#волатильность

Индекс вырос на 2%.
Акция упала на 5%.
Курс изменился за день сильнее обычного.

Лента подсказывает: “Нужно что-то делать”.

Но рынок двигается каждый день.
Стратегия — нет.

Что на самом деле происходит

Цена меняется постоянно.
Ценность — гораздо реже.

Большинство рыночных колебаний — это:

- перераспределение краткосрочного капитала

- реакция на ожидания

- изменение настроений

Это шум внутри системы.
Не пересмотр фундаментала.

Где ошибка восприятия

Смещение к действию.

Инвестору психологически проще что-то сделать,
чем ничего не делать.

Кажется, что реакция = контроль.
Но часто реакция = издержки.

Каждое лишнее движение:

- увеличивает комиссии

- добавляет налоговую нагрузку

- повышает вероятность ошибки

- разрушает дисциплину портфеля

Что важно инвестору

Изменилось ли основание инвестиционной идеи?

Нарушен ли риск-профиль?

Сдвинулся ли горизонт?

Если ответы — нет,
то движение цены не требует движения капитала.

Рынок обязан двигаться.
Инвестор — нет.

Дисциплина — это способность отличать сигнал от шума.
И чаще всего сигнал тише, чем кажется.

Axiom.

#Axiom
#Инвестиции
#Дисциплина
#Риск
#Волатильность
#Фильтр
#Портфель

Ты смотришь на график и не понимаешь: почему рынок падает, хотя новости вроде неплохие? Или наоборот: всё горит, а цена стоит.

Ответ может быть в индексе страха.

---

ЧТО ТАКОЕ VIX?

VIX (CBOE Volatility Index) — это индекс волатильности. Его ещё называют "индекс страха". Он показывает, насколько трейдеры боятся будущего.

· VIX низкий (10-15) — всем всё пофиг, рынок спокоен.

· VIX средний (15-25) — нормальная волатильность.

· VIX высокий (30+) — паника, страх, кровь на улицах.

VIX рассчитывается по опционам на индекс S&P 500. Но работает для всего рынка.

---

КАК VIX СВЯЗАН С РЫНКОМ:

Обратная зависимость.

Когда рынок растёт — VIX падает. Когда рынок падает — VIX взлетает.

Почему? Потому что когда всё хорошо, никто не боится. Когда начинается жопа, все бегут покупать защиту (опционы), и цена этой защиты (VIX) взлетает.

Пики VIX = дно рынка.

Посмотри историю: каждый раз, когда VIX зашкаливал за 40-50, рынок вскоре разворачивался вверх. Потому что паника достигает пика, все продали, больше продавать некому.

---

ТРИ СИГНАЛА ПО VIX:

Сигнал 1: Экстремум страха.

VIX резко взлетел выше 30-35. Это значит, что паника достигла пика. Можно присматриваться к покупкам (но не сразу!). Жди подтверждения на графике.

Сигнал 2: Экстремум спокойствия.

VIX упал ниже 12. Все слишком расслаблены. Обычно это бывает перед коррекцией. Готовься к шортам.

Сигнал 3: Дивергенция.

Рынок падает, а VIX не растёт. Странно. Значит, паника не такая уж сильная. Возможен скорый разворот вверх.

Рынок растёт, а VIX не падает? Тоже странно. Значит, страхи остаются. Рост ненадёжный.

---

ГДЕ СМОТРЕТЬ VIX:

· В любом нормальном терминале (TradingView, Квик с доп. данными).

· Тикер: VIX (на CBOE) или RVI (для России, индекс волатильности Мосбиржи, но считается иначе).

· В новостях часто упоминают.

---

КАК ИСПОЛЬЗОВАТЬ VIX В ТОРГОВЛЕ:

Способ 1: Фильтр для входа.

VIX высокий — не продавай, рынок может развернуться. VIX низкий — не покупай, рынок может упасть.

Способ 2: Поиск разворотов.

Увидел резкий скачок VIX + цена ушла вниз? Жди отскока. Часто после таких всплесков рынок восстанавливается.

Способ 3: Торговля самого VIX (для продвинутых).

Есть фьючерсы и опционы на VIX. Но это не для новичков. VIX — сложный инструмент, там свои законы.

---

ПРИМЕР ИЗ ЖИЗНИ:

Начало пандемии 2020. VIX взлетел выше 80. Космический страх. Все кричат, что мир рухнул.

Но если бы ты знал историю, ты бы понимал: когда VIX так высок, покупать уже не страшно. Через месяц рынок отскочил на 30%.

Кто слушал страх — слил. Кто слушал VIX — заработал.

---

ЧЕГО БОИТСЯ VIX:

1. Долгосрочных трендов.

VIX — это краткосрочный индикатор (на 30 дней вперёд). Для долгосрочных трендов он не очень полезен.

2. Российского рынка.

RVI (российский аналог) считается по-другому и работает хуже. Но общую идею даёт.

3. Отдельных активов.

VIX показывает страх по всему рынку. Акция может падать, даже если общий страх низкий. Всегда смотри конкретный актив.

---

ИТОГ:

VIX — это термометр рынка. Когда у всех температура, рынок болен. Когда температура спадает — рынок выздоравливает.

Не игнорируй этот градусник. Он часто говорит правду раньше, чем график.

Запомни простое правило:

· VIX выше 30 — готовься покупать (но не сразу).

· VIX ниже 15 — готовься продавать (но не сразу).

И всегда смотри на график в комплексе.

Ваш, не боящийся страха, Папа Карло.

#инвестиции #трейдинг #крипто #VIX #индексстраха #волатильность #рынок #анализ #ПапаКарло #обучение #фьючерсы #облигации #расту_сбазар

Большинство приходит на рынок за доходностью.
Немногие остаются ради дисциплины.

