🏦 Побывал вчера на ТОЛКе

Много с кем увиделись и ещё больше познакомились. Конференция была скучной, т.к. ориентирована на новичков. Однако, в кулуарах прозвучало несколько интересных идей:

⛽️ Нефтянка ⛽️

Никому неизвестно, когда закончится конфликт, однако высокие цены на нефть останутся с нами надолго. Уничтоженную инфраструктуру нужно восстанавливать годами...

Дисконта URALS к BRENT теперь нет, и неизвестно, появится ли он вообще в обозримом будущем. Цена дизеля (то есть части переработанной нефти) выросла ещё больше, чем сама нефть.

Всё это в текущий момент недооценивается нашим рынком. Лукойл и Газпромнефть выросли всего на 6%. Именно эти бумаги и находятся в топе этой идеи для покупки.

🏦 Сбер

Недооценён и с точки зрения долгосрочных инвестиций сейчас является самым дешёвым. ROE находится на уровне среднего, но при этом Сбер стоит 0,8 от капитала (что по итогу доводит ROE до максимальных значений за всю историю). Исходя из этих мультипликаторов, сейчас наилучший момент за многие годы для покупки.

Вероятнее всего, переоценка произойдёт ближе к дивидендам этим летом

🏦 Очень многие говорили и об организаторе конференции – Т-технологиях. Расширяющийся бизнес очень вдохновляет ряд инвесторов. Неделю назад купили Авто.ру, и это ещё не последняя их M&A сделка.

🏦 Совкомбанк

Я сам купил бумагу пару дней назад и был сильно рад, когда увидел её в портфеле Олега Кузьмичёва (Mozgovik Research). Идея заключается в выводе их платформы B2B-PTC на IPO в ближайшее время и растущей прибыли на фоне снижения ключевой ставки.

👀 Это самое интересное, что удалось выцепить из всего услышанного на мероприятии. Через время ещё буду ссылаться на этот пост, чтобы оценить данные идеи

@CapitFlow #полезное

Пост писал админ канала, а не Илья*