📉 Клиент проиграл 100 миллионов за три месяца. Его позиции на закрытие подавал я
2008 год. Я работаю помощником риск-менеджера. Каждый день составляю списки клиентов, которым пора принудительно закрывать позиции.
Плечо 1 к 10, 1 к 8, 1 к 1 — разницы не было. Рынок падал так долго, что маржин-колл пришёл ко всем.
Один клиент за три месяца потерял 100 млн рублей. С учётом инфляции сегодня это от полумиллиарда.
Через полгода все говорили: «Биржа отросла, бизнес прёт». Рынок восстановился. Однако денег этого клиента там уже не было.
С тех пор я не пытаюсь угадать падение. Важно заранее знать, что на нём сделает ваш портфель.
С этого я и начал разбор, который выложил в канале позавчера. За первые сутки его посмотрели 500 человек 🔥
Прежде чем смотреть, проверьте себя. 5 вопросов из разбора:
1. Какая у вас доля акций, облигаций и защитных активов?
2. Что сделаете, если завтра рынок упадёт ещё на 20%?
3. Что и когда продадите, если бумага вырастет или упадёт?
4. Что будет с портфелем, если ставка вырастет или упадёт?
5. Обогнали ли вы в этом году фонд ликвидности?
Нет ответа хотя бы на 2 из 5? Значит, портфель держится на надежде, что всё будет хорошо 😅
Особенно часто так у тех, кто пришёл на биржу в 2024–2026 годах. Первым большим опытом для них стало падение рынка.
В разборе я прохожу по этим вопросам на своём портфеле:
— какие доли держу и почему в этом году увеличил акции
— по каким сигналам меняю доли: ставка, падение индекса, ВВП, цены на сырьё
— что держать до конца года в каждом из 3 сценариев: ставку снижают, оставляют или поднимают
— почему золото, которое с 2015 по 2019 год дало +14% против +147% у индекса, потом обогнало его почти в 5 раз
Иными словами, нельзя выковырять из кулича весь изюм, а хлеб оставить другим. Вчерашний изюм завтра становится хлебом 🤠
Об этом весь разбор.
👉 Смотреть видео: https://t.me/Artem_TuzovBot?start=videor
Доступ к ролику скоро закрою. Если ещё не смотрели, лучше сделать это в выходные, пока есть время спокойно разобраться.
P.S. Если ссылка не открывается, отключите VPN.
@tuzov_invest