🚗 Европлан: новое размещение 001Р-10

«ЛК «Европлан» — лидер независимого автолизинга — выходит на первичный рынок с новым выпуском облигаций серии 001Р-10.

📋 Параметры выпуска

▪️ Эмитент: ПАО «ЛК «Европлан»

▪️ Серия: 001Р-10 (рег. номер 4B02-10-16419-A-001P)

▪️ Объём: не менее 5 млрд ₽

▪️ Номинал: 1 000 ₽

▪️ Срок обращения: 2 года

▪️ Купон: ежемесячный

▪️ Ориентир доходности: не выше КБД Мосбиржи на дюрации 1,4 года + спред не более 225 б.п.

▪️ Организаторы: Альфа-Банк, Ozon Банк, Т-Банк; агент — Альфа-Банк

▪️ Листинг: Первый уровень, Московская Биржа

📅 Ключевые даты

▪️ Сбор книги заявок: 18 сентября 2026

▪️ Предварительная дата размещения: 23 сентября 2026

💰 Финансовые показатели (1П 2026)

▪️ Чистая прибыль: 4,3 млрд ₽ (+129% г/г)

▪️ Чистый процентный доход: 8,1 млрд ₽

▪️ Чистый непроцентный доход: 7,9 млрд ₽

▪️ Капитал на 30.06.2026: 47 млрд ₽ (+11% с начала года)

⭐ Кредитные рейтинги

▪️ АКРА: AA(RU), прогноз «стабильный»

▪️ Эксперт РА: ruAA, прогноз «стабильный»

✅ Плюсы

▪️ Высшие рейтинги в лизинговом сегменте, минимальный кредитный риск

▪️ Прибыль и капитал растут двузначными темпами

▪️ Первый уровень листинга, ежемесячный купон

⚠️ Минусы

▪️ Финальная ставка станет известна только по итогам сбора заявок

▪️ Узкий спред к КБД, характерный для рейтинга AA — апсайд ограничен

▪️ Короткий 2-летний срок ограничивает горизонт фиксации ставки

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией

#Европлан #облигации #первичка #лизинг #АКРА #ЭкспертРА