и формировать по ней позицию.
Потом я глянул на график и вообще офигел, локоть бы укусить, да достать до него не могу. За эти 9 месяцев акции сырости в цене на 22% и ещё дивидендами 11% дали и того 33% прибыли. Да уж, жёстко, вот тут я себя почувствовал конкретным хомяком.
Основная ошибка многих начинающих инвесторов заключается в том, что мы покупаем компанию, которую собираемся держать долгосрочно по слухам, не проведя хороший анализ и не оценив риски, а потом так же быстро продаем ее по слухам, совершая все те же ошибки, этому меня научила Ленэнерго❗️
Сейчас я поменял подход, перед покупкой я где то неделю, а может месяц сомневаюсь и изучаю все, что попадается связанное с интересующей меня компанией. А если позиция уже есть, но появились сомнения, то я ещё дольше буду изучать компанию по-новой прежде чем продать ее. Вот моя вам мудрость❤️
💬Не забывайте про наш чат канала для общения☺️ ну... реакции тоже надо, мне будет приятно❤️
TravelFIRE: Почему я коплю не на пенсию, а на впечатления ✈️
Всем привет, друзья! 👋🏼
Недавно познакомился с очень интересным человеком по имени Денис, он много путешествует и поддерживает движение TravelFIRE.
Поэтому, сегодня хочу поделиться своей версией данного движения. Это стратегия, которая превращает пассивный доход в незабываемые впечатления. 🌍
Классический вариант TravelFIRE — это полный отказ от привычной жизни. Продал жилье и все, что привязывает к одному месту, и путешествуешь без остановки. Но я выбрал другой путь.
Мой TravelFIRE — это когда ты сохраняешь работу и дом, но твой пассивный доход становится личным фондом путешествий. Ты не сбегаешь от реальности, а наполняешь ее яркими красками.
Кстати, о путешествиях!
Недавно наткнулся на очень интересный пост у Дениса, он не только инвестор, но и один из немногих, кто объездил 51 страну, потратив при этом около 900 тысяч рублей. И при всем этом он умудряется инвестировать! 💪🏼
Представляете? Всего 18 тысяч за страну! 🤯 Меня особенно впечатлил его подход: он не просто летал в случайные направления, а строил маршруты как настоящий инвестор — максимально эффективно.
Например, долететь до Гонконга, а оттуда уже за копейки исследовать соседние страны. Это же гениально!
Его философия меня зацепила: "Границы у нас в голове. Путешествовать можно с любым бюджетом". И ведь правда — часто мы сами себе придумываем ограничения.
С огромным интересом читаю его и поэтому рекомендую подписаться на его канал «Денис копит на пенсию».
Некоторые спрашивают:
"Зачем тратить деньги на путешествия?" — Для меня ответ очевиден.
Это инвестиции в эмоции и воспоминания, которые останутся на всю жизнь. Это способ сохранить ментальное здоровье и избежать выгорания.
Самое крутое в этом подходе — ты инвестируешь не просто на коммуналку и бытовые вещи, а на свою мечту. 💫
Каждый дивиденд приближает новое приключение. При этом не нужно кардинально менять жизнь и жертвовать стабильностью.
⚖️ В итоге получается идеальный баланс.
Классический TravelFIRE подходит не всем — не каждый готов к постоянным переездам.
Мой подход позволяет наслаждаться лучшими моментами путешествий, возвращаясь в привычный мир.
А какой вариант ближе лично вам? Готовы ли вы к радикальным переменам или предпочитаете совмещать стабильность с яркими путешествиями?
Ставь 🔥, если вам зашел такой вариант FIRE.
Делитесь своим мнением в комментариях!
⛽️Сводка про Газпром, основная информация
Недавно я сделал пост о том, что решил изучать компании нашего рынка и писать о них всю информацию, которая покажется мне интересной в постах, но все в пост не влазит, поэтому я завел блог в ДЗЕНе и каждый понедельник стараюсь выложить новый обзор на компанию.
По вашим просьбам решил основную информацию из обзоров кратко отображать и на этом канале, а в конце каждого поста будет ссылка на полноценную статью, для тех кому хочется узнать большею
Надеюсь такой формат вам понравится, ставьте ❤️, если хотите, чтоб я продолжал делать краткие сводки.
