Ivan_Kiselev
Управляющий активами. На рынке с 2008 г.
Стратег Алор Pro.invest, Т-инвестиции, Финам
Автор проекта "Биржевая геометрия"
https://t.me/StockGeo
Важнейший день для всех Православных, для нашей истории, духовности и культуры — Светлую Пасху!
И один из самых прогрессивных праздников для всего человечества — День космонавтики!
Пусть этот день принесет душевное тепло и веру в то, что даже самые далекие звезды — достижимы!
«Эпическая ярость» сменилась двухнедельным перемирием. Что дает шанс миру на Ближнем Востоке. Конечно, это в моменте привело к снижению нефти и как следствие к давлению на наш нефтегазовый сектор.
Вчера обсуждали вопрос удержания ограниченной позиции в акциях нефтяных и газовых компаний с коллегами.
При этом мы видим обратный переток деньги в другие сектора нашего рынка, по крайней мере на утренней сессии. Растет Аэрофлот, Яндекс, Озон, золотодобытчики в целом и многие другие компании...
Участвовал на первом канале популяризации индивидуальной ционного счёта на самом деле это инструмент полезен не только инвестором но всем людям кто имеет свои сбережения
Участвовал в программе на Первом канале, посвященной популяризации индивидуального инвестиционного счета (ИИС).
На самом деле этот инструмент полезен не только инвесторам, но и всем, у кого есть сбережения.
Главная «фишка» здесь — поддержка от государства, которая делает доходность выше, чем по многим депозитам. Вот почему это интересно:
Возврат НДФЛ: Если вы работаете официально и платите НДФЛ, вы можете вернуть себе от 13% до 22% от вложенной суммы (до 52–88 тыс. рублей в год) через налоговый вычет.
Альтернатива вкладу: Даже если просто купить на ИИС фонд денежного рынка или государственные облигации (ОФЗ), общая доходность (купоны + рост самой бумаги) будет обгонять банковские проценты, особенно если учесть, что с процентов по вкладам Вам придется заплатить налог, а ИИС освобождается от налога.
Новый формат (ИИС-3): С 2024 года заработал новый тип счета, который позволяет сочетать сразу две льготы: и вычет на взносы, и освобождение прибыли от налогов.
Дисциплина: Это отличный способ накопить на крупную цель (квартиру, пенсию или обучение детей), так как инструмент рассчитан на долгосрочное хранение средств.
По сути, это «копилка с бонусом от государства», которая доступна любому гражданину РФ.
PS: Конечно, в любой бочке меда есть ложка дегтя. В данном случае — это срок. Для получения льгот вы обязаны держать ИИС не менее пяти лет (и этот срок будет расти). Сейчас закон позволяет открывать до трех счетов третьего типа (ИИС-3) одновременно. Я рекомендую распределять средства между ними: если вам экстренно понадобятся деньги, вы сможете закрыть один из них, сохранив налоговые льготы по остальным. Также есть возможность открыть счет, но не фондировать его сразу: минимальный срок для получения льгот считается с даты открытия, а не от момента внесения денежных средств.
На рынке США выходит инвестиционный фонд закрытого типа, делающий ставку на снижение стоимости ведущих технологических стартапов США.
Во времена кризиса сильнее всего падают именно те сектора и компании, которые до этого росли сильнее других. Технологический сектор США безусловно является самым растущим направлением последних лет.
И если вы верите в рост в рост глобальных технологических компаний, то даже из России можно найти возможность участвовать в их PreIPO. А вот шортить непубличные компании нет технической возможности и участие в фонде — это уникальная ставка на их снижение*
Индекс Prime Unicorn 30 Index, ставкой против которого выступают акции RiverNorth Short Prime Unicorn Fund 2028, рассчитывается инвестфирмой Lagniappe Labs и включает 30 крупнейших американских непубличных компаний с оценкой более $1 млрд («единороги»). Компании могут быть из разных отраслей, но в данный момент в индексе доминируют представители технологического и промышленного секторов. В частности, в топ-5 входят Space Exploration Technologies (вес 10%), OpenAI (9%), x.AI (8%), Anthropic (7%) и Databricks (6%). Индекс пересматривается и перебалансируется раз в квартал.
*не ИИР
Вместе с коллегами обсудили влияние конфликта на Ближнем Востоке на мировые тенденции и наш рынок. А также ряд компаний, по которым были интересные новости.
Сияйте, инвестируйте в себя, и пусть жизнь начисляет вам только самые высокие дивиденды в виде счастья и любви!💐
PS: Сейчас сложно в это поверить, но праздник 8 Марта возник как день солидарности женщин в борьбе за равные права и эмансипацию. Его история прошла путь от политических протестов до международного признания.
Основные этапы возникновения:
• «Марш пустых кастрюль» (1857 г.): считается, что 8 марта 1857 года работницы текстильных фабрик в Нью-Йорке вышли на демонстрацию, требуя сокращения рабочего дня, улучшения условий труда и равной с мужчинами зарплаты.
• Инициатива Клары Цеткин (1910 г.): на Второй Международной социалистической женской конференции в Копенгагене немецкая революционерка Клара Цеткин предложила учредить день, в который женщины будут устраивать митинги, привлекая внимание к своим проблемам.
