Моя идея в Яндексе — не про квартальные отчёты и не про «что вырастет в этом году».
Это ставка на структурный мегатренд, от которого уже никуда не уйти.
👉 Демография.
Практически во всех ключевых регионах мира население сокращается или скоро начнёт сокращаться:
• Европа — уже в минусе
• Россия — в минусе
• Япония, Корея, Китай — тяжелейшая ситуация
• США, Индия, Африка — пока держатся, но по прогнозам перелом тоже впереди, у США в частности из миграционной политики Трампа уже в 2026 году прогнозируется просадка в населении
По оценкам демографов, глобальный рост населения может остановиться в районе 2050–2070 годов, а дальше — общее сокращение или по научному, депопуляция.
Экономически это означает одно:
рабочих рук становится всё меньше, а нагрузка на систему — всё больше.
Стимулирование рождаемости не работает.
Импорт рабочей силы — временное и рискованное решение.
👉 Остаётся один реально рабочий сценарий:
масштабная автоматизация и роботизация.
Человек работает 8 часов, робот — 24.
Если другие страны автоматизируются, тебе придётся делать то же самое, иначе ты просто проиграешь по эффективности.
И это уже происходит.
Не случайно Илон Маск прямо говорит, что будущее Tesla — это не автомобили, а роботы, и что рынок роботизации будет колоссальным.
Теперь ключевой вопрос:
кто в России вообще способен этим заниматься?
Выбор, по сути, очень небольшой.
И именно поэтому у меня в портфеле есть Яндекс.
Яндекс уже:
• тестирует беспилотные такси
• развивает роботов-курьеров
• работает над беспилотной доставкой и логистикой
• тестирует беспилотные грузовики (по сути — замена дальнобойщиков)
• активно развивает ИИ и цифровую инфраструктуру
Это не «эксперименты ради экспериментов».
Это ответ на будущий дефицит людей во всех сферах — от логистики до производства и сервисов.
Когда рабочих рук мало, выигрывают не те, у кого больше людей,
а те, у кого умнее системы.
Поэтому:
• Яндекс уже есть в моём портфеле
• я планирую держать его в первой тройке позиций
• краткосрочные колебания для меня вторичны, пока эта логика остаётся актуальной
Автоматизация, роботизация и цифровизация — это не тренд, а необходимость.
И Яндекс, на мой взгляд, — один из главных бенефициаров этого процесса в России.
Не инвестиционная рекомендация.
Просто логика, через которую я смотрю на долгосрочные инвестиции.