Эх, краткость не моя сестра...
Поехали...
Газпром — гигант, с которым связано много ожиданий, истории и противоречий. Вот где он сейчас:
В 2024-м «Газпром» выручил порядка 10,7 трлн ₽ — рост на 25% по сравнению с 2023-м.
Скорректированная EBITDA выросла до ≈ 3,1 трлн ₽, +76% за год — третий по величине результат в истории компании.
Чистая прибыль по МСФО — 1,219 трлн ₽ (против убытка в 2023-м) — сигнал, что компания смогла адаптироваться. А для меня ещё и то, что дно и кризис скорее всего пройден.
Долговая нагрузка: соотношение чистый долг/EBITDA по итогам 2024 снижено до ≈ 1.8× (было ~2.8×). Это значит, что долговая нагрузка стала более посильной.
Долговой портфель: общий долг группы остаётся на уровне ~ 6.7 трлн ₽.
Подушка ликвидности: свободных средств на балансе — порядка 1,034 трлн ₽ — важный буфер на случай шоков. А в 2023 было в 2 раза меньше, тоже динамика положительная.
В целом — 2024-й стал для Газпрома годом восстановления: доходы выросли, прибыль вернулась, баланс стал устойчивее. Вроде как наметился разворот, но для полноценных выводов нужно чтоб динамика сохранялась и дальше.
Где Газпром всё ещё уязвим?
– Долг остаётся очень крупным. При серьёзных экономических потрясениях обслуживание этого долга может стать нагрузкой.
– Выручка и доходы всё ещё очень чувствительны к ценам на газ, спросу на экспорт, валютному курсу и геополитике(как акции штормит при любых геополитических новостях).
– Потери рынка Европы оставили шрамы — и повториться это может в любой момент. Но может быть и обратный эффект, например снятие санкций и возврат на рынок Европы, что произведет бум в показателях компании.
– Перекос в доходах. Смещение на внутренний рынок и другие виды бизнеса — это попытка диверсификации, но кризис риска ещё не отменяет.
– Вопрос дивидендов остаётся открытым: высокий долг + нестабильность отрасли = дивиденды могут быть «не того уровня», на который многие привыкли. А сейчас их пока вообще не платят.
Для меня Газпром сейчас — не подходит, да я думаю в будущем он будет показывать положительные результаты, но почему то не лежит у меня к нему душа. Это не та компания, в которую заходишь ради “запредельных” дивидендов завтра. Это актив для тех, кто готов смотреть на 5–7 лет, понимает, что будут провалы, и не боится волатильности. Ещё я думаю, что вернётся Газпром к выплатам дивов ещё не скоро, но он ещё знатно нашумит этими новостями.
Но относиться к нему нужно реалистично — как к бизнесу, который адаптируется, а не обещает стабильный рост. У меня в целом достаточно энергетиков в портфеле, поэтому Газпром не держу и в ближайшее время не планирую брать.
А кому интересно более глубоко изучить компанию – переходи по ссылке: полный обзор Газпрома уже опубликован у меня на ДЗЕНЕ. Переходите и знакомьтесь 👆
Что разбирать следующим, обязательно пишите свои варианты в комментариях..
Ну и накидайте 👍 больших пальцев вверх, если такие посты стоит продолжать делать дальше...
Не иир!
❔Стоит ли продавать рекламу в блоге? Концепция Икигай...
Вот уже год, как я веду этот канал.
И, наверное, впервые за всё это время мне стало реально интересно делать его личным. Добавлять размышления, эмоции, философию — чтобы посты не просто читались, а заставляли задуматься. И, судя по всему, это сработало: всего за месяц аудитория сильно выросла.
Это круто и немного странно — вроде просто пишешь то, что думаешь, а людям откликается.
И вот недавно — впервые! — написали рекламодатели. Если честно, я немного растерялся. У меня есть ещё одна площадка — там 4,2k подписчиков, но ни одного рекламного предложения. А в Telegram, оказывается, всё куда серьёзнее 🙂
Я долго думал — брать рекламу или нет. С одной стороны, можно остаться таким романтичным «бессребренником», который пишет только “по вдохновению” раз в полгода. С другой — можно превратить хобби в дело, которое со временем начнёт конкурировать за моё время с основной работой.
