Первичные размещения облигаций на неделе 8-12 декабря
#облигации #первичныеразмещения
Постоянный купон:
🔹Тальвен - Компания занимается покупкой и продажей недвижимого имущества. Высокая долговая нагрузка - Чистый долг/EBITDA 12. Выпуск с ежеквартальным постоянным купоном до 22%, сроком на 3 года. Есть оферта через 2 года. Амортизации нет. Рейтинг эмитента ВВВ.
🔹Совкомбанк Лизинг. Рейтинг эмитента АА-. Есть кросс-дефолт с Совкомбанком (рейтинг "АА"), т.е. дефолт по бумагам означает дефолт Совкомбанка, что снижает риски.
Выпуск БО-П17 с ежемесячным постоянным купоном до 16,5%, сроком на 3 года. Оферты и амортизации нет.
🔹Бустер.ру - коллекторская организация, ВДО с низким рейтингом. Выпуск с ежемесячным постоянным купоном до 24,25%, сроком на 3 года. Есть оферта через 2 года, амортизация 10% – 12, 18, 24 и 30 купоны. Рейтинг эмитента ВВ-. Выпуск доступен только квалифицированным инвесторам.
🔹ВТБ-Лизинг - выпуск с ежемесячным постоянным купоном до 17%, сроком на 3 года. Оферты нет. Амортизация 8% – 3, 6, 9, 12, 15, 18, 21, 24, 27, 30, 33 купоны; 12% – 36 купон. Рейтинг эмитента АА.
🔹ПГК - Первая грузовая компания - в 1п2025г. наблюдается существенное снижение прибыли из-за высоких процентных платежей, стагнация выручки при росте дебиторской задолженности на 70%, долговая нагрузка повышенная Чистый долг/EBITDA выше 3. Выпуск 003Р-02 - с ежемесячным постоянным купоном до 16,5%, сроком на 3,3 года. Без оферты и амортизации. Рейтинг эмитента АА+.
🔹СОЛИД СпецАвтоТехЛизинг - ВДО. Выпуск с ежемесячным купоном до 26%, сроком на 5 лет. Есть оферта через 1,5 года, амортизация 2% – 11-59 купоны. Рейтинг эмитента В. Выпуск доступен только квалифицированным инвесторам.
🔹Селигдар - высокая долговая нагрузка - Чистый долг/EBITDA 4 операционный денежный поток отрицательный, существенное снижение собственного капитала. Выпуск 001Р-08 с ежемесячным постоянным купоном до 18,5%, сроком на 2,5 года. Без оферты и амортизации. Рейтинг эмитента А+.
🔹МГКЛ - ВДО. Выпуск с ежемесячным постоянным купоном до 26%, сроком на 5 лет. Без оферты и амортизации. Рейтинг эмитента ВВ-.
🔹КЛВЗ Кристалл - отсутствует МСФО отчетность. Выпуск с ежеквартальным постоянным купоном до 22%, сроком на 3 года. Без оферты, есть амортизация. Рейтинг эмитента ВВ-.
🔹С 8 по 15 декабря (рабочие дни с 10 до 18:30) проводит сбор заявок Газпромбанк на выпуск 006P-04Р сроком обращения 5 лет. Выпуск представляет собой дисконтные облигации (бескупонные облигации, доход при погашении в виде разницы между номинальной стоимостью облигации и ценой ее покупки). Цена размещения 53% от номинальной стоимости в 1000 руб. Рейтинг эмитента AAA/AA+
Флоатеры:
🔹Новосибирская область. Выпуск 34028 - флоатер с ежемесячным купоном КС + спред до 2,4%, сроком на 3 года. Оферты нет, амортизация 20% - 20 купон, 40% - 29, 37 купоны. Рейтинг эмитента АА, долговая нагрузка умеренная - 31,6%.
🔹Совкомбанк Лизинг Выпуск БО-П18 флоатер с ежемесячным купоном КС + спред до 3,5%, сроком на 2 года. Оферты и амортизации нет.
🔹ПГК - Первая грузовая компания. Выпуск 003Р-03 - с ежемесячным купоном КС + спред до 2,75%, сроком на 2 года. Без оферты и амортизации. Рейтинг эмитента АА+.
🔹АБЗ-1 -АО "Асфальтобетонный завод №1" берет долг и предоставляет займы третьим лицам, нужно быть внимательнее с данным эмитентом. Выпуск с ежемесячным купоном КС + спред до 5%, сроком на 3 года. Оферты нет, амортизация 16.5% от номинала – 21, 24, 27, 30, 33 купоны, 17.5% – 36 купон. Рейтинг эмитента А-. Выпуск доступен только квалифицированным инвесторам.
🔹Селигдар - высокая долговая нагрузка - Чистый долг/EBITDA 4 операционный денежный поток отрицательный, существенное снижение собственного капитала. Выпуск 001Р-09 с ежемесячным купоном КС + спред до 4,75%, сроком на 2 года. Без оферты и амортизации.
❗️Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
