Вот такие сообщения появляются в отзывах и на финансовых форумах (👆). Люди увидели интересную облигацию, вложились в нее и нахватали сумасшедших минусов.
⚡️ Некоторые купили инструмент по цене 99.63% от номинала в последние дни перед погашением, в надежде забрать 0,37% с очень крупных сумм.
Но погашение пошло по 315.78 ₽, а не по номиналу (1000 ₽). Один из таких инвесторов потерял на сделке 14,3 млн ₽. Естественно, полетели жалобы с ЦБ, обвинения эмитента в скаме и так далее.
Оказалось, что вина на все 100% лежит на самих покупателях. Облигация, на которой они пытались заработать — структурный продукт от ВТБ с тикером С1-519. Проблема в том, что народ поленился изучить спецификации.
💡 Структурные продукты выпускают на основе других ценных бумаг с определенными условиями погашения. Конкретно эту облигацию собрали из 5 акций российских компаний. И вот какие условия для получения номинала содержатся в ее карточке:
Если цена хотя бы одной акции ниже 85% от ее начальной цены (снизилась более чем на 15%), продукт погашается с выплатой суммы, определяемой по формуле: Номинал облигации * Отношение цены Наихудшей акции к ее Начальной цене.
После выпуска продукта одна из акций в его составе потеряла сильно в стоимости, поэтому погашение произошло по худшему сценарию. Вот к чему приводит инвестирование без знаний и понимания рынка и его инструментов.
У вас были когда-нибудь подобные фэйлы?