И вот тут я поймал себя на мысли:
мой блог для меня — что-то очень личное. Он как будто часть меня.
И начать продавать рекламу — это почти как… ну, потерять блогерскую девственность 😅
Недавно я наткнулся на японскую концепцию Икигай. Если то, что ты делаешь: приносит тебе удовольствие, помогает другим, совпадает с твоими ценностями, и при этом приносит доход —
то это и есть твоё предназначение.
И вот я подумал: может, это и есть мой Икигай?❤️
Я люблю писать, мне реально кайфово быть полезным, и если блог может сам себя развивать — почему нет? Поэтому я решил: да, рекламу брать можно. Но только иногда — пару раз в месяц, и только с пользой для канала. Эти деньги пойдут не «в карман», а на развитие. И да, я хочу быть максимально честным: если в посте увидите теги вроде #реклама или #промо — значит, текст не мой.
Просто включаем голову и спокойно фильтруем, как на YouTube без премиума —
немного рекламы, чтобы контент оставался бесплатным.
И вот вопрос, который я сам себе задал — и хочу спросить у вас:
нужно ли вообще брать деньги за свои хобби?
💬Не забывайте про наш чат канала для общения☺️ ну... реакции тоже надо, мне будет приятно❤️
❔Что такое облигации?
Серия постов: "Повторение – мать учения"
Когда мы покупаем облигацию — мы не просто покупаем бумагу, мы даём деньги взаймы. Только не соседу, а государству или крупной компании или области. Они берут деньги на определённый срок и обещают: платить проценты (их называют купон), вернуть всю сумму (номинал) в день погашения.
Например, мы купили облигацию за 1000 ₽ сроком на 3 года с купоном 10% годовых. Каждый год на брокерский счёт будет капать по 100 ₽, а через 3 года нам возвращают нашу 1000 ₽ обратно.
Итого — 300 ₽ дохода и полное возвращение вложений.
Выглядит просто, правда? Прям как вклад, только более гибко.
А теперь главное — доходность по облигациям часто бывает выше, чем по вкладам, особенно когда ключевая ставка высокая.
Кто выпускает облигации?
🟢 Государство — наши знаменитые ОФЗ (облигации федерального займа).
Надёжно, стабильно, предсказуемо. Доходность не космос, но зато спокойно спишь.
🟢Компании (корпоративные облигации) — тут уже поинтереснее.
Банки, застройщики, ритейл. Доходность выше, но и риск немного больше. Огромное колличество бумаг на любой вкус и цвет, более рискованные с большим купоном, менее рискованные с меньшим купоном, тут каждый подберёт под себя.
🟢Муниципалитеты — редкий зверь, но встречаются. Города и регионы тоже иногда занимают на рынке.
📊Какие показатели есть у облигаций?
🟢Номинал — сколько тебе вернут в конце (обычно 1000 ₽).
🟢Купон — твои проценты, выплачиваемые раз в год, полгода, квартал или даже каждый месяц. У каждой облигации свои условияб
🟢Срок погашения — дата, когда вернут номинал. Может быть от года до 15 лет, например есть ОФЗ на 13 лет.
🟢Цена — сколько бумага стоит сейчас (может быть выше или ниже номинала).
🟢Доходность к погашению (YTM) — реальная цифра твоего заработка, если держать до конца.
Зачем инвестировать в облигации?
Они дают стабильный денежный поток — особенно если купон идёт каждый месяц.
Это фундамент портфеля, тот самый якорь, который не даёт нервничать, когда рынок штормит.
Ты заранее знаешь, сколько заработаешь (если держишь до погашения). При определенном соотношении(10+90) корпоративные облигации + акции, портфель будет обыгрывать индекс. Это соотношение взято из статистики ФР России за последние 23 года. Я как раз таки держу 10% облигаций в своем портфеле.
Облигации — это не «что-то скучное для консерваторов». Это инструмент уверенности. Для меня уверенности в том, что я выигрываю свою гонку с индексом.
Когда у тебя есть часть портфеля в надёжных бумагах, спать реально спокойнее. А уж если ключевая ставка высокая — купон по облигациям часто выглядит лучше, чем облигации, тут мы и начинаем отрываться от индекса, ну и ещё не просадках рынка, потому что облигации менее волатильны чем акции.
