ℹ️ПАО «Уральская кузница» — крупнейший в России производитель штампованной продукции из специальных сталей и сплавов. УралКуз — уникальное кузнечно-штамповочное производство на базе тяжелых и сверхтяжелых агрегатов. ПАО «Уральская кузница» входит в состав холдинга «Мечел».
ИНН — 7420000133
Так контора говорит о себе, а что на самом деле...
📊Финансовое состояние на конец II квартала 2025 года:
— Выручка: 10 317,3 млн ₽
— Чистая прибыль: +4 211,6 млн ₽
— Закредитованность: 0,13 рубля заёмных средств на 1 рубль собственного капитала
— Общая задолженность: 7 852,2 млн ₽ из них 7 049,9 млн — срочные.
❗️ ЛИСП-рейтинг: rlA+ → низкий риск
⚠️Тревожные сигналы:
— Эффективность бизнеса — 68/100 — высокая
— Ликвидность формально достаточная, но реальная под вопросом, из-за структуры активов
— Кредиторская задолженность сократилась на 51%, дебиторская выросла на 9%
— Краткосрочный долг — 7,05 млрд ₽, покрывается только за счёт дебиторки
📈Динамика:
— Финансовое состояние — стабильное, с 2021 года — рост прибыли
— Чистая прибыль в 2025 году — на уровне 8–9 млрд ₽ — прогноз реалистичен
— Структура капитала — сбалансированная: компания развивается за счёт чистой прибыли
🎯Экспертное заключение:
— Вероятность банкротства: 1,2% — очень низкая
— Кредитоспособность: 89/100 — высокая
— Инвестиционный риск: 4,20/5 → низкий
— Целесообразность инвестирования по купону: 18.5
«УралКуз» — компания с высокой прибыльностью, низкой закредитованностью и стабильной динамикой. Несмотря на проблемы с реальной ликвидностью, компания генерирует значительный денежный поток и не зависит от заёмных средств. Это делает её одним из самых надёжных эмитентов в сегменте промышленных облигаций.
❗️В консервативных стратегиях до 2% по ЛИСП-лимиту
‼️Для дерзких стратегий не более 4% по ЛИСП-лимиту
📊Контора проанализирована с помощью ЛИСП
🤯Непонятно? Начните с нуля
✍Кому удобнее эта статья в телеграм
🙏Спасибо, что пользуетесь моей аналитикой