Инвестирование воспринимают как способ заработать.
Реже — как способ научиться ждать.

Что на самом деле происходит

Доходность — это побочный эффект времени.

Капитал растёт не из-за активных действий,
а из-за:

сложного процента

выдержанных циклов

пережитой волатильности

отсутствия лишних решений

Рынок платит не за скорость.
Он платит за способность оставаться в системе.

Где ошибка восприятия

Иллюзия контроля.

Кажется, что результат — следствие частых действий.
На практике избыточная активность:

увеличивает издержки

повышает вероятность ошибки

разрушает стратегию

Терпение воспринимается как бездействие.
Но в долгом горизонте это форма дисциплины.

Что важно инвестору

Не путать движение с прогрессом.

Не оценивать стратегию по одному кварталу.

Понимать, что волатильность — часть пути, а не его сбой.

Иногда лучшая корректировка портфеля — отсутствие корректировки.

Инвестирование — это не гонка за доходностью.
Это практика управления собой.

Капитал растёт вместе с горизонтом.
А горизонт растёт вместе с терпением.

Axiom.

#Axiom
#Инвестиции
#Дисциплина
#ДолгийГоризонт
#Риск
#Волатильность
#Портфель

Рынок живёт ожиданиями, а не заголовками.
Падение выручки, снижение прогноза, геополитика, ужесточение политики ЦБ — всё это звучит как риск.

Но вопрос не в том, плохая ли новость.
Вопрос — новая ли она.

Цена — это не отражение текущего дня.
Это сумма ожиданий будущего.

Если участники уже:

- заложили рецессию

- учли снижение прибыли

- пересмотрели мультипликаторы

- сократили позиции

то публикация “плохой” новости — это не шок.
Это подтверждение известного.

Иногда рынок падает на ожиданиях, а растёт — на факте.

Где ошибка восприятия

Когнитивное искажение — “эффект новизны”.

Инвестору кажется:
если новость звучит плохо — рынок обязан падать.

Но рынок реагирует не на сам факт,
а на разницу между ожиданием и реальностью.

Плохо ≠ неожиданно.
Неожиданно — вот что двигает цену.

Что важно инвестору

- Отделять шум от пересмотра вероятностей.

- Понимать, что “все знают” уже отражено в цене.

- Смотреть на горизонт, а не на заголовок.

Иногда самый большой риск — это эмоциональная реакция на то, что уже давно учтено.

Плохие новости становятся нейтральными,
когда они перестают быть сюрпризом.

Рынок не наказывает за плохое.
Он наказывает за ошибку в ожиданиях.

Инвестор не должен угадывать новость.
Он должен управлять риском.

Axiom.

#Axiom
#Инвестиции
#Дисциплина
#Риск
#Волатильность
#Фильтр

Когда рынок резко двигается, первое желание — найти объяснение.
Новость. Заголовок. Комментарий регулятора. Отчёт компании.

Объяснение почти всегда находится быстро.
Но быстро найденная причина — не всегда настоящая.

Рынок реагирует не на событие.
Он реагирует на разницу между ожиданием и фактом.

Если участники уже ждали плохих данных —
даже слабый отчёт может не вызвать падения.

Если ожидания были слишком оптимистичны —
нейтральная новость способна запустить снижение.

Цена — это результат перераспределения позиций.
А не табло с оценкой «хорошо» или «плохо».

Важно различать:

Реакция — изменение цены.
Сигнал — изменение оснований.

Если фундаментальные факторы не изменились,
если долгосрочные допущения прежние,
если стратегия остаётся валидной —

движение остаётся движением.

Не каждое падение — предупреждение.
Не каждый рост — подтверждение.

Иногда рынок просто выравнивает ожидания.
А не показывает направление.

Профессиональный вопрос всегда один:
что изменилось в основаниях, а не в эмоциях?

Axiom

#инвестиции
#рыночнаяреакция
#волатильность
#ожиданиярынка
#психологиярынка
#принятиерешений
#анализрынка
#axiom

Когда рынок резко ускоряется — вверх или вниз — внимание почти всегда сосредоточено на цифрах.
Сколько пунктов? Сколько процентов? Сколько за день?

Но волатильность — это не про цену.
Это про поведение.

Резкие движения показывают не будущее рынка,
а структуру решений участников.

1️⃣ Был ли у вас план — или только ожидание?
Когда есть стратегия, волатильность проверяет её.
Когда стратегии нет — волатильность её заменяет эмоциями.

2️⃣ Где был риск-контроль?
Доли позиций, диверсификация, горизонты —
в спокойные периоды это кажется формальностью.
В турбулентности — это фундамент.

3️⃣ Понимали ли вы актив — или просто верили?
Если движение вызывает панику,
значит риск был недооценён.

4️⃣ Насколько устойчиво мышление?
Рынок двигается всегда.
Но не каждое движение требует изменения позиции.

Волатильность — это стресс-тест конструкции решений.
Она не сообщает направление.
Она показывает слабые места.

И главный вопрос после турбулентности — не
«куда дальше пойдёт рынок»,
а
«где в моей системе есть уязвимость?»

Axiom

#инвестиции
#волатильность
#рискменеджмент
#психологиярынка
#стратегияинвестора
#долгийгоризонт
#управлениериском
#axiom

Когда рынок делает резкое движение, возникает естественное желание сразу дать объяснение.
Новость, событие, комментарий, отчёт — что-то обязательно назначается причиной.

Но реакция рынка и причина движения — не одно и то же.

Цена — это не вывод.
Цена — это отклик потока решений.