Облигации в портфеле — это интересно, особенно когда у меня около 15 выпусков с ежемесячными купонами, а даты выплат купонов у всех разные, и поэтому я получаю смс о том, что пришли какие-то деньги на счёт почти каждый день, а это греет душу❤️
Понимаю, что по-любому остались вопросы, поэтому жду всех комментах, под теоретическими постами отвечать буду подробно на каждый вопрос👇
💬Не забывайте про наш чат канала для общения☺️
❔Как распределить инвестиции между акциями и облигациями?
Один из самых частых вопросов, особенно у тех, кто только начинает формировать портфель. И у меня он был...
Ответ — всегда «зависит» от возраста, целей и отношения к риску.
1️⃣Если вы уже на пенсии
Инвестиционный горизонт короткий, пополнений не будет, зато — регулярные снятия. Нужен стабильный денежный поток.
В такой ситуации на первом месте надёжность и предсказуемость.
Вы не можете позволить себе ждать, пока рынок акций «отрастёт» после падения — деньги нужны здесь и сейчас.
Логичный выбор — краткосрочные облигации. Они не сделают вас богаче, но обеспечат стабильный доход и спокойный сон.
2️⃣Если вам 25 лет — всё наоборот
У вас время работает на вас.
Регулярные взносы, долгий горизонт и отсутствие необходимости снимать деньги — идеальная формула для акций. Рынок волатилен, но именно через десятилетия сложный процент превращает небольшие, но постоянные вложения в ощутимый капитал. Главное — не дергаться и не пытаться угадать рынок.
Между этими двумя крайностями — тысячи сценариев. Каждый инвестор где-то посередине.
Чтобы найти свой баланс, стоит задать себе три вопроса:
1. Когда мне понадобятся деньги?
2. Какую просадку портфеля я выдержу без паники?
3. Когда я начну выводить средства?
Ответы на эти вопросы — и есть ваш ключ к пропорции между акциями и облигациями.
Стратегия работает только тогда, когда вы ей следуете, поэтому если решили, то е меняйте курс при каждой новости. Корректировать портфель можно — но спокойно, без спешки спокойно все обдумав.
Например я только спустя полтора года пришел к какому то конкретному решению по стратегии. Сейчас у меня 90% акций, 10% облигаций— я в фазе роста капитала и спокойно отношусь к волатильности.
Но когда капитал станет ощутимым, а время пользоваться капиталом будет на подходе, я переложу определенную часть средств в менее рискованные активы, чтобы снизить риски и стабилизировать доход.
Но это уже совсем другая история...❤️
Главное — понимать, где ты находишься на дистанции, и не пытаться бежать чужим темпом.
Если материал был полезен — ставьте большой палец вверх👍
💬Не забывайте про наш чат канала для общения☺️
❔Почему необходимо знать компанию которую покупаешь?
Выпускать ли этот пост? Я наверное целый месяц думал об этом... Но решение пришло...
Мы часто слышим знакомые названия компаний — «Лукойл», «Сбер», «Норникель», «МТС»… где-то мелькают новости, кто-то ждёт дивиденды, кто-то роста котировок.
Но если честно — далеко не всегда мы понимаем, что это за компания на самом деле. А ведь для долгосрочного инвестора это ключевой вопрос: что я покупаю и кому доверяю свои деньги на годы вперёд.
Поэтому я решил запустить в нашем сообществе новую рубрику, работаю не только над ростом участников, но и над разнообразием полезного контента (все помните про разрабатываемого ИИ агента..) — не хочу называть это «обзорами» или «разборами», звучит слишком сухо и шаблонно, да и рассматривать компанию на основе отчётности, на коротком промежутке времени, скажем в год, два я не буду, я же не аналитик, да и образования соответствующего нет, тут все языком обывателя, такого же человека как вы, во всем разбираюсь сам. Ну и каналов с такими разборами тьма.
Это будет, скорее, путешествие по компаниям российского рынка, коротко буду называть "сводка". Хочу разобраться, кто они, на чём зарабатывают, куда двигаются, как управляются и насколько устойчиво стоят на ногах.
