Когда Центральный Банк начинает закручивать гайки и повышать ключевую ставку, классический портфель из акций и обычных облигаций начинает таять на глазах. Акции падают, потому что кредиты для компаний становятся слишком дорогими, а старые облигации дешевеют, так как новые выпуски на рынке предлагают условия повыгоднее. Но для хитрого инвестора рост ставки — это не кризис, а время собирать отличную прибыль там, куда консервативные вкладчики еще не успели добежать. Вот три легальных маневра, которые позволяют зарабатывать именно на росте стоимости денег.

Сёрфинг на «Облигациях-хамелеонах» Обычная облигация при росте ставки теряет в цене. Но есть особый класс бумаг — флоатеры (облигации с плавающим доходом). Их выплаты не зафиксированы заранее, они жестко привязаны к текущей ситуации в экономике и пересчитываются автоматически — иногда каждый месяц, а иногда и каждый день. В чем хитрость: Цена самой облигации практически не реагирует на действия ЦБ и всегда держится на стабильном уровне. При этом размер ваших регулярных выплат растет автоматически вслед за решением регулятора. Сверхдоходность: Крупные и надежные госкомпании и корпорации, чтобы привлечь инвесторов, добавляют к официальной ставке ЦБ свой приятный бонус. В итоге, пока весь остальной рынок падает, вы получаете доход, который обгоняет рост цен, а ваши сбережения остаются в полной безопасности. «Парковка» в безопасных фондах Когда ставки растут быстро и непредсказуемо, пытаться угадать дно на рынке акций — опасное занятие. Умные деньги уходят в режим ожидания, но не под матрас, а в фонды денежного рынка. Как это работает: Этот фонд одалживает собранные деньги самым надежным финансовым институтам страны строго на один день под актуальный рыночный процент. На следующий день процедура повторяется. В чем хитрость: График стоимости такого фонда — это практически идеальная прямая линия, которая идет только вверх. Здесь просто не бывает падений или просадок, а ваш доход максимально близок к текущей ставке ЦБ. Маневр: Это идеальная «перехватывающая парковка». Вы получаете сложный процент, который увеличивается каждый день. Как только рост ставки прекратится и экономика начнет остывать, вы за пару кликов продаете фонд и на скопленный капитал скупаете подешевевшие в пол акции. «Банковский туризм» по лестнице В период жесткой политики ЦБ банки начинают агрессивную войну за деньги обычных людей. Им срочно нужны рубли, и они готовы за них переплачивать. Но они хитрят: поднимают ставки только для «новых» клиентов или на определенные короткие сроки. Инвестор может переиграть их на их же поле. Суть стратегии: Использование финансовых интернет-платформ для открытия коротких вкладов под максимальный процент, который часто включает в себя приветственные бонусы. В чем хитрость: Ни в коем случае нельзя замораживать деньги в длинных вкладах на годы вперед, даже если предложение кажется заманчивым. Если ставка продолжит расти, вы пропустите самый пик. Маневр: Разбирая капитал на короткие временные отрезки, вы регулярно перекладываете освободившиеся деньги в новый банк под еще более выгодные условия. Это создает эффект лестницы, позволяя вам подняться на самый пик выгоды. Главный маркер для смены тактики: В период роста ставки наличные деньги и их надежные заменители (плавающие облигации и денежные фонды) — это короли рынка. Главная задача инвестора в этот момент — накопить как можно больше свободных средств с минимальным риском, чтобы в момент разворота политики ЦБ скупить долгосрочные подешевевшие активы с огромной скидкой.