В каждый момент на рынке сходятся:
— ожидания
— позиции
— уровни риска
— ликвидность
— уже заложенные сценарии

Иногда новость лишь запускает движение,
которое было «напряжено» заранее.

Реакция ≠ сигнал.

Сигнал — это изменение условий.
Реакция — это изменение цены.

Если фундаментальные основания не изменились,
движение остаётся движением — не указанием к действию.

Опасная ошибка — принимать волатильность за направление.
И интерпретацию — за подтверждение.

Профессиональный вопрос звучит не
«почему выросло или упало»,
а
«что именно изменилось в основаниях?»

Если основания прежние —
движение не сигнал, а шум.

Axiom

#инвестиции
#рыночнаяреакция
#волатильность
#психологиярынка
#информационныйшум
#принятиерешений
#анализрынка
#axiom

1️⃣ Банк "Санкт-Петербург" $BSPB может направить на дивиденды за 2025 год 50% чистой прибыли по МСФО.

За I полугодие уже выплачено 16,61 ₽ на обыкновенную и 0,22 ₽ на привилегированную акцию, всего 7,4 млрд ₽ или 30% прибыли по МСФО.

Чистая прибыль по МСФО за полугодие составила 24,7 млрд ₽.

При этом по РСБУ за 2025 год прибыль снизилась до 37,4 млрд ₽, а в январе 2026 года сократилась на 29,4% до 3,6 млрд ₽.

Банк сохраняет сильный капитал, но прибыль замедляется, поэтому дивидендная история остается интересной, хотя риски снижения темпов уже видны.

2️⃣ Московская биржа провела дискретный аукцион по привилегированным акциям ПАО "Лензолото" после падения котировок более чем на 20%.

Цена снизилась с 638 ₽ до 504 ₽ за несколько минут, объем торгов составил 42,95 млн ₽.

По РСБУ прибыль компании в 2024 году упала более чем в два раза до 48 млн ₽, ранее акционеры одобрили добровольную ликвидацию.

Биржа ограничила расчеты по акциям $LNZL и $LNZLP : до 27 марта 2026 года сделки возможны с расчетом не позднее этой даты, с 28 по 30 марта только Т0 и Z0, а с 31 марта допустимых кодов не будет.

Фактически бумаги выходят из обращения, и ликвидность будет быстро исчезать, что создает высокий риск для держателей.

3️⃣ Венгрия и Словакия попросили Хорватию разрешить транзит российской нефти по трубопроводу Adria.

Совместное обращение направлено после того, как Украина не возобновила транзит по "Дружбе", а южная ветка была повреждена на ее территории.

Словакия уже заявила о приостановке поставок и оценивает запасы нефти примерно в 90 дней.

Будапешт и Братислава считают, что вопросы энергобезопасности не должны зависеть от политических решений.

Ситуация усиливает риски перебоев поставок в Центральной Европе и может поддержать волатильность на нефтяном рынке.

4️⃣ Акционеры Совкомбанка $SVCB одобрили присоединение Витабанка.

Интерес к активу возник еще в 2022 году, когда банк планировал развивать на его лицензии платежные сервисы на базе платформы Best2pay.

После введения санкций США структура владения изменилась, и Совкомбанк временно выходил из капитала, однако впоследствии получил полный контроль.

Теперь Витабанк будет окончательно интегрирован в структуру группы.

Сделка усиливает позиции банка в платежном бизнесе и оптимизирует структуру активов внутри группы.

5️⃣ "Т-страхование" $T подало жалобу в Конституционный суд из-за практики взыскания по ОСАГО выплат сверх лимита 400 000 ₽.

В одном из дел суд обязал компанию оплатить полную стоимость ремонта, так как страховщик не организовал натуральный ремонт и выплатил компенсацию деньгами.

Суды решили, что в таком случае убытки взыскиваются полностью, без ограничения лимитом ОСАГО.

Конституционный суд принял жалобу к рассмотрению.

Итоговое решение может изменить правила выплат по ОСАГО и повлиять на расходы страховых компаний.

6️⃣ ГК "Элемент" $ELMT в 2026 году планирует выпустить около 200 тыс. микроконтроллеров для гражданских БПЛА.

Чипы НИИЭТ на архитектуре RISC-V предназначены для систем управления двигателями вместо импортных STM32.

Уже подписан контракт на несколько десятков миллионов ₽, также тестируется версия для полетных контроллеров.

Проект идет в рамках программы по увеличению доли российских компонентов в БПЛА до 70,3% к 2030 году.

Объем поставок может покрыть производство до 200 тыс. дронов и поддержать развитие отечественной микроэлектроники.

Лайкай 👍 комментируй 💬 подписывайся на MegaStrategy ✅

#мегановости #новости #ликвидация #волатильность #микроэлектроника #импортозамещение #дроны #биржевойшок #кремний #технологии

Когда рынок резко двигается, внимание почти всегда приковано к цене.
Но волатильность — это не только про график.
Это ещё и про поведение участников.

Скачки цены — это стресс-тест не для актива,
а для решений.

В такие периоды особенно видно:

1️⃣ Кто действовал по плану, а кто — по настроению
Стратегия либо есть до движения, либо её нет совсем.
На ходу она не создаётся — только проверяется.

2️⃣ Где был риск-контроль, а где — надежда
Стопы, доли, диверсификация — выглядят скучно до тех пор,
пока не становятся критичными.

3️⃣ Кто измерял горизонт, а кто — колебание
Долгий горизонт сглаживает шум.
Короткий — усиливает тревогу.

4️⃣ Насколько позиция была понята
Если при движении возникает паника —
значит, актив был куплен без достаточного понимания риска.