Буду искать информацию из открытых источников, отчётов, интервью и просто наблюдений. А вам буду рассказывать всё простым языком — без рекламных красок, без заумных терминов. Если вдруг где-то будет неточность — пишите в комментариях, будем править и дополнять вместе, в режиме «online».
Когда изучу и выпущу посты про большинство ключевых компаний, соберу всё это в одну большую подборку — может, даже оформлю в сборник. Чтобы у каждого из вас под рукой был понятный «атлас» российского фондового рынка — с фактами, историями и выводами, а не просто цифрами. Такого я кстати ещё не встречал.
Сейчас я как раз заканчиваю разрабатывать структуру этих постов, и мне важно ваше мнение.
Что вы хотите видеть в таких постах?
Что вам реально помогает понять компанию и принять решение?
Идея хорошая, но когда я начал писать, я понял, что в один пост все не влезет, публиковать по 5 постов в день я не хочу, потому что далеко не всем будет интересна сводка по той или иной компании, так только оттолкнем людей, я наверное месяц думал как реализовать эту идею и придумал...
Чем больше сообщество тем лучше, поэтому я вспомнил что у меня есть ещё аккаунт в Яндекс ДЗЕН, а там можно писать большие статьи. И тут пазл сложился, в ДЗЕНе я буду публиковать сводки по компаниям по понедельникам, начнем с голубых фишек и закончим третьим эшелоном. Также ещё там будут теоретические статьи. Таким образом мы с вами сможем расширить, диверсифицировать и структурировать наше сообщество и привлечь новых людей (в ДЗЕНе же дают бесплатные показы). Но центром, ядром нашего сообщества остаётся этот ТГ канал, я уже начал рисовать в блокноте схему нашего сообщества, выглядит прикольно, скоро и с вами поделюсь👍
Сводка по Лукойлу уже вышла, решил начать именно с него в связи с огромным инфошумом вокруг этой компании, думаю эта сводка отрезвит большинство.
Напишите в комментариях, чего не хватает в типичных разборах компаний, и поставьте реакцию, если тема вам интересна — так я пойму, что двигаюсь в правильном направлении, а то может и не нужно это вам.
P.S. Я поставил себе цель изучить большинство компаний нашего рынка за 2026 год и буду упорно добиваться ее. Поэтому кому реально интересно – подписывайтесь на ДЗЕН.
💬Не забывайте про наш чат канала для общения❤️
❔Покроют ли инвестиции инфляцию?
Этот вопрос, наверное, очень часто возникает у всех людей... А самое интересное, что никто не может дать универсального ответа.
Зашёл я на днях в магазин, смотрю, а выпечка, которую я брал полтора года назад за 55₽, стоит 80₽. Судя по подсчётам инфляция почти 50%! Афигел и решил написать этот пост...
Историческая среднегодовая доходность российского фондового рынка равна ≈ 15%, судя по инфляции, которую я увидел в магазине, доход от инвестиций никак не покроет инфляцию.
А почему же тогда инфляция от Росстата гораздо меньше?
На самом деле официальная инфляция считается по специальной "корзине товаров", в ней находится более 5000 различных позиций, а уже исходя из их динамики мы получаем ту самую инфляцию Росстата.
Как думаете можем ли мы ориентироваться на нее и сравнивать с доходностью инвестиций?
И да и нет.
А все потому, что инфляция у каждого человека либо семьи своя, каждый из нас покупает разные товары и в разных пропорциях, а если начать вести статистику, то получим разные значения. Кто-то значительно больше покупает продуктов, их инфляция будет большой, кто-то покупает много товаров, инфляция которых значительно меньше продуктовой, а ещё один год мы можем брать больше товаров, у которых инфляция больше, а другой год – товары с инфляцией меньше.
Я бы посоветовал, сам придерживаюсь этого совета, либо не заморачиваться и жить спокойно и не дёргаться, либо брать и для своего интереса пробовать считать свою инфляцию, но проблема в том, что структура нашей потребительской корзины меняется ежегодно, а вместе с ней и наша личная инфляция, поэтому вижу идею подсчёт личной инфляции как бессмысленную.
Вот такой вот смысл поста, что думаете, пишите в комментариях, всех обнял❤️
Инвестировать может каждый — даже если кажется, что уже поздно начинать
Неважно, сколько лет. Неважно, кем работаете. Неважно, с какой суммы начнете.
