ФОН ДНЯ
Рынок продолжает торговаться под давлением, сползая к более низким уровням поддержки.
Медвежьи настроения подпитываются новостями от Минэнерго РФ о сложностях с поставками топлива в ряде южных регионов и решением властей полностью направить чистую прибыль РусГидро на инвестпрограмму, оставив инвесторов без дивидендов.
Локальный позитив идет с востока: товарооборот между РФ и Китаем за январь-май подскочил на 22,9%.
Параллельно на Мосбирже расширяется линейка деривативов, а сеть клиник Медси начала готовить почву для осеннего IPO.
Мини-вывод
Фон слабый: нефть не помогает, акции красные, ОФЗ под давлением.
👁 ГЛОБАЛЬНОЕ
🇺🇸 США
- (15:30 МСК) Торговый баланс за апрель. Важно для доллара и оценки внешнего спроса.
- (17:00 МСК) Existing Home Sales, продажи жилья на вторичном рынке за май. Сигнал по потребителю и ставкам.
- (19:00 МСК) Краткосрочный прогноз Минэнерго США по рынку нефти. Важно для Brent.
- (23:30 МСК) API (Американский институт нефти) по запасам нефти.
🇨🇳 КИТАЙ
- (В ТЕЧЕНИЕ ДНЯ) Си Цзиньпин с официальным визитом в КНДР - день 2.
🏘 РОССИЯ: КОРПОРАТИВНОЕ
- Сбербанк ($SBER)
РПБУ 5М26. Рынок будет смотреть прибыль, ROE и качество роста.
- МГКЛ ($MGKL)
Операционные результаты за 5М26. Для ВДО-сегмента важны рост, качество портфеля и просрочка.
- СПБ Биржа ($SPBE)
СД даст рекомендации по дивидендам за 2025 год.
- ЕвроПлан ($LEAS), ВсеИнструменты ($VSEH), Промомед ($PRMD), Юнипро ($UPRO)
ГОСА по дивидендам.
- Arenadata ($DATA)
Последний день с дивидендами.
- ЮГК ($UGLD)
Завершается прием заявок на повторные торги. Итоги аукциона ожидаются 10 июня.
- РусГидро ($HYDR)
Прибыль направляют на инвестпрограмму. Для акций это история про меньше дивидендной надежды и больше CAPEX.
🖼 ОБЛИГАЦИИ: ДЕНЕЖНЫЕ ПОТОКИ И СТАВКИ
Купоны: 56 выпусков на 7,95 млрд руб.
Погашения: 10 выпусков на 17,76 млрд руб.
⚠️ В мае корпоративные заемщики заняли через облигации почти 1 трлн руб. Это говорит о высокой потребности бизнеса в деньгах и рефинансировании.
⚙ БЛИЖАЙШИЕ РАЗМЕЩЕНИЯ
- 09.06: ВЭБ.РФ-ПБО-002Р-59ПО, 3,53 млрд руб., доходность 15,35%.
- 10.06: Балтийский лизинг-БО, 500 млн руб., доходность 20,45%.
- 15.06: Почта России-003Р-07, 5 млрд руб.
- 16.06: Магнит-БО-005Р-06, 20 млрд руб.
- 18.06: Алиум-001Р-01, 3 млрд руб., доходность 19,56%.
📈 МАРКЕТ-ЧЕК
- Индекс Мосбиржи (IRUS2): ~2511,11 п. (-0,33% за 1 день).
- Индекс Мосбиржи (IRUS): ~2518,13 п. (-3,90% за 5 дней).
- Индекс Гос. облигаций (RGBI): 118,64 руб.
- Brent: ~92,16$.
- USD/RUB: ~72,89 руб. (межбанк).
⚡️ОСОБОЕ ВНИМАНИЕ
- Поддержки по рынку уходят ниже
Если покупатель не вернется, 2500 п. по индексу снова станет главной психологической зоной.
- Нефть под давлением
Вечером прогноз Минэнерго США и API по запасам. Для нефтянки день может стать нервным.
- Топливный фактор
Минэнерго заявило о сложностях с поставками топлива в ряде южных регионов. Для инфляционных ожиданий это неприятный фон.
- Китайская торговля сильная, но рынок РФ слабый
Глобальный спрос сам по себе нас не спасает, если внутренний риск-аппетит просел.
🔊 МЫСЛЬ ДНЯ
Когда индекс падает к новым слабым зонам, всегда хочется найти волшебную поддержку, от которой рынок обязан отскочить.
Но рынок никому ничего не обязан. Он просто проверяет, кто смотрит на факты, а кто уговаривает график быть добрее.
