Не секрет, что основную информацию отечественный инвестор берет из телеграм-каналов, социальных сетей и знакомых.
Согласно опросам и исследованиям ЦБ это львиная доля ответов (можно было выбрать несколько вариантов). К консультациям профессионалов и обучением почти никто не обращался и не занимался судя по статистике. Это не хорошо ни плохо, принимаем данный факт как есть.
Что в итоге имеем (какие основные стратегии популярны):
▪️ Дивидендное инвестирование в акции;
▪️ Удержание облигаций до погашения;
▪️ Формирование смешанных портфелей (акции/облигации) с целью создания пассивного дохода.
Не касаемся спекулятивных стратегий и подходов - это другая Вселенная. Все три приведенные выше подхода обладают огромными рисками и за последние 3-5 лет показывают отвратительные результаты.
Акции : основной постулат российского долгосрочного инвестора - держать не продавая в расчете получить трехлетнюю льготу и не кормить брокера комиссиями.
☝️ Вроде бы все правильно, только успешных примеров долгосрочных портфелей только из акций, которые прошли через COVID-19 и 2022 года в публичном пространстве не наблюдается.
Облигации: покупай качественные бумаги с хорошим купоном и сиди до погашения, получая и реинвестируя купоны, не обращая внимания на изменение стоимости облигации.
☝️Тоже вроде все разумно. Однако с 2022 года у нас ключевая ставка уже два раза сбегала до 20% и облигации в теле значительно походили. Работа с облигациями в каком-то смысле сложнее чем с акциям. Ведь необходимо не просто выбрать качественного заемщика, но и выстраивать портфель под текущий вектор ДКП. Рост ключевой ставки: короткие облигации с фиксированным купоном, флоатеры, денежный рынок. Снижение ключевой ставки: ОФЗ и корпоративные облигации с длинным и средним сроком погашения.
Смешанные портфели с формированием пассивного дохода направлены только зачастую на пассивный доход, а тело счета живет своей жизнью.
Вывод: абсолютно пассивные стратегии так же вредны, как и активные. Должна быть система управления портфелем и желательно до пополнения стартовой суммы.
Если Вы подписаны на меня и Вам близки мысли и подход к инвестициям - зайдите в мой профиль автора (MaximVG) и поставьте 👍 в разделе репутация, заранее благодарен.
Реакция ракетами 🚀 к этому посту приветствуется. ⏰Подписывайтесь, чтобы не пропустить следующие материалы и пишите комментарии.