Важно одно — начать!
Ни когда будет "свободная копейка", ни когда "разберусь", а сейчас.
Пока кто-то жалуется на цены, другой тихо строит финансовую подушку.
Пока одни тратят на шмотки, другие покупают активы.
Их объединяет одно — вера в то, что финансовая свобода достижима.
Недавно внутри одного небольшого инвест-сообщества я познакомился с удивительной девушкой Еленой. Именно ее канал натолкнул меня на эти философские мысли и заставил написать этот пост, я понял, что этот канал заслуживает внимания и поэтому я решил рассказать о нем в рамках еженедельной рекомендации.
Она мама троих детей и медсестра с 26-летним стажем. Никаких бизнесов, наследств и "удачных сделок". Все, что у нее есть — трудолюбие и дисциплина.
В 2021 году Лена начала инвестировать в российские акции и облигации. До этого просто копила на вкладах.
Когда в 2022-м рынок штормило — не поддалась панике, а наоборот, покупала на просадках. И результат меня впечатлил!
В 2023 году некоторые ее акции сделали х3.
Сегодня у Елены цель — 10 миллионов рублей. И уже больше трети пути пройдено.
Она ведет канал, где показывает путь простого человека-трудяги к финансовой свободе.
Без курсов, без хайпа — только личный опыт и честные мысли о деньгах.
Мне очень близки ее мысли и идеалы. Так же считаю, что зарабатывать надо вне биржи — тут надо преумножать капитал за счет покупки надежных активов.
А еще Лена так же как и я спокойно реагирует на красный рынок. Для мотивации и снижения тревожности — идеальный вариант.
Если вы думаете, что инвестиции — не для вас, просто зайдите на канал Лены. Там нет давления, есть вдохновение.
И, возможно, именно с этого шага начнется ваш путь к собственному капиталу.
Подписывайтесь на канал "Инвестиции и жизнь" — убедитесь сами: инвестировать может каждый. Начните сегодня и идите к финансовой свободе вместе с человеком, который не сдается — это проще, чем кажется!
❔Что такое Free-float?
Серия постов: "Повторение – мать учения"
Когда открываешь карточку акции, цифр и мультипликаторов там много — капитализация, прибыль, дивиденды, P/E, P/S...
Но есть один параметр, который часто игнорируют — free-float.
А зря. От него напрямую зависит, насколько акция "живая" на рынке, а компания смотрит в сторону миноритариев (нас с вами).
Не буду тянуть кота за одно место...
Free-float – это доля акций, которые реально обращаются на бирже и доступны для покупки и продажи.
То есть — те бумаги, которыми инвесторы действительно торгуют.
У компании есть общее количество акций. Часть принадлежит государству, основателям, менеджменту или стратегическим инвесторам — они почти никогда не продают свои доли.
Всё, что остаётся в свободном обращении — и есть free-float.
Давайте расскажу чтоб было понятнее. Компания выпустила 1 000 000 акций, 600 000 держат основатели и крупные инвесторы, 400 000 торгуются на бирже, отсюда модно посчитать, что Free-float = 40%.
Узнав Free-float компании мы понимаем:
– чем выше free-float, тем легче купить или продать акцию без сильных скачков цены.
– если свободных акций мало — даже небольшие сделки могут "раскачать" котировки.
– компании с высоким free-float, как правило, более открыты и ориентированы на рынок, например у Сбера — free-float около 45%, соответственно высокая ликвидность, стабильный спрос, а у МТС — около 20%, поэтому ликвидность ниже, колебания заметнее.
Free-float — это, по сути, показатель зрелости компании на рынке.
Чем выше доля свободных акций, тем более компания ориентирована на миноритарных инвесторов, то есть нас с вами.
Если компания открыта для инвесторов — это видно по её free-float.
Ну что скажете, нужны такие теоретические посты?💭
💯Российский рынок — один из самых дешёвых в мире.
Сегодня средний P/E российского рынка — около 5–6.
Для сравнения: ещё до 2022 года он держался в диапазоне 10–12, то есть был на уровне других развивающихся экономик.
📉Почему всё изменилось?
Раньше примерно 40% инвестиций в российские акции приходилось на иностранцев. Сейчас же рынок живёт в основном за счёт частных инвесторов-резидентов.