Волатильность — это не сигнал сама по себе.
Это подсветка слабых мест в конструкции решений.

Рынок в такие моменты не сообщает будущее.
Он показывает структуру.

Axiom

#инвестиции
#волатильность
#рискменеджмент
#стратегияинвестора
#психологиярынка
#управлениериском
#рыночныедвижения
#axiom

1️⃣ Агентство НКР понизило кредитный рейтинг "Самолета" $SMLT с A+ ru до A ru и изменило прогноз на неопределенный.

Причина — рост долговой нагрузки и ухудшение показателей обслуживания долга на фоне замедления поступлений на эскроу-счета.

Компания обратилась к правительству за поддержкой на 50 млрд ₽, рассчитывая на льготное финансирование или субсидирование ставок.

Если помощь не будет предоставлена, рейтинг может остаться под давлением.

Ситуация отражает рост финансовых рисков девелопера в условиях высокой ставки и слабого рынка недвижимости.

2️⃣ Суд взыскал с "Сбербанка" $SBER более 1,4 млрд ₽ за нарушение прав на бренд платежной системы PayQR, принадлежащей ООО "ФИТ".

Банк использовал обозначения "Плати QR" и SberPay QR, которые суд признал нарушающими исключительные права, и запретил их применять.

Изначально истец требовал 2,9 млрд ₽, но сумма была снижена почти вдвое.

История началась еще в 2016 году после неудачных переговоров о сотрудничестве.

Ситуация создает репутационные и юридические риски для банка, хотя для его масштаба сумма не критична.

3️⃣ Глава "Северстали" $CHMF сообщил, что потребление металла в России за 2024–2025 годы снизилось на 18%.

В 2024 году падение составило 4%, в 2025 году — уже 14%.

Высокая ставка и крепкий рубль мешают выгодно экспортировать, а рынок давит импорт из Китая и Казахстана.

Прибыль компании за год упала на 42%, выручка — на 14%, и в 2026 году спрос может снизиться дальше.

Это говорит о продолжении сложного периода для металлургов и ограниченном потенциале быстрого восстановления.

4️⃣ РБК сообщил, что главным претендентом на покупку "Авто.ру" у "Яндекса" $YDEX стали "Т-Технологии" $T

Сделка может пройти по цене около 35 млрд ₽ и близка к завершению.

Ранее активом интересовались "Сбер" $SBER и "Авито".

Покупатель рассчитывает развивать автокредитование и встроить сервис в свою экосистему.

Если сделка состоится, Т-Банк усилит позиции на авторынке и получит крупный цифровой канал продаж.

5️⃣ "Мосбиржа" $MOEX хочет конкурировать с серым крипторынком после легализации криптовалют в России.

По ее оценке, россияне платят около 15 млрд $ комиссий зарубежным и нерегулируемым биржам.

Площадка рассчитывает вернуть часть этих денег в официальную инфраструктуру и увеличить прибыль.

Закон о регулировании крипторынка может быть принят уже весной.

Если рынок выйдет в белую зону, это откроет для биржи новый значимый источник дохода.

6️⃣ "Суал Партнерс" заявил, что изменение доли в "Русале" $RUAL — техническое и фактически пакет не менялся.

Ранее компания раскрыла снижение доли с 25% до 22,2%, но в "Суале" подчеркнули, что продажи акций не было.

Контроль по-прежнему у En+ Group.

Ситуация носит формальный характер и не влияет на структуру собственности компании.

Лайкай 👍 комментируй 💬 подписывайся на MegaStrategy ✅

#мегановости #новости #девелопмент #металлургия #крипторынок #финтех #эскроу #ликвидность #экосистема #волатильность

Сегодня достаточно много новостей, хочется увидеть хорошую волатильность📈

Ты думаешь, что все они просто по-разному делают деньги? Забей. Инвестор, трейдер и крипто-майнер — это три вида уродов, плывущих в одной лодке под названием «рынок». И каждый ненавидит двух других.

Пойми разницу, чтобы не быть мудаком, который пытается грести сразу всеми вёслами.

1. ИНВЕСТОР (Капитан Титаника).

· Его вера: «Куплю и забуду. Цена всегда растёт в долгую».

· Его якорь: Фундаментальный анализ, отчётность, дивиденды. Он покупает компанию. График для него — как погода за окном: посмотрел и забыл.

· Его кошмар: Трейдер. Этот психопат продал его любимую акцию на 5% роста, потому что «перекупленность на RSI». Для инвестора это святотатство.

· Хештег его мечты: #инвестиции #дивиденды #купилизабудь

2. ТРЕЙДЕР (Гребец на вёслах с таймером).

· Его вера: «Рынок иррационален. Нужно резать куски здесь и сейчас».

· Его якорь: Цена. Только цена. Объём. Уровни. Его мир — график. Компания за графиком — просто набор букв. Ему плевать на дивиденды. Ему нужна волатильность.

· Его кошмар: Инвестор. Этот увалень купил и заморозил ликвидность. И крипто-майнер, который орёт про «технологию будущего», когда трейдеру нужен просто тренд, чтобы на нём заработать.

· Хештег его реальности: #трейдинг #волатильность #прайсэкшен

3. КРИПТО-МАЙНЕР / ХОДЛЕР (Пассажир на плоту с ракетным двигателем).

· Ера вера: «Старая финансовая система труп. Будущее за blockchain и NFT котиками».

· Его якорь: Whitepaper, хешрейт, аптейты протоколов. Он покупает идею. Для него свечной график — это временный график температуры пациента, который точно выздоровеет.

· Его кошмар: Трейдер. Этот спекулянт не верит в технологию! Он продал монету на 20% дампе! И инвестор, который спрашивает: «А где cash flow и P/E ratio?».

