Сегодня как и планировала, купила бумаги в портфель сына. Каждую пятницу я инвестирую минимум 1000 ₽ (максимальная сумма не ограничена), а также направляю на счёт детское пособие.

📅 Счёт открыт: 06.04.2026г.

Все сделки и отчёты публикую на Bazar.

🎯 Главная цель - сформировать капитал для сына.

Сегодня купила:

➕ОФЗ-ПК 29027 ​$SU29027RMFS8

Бумага уже есть в портфеле, увеличила позицию.

Цена покупки: 962,7 ₽ за бумагу.

Средняя цена в портфеле: 962,9 ₽.

Купон: переменный, крайний 15,98% годовых.

Выплаты: 4 раза в год.Погашение: 11.09.2036г.
➕ОФЗ-ПД 26244 ​$SU26244RMFS2

Цена покупки: 869,25 ₽ за бумагу.

Доходность к погашению: 14,5%.

Купон: постоянный, 11,25% годовых.

Выплаты: 2 раза в год.Погашение: 15.03.2034г.
➕ОФЗ-ПК 29018 ​$SU29018RMFS7

Цена покупки: 974 ₽ за бумагу.

Купон: переменный, крайний 15,76% годовых.

Выплаты: 4 раза в год. Погашение: 26.11.2031г.
➕💲 Южуралзолото ГК 001P-05 $RU000A10D4P0 Доходность к погашению: 8,27%.

Купон: 9% годовых.

Выплаты: ежемесячно.Погашение: 10.10.2027г.

Цена покупки: 7553,3162 ₽ за бумагу.
➕💲 Норильский никель БО-001Р-14 $RU000A10CRC4 Доходность к погашению: 7,57%.

Купон: 6,4% годовых.

Выплаты: ежемесячно.Погашение: 26.08.2029г.

Цена покупки: 7315,949942 ₽ за бумагу.
➕⚡️ ВНЕПЛАНОВО ДОКУПИЛА Сбербанк 001Р-SBER51

Цена покупки: 1028,4 ₽ за бумагу.

Средняя цена в портфеле: 1028,2 ₽.

Доходность к погашению: 14,13%.

Купон: 14,85% годовых.

Выплаты:ежемесячно.Погашение: 3 июня 2028г.

🔊Текущий результат:

Средний купонный доход: 1092 ₽ в месяц.
Динамика: уверенный рост.

Стратегия на ближайшее время:

Основной фокус - наращивание позиций по валютным инструментам.

✅ Когда мы выбираем долговые бумаги, то смотрим на кредитный рейтинг. Он отражает и уровень надежности (от наивысшего до мусорного), и кредитный спред (премию к ОФЗ). При этом мало кто знает, что конкретно скрывается за всеми этими буквами.

▪️ААА: наивысший — соответствует обязательствам правительства;

▪️АА: высокий — как правило, мало чем уступает ААА;

▪️А: умеренный — эмитент зависит от состояния экономики;

▪️BBB/BB: низкий — сильная зависимость от экономических циклов;

▪️ССС/СС: мусорный — зависимость от воли кредиторов.

Для более подробного деления используются «плюсы» и «минусы». В целом разница между А и А- небольшая, но рейтинговые агентства их все же разделяют. Поэтому нужно смотреть и на сам эмитент — динамику показателей, долг и прочее.

👉Помимо рейтинга указываются и прогнозы, отражающие взгляды о его изменении (в течение 12-18 месяцев):

▪️позитивный — высокая вероятность повышения;

▪️негативный — высокая вероятность понижения;

▪️стабильный — останется прежним;

▪️развивающийся — вероятность и снижения, и повышения.

👉А теперь самое интересное. Какую вероятность дефолта закладывают агентства:

▪️ААА: 1 год — 0,1%, 3 года — 0,4%, 5 лет — 0,7%;

▪️АА: 1 год — 0,2%, 3 года — 0,7%, 5 лет — 1,3%;

▪️А: 1 год — 0,7%, 3 года — 2,3%, 5 лет — 4%;

▪️ВВВ: 1 год — 2,1%, 3 года — 5,9%, 5 лет — 9,3%;

▪️ВВ: 1 год — 5,9%, 3 года — 14,2%, 5 лет — 19,7%;

▪️В: 1 год — 16,3%, 3 года — 35,4%, 5 лет — 45,2%.

Вероятность — штука очень коварная. У той же Монополии был рейтинг ВВВ+, но она и три года не прожила при высокой ставке..

Кредитный рейтинг задает уровень риска, за который рынок платит премию к ОФЗ. В каждой группе есть свои медианные значения этого спреда (если текущая дох-ть выбивается из медианы, то это говорит о переоценке или недооценке).

• ААА: G-Spread = 100 б.п. (на 1% выше ОФЗ);

•• АА: G-Spread = 180 б.п.;

••• А: G-Spread = 420 б.п.;

•••• ВВВ: G-Spread = 770 б.п.;

••••• ВВ: G-Spread = 1300 б.п.;

•••••• В: G-Spread = 1700 б.п.

👉Для рядового инвестора наиболее привлекательно выглядят бумаги качества «А». Не зря же в прошлом году они дали наибольшую доходность — 32,2% против 28,8% у золота и 24,1% у вкладов. Надеюсь, эта памятка поможет вам в выборе качественных бумаг

$SU26224RMFS4 $SU26225RMFS1 $SU29018RMFS7