Для примера, у других развивающихся стран, таких как Китай, Бразилия, ЮАР — P/E около 10
Тайвань — примерно 15
Индия — аж 25
Да, у всех этих стран тоже хватает геополитических рисков: Китай–Тайвань, Индия–Пакистан…
Но инвесторы туда идут — и жёсткий дисконт в цены не закладывают. Почему? Потому что угрозы считают управляемыми.
🇷🇺 А вот в России всё по-другому.
Наш рынок уже впитал в себя все возможные риски:
– уход иностранного капитала
– высокая ключевая ставка
– санкционное давление
Проще говоря, в цене уже учтён максимально пессимистичный сценарий.
И при этом — ни дефолта, ни долгового кризиса, наоборот:
госфинансы устойчивы, долговая нагрузка минимальна.(Наша страна на минуточку имеет почти самый маленький гос долг в мире)
Никто не говорит, что P/E России должен быть как у Индии — 20+.
Но возврат хотя бы к 10–12 (то есть к историческому среднему уровню) выглядит более чем реалистично.
А это — примерно двукратный рост от текущих значений.
💡Основная мысль заключается в том, что инвесторы, которые покупают активы с уже отыгранными рисками, часто оказываются в выигрышной позиции.
Потому что, когда хуже уже было — дальше остаётся только лучше.❤️
Ну что, новый рекорд по реакциям будет?🔥
💼ОЧЕРЕДНАЯ ЗАКУПКА
Уже не знаю какая по счету у меня это закупка, поэтому просто напишу что купил...
Сегодня пришла зарплата и я, как и запланировано, пополнил брокерский счёт на 10 000₽, ничего не стал придумывать и просто продолжил приводить доли компаний в своем портфеле к целевым, на этот раз взял:
— Транснефть(п) – 4 штучки аж на 5к получилось, хорошая компания, довожу до целевой доли постепенно.
— Роснефть – 4 штучки, хорошо просела поэтому пора усреднять.
— Татнефть(п) – 2 штучки, в целом сейчас нефтянке сложновато, но как говорил Баффет "покупай пока на улицах льется кровь". Нефтяники — это основа нашей экономи на данном этапе, поэтому я думаю, что наша страна сделает всё чтоб они пришли в норму со временем, в я пока спокойно буду покупать их по скидкам.
— Полюс – 1. Ну это лучший золотодобытчик, тоже относительный новичок моего портфеля, в ближайшие пару лет не жду от него супер динамики, но в долгосрок очень интересно.
— Сбер – 1 штучку на сдачу, это уже традиция, любые капкейки отправляю в Сбер, очень удобная цена у него, да и к компании нет вопросов.
Основной упор получился на Транснефть, потому что это относительно новая компания в моём портфеле, а долю я выделил ей достаточно большую, аж 8%
Облигации в этом месяце покупать не стал, потому что акции хорошо так просели и их доля стала меньше запланированной.
С актуальным составом портфеля вы сможете ознакомиться в любой момент по этой ссылке
Самая важная цифра моего портфеля после закупки 17 070₽ дивидендов в год или 1 585 рубликов в месяц. Сейчас это 15% от моих пополнений, а значит сложный процент постепенно будет включаться в работу, конечно пока незаметно, но мы до этого еще дойдем, главное дисциплина. Это +2000₽ к предыдущей закупке, медленно но уверенно двигаемся уже ко второму несгораемому косарику, который будет расти вместе с инфляцией, огонь же🔥
Продолжаю двигаться только вперёд, главное дисциплина ❤️
💬Всех обнял, ставьте реакции, пишите комментарии, со всеми пообщаюсь, не забывайте про наш чатик
Инвестиционный эксперимент: как системно работать с любым риском
Друзья, я вам недавно рассказывал про Алексея Сорокина, человека, который поддержал меня в моих начинаниях и зарядил мотивацией, поэтому сегодня в рамках еженедельной рекомендации расскажу вам про его второй канал, на котором он пишет про крипту.
Что будет, если применить ту же железную дисциплину к самым нестабильным активам?
Алексей запустил уникальный эксперимент в своем новом канале «Крипто Сорокин». Я сам не решаюсь покупать крипту но активно слежу за Лёшей. И это не про веру в крипту, а про науку управления рисками.