· Хештег его веры: #крипто #блокчейн #web3

В чём проклятие?

Они смотрят на один и тот же график и видят разные вселенные.

· Для инвестора падение — «возможность докупить».

· Для трейдера падение — «сигнал к шорту».

· Для майнера падение — «заговор ретроградов и FUD».

Вывод, кретин:

Не пытайся быть всеми сразу. Ты сойдёшь с ума.

· Выбери одну лодку.

· Прими её правила.

· И презирай остальные две — это нормально. Это часть идентичности.

А если слышишь, как «инвестор» даёт советы по скальпингу, или «трейдер» рассуждает о ходлинге на 10 лет — просто иди мимо. Это не твоя война.

Плыви своей лодкой. И следи, чтобы кто-то другой случайно не продырявил её своим якорем.

Твой лоцман в этом сумасшедшем флоте, Папа Карло.

#инвестиции #трейдинг #крипто #разница #психология #холдер #спекулянт #инвестор #блокчейн #ПапаКарло

Друзья мои столяры и плотники!

Мы с вами уже обсудили голову-саботажника и выковали первую стамеску в виде плана. Пора выйти из нашей уютной мастерской и заглянуть туда, где рождается само «дерево» — ту самую волатильность, из которой мы вырезаем свои фигурки.

Приглашаю вас на кухню. Не домашнюю, где пахнет пирогами, а на самую что ни на есть рыночную кухню. И знаете что? Там вечно что-то горит.

Кто на этой кухне?

1. Шеф-повара (Маркет-мейкеры, крупный игроки). Они не спешат. У них есть рецепт (глобальный тренд), тонна ингредиентов (капитал) и все нужные сковородки (инструменты влияния). Они задают «основное блюдо» дня. Их движение — это как медленное тушение. Сила есть, но с виду не очень заметно.

2. Су-шефы и линейные повара (Средние фонды, алгоритмы). Они хватают идеи шефа, добавляют свои специи и быстро-быстро жарят на огромных мощностях. Это они создают те самые красивые импульсные движения, на которых многие хотят прокатиться. Работают четко, но если шеф вдруг решит сменить меню — могут оставить всё на сковороде и убежать.

3. Официанты с сковородками (Роботы-скальперы). Они носятся между плитами, снимая пенки, перехватывая капли жира и подбирая упавшие со стола крошки (ликвидацию стоп-лоссов). Их мир — это секунды и тики. Они не думают о вкусе блюда. Их задача — успеть схватить горячее и отскочить, пока не дали по рукам.

4. А мы с вами? Мы — наблюдательные гурманы, которые пришли на эту кухню со своей сковородкой-стамеской. Мы не управляем процессом. Мы лишь пытаемся уловить момент, когда шеф замешал новое тесто, или когда су-шеф пережарил котлету и ее вот-вот снимут с огня, чтобы кинуть нам — на доедание.

А теперь про гарь.

Этот аромат, знакомый каждому трейдеру, возникает в двух случаях:

1. Когда ты пытаешься быть умнее шефа. Ты видишь, что он уверенно варит суп (растущий тренд), а тебе вдруг кажется: «О! Сейчас подкину перчику и сделаю острый соус (разворот)». Ты суешь свою сковородку на его плиту. Итог предсказуем — твоя маленькая сковородка летит в утиль, а шеф даже не заметил.

2. Когда ты путаешь настоящую готовку с уборкой. Рынок иногда просто… стоит. Повара замерли в раздумьях, ждут поставки продуктов (новостей). А ты уже соскучился по работе. «Надо же что-то делать!» — думаешь ты и начинаешь жарить воздух на холодной плите. Итог — гарь, сажа и испорченное настроение.

Мораль с кухни проста:

· Знай, чью плиту ты занимаешь. Твоя задача — не перекричать шефа, а вовремя подставить свою сковородку, когда он льет соус.

· Чувствуй запахи. Настоящее движение пахнет свежим объемом и последовательностью. Гарь пахнет ажиотажем на пустом месте и вынужденными действиями от скуки.

· Иногда лучшая торговля — это наблюдение. Просто постой и посмотри, кто что и как готовит. Иногда, просто уловив ритм кухни, можно сделать самый простой и вкусный скальп.

В следующий раз поговорим о самом сложном: как отличить, когда кухня работает на полную катушку, а когда она просто громко моет посуду (боковик с ложными пробоями).

А пока — принюхивайтесь к графикам. И помните: если сильно пахнет жареным, а вы ничего не жарили — это повод не открывать сделку, а проветрить голову.

Ваш, иногда продуваемый, Папа Карло.

P.S. А на чью «кухню» (рынок, актив) вы чаще всего заглядываете? И что у них сегодня в меню? Делитесь!

#рыночнаякухня #маркетмейкеры #алготрейдинг #скрытыеордера #ликвидность #волатильность #скальпинг #памятрынка #ложныйпробой #боковик #чтениестакана #пахнетгарьютрейдер

1️⃣ Резкое падение цен на золото и другие драгметаллы произошло в конце января после выдвижения Кевина Уорша на пост главы ФРС США.

Инвесторы восприняли его кандидатуру как сигнал к более жесткой денежно-кредитной политике и снижению инфляционных рисков.

Золото упало более чем на 10% от исторических максимумов, серебро и платина потеряли до 18%.

Дополнительным фактором стал сильный перегрев рынка и массовое закрытие спекулятивных позиций.

Ситуация указывает на рост волатильности и краткосрочных рисков в драгметаллах при сохранении долгосрочного инвестиционного интереса.

