Данная статья – это гайд о том, как инвестировать на бирже. Из нее вы узнаете о том, как грамотно вложить деньги и не прогореть, и получить доходность в разы больше, чем предлагают банковские вклады.
Гайд написан для частных инвесторов, которые ранее либо не инвестировали на бирже, либо делали это бессистемно и неправильно.
Начну с того, сколько реально можно заработать на бирже, инвестируя аккуратно.
Сколько можно заработать на бирже?
Приблизительно 30-40 процентов годовых – это та доходность, которую можно получить на бирже в первый год инвестирования при консервативной стратегии. Это, как я писал выше, в разы выгоднее банковских вкладов, и к тому же полученная от инвестиций прибыль не будет облагаться налогом, если вы будете использовать специальный «Индивидуальный Инвестиционный Счет» (о нем подробнее я расскажу ниже).
Иногда доходность может быть больше, но это зависит от рынка. И понимать рынок вы научитесь сами со временем, на личном опыте.
Я же в этой статье расскажу только о том, как заработать 35% годовых в первый год, что для этого нужно сделать и с чего начать.
С чего начать инвестору?
Во-первых, у вас должна быть нормальная работа. Вы должны зарабатывать больше, чем тратите. Я, конечно, допускаю вариант, что у вас может уже быть свой капитал, ок.
Но если у вас нет подушки денег хотя бы на 2-3 года жизни вперед, тогда сначала найдите работу, а потом думайте об инвестициях.
На бирже легко за три месяца из одного миллиона сделать сто тысяч рублей, но даже за три года вы не превратите сто тысяч рублей в миллион. Ни на бирже, ни в каком другом легальном бизнесе такой доходности нет.
Вы не будете жить на доходы от инвестиций. Но вы сможете преумножить те средства, которые у вас остаются от зарплаты после всех ваших трат.
Как начать инвестировать?
И вот допустим, что работа у вас есть. Какую-то сумму вы накопили и отложили на банковский вклад, но подумываете над тем, чтобы вложить ее в акции или облигации.
Какую сумму следует вложить?
Для ответа на этот вопрос прежде всего нужно знать, что существует два вида счетов для инвестиций.
1. Брокерский счет. Это такой счет, на который вы переводите деньги и можете покупать акции и облигации. Вывести деньги с брокерского счета вы можете в любой момент за 2-3 минуты. Вся прибыль, которую вы получите при торговле на брокерском счете, будет облагаться налогом (13%), который будет автоматически удержан, при выводе денег с брокерского счета.
Главный плюс такого счета именно в том, что деньги вы можете снять с него в любой момент. Главный минус – налог.
2. Индивидуальный инвестиционный счет (ИИС). Это счет для долгосрочных инвестиций. Главным его преимуществом является дополнительный бонус к инвестициям в виде налогового вычета. Сумму, внесенную на ИИС, до 400 тысяч рублей в год, вы можете вычесть из вашей налоговой базы. Это значит, что налоговая вернет вам НДФЛ с четырехсот тысяч, если вы внесете четыреста тысяч на ИИС. Можно внести больше, но вычет положен только на сумму до четырехсот.
Если ваш НДФЛ 13%, вам вернут 52 тысячи рублей, если платите 15%, то уже 60 тысяч и так далее.
Так можно делать пять лет. Вносить 400 тысяч на ИИС и получать вычет.
Другим огромным плюсом ИИС является то, что полученная в результате инвестиций прибыль не облагается налогом.
Но, естественно, есть и минус, который заключается в том, что вывести деньги с ИИС можно, только закрыв счет. А закрыть его можно не раньше, чем через 5 лет после открытия. Иначе вы теряете право на все налоговые льготы, и, если успели получить вычет, должны будете его вернуть и уплатить пени. Так что лучше даже об этом не думать.
Вернуть деньги, положенные на ИИС, можно только через 5 лет после даты открытия счета.
Еще одно важное замечание: один человек может открыть только один ИИС. Нельзя иметь два счета одновременно у разных брокеров.
Из всего этого можно сделать вывод:
- На ИИС следует инвестировать ту сумму, которую вы не планируете использовать в ближайшие пять лет. Кажется, долго? Вовсе нет. В прошлом году я открыл уже свой третий ИИС. Налоговые вычеты и льготы стоят того. Ведь все эти пять лет вы будете управлять деньгами на ИИС. Вы будете продавать и покупать бумаги хоть каждый день. Никто не заставляет держать пять лет одну и ту же «папиру».
- Брокерский счет подходит для более коротких инвестиций. Сюда можно внести любую сумму, ведь вы всегда сможете ее снять.
Как открыть ИИС и брокерский счет?
Мы разобрались и выяснили, что бывают два типа инвестиционных счетов. У меня открыты оба.
Но важно выбрать брокера, у которого вы откроете свой счет. Помните, что открыв ИИС у одного брокера, вы не сможете его поменять следующие пять лет. А с брокером можно ошибиться. В другой статье я подробно разобрал пять популярных брокеров. Прочитайте ее.
Здесь же я кратко выложу суть:
1. Ни в коем случае не заводите ИИС в «Альфа-инвестициях» и в «Тинькофф-инвестициях». На момент написания этой статьи, на тарифах для новичков, у этих брокеров конские комиссии, которые сожрут значительную часть вашей прибыли.
2. Я бы посоветовал ВТБ, БКС или Совкомбанк.
Но я никого не рекламирую, и, может быть, со временем ситуация изменится, кто-то станет лучше, кто-то хуже.
И так, вы выбрали брокера. Открыли ИИС и брокерский счет. На ИИС положили 400 тысяч рублей, сразу или по частям, это не важно. Теперь нужно что-то купить. С чего начать? Если это ваша первая покупка на бирже, нужно купить облигации.
Какие облигации покупать на бирже?
Начнем с того, что такое облигация. Это – долговое обязательство юридического лица, компании. Покупая облигацию, вы даете деньги в долг компании под проценты.
У облигаций есть купонный доход в годовых процентах. Если купонный доход = 13%, значит, вы, после покупки бумаги, будете получать 13 процентов готовых. Выплата процентов происходит периодически в виде купона. Купон выплачивается раз в месяц, раз в три месяца, раз в полгода или с другой периодичностью. Причем накопление купона происходит ежедневно. Это значит, что если вы решили продать облигацию на бирже в середине месяца, то получите при продаже ту часть купона (купонной доходности), которая успела накопиться за 15 дней.
Также у облигации есть срок закрытия, это та дата, когда компания вернет вам номинальную стоимость облигации.
Например, если вы купили у компании облигацию сроком на год, номиналом 1000 рублей под 13% годовых с месячным купоном, то каждый месяц вы будете получать по 10,83 рубля, а через год компания вернет вам 1000 рублей.
На бирже держатели облигаций продают их друг другу. Текущая цена облигаций на рынке может отличаться от номинальной стоимости, цена может быть больше или меньше номинала, но при окончании срока облигации, компания вернет текущему владельцу именно номинальную стоимость. Чем ближе срок погашения, тем ближе рыночная цена облигации к номиналу.
Нужно знать, что рыночная цена зависит от двух вещей:
1. Стоимость денег. Чем выше ставка ЦБ, тем дороже заемные деньги. Если ЦБ повышает ставку, то проценты по вкладам и кредитам растут. Компании вынуждены выпускать облигации с большим процентом, а облигации с меньшими процентами, которые были выпущены до этого, дешевеют, и их рыночная стоимость падает ниже номинала.
Если же ЦБ начинает снижать ставку, то все наоборот, и облигации, находящиеся на рынке, при том же купоне растут в цене.
2. Стоимость облигаций может зависеть от состояния компании, которая их выпустила. Если повышается кредитная нагрузка компании, если у нее растет долг, то возникает риск дефолта (невозврата денег), и держатели начнут распродавать бумаги.
Итак, мы перешли к теме риска. У облигаций есть риск и заключает он в том, что компания может обанкротится и не вернуть номинал облигации. Не вернуть ничего. 0. Вы все потеряете.
Поэтому, если вы слышали, что облигации – это менее рискованный актив, то это не совсем так. Облигации – это актив с прогнозируемой доходностью. Но в случае дефолта заемщика, вы не получите ничего.
Поэтому нужно грамотно выбирать компании, чьи долговые обязательства вы покупаете.
К счастью, есть система рейтинга. Прежде чем купить облигацию вы должны обязательно узнать кредитный рейтинг эмитента (компании, выпускающей бумагу). В этом вам поможет гугл.
Кредитные оценки бывают от ААА (максимальная надежность эмитента) до С (дефолт наступит не сегодня-завтра).
В таблице ниже перечислены уровни кредитного рейтинга и частота возникновения дефолта у компаний с такими рейтингами.
Все, что ниже A-, называют также «спекулятивными» или «мусорными» облигациями. По ним большие купоны, но компании с таким рейтингом имеют большую долговую нагрузку и для того, чтобы оставаться на плаву, должны все время выпускать новые облигации под большие проценты.
Я бы не советовал вам покупать все, что ниже А/A-.
При этом, рейтинги не дает полной гарантии платежеспособности эмитента. Еще недавно компания «Евротранс» имела рейтинг ruА-, но в один день ей изменили рейтинг до ruC.
Потому вы должны ориентироваться не только на рейтинг, но должны сами узнать финансовую нагрузку компании, соотношение долга к EBITDA, посмотреть на прибыль и на прогноз. Не обязательно копаться в отчетах самим. В сети много аналитики в доступной форме. Кто ищет, тот найдет.
Если все это показалось вам сложным, я дам несколько практических советов, которые упростят вам жизнь.
Но уже в следующей статье. К сожалению, формат данной площадки не позволяет опубликовать более длинный текст, поэтому о несколько практических советов по покупке акций и облигаций я оформлю отдельно и выпущу завтра.
Пока же, вы можете прочитать полную версию здесь