🏡 АО «ГК «Пионер» — это компания, занимающаяся строительством жилых и коммерческих объектов в Москве. В период с 2020 по 2021 годы она достигла нового уровня развития, начав реализовывать проекты в сегментах коммерческой недвижимости и премиального жилья. Каждый из этих проектов осуществляется под отдельным брендом.
🚀Сбор заявок 23 декабря
11:00-15:00
размещение 26 декабря
Выпуск 1
Наименование: Пионер-002P-01
Рейтинг: А- (Эксперт РА, прогноз «Стабильный»)
Купон: до 20.00% (ежемесячный)
Срок обращения: 3 года
Амортизация: нет
Оферта: нет
Номинал: 1000 ₽
Организатор: Альфа-банк, инвестиционный банк Синара, Совкомбанк, Газпромбанк
Выпуск для всех
Выпуск 2
Наименование: Пионер-002P-02
Рейтинг: А- (Эксперт РА, прогноз «Стабильный»)
Купон: до КС+475 б.п. (ежемесячный)
Срок обращения: 3 года
Амортизация: нет
Оферта: нет
Номинал: 1000 ₽
Организатор: Альфа-банк, инвестиционный банк Синара, Совкомбанк, Газпромбанк
Только для квалифицированных инвесторов
Общий объем 3 млрд.₽
📊 Финансовые показатели
МСФО за 6 месяцев 2025 года
К предыдущему периоду:
🟢Выручка (+28,1%)
🔴Чистая прибыль (-97,4%)
🟡Капитал (+0,5%)
🟢EBITDA 8 481 млн (+7,5%)
Денежный поток от ОД
-3 206 млн (-283 млн)
Рентабельность по EBITDA 30,1%
⚖️ Долговая нагрузка:
Облигационный долг 0 млн
Чистый долг 73 309 млн (+38,6%)
EBITDA LTM 14 638 млн
🔻ЧД/EBITDA LTM 🔴5,01 | 🔴3,77
🔻ЧД/Капитал 🔴3,36 | 🟡2,44
🔴Коэффиц. покрытия: 0,94
🟡Коэффиц. ликвидности: 1,68
🔴Обязательства/Активы: 86,4%
«Эксперт РА» подтвердил кредитный рейтинг АО «ГК «Пионер» на уровне ruА- со стабильным прогнозом
15.08.25
Первичное размещение облигаций