Что это за эксперимент?
Алексей остается скептиком. Но его позиция: Даже в сфере, которую считаешь спекулятивной, можно найти системный подход.
Его цель простая — накопить USDT, используя его как современный инструмент для сбережения.
Почему это интересно даже ярым скептикам?
– Фокус на стратегии, а не на активе.
Главное здесь — не крипта, а ребалансировка портфеля. Алексей наглядно показывает, как работает дисциплина фиксации прибыли и перераспределения средств.
Этот метод применим к любым активам!
–Трезвый расчет вместо эмоций.
Это мастер-класс по контролю над FOMO и страхом. Он покупает и продает не по настроению, а по четкому плану.
Бесценный навык для любого инвестора.
–Практическая ценность USDT.
Алексей рассматривает USDT не как цифровые фантики, а как удобный инструмент для транзакций и сохранения стоимости в долларовом эквиваленте.
🔄 Всем, кто хочет прокачать дисциплину и увидеть, как работает системное инвестирование на сложном примере.
🔄 Тем, кому интересны финансовые инструменты в принципе, даже если крипта не входит в круг доверия.
🔄 Тем, кто следит за Алексеем в основном канале и хочет увидеть, как его принципы работают в полевых условиях.
Подписывайтесь на «Крипто Сорокин».
Это уникальная лаборатория по применению классических инвестиционных принципов к современным вызовам.
💼Рассказываю про свой портфель
В предыдущем посте мы размышляли на тему диверсификации, в этом посте я расскажу про целевой состав своего портфеля.
Я уже давно задумывался над более четкой структуризацией портфеля, пытался определиться с компаниями, брал те, в которых были сомнения.
Сейчас, спустя полтора года, я пришел к определенному субъективному мнению о том, какой именно портфель я хочу у себя видеть на данной стадии моего инвест пути.
На момент написания этого поста в моём портфеле уже есть акции 21 компании, а 10% портфеля занимают облигации на ИИС.
Я не буду продавать компании, которые не вошли в список моих приоритетов, хочу за ними понаблюдать, со временем их доля станет маленькой и не будет ощущаться на результативности портфеля. Ну а 10% облигаций я как планировал держать, так и буду поддерживать эту долю.
Итак, оглашаю полный список акций по секторам👇
1️⃣ Энергетика – 39%
1. Лукойл – 16%
2. Роснефть – 10%
3. Татнефть(п) – 10%
4. Новатэк – 3%
2️⃣ Финансы – 19%
5. Сбербанк – 16%
6. Мосбиржа – 3%
3️⃣ Транспорт – 8%
7. Транснефть – 8%
4️⃣ Медицина – 7%
8. Мать и дитя – 7%
5️⃣ С/х удобрения и химия – 6%
9. ФосАгро – 6%
6️⃣ Металлургия – 5%
10. Северсталь – 2%
11. НЛМК – 1.5%
12. Норникель – 1.5%
7️⃣ Коммунальные услуги – 7%
13. Ленэнерго(п) – 7%
8️⃣ Ритейл – 6%
14. ИКС-5 – 6%
9️⃣ Золотодобыча –3%
15. Полюс – 3%
Всего в портфель вошли 15 компаний из 9 секторов, по моему мнению – лучшие для моей стратегии. По сути можно сказать, что в портфеле 12 компании потому, что в сектор металлургии я включил 3 металлурга, а так как я выделял 5% на одну компанию этого сектора, то решил поделить эту квоту на 3 компании. Все они хороши и кого то конкретного не выбрал:
🟢Северсталь лучший по показателям роста черный метталург, на перспективу думаю хорошо, тем более в отрасли сейчас хороший такой спад.
🟢НЛМК единственный черный метталург, сохранивший торговый выход зарубеж.
🟢Норникель крупнейший в мире цветной метталург с иностранными партнёрами и, что немало важно для меня, грамотным корпоративным управлением.
💡К сожалению предвидеть всех ваших вопросов не могу, а если буду отвечать на предполагаемые вопросы, то вы замучаетесь читать пост, поэтому приглашаю всех задать свои вопросы в комментариях, каждому постараюсь подробно ответить и объяснить свой выбор❤️
