Последние дни наслушался историй о том, как многие криптаны влетели или вовсе обнулились в прошлые адские выходные 😬
Почитал аналитику о том, что привело к невиданному обвалу. Это был тот самый черный лебедь — редчайшее разрушительное событие. Индейку зарезали. Что же случилось?
Масштаб обвала
В ночь с пятницы на субботу криптовалютный рынок пережил катастрофическое падение, за которым последовал резкий отскок. Все длилось около получаса, а самая жесть около 10 минут. За это время счета, портфели и даже жизни многих криптанов были обнулены. На графике это выглядит как длинный шип вниз.
Объем принудительно закрытых позиций превысил 19 миллиардов долларов, затронув более 1,6 миллиона трейдеров.
📉 Насколько просели популярные криптовалюты:
• Toncoin (TON) — -80%
• Avalanche (AVAX) — -70%
• Cardano (ADA) — -66%
• Litecoin (LTC) — -60%
• Ripple (XRP) — -57%
• Bitcoin (BTC) — -14%
• Ethereum (ETH) — -12%
Многие альткоины рухнули на 80-99%. А ведь все так ждали альсезона!
С чего все началось
По давней пятничной традиции — с Трампа, который влупил новую порцию 100%-х пошлин на китайские товары.
Но эта новость стала лишь спичкой, брошенной в бензоколонку критовалютных рынков.
Фарш был провернут с 23:50 пятницы до 00:30 субботы. В Москве уже была глубокая ночь.
Если фондовые рынки в это время уже не работали, трейдеры, выключив терминалы, разошлись по домам и кабакам. То криптовалютные рынки работают круглосуточно, что не отменяет того, что криптаны тоже разбежались по барам 🥃.
На рынке было мало ликвидности, которой управляли оставленные бдить торговые роботы. Ох, ну и утречко у них было.
Вжух! Резкий всплеск активности и красная кровавая сопля на графиках всех монет с стрелой стремится вниз. Основная фаза ликвидаций длилась десять минут, но обороты в этот период превысили норму в 120 раз.
Почему все произошло так резко?
Совпали несколько факторов
Огромные плечи
Рынок был перегрет. На днях биток и другие валюты снова достигли исторических хаев. Трейдеры, находясь в эйфории от бычьего тренда, массово использовали заемные средства. Подавляющее большинство ликвидированных позиций (свыше 90%) были «лонгами» — ставками на рост.
Механизм каскадных ликвидаций
Первоначальное падение цены вызвало принудительное закрытие самых агрессивных позиций. Эти продажи толкали цену вниз, запуская следующие волны ликвидаций по цепочке.
Кризис ликвидности
Из-за круглосуточной работы бирж и времени обвала на рынке почти не осталось покупателей, способных поглотить шоковые продажи. Особенно пострадали альткоины, где ликвидность иссякла полностью, что привело к обвалу некоторых токенов на 80%.
Особенности работы криптобирж
Например, на Hyperliquid, славившейся раздачей гигантских плечей, вынос был особенно мощным.
Что делал я?
А все я проспал 😀 А когда проснулся, мои позиции были на месте, хотя и в просадке. Впрочем привычной для крипторынка. В крипте я тоже использую долгосрочные стратегии без плечей и роботов. Они не дают баснословных прибылей, но и защищают от таких движух.
Было сожаление, что не закупился по таким низким ценам. Но возможно ли было это сделать? Слишком резким было движение и отскок.
Говорят, такого никогда не было: на самом деле было и на фондовом рынке: в 10-е и даже в 80-е года, когда многочисленные компьютерные роботы и алгоритмы вдруг разом давали сбой.
❓ Держите крипту? Как пережили?