2️⃣ Российский арбитражный суд признал "Газпром Интернэшнл Лимитед" самостоятельной компанией, не отвечающей по долгам РФ и ПАО "Газпром" $GAZP

Суд указал, что вопросы ответственности такой структуры относятся к компетенции российских судов.

Поводом стали аресты зарубежных активов по искам против России, включая требования бывших акционеров ЮКОСа.

Также подтверждено, что доктрина "альтер эго" в российском праве не применяется.

Это снижает юридические риски вокруг зарубежных активов группы "Газпром".

3️⃣ ЕС может в феврале ввести запрет на импорт российской меди и металлов платиновой группы.

Основным объектом ограничений называют "Норникель" $GMKN

Компания уже переориентировала поставки с Европы на Азию, поэтому серьезного удара по бизнесу не ожидается.

Аналитики считают, что санкции могут вызвать лишь краткосрочную волатильность акций.

Это означает ограниченный риск и отсутствие долгосрочного влияния на показатели "Норникеля".

4️⃣ Американский фонд Carlyle начал переговоры с инвесторами из ОАЭ о возможном участии в сделке с ЛУКОЙЛом $LKOH

Речь идет о покупке Lukoil International GmbH без активов в Казахстане, особый интерес вызывает трейдер Litasco.

Стоимость сделки не согласована и может достигать $20 млрд, потребуется одобрение OFAC Минфина США.

Потенциально это открывает путь к разблокировке стоимости зарубежных активов ЛУКОЙЛа и снижению санкционных рисков.

5️⃣ Высокий суд Англии обязал Владимира Потанина раскрыть документы "Норникеля" $GMKN по иску "Русала" $RUAL

Речь идет о споре из-за нарушения акционерного соглашения и претензий к управлению компанией.

Суд указал, что коммерческая тайна и инсайдерская информация могут раскрываться в рамках процесса.

Основное слушание назначено на 2027 год.

Для инвесторов это означает сохранение затяжного корпоративного конфликта и повышенную неопределенность вокруг "Норникеля".

6️⃣ Отгрузки "Группы Астра" $ASTR по итогам 2025 года выросли на 9% и достигли 21,8 млрд ₽.

Рост обеспечен развитием экосистемы и расширением клиентской базы до 18,5 тыс. организаций, число партнерских решений увеличилось на 28%.

Совет директоров ранее утвердил buyback до 2 млн акций, к началу февраля выкуплено 650 тыс. бумаг для программ мотивации.

За 9 месяцев 2025 года выручка составила 10,4 млрд ₽, скорректированная чистая прибыль — 1 млрд ₽.

В "Эйлере", независимом инвестбанке и аналитическом доме, отмечают, что рост отгрузок был сдержан из-за снижения IT-бюджетов и переноса проектов, но формируется отложенный спрос.

Картина в целом нейтрально-позитивная: бизнес растет, но без сильных краткосрочных драйверов для акций.

7️⃣ ФСБ ужесточила требования для включения банков в "белые списки" при отключениях интернета.

Банки без систем хранения переписки клиентов в список не попадают.

Из-за этого приложения крупных банков, включая "Сбер" $SBER и "Т-Банк" $T , могут не работать при ограничениях связи.

К прежнему требованию размещения серверов в России добавилось обязательство по СОРМ — систем оперативно-розыскных мероприятий для хранения и доступа к данным.

Регуляторное давление на банки усиливается, но прямого влияния на финпоказатели пока нет.

Лайкай 👍 комментируй 💬 подписывайся на MegaStrategy ✅

#мегановости #новости #волатильность #санкции #сырье #металлы #геополитика #регулирование

Мы рады приветствовать наших друзей и новичков канала! 🏆

Итак, на прошлой неделе мы с вами хорошо разобрали ситуацию газа на рынке. Теперь дружно переключаем внимание на нефть. В условиях крепкого рубля и текущей просадки цен на нефть с 70$ до 65,7$ (-6,79%📉), акции нефтяников становятся интересными для сделок.

Такой резкий обвал цены произошел после заявления Трампа в выходные, что Иран ведет "серьезные переговоры" с США, Это и стало сигналом откату цены нефти. До этого Трамп неоднократно угрожал военным ударом и провоцировал митинги для смены власти в Иране.

Как действовать инвестору в такой ситуации?

Если не растут цены, то естественным способом повысить доходы является увеличением объемов поставки нефти и это касается наших экспортеров. Когда Лукойл🛢️ решает вопрос о сделке продажи зарубежного актива с Carlyle, мы не будем рисковать. А вот у Роснефти⛽️, чья доля экспорта составляет 70% имеет преимущества с проектом "Восток Ойл".

Здесь речь идет о широкой поддержке государства, включая целый ряд налоговых льгот, часть из которых Роснефть получает уже сейчас со сниженным НДПИ. Так за счет льгот с проекта "Восток Ойл", нефтяник может увеличить выручку в отчете I квартала 2026 г. Тем более у Роснефти нет зарубежных активов и санкции действуют уже слабо.

🔔Подписывайтесь в нашу команду, если часто возникают эмоции страха риска со сделками🔔

Также вокруг дешевой нефти можно сделать ставки учитывая дополнительные факторы. Например, прив. акции Сургутнефтегаза⛽️ растут даже при умеренном ослаблении рубля, после аномального укрепления в течении всего 2025 г.

На 65-75% "кубышка" нефтяника состоит из валюты. Из-за крепкого рубля она к концу 2025 г. сократилась с 6,5 трлн руб до 5,7 трлн руб. Мы не зря делаем ставку на слабеющий рубль. На прошлой неделе курс был 76 руб за доллар, а на этой неделе из-за подорожания американской валюты может вернуться курс 77 руб. за валюту

Именно по этому сценарию сегодня уже резко выросли акции Сургутнефтегаза на +1,39%📈 в то время когда весь рынок красный. Повышение прибыли нефтяника может увеличить дивиденды до 9 руб (+20% див. доходности) к итогу 2026 г.

Мы ставим целевой ценой 55 руб с потенциалом роста +23,3%🔥.

Не ИИР

$ROSN $SNGSP

#нефть

#волатильность

#валюта

#трейдинг
#новичкам

Кровавая баня на рынке: один трейдер потерял $220 млн на ETH за сутки

Рынок криптовалют пережил шоковую терапию. За последние 24 часа волна принудительных ликвидаций смела с пути длинные позиции на колоссальные $2.58 млрд**. Но самый громкий инцидент — ликвидация одного-единственного трейдера, лишившегося **$222.65 млн на позиции по Ethereum.

Этот рекордный для одного игрока убыток произошёл на децентрализованной бирже деривативов Hyperliquid. Он стал символом всеобщей паники, охватившей рынок на фоне падения ETH на 17% за сутки.

Статистика катастрофы: где и сколько сгорело

Данные аналитического сервиса CoinGlass рисуют пугающую картину:

· Общие ликвидации: $2.58 млрд за 24 часа.

· Пострадавшие трейдеры: 434 945 человек.

· Диспропорция: Подавляющее большинство убытков — $2.42 млрд** — пришлось на **длинные позиции** (ставки на рост). Короткие позиции принесли потери лишь в **$163 млн.

Топ-3 бирж по объёму "сгоревших" денег:

1. Hyperliquid: $1.09 млрд (из них почти все — лонги).

2. Bybit: $574.8 млн.

3. Binance: $258 млн.

Распределение по активам:

· Ethereum (ETH): $1.15 млрд — принял на себя основной удар.

· Биткоин (BTC): $788 млн.

· Solana (SOL): $200 млн.

🔥 Хотите понимать, где скопились следующие риски ликвидаций, и следить за ключевыми уровнями в режиме реального времени? Присоединяйтесь к нашему Telegram-каналу, где мы публикуем эксклюзивный анализ и предупреждаем об опасных зонах: https://t.me/neyrokripta

Почему это происходит и что такое ликвидация?

Если просто: ликвидация — это принудительное закрытие позиции, взятой с кредитным плечом (заёмными средствами). Когда цена идёт против трейдера и приближается к уровню, где его залога (маржи) уже не хватает для покрытия убытков, биржа автоматически закрывает сделку. Это похоже на продажу залога банком при невыплате кредита.

Такие массовые ликвидации часто создают каскадный эффект: принудительные продажи толкают цену вниз, что вызывает новые ликвидации на более низких уровнях. Особенно опасен этот процесс в периоды низкой ликвидности (например, в выходные), когда даже не самый большой объём продаж может обрушить рынок.

Урок для всех: риск-менеджмент превыше всего

Текущая ситуация — жёсткое напоминание о золотых правилах крипторынка:

1. Кредитное плечо — обоюдоострый меч. Оно может умножить прибыль, но с той же лёгкостью умножает и убытки, вплоть до полной потери средств.

2. Низкая ликвидность — время повышенной опасности. Резкие движения в выходные или ночью стали классикой.

3. Данные по ликвидациям — важный индикатор. Крупные кластеры "ликвидационных" ценовых уровней часто становятся магнитами для волатильности. Опытные трейдеры следят за ними, чтобы предугадать возможные развороты или усиление тренда.

Сейчас рынок выдыхает после шока. Вопрос в том, станут ли эти масштабные ликвидации финальным аккордом паники («капитаклем») или же это только начало более глубокой коррекции. Внимание всех приковано к следующим ключевым уровням поддержки.

#Криптовалюта #Ликвидации #Волатильность #Ethereum #ETH #Биткоин #BTC #Трейдинг #Рынок #Hyperliquid #Bybit #Binance #РискМенеджмент #КредитноеПлечо #нейрокрипта

Агрессивная ставка на ETH обернулась колоссальными убытками для BitMine Immersion

Публичная компания BitMine Immersion, известная своей стратегией агрессивного накопления Ethereum, оказалась в центре финансовой бури. После резкого падения крипторынков на прошлой неделе её бумажная прибыль превратилась в колоссальные убытки — оценка активов в ETH просела более чем на $6 млрд.

Накопление на пике: идеальный шторм

Стратегия компании, основанная на активном управлении балансом через корпоративные криптооблигации, сыграла с ней злую шутку. На прошлой неделе BitMine увеличила свои резервы, докупив свыше 40 000 ETH. Это подняло общий баланс компании до колоссальных ~4.24 млн ETH.

Однако время для накопления оказалось крайне неудачным. Вслед за покупками рынок развернулся вниз, и цена ETH рухнула до $2300** в субботу. В результате стоимость активов BitMine обвалилась с октябрьского пика в почти **$14 млрд до текущих ~$9.6 млрд.

📉 Следите за рискованными корпоративными стратегиями в крипто с нашим анализом в Telegram. Мы разбираем не только успехи, но и громкие провалы, чтобы вы могли извлекать уроки. Подписывайтесь: https://t.me/neyrokripta

Почему убытки такие огромные?

Проблема BitMine — классический пример усиления волатильности за счёт высокой подверженности одному активу (концентрационный риск). Когда рынок пошёл вниз, начался эффект домино:

1. Вынужденные продажи на рынке деривативов усилили общее давление.

2. Участившиеся ликвидации длинных позиций на фьючерсных площадках создали дополнительный волны продаж.

3. Агрессивная стратегия закупки на собственных максимумах не оставила запаса прочности.

