НОВАЯ ПОДБОРКА ОТЧЕТОВ (часть 4, в этом сезоне)
Традиционная рубрика. А традиции нужно чтить!👍
— Часть 1 тут. А часть 2 тут. Будут еще😊
— СБЕР отдельно разбирал тут + о ДР СБЕРа
— ДОМ.РФ отдельно разбирал тут
🏦 CБЕР. РПБУ за 10 мес.
- Чистые процентные доходы: 2.5 трлн.руб(+17.5% г/г)
- Чистые комиссионные доходы: 599.4 млрд.руб(-2.6% г/г);
- Чистая прибыль: 1.4 трлн.руб(+6.9% г/г), в октябре - 149.6 млрд.руб(+11.5% г/г)
- Рентабельность капитала: 22.4%
Единственный, где в любое время года сохраняется идея. Умудряется держать прибыль, остается лидером как в "народном портфеле", так и по кол-ву спасений индекса. Показывает ВСЕМ, как надо👍
(стали часто гулять мнения, мол "скоро и СБЕР рухнет, не выдержит". Ну если так - что с остальными акциями будет представить страшно😂)
📦 OZON. Отчет за 3 кв.
- Выручка: 258.9 млрд.руб(+69% г/г)
- Скорр. EBITDA: 41.5 млрд.руб
- Прибыль: 2.9 млрд.руб(против убытка в 0,7 млрд.руб годом ранее
- Валовая прибыль: 60.1 млрд.руб(+122% г/г)
- Выкатили дивиденды, впервые в истории
Компания повышает прогнозы на 2025 г. и ожидает рост GMV по итогам 2025 г. на 41–43% при скорр. EBITDA ~140 млрд руб. Выручка финтеха при этом вырастет примерно на 110% г/г
Стартовали торги МКПАО Озон. В компании заявили, что они вышли на устойчивую прибыль. Фин.тех сегмент продолжает показывать результаты. Есть изменения, но идеи нет. Ибо нет премии за риск.
📱 Позитив. Отчет за 9 мес.
- Отгрузки: 11.9 млрд.руб(+31% г/г)
- Выручка: 10.9 млрд.руб(+12.2% г/г)
- EBITDAC: (-6) млрд.руб, (-9.5) млрд.руб годом ранее
- Чистый убыток: 5.7 млрд.руб(+9.3% г/г)
Традиционно 2 полугодие, а в частности 4 кв. - ключевые. Ибо сезонность, ибо отгрузки под конец года (продление лицензий). Компания подтверждает целевые показатели отгрузок за 2025 г. в коридоре 33 - 35 - 38 млрд.руб, но идеи, увы и ах, совсем нет.
📱 МТС Банк. Отчет за 3 кв.
- Чистый процентный доход - 6.1 млрд.руб(+46.2% г/г)
- Чистый комиссионный доход - 8 млрд.руб(+5.7% г/г)
- Чистая прибыль - 6 млрд.руб(+46.8% г/г), рост в 2.4 раза кв/кв
Идеи не наблюдаю, все разговоры про экосистемы - лишь разговоры. На деле падение и убытки у инвесторов. Во всех каналах поют про "рост показателей", но тут как бы сравниваем "плохо" с "очень плохо".
📱 МТС. Отчет за 3 кв.
- Выручка: 213.8 млрд.руб(+18.5% г/г), вклад финтех направления(+39.6% г/г), далее рекламный бизнес(+16.5% г/г) и телеком(+12.2% г/г)
- OIBDA: 71.8 млрд.руб(+16.7% г/г)
- Чистая прибыль: 6 млрд.руб(рост в 6 раза г/г)
- NET DEBT/OIBDA: 1.6х(1.7 кварталом ранее)
Чуть лучше, все же экосистемность наблюдается, шанс есть. Но скромный. Ловить в акциях абсолютно нечего, премии за риск ибо нет.
📱 Ростелеком. Отчет за 3 кв.
- Выручка: 208.7 млрд.руб(+8% г/г)
- OIBDA: 81.5 млрд.руб(+8% г/г)
- Чистая прибыль: 5.6 млрд.руб(1против убытка в 6.6 млрд.руб годом ранее)
- Чистый долг: 729.7 млрд.руб(+10% с начала года)
Нейтральный отчет, жесткая ДКП продолжает оказывать давление на бизнес(нужны серьезные сдвиги в риторике ЦБ). Долгосрочно идея есть, локально тормозит вместе с рынком.
Палец вверх, если отчеты заходят👍👍👍👍