• События в России (1917 г.): 8 марта (23 февраля по старому стилю) 1917 года в Петрограде началась массовая забастовка женщин-текстильщиц, которая стала одним из толчков к Февральской революции.
• Признание ООН (1975 г.): в ходе Международного года женщин Организация Объединенных Наций официально провозгласила 8 марта Международным женским днем.
Почему выбрали именно 8 марта?
Дата была закреплена в память о забастовках и демонстрациях женщин начала XX века, боровшихся за избирательное право и против дискриминации на рабочих местах. Со временем в СССР и многих других странах праздник утратил радикальный политический окрас, превратившись в весенний день чествования женщин.
Так что это еще и международно-признанный день Вашей победы в борьбе за равные права🔥
Полюс - это одна из немногих акций на нашем рынке, которая под влиянием обновления исторических максимумов в золоте, росла весь 2025 год. (+дивиденды)
И сегодня, в первый полноценный торговый день 2026 года обновляет свои абсолютные максимумы🚀
Продолжаю удерживать эту акцию в стратегиях, но вижу 2 риска:
1.
Сильная коррекция на рынке золота📉
2.
Большая вероятность дополнительных выплат в сторону государства.💸
Одной из причин резкого снижения цен на серебро в конце декабря 2025 года являются изменения в правилах торговли, введенные оператором биржи CME Group*, на которой размещены широко торгуемые фьючерсные контракты на серебро.
Трейдеры, работающие на рынке производных инструментов CME, должны вносить денежные средства для обеспечения своих сделок. На фоне волатильных торгов CME повысила требования к марже для драгоценных металлов, включая серебро, с понедельника и объявила, что требования к марже будут повышены еще.
Сребро, как и золото, стоимость которого в 2025 году выросла почти на две трети до рекордных уровней, считается средством сохранения стоимости и защитой от ослабления доллара.🚀
📌Но серебро также выигрывает от роста промышленного спроса, включая его использование в солнечных батареях, электромобилях и центрах обработки данных, обеспечивающих работу искусственного интеллекта.
📌В отличие от золота, серебро стало критически важным промышленным металлом.
В 2025 году промышленное потребление составило около 60% от общего спроса.
А инвестиционный спрос только усиливает спрос.
Но где справедливая цена на этот металл❓
Сегодня мы видим, что в мартовских фьючерсах на серебро оборот больше, чем во фьючерсе на золото (слайд_3). Это говорит о большой спекулятивной составляющей.
Долгосрочный график сравнения золота и серебра лучше всего изучать через коэффициент «золото/серебро» (Gold/Silver Ratio), показывающий, сколько унций серебра нужно для покупки одной унции золота (слайд_3)
Если еще в начале 2025 года динамика серебра отставала от золота, то сейчас ситуация меняется. Соотношение перевалило за условный ноль, который TradingView обозначил на уровне соотношения 1998 года. При этом до рекордного дисбаланса серебра к золоту, которое было в 2011 году нам еще далеко.
📌Но самое главное, что оба металла пока продолжают торговаться в восходящей тенденции (слайд_4/5). Глобальные риски явно этому способствуют. Агрессивная политика текущей администрации США только набирает обороты, что подогревает интерес к защитным активам.
*CME Group Inc. — крупнейший североамериканский рынок финансовых деривативов, построенный путём объединения ведущих бирж Чикаго и Нью-Йорка. Группа была образована в 2007 году путём слияния Чикагской товарной биржи и Чикагской торговой палаты. Штаб-квартира организации находится в центре Чикаго.
📌 Во второй половине уходящего года хорошую доходность показали фьючерсные стратегии, в которых нам удалось зацепиться за тренды в цветных металлах.
Не берусь гадать о пределах этого 📈 роста. Наша задача удерживать позиции в рамках идущих трендов. При этом размер позиции является ключевым фактором для регулирования риска.
👉 Исторически ключевой металл платиновой группы золото может десятилетиями находиться во флете. А после этого показывать переоценку в несколько раз. Что мы и наблюдаем прямо сейчас.
✅ Стратегиям в акциях на российском рынке удалось остаться на положительной территории. В АЛОРе это стратегия "Синергия RU"
📚 Книга-предостережение от Нассима Талеба или "Одураченные случайностью"
Хотел бы поделиться с вами наиболее яркими цитатами "на подумать", которые отметил для себя во время чтения:
Русская рулетка = агрессивная торговля?
«...если двадцатипятилетний играл бы в "русскую рулетку", скажем, раз в год, у него было бы мало шансов дожить до своего пятидесятилетия, однако если таких людей много — например есть тысячи двадцатипятилетних игроков, — то будет несколько (чрезвычайно богатых) выживших (и очень большое кладбище)»
Меня зовут Иван Киселев, с 2008 года я торгую на российском рынке и являюсь автором публичных торговых стратегий автоследования
По образованию экономист, ранее работал главным бухгалтером, финансовым аналитиком в крупной корпорации и преподавал в университете.
📌 За 17 лет на рынке прошел 4 масштабных кризиса. Среднегодовая доходность составила более 35%. На данный момент управляю активами на сумму свыше 200 млн руб., предлагая клиентам разные форматы работы с точки зрения платформы взаимодействия, ожидаемой доходности, частоты сделок и инструментов в портфеле.
Пример одной из моих стратегий на фото ниже:
