Проскальзывание (slippage) — это разница между ожидаемой ценой ордера и ценой фактического исполнения. Факты, а не догадки 😅.
Почему возникает. Факт: низкая ликвидность (мало заявок в стакане), высокая волатильность (цена быстро меняется), размер ордера превышает объём на лучшем уровне. При рыночном ордере на $10 000 в тонком рынке вы купите по всем уровням до заполнения ✅💸.
Как считать. Факт: проскальзывание = (фактическая цена − ожидаемая цена) / ожидаемая цена × 100%. Пример: ожидаемая цена $100, исполнили по $101.50 → проскальзывание 1.5%. Это скрытая комиссия сверх торговых fees 📊.
Влияние на доходность. Факт: при частой торговле проскальзывание 0.5-1% на сделку съедает 10-20% годовой доходности. Для дейтрейдеров это критично, для долгосрочных инвесторов — менее существенно ✅📉.
Как уменьшить. Факт: используйте лимитные ордера вместо рыночных (контроль цены, но риск неисполнения). Торгуйте на биржах с высокой ликвидностью. Разбивайте крупные ордера на части. Избегайте торговли в часы низкой активности 💸👉.
DEX и проскальзывание. Факт: в децентрализованных биржах (Uniswap, PancakeSwap) устанавливайте slippage tolerance 0.5-1% для стабильных пар, 2-3% для волатильных токенов. Слишком высокое значение = риск MEV-атак ✅.
Это не инвестиционная рекомендация. Проскальзывание — неизбежная часть торговли.
Для новичков: всегда проверяйте стакан перед сделкой — если объём на лучшем уровне < вашего ордера, ожидайте проскальзывание. Используйте лимитные ордера для контроля цены. На DEX начинайте с низкого slippage (0.5%) и повышайте только если транзакция не проходит. Торгуйте в часы высокой ликвидности (европейская/американская сессии).