Даже стейкинг части ETH, который приносит компании ориентировочно $164 млн годового дохода, не смог компенсировать удар от резкой коррекции цены. Этот пассивный доход незначителен на фоне миллиардных колебаний стоимости основного актива.

Меняется ли позиция руководства?

Председатель совета директоров компании, Том Ли, сохраняя долгосрочный оптимизм, занял более осторожную краткосрочную позицию. Он открыто предупреждает, что рынок всё ещё находится в процессе сокращения задолженности (делевериджа), и начало 2026 года может оставаться сложным периодом.

В качестве ключевого переломного момента Ли отмечает октябрьское падение 2025 года, которое уничтожило около $19 млрд рыночной капитализации и кардинально перенастроило позиции крупных игроков.

Вывод для инвесторов

История BitMine Immersion — наглядный урок о рисках агрессивных корпоративных стратегий в криптовалютах, особенно при использовании заёмного капитала. Даже статус публичной компании и масштабные резервы не гарантируют защиты от резких рыночных поворотов. Это напоминание о том, что в условиях высокой волатильности даже самые уверенные игроки могут оказаться на грани колоссальных бумажных убытков.

#BitMine #Ethereum #ETH #Криптовалюта #Убытки #Крипторынок #Инвестиции #КорпоративныйКрипто #Волатильность #Стейкинг #ТомЛи #Финансы #Блокчейн #нейрокрипта

📉 Падение биткоина развернуло рынок: теперь ставят на снижение так же активно, как и на рост до $100 000

Рынок опционов на биткоин переживает драматический разворот. Всего за несколько дней уверенность в скором достижении шестизначной цены сменилась ажиотажным спросом на страховку от дальнейшего падения. Пока цена BTC обновляет 9-месячные минимумы, опускаясь ниже $78 000, трейдеры массово скупают опционы Put.

Если совсем просто: опцион Call — это ставка на рост, опцион Put — страховка или ставка на падение. И сейчас ставки на снижение до $75 000 по объему практически сравнялись с недавними гигантскими ставками на рост до $100 000.

📊 Цифры, которые всё объясняют

На крупнейшей бирже криптовалютных опционов Deribit сложилась уникальная ситуация:

· Открытый интерес по Put-опционам с уровнем $75 000** достиг **$1.159 млрд.

· Это почти догоняет открытый интерес по Call-опционам с уровнем $100 000**, который составляет **$1.168 млрд.

«За последние 48 часов был взрывной рост покупки “путов” — трейдеры и фонды чётко определили свои уровни и действуют по плану», — отмечает анонимный аналитик GravitySucks в X (Twitter).

Помимо уровня $75 000, значительный интерес также сконцентрирован на **“путах”** с страйками $70 000, $80 000 и $85 000. При этом сопоставимой активности по “коллам” с высокими страйками, кроме заветной “сотки”, не наблюдается.

📈 Хотите понимать, куда движется рынок, и читать такие сигналы одними из первых? Присоединяйтесь к нашему Telegram-каналу, где мы разбираем опционные данные, рыночные настроения и ключевые уровни в режиме реального времени: https://t.me/neyrokripta

🔄 Резкая смена нарратива

Этот перекос — полная противоположность тренду, который установился после победы Дональда Трампа на выборах. Тогда рынок был одержим “коллами” на рост, веря в мгновенный бычий эффект от его про-крипто политики.

Хотя администрация Трампа свои обещания в целом выполняет, ожидаемого ралли не случилось. Цена, достигнув отметки в $126 000 в октябре, развернулась вниз. К макроэкономическому давлению добавилась затянувшаяся неопределённость с принятием ключевого криптовалютного закона в США, что окончательно охладило пыл быков.

🤔 Что это значит для рынка?

Рынок опционов — это умные деньги и крупные игроки. Такой резкий всплеск спроса на защиту говорит о нескольких вещах:

1. Ожидание волатильности: Крупные участники готовятся к возможным дальнейшим потрясениям.

2. Смена настроений: Доминирующий нарратив сменился с “когда будет $100k?” на “где будет дно?”.

3. Формирование ключевых уровней: Уровень $75 000 теперь становится не просто психологической отметкой, а мощным барьером, вокруг которого выстроена огромная ликвидность.

Рынок вошёл в зону повышенной неопределенности. И пока “быки” надеются на повторение сценария с отскоком от $75 000, “медведи” уже сделали свои ставки.

#Биткоин #BTC #Опционы #Deribit #Крипторынок #Трейдинг #АнализРынка #Волатильность #PutОпционы #CallОпционы #Финансы #Инвестиции #нейрокрипта

Волатильность видна на графике.
Риск — нет.

Именно поэтому их так часто путают.

Колебания цены создают ощущение опасности,
но сами по себе они редко являются источником потерь.

Реальный риск возникает тогда, когда:

нарушается инвестиционный тезис

исчезает ликвидность

меняется регуляторная среда

актив перестаёт выполнять свою функцию в портфеле

Волатильность лишь проверяет готовность инвестора
пережить временные отклонения от ожидаемого результата.

Парадокс в том, что актив с низкой волатильностью
может нести больший риск,
чем актив с резкими, но обратимыми колебаниями.

Когда цена движется быстро, это заметно.
Когда разрушается основание — это часто происходит тихо.

Профессиональный подход начинается с другого вопроса:
не «насколько это колеблется?»,
а «что должно произойти, чтобы моя оценка оказалась неверной?»

Понимание этого различия
меняет не только решения,
но и отношение к рынку.

Axiom.

#риск

#волатильность

#инвестиции

#финансовоемышление

#управлениерисками

#axiom

Отличная иллюстрация 👍 как на начальном этапе стоит оценивать свои риски исходя из классов активов.