#Стратегия #Образовательный_блок #Облигации
Часть 25.2. Шесть стратегий для тех, кто хочет, чтобы облигации работали на него, а не наоборот
4️⃣ «Штанга»: стратегия для тех, кто любит балансировать на краю
Смешное название, но логика железная. Половина портфеля уходит в короткие облигации с быстрой отдачей и высокой доходностью, другая — в длинные, рассчитанные на перспективу.
Короткие дают вам гибкость и «деньги сейчас». Длинные — шанс заработать на росте стоимости, если ставки пойдут вниз.
Я использую «штангу», когда рынок неопределён. Это как страховка: вы зарабатываете при любом сценарии, просто в разной степени.
Главное — не брать слишком много длинных бумаг, если не готовы держать их до конца. А короткие пусть будут «живыми» — с офертой или плавающим купоном.
Такой подход даёт и доход сегодня, и возможность роста завтра.
5️⃣ «Пуля»: точный выстрел в свою цель
Это стратегия для тех, кто знает, когда ему понадобятся деньги. Вы выбираете облигации, которые погашаются именно к этой дате.
Копите на обучение ребёнка через 7 лет? Или хотите обновить бизнес-оборудование через 5? Покупаете «пулю» — и просто ждёте, пока она «долетит».
Ключевой момент — надёжность. Берите бумаги высокого рейтинга, можно с офертой или амортизацией, но главное — чтобы график выплат совпадал с вашей целью. Купоны, конечно, тоже не валяются без дела — реинвестируйте их в аналогичные бумаги.
Это стратегия не для импровизации, а для тех, кто любит точность и предсказуемость. Вы просто ставите финансовый таймер — и он срабатывает в нужный момент.
6️⃣ «Колесо»: когда деньги приходят круглый год
Эта стратегия — для тех, кто любит регулярность и стабильность. Вы подбираете облигации так, чтобы купоны приходили каждый месяц.
Например: берёте три выпуска с выплатами раз в квартал, но с разными датами купонов — и получаете ежемесячный денежный поток.
Дальше — докупаете новые по мере погашения старых, и цикл продолжается.
«Колесо» удобно, если вам важен ежемесячный кэшфлоу — например, вы живёте на доход с инвестиций или реинвестируете всё сразу.
Главное правило: не ленитесь проверять, можно ли заменить какой-то выпуск на более выгодный, сохранив при этом частоту выплат.
Так вы держите колесо в движении, не теряя скорости.
🔍 Что важно запомнить
Реинвестирование — не механика, а стратегия.
Купон — это не просто приятный бонус, а инструмент, который можно заставить работать на рост.
Если вы реинвестируете бездумно, вы просто собираете проценты. Если — стратегически, вы строите капитал.
✔️ «Лестница» даёт прогнозируемость.
✔️ «Штанга» — гибкость.
✔️ «Пуля» — точность.
✔️ «Колесо» — постоянный поток.
А поиск новых возможностей и повторные вложения в те же бумаги — баланс между привычкой и ростом.
Сложный процент — не магия, а следствие привычки принимать обдуманные решения. И если вы хотите, чтобы ваши облигации приносили не просто доход, а уверенность — относитесь к ним не как к бумаге, а как к инструменту, который отражает ваше мышление.
В конце концов, рынок всегда вознаграждает тех, кто думает на шаг